錢經指數Ｂ版

理財日歷

10月13日

光大陽光理財B計劃發售截止

10月29日

廣發銀行家庭理財節啟動

11月1日

人保啟用新版車損險

11月1日

第七屆國際特許經營巡展啟動

11月3日

鄭州卷煙總廠設備融資租賃信托計劃開始發行

11月8日

諾安貨幣市場證券投資基金首發

11月9日

招行65億可轉換公司債券開始發行

11月11日

2004北京投資理財博覽會開幕

11月15日

銀富貨幣市場基金首發

人民幣理財產品

錢經指數★★★★

10月，光大銀行推出了一款陽光理財B計劃，這是國內銀行的首款人民幣理財產品。它有兩種產品組合，每種產品組合分別由一份定期存款和一份理財計劃組成，期限分別為半年和一年。

雖然與一些外匯理財產品的收益相比，這一產品的收益還不算高，但是它的好處是投資時間短、收益確定且安全性高，最重要的一點是市民可以拿著人民幣理財了。

點評：收益率一度高達11%的外匯理財產品讓不少市民樂開了花，而更多手中缺少外匯的市民卻只能眼巴巴看著其他人賺錢。\"外匯理財產品這么多，什么時候才能有人民幣理財呢？\"這些市民的愿望現在終于實現了。

貨幣市場基金

錢經指數★★★☆

首只以“貨幣市場基金”冠名的基金產品——諾安貨幣市場證券投資基金，11月在全國范圍發行。與此同時，銀河基金管理公司也獲準發行一只貨幣市場基金。年末，加息環境正在凸顯貨幣市場基金優勢，貨幣市場基金迎來發行小高潮。

在目前的市場情況下，股票、債券、保本型基金的發行紛紛遭遇滑鐵盧，只有貨幣市場基金一枝獨秀。此前央行公布的加息措施對貨幣市場基金明顯具有正面影響，特別是貨幣市場基金組合久期被控制在１８０天以內，能比較有效地防范加息帶來的債券價格波動的影響，并通過購買新的債券享受市場利率上升帶來的收益率增長。

點評：3季度，7只貨幣市場基金規?？傮w上實現了52.93%的增長率，相信加息后的4季度貨幣市場基金業績和規模仍然會繼續走高。

集合資金信托計劃

錢經指數★★★

鄭州卷煙總廠設備融資租賃信托計劃是全國首只投資于煙草行業的信托產品，信托計劃總規模為4000萬元，中誠信托投資有限責任公司（原中煤信托）為受托人，11月上市僅3天就提前售罄。

該信托計劃資金用來購買鄭州卷煙總廠目前所有的煙機設備并以融資租賃的方式租賃給鄭州卷煙總廠使用。融資租賃期限2年，按年付租金。預計1年期產品收益率4.5%，2年期產品收益率5.8%。

點評：煙草行業歷來壁壘森嚴，別說是外資不能進入，即使是內資也幾乎是不大可能。該信托產品地發行讓普通老百姓享受到煙草行業的高額利潤。

特許經營巡展

錢經指數★★★

11月上旬，第七屆國際特許經營巡展在北京、廣州、上海輪流進行，這是國際特許經營協會（IFA）每年唯一支持的中國區特許經營展會。今年展覽會的規模創歷史新高，其中國外品牌占6成以上，經營范圍涉及餐飲、教育培訓、汽車服務、洗衣、零售、商業服務等數十個行業。

巡展期間，多家著名品牌還舉辦了專場“商機座談會”，向投資者詳細介紹品牌、產品、經營理念、加盟費用、加盟流程、盟主對加盟者的支持等頗受關注的問題。

點評：巡展中3成以上特許經營品牌是直接從國外招展的，國內投資者接觸到這些全新的“洋品牌”后，很有可能成為一個“有名有份”的國際品牌經營者。

集合理財產品

錢經指數★★☆

中信證券11月9日公告稱，根據中國證監會的最新規定和目前市場的供求現狀，公司將首次推出集合資產管理計劃，并授權經營層將具體集合資產管理計劃向相關監管部門報批。

中信證券保本策略集合資產管理計劃的類型為開放式、限定性，存續期限為3年固定存續期限。該集合計劃的投資范圍及比例為穩定收益類金融產品占集合計劃資產凈值的投資比例不低于80%；風險類金融產品占集合計劃資產凈值的投資比例不高于20%。

點評：這也是迄今為止公開的第二只集合理財產品，此前光大證券已宣布上報“光大陽光集合資產管理計劃”。這樣，首批獲得創新試點券商，只有中金公司尚未公布其集體理財產品。但證券公司的集合理財即將重新崛起已經是不爭的事實。

新版車損險

錢經指數★★☆

從11月1日起，中國人民財產保險股份有限公司啟用新版車損險產品。新版車險在家庭自用車和營業用車主險條款中引入了免賠額制度。也就是說，今后人保財險不再對500元以下的車險賠案進行理賠，超過500元的賠案只賠500元以上的部分。車主如果想保500元以下，需購買《不計免賠額特約條款》這一附加險。

點評：也就是說，車身劃痕、車燈破碎、玻璃破碎、剮蹭這些常見情形，修理費在500元以下，不會得到理賠。而像吉利、夏利這種低檔車更換零配件，如果低于500元，也不會得到理賠。

家庭理財節

錢經指數★★☆

廣東發展銀行正式啟動“家庭理財節”，活動期間，廣發行將舉辦\"真情理財\"大學堂、理財社區行、理財沙龍等系列活動來提高市民的個人理財水準。同時還將有一系列的優惠活動和新的家庭理財產品推出。

點評：據麥肯錫公司調查，目前國內有120萬戶家庭擁有高達10萬美元以上的存款，這些富裕家庭的存款實際上已經占到了中國個人銀行存款的50%以上。廣發行決定以家庭作為財富管理的目標市場，動作還不算太晚。

積分兌換禮品

錢經指數★★☆

10月，招商銀行“夢想加油站”永久積分計劃有了最新進展。推出精美的禮品兌換手冊和便捷的快速積分查詢渠道。與此同時，招行還提供了快捷的兌換方式：信用卡網站、拔打指定電話以及傳真/郵寄回函方式。

點評：不少銀行都有刷卡積分兌禮品的活動，但通常情況下只有幾個禮品備選。能夠民到精美的禮品匯總小冊子，讓人的感覺還是不一樣，先行一步就在于新鮮一著。