淺談股權投資差額

[中圖分類號]F830.91 [文獻標識碼]A [文章編號]1009-2234(2008)02-0156-01

股權投資差額是指長期股權投資的初始投資成本與應享有被投資單位所有者權益份額之間的差額，或者是以非現金資產對外投資時其賬面成本或凈值與投資協商確認價值之間的差額。這里的所有者權益是指屬于有表決權資本所享有的部分。從理論上講，初始投資成本高于應享有被投資單位所有者權益的差額，可能是由于被投資單位按公允價值計算的所有者權益高于賬面價值，或被投資單位有未入賬的商譽。反之，則可能是由于被投資單位的某些資產高估所致，或因經營管理不善等產生的負商譽。

一、股權投資差額的成因

股權投資差額形成的主要原因是投資者在證券市場向第三方購買股權時，購買價格高于或低于按持股比例計算的應享有份額。這是投資過程投資雙方共同自愿形成的結果。股權投資差額可用因素分標法，將其分解為：

股權投資差額I：按公允價值計量的受資方可辨認凈資產中投資方所占份額與受資方可辨認凈資產賬面價值中投資方所占份額時差額。這部分差額表明，由于時間流逝、技術進步反物價變動等因素。受資方的可辨認凈資產價值已經改變，而對這部分可辨認凈資產雙方采用了不同的計量基礎，投資方按公允價值確認，受資方按歷史成本確認，因此產生了差額。

股權投資差額II：投資方投資成本與按公允價值計量的受資方可辨認凈資產中投資方所占份額的差額。產生差額的原因是由于受資方有本人賬的商譽，投資方愿意以高于受資方可辨認凈資產公允價值的金額將其買進。可用公式表示如下：

股權投資差額=投資成本-受資方可辨認凈資產賬面價值中投資方所占份額=(投資成本-受資方可辨認凈資產公允價值中投資方所占份額)+(受資方可辨認凈資產公允價值中投資方所占份額-受資方可辨認凈資產賬面價值中投資方所占份額)-股權投資差額I+股權投資差額II。

二、股權投資差額的會計處理

(一)新企業會計準則的規定

2007年1月1日將率先在上市公司施行的新《企業會計準則》對股權投資差額的處理作了革新。總的來說，引用了公允價值，取消了“股權投資差額”明細科目，分別具體情況作如下處理：

1 企業合并所形成的長期股權投資初始成本的確定

《企業會計準則第2號——長期股權投資》規定，對外長期股權投資形成控制的，應當區分是否在同一控制情形，按照下列規定確定其初始投資成本。

2 同一控制下的企業合并，合并方以支付現金、轉讓非現金資產或承擔債務方式作為合并對價的，應當在合并日按照取得被合并方所有者權益賬面價值的份額作為長期股權投資的初始投資成本。長期股權投資初始投資成本與支付的現金、轉讓的非現金資產以及所承擔債務賬面價值之間的差額，應當調整資本公積，資本公積不足沖減的，調整留存收益。

3 非同一控制下的企業合并，購買方在購買日應當按照《企業會計準則第20號——企業合并》確定的合并成本作為長期股權投資的初始投資成本。其投資成奉為購買方在購買日為取得對被購買方的控制權而付出的資產、發生或承擔的負債以及發行的權益性證券的公允價值。其公允價值與其賬面價值的差額，計入當期損益。

(二)除合并方式之外所形成的長期股權投資初始成本的確定

分別以下五種情況，確定投資初始成本：采取了權益觀和收益觀相結合，區別不同情形分別處理的方法。

1 以支付現金取得的長期股權投資，應當按照實際支付的購買價款作為初始投資成本。初始投資成本包括與取得長期股權投資直接相關的費用、稅金及其他必要支出，

2 以發行權益性證券取得的長期股權投資，應當按照發行權益性證券的公允價值作為初始投資成本。

3 投資者投入的長期股權投資，應當按照投資合同或協議約定的價值作為初始投資成本，但合同或協議約定價值公允的除外。

4 通過非貨幣性資產交換取得的長期股權投資，其初始投資成本應當按照換出資產公允價值確定。

5 通過債務重組取得的長期股權投資，其初始投資成本應當以受讓資產的公允價值確定。

以上五點是確定長期股權投資成本的初始計量問題。長期股權投資的后續計量，在成本法下，應當按照初始投資成本計價。追加投資或收回投資應當調整長期股權投資成本。在權益法下，長期股權投資的初始投資成本大于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的，不調整長期股權投資的初始投資成本；長期股權投資的初始投資成本小于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的，其差額應當計入當期損益，同時調整長期股權投資的初始投資成本。

(三)追加投資后長期股權投資會計處理方法

1 由于追加投資而使長期股權投資核算由成本法轉為權益法

投資企業由于追加投資而使長期股權投資由成本法改為權益法核算時，應按追溯調整后股權投資差額的余額，加或減追加投資時形成的新的股權投資差額后的股權投資差額的總額，在剩余攤銷年限內攤銷，記人“投資收益”科目，即“追溯調整，合并攤銷”。

2 初始投資時已達到權益法核算的要求，以后繼續追加投資時的核算

分別對每次投資的投資成本與所取得的相應權益比較，分次計算并確認股權投資差額，并從當次投資日期開始攤銷，記入“投資收益”科目，即“分次計算，分次攤銷”。

3 投資比例下降，長期股權投資核算由權益法轉為成本法

投資企業對被投資單位的持股比例下降，或者其他原因對被投資單位不再具有控制、共同控制和重大影響時，應終止采用權益法核算，改按成本法核算。股權投資差額的賬面余額將全部轉為成本法下的投資成本之中，以后不再攤銷，即“全額結轉，不再攤銷”。若在降低投資比例之前，尚未攤銷的股權投資差額在貸方，結轉時，應從借方予以全部轉銷，以后不再攤銷。

4 投資比例下降，但長期股權投資依然采用權益法進行核算

投資企業對被投資單位的持股比例下降，但依然對被投資單位具有控制、共同控制或重大影響，變賣股權時，應將股權投資差額的賬面余額按照該次變賣的比例進行相應沖減，剩余的部分將在剩余年限內予以攤銷，即“比例結轉，余額攤銷”。