論新會計準則體系下的公允價值

昝 波

[摘 要]2006年2月15日,我國發布新會計準則,強調了公允價值計量屬性,在我國推廣這種計量屬性存在一定的理論和現實基礎,遵照政策法規實施,建立良好市場環境,正確運用公允價值,會計信息會越來越真實可靠,更具有相關性。

[關鍵詞]公允價值;現實基礎;市場環境

[中圖分類號]F230 [文獻標識碼]A [文章編號]1005-6432(2009)35-0040-02

1 公允價值的含義

國際會計準則委員會(IASC)認為,公允價值是指在公平交易中,熟悉情況的當事人自愿據以進行資產交換或債務清償的金額(1998);美國財務會計準則委員會(FASB)認為,公允價值是雙方在當前的交易(而不是被迫清算或銷售)中,自愿購買(或承擔)或出售(或清償)一項資產(或負債)的金額(2000)。我國會計準則制定機構將公允價值定義為在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或負債清償的金額(2006),可見,公允價值作為一種新的計量屬性,最大的特征就是來自于公平交易市場的確認,是一種具有明顯可觀察性和決策相關性的會計信息。公平交易市場是確認公允價值的基本前提條件,筆者認為公平交易只有在發達的市場(即公開、透明、活躍的市場)中,或者是在沒有發達市場時交易雙方不存在關聯關系的情況下才能夠實現。因為在發達的市場上,交易雙方可以基于對市場信息的評價而獲得公允價值,如果發達的市場上不存在這種交易,交易雙方就需要考慮市場上類似交易的價格來確定公允價值;如果市場上類似交易也不存在,就只有在雙方不存在關聯關系的情況下,才能保證他們所協商確定的價值的公允性。

由此,筆者將公允價值的基本特征概括為:①公允價值的本質都是一種基于市場信息的評價,是市場而不是其他主體對資產或負債價值的認定。②交易雙方平等、自愿、熟悉情況是構成公允價值的三大要件。

2 我國推廣公允價值計量屬性的理論與現實基礎

2.1 公允價值具有較強的相關性,其運用可以滿足會計信息使用者對決策相關的會計信息的需求

隨著全球經濟一體化和知識經濟的發展,會計的環境發生了巨大的變化,企業面臨日益復雜的經濟環境,如競爭加劇,風險加大,有些資產和負債的價值已經發生了很大改變,如果仍然采用歷史成本計量,那么就不能真實地反映這些資產和負債的價值,誤導企業外部的會計信息使用者的決策。公允價值與歷史成本相比,能較準確地披露企業獲得的資產、負債及現金流量等財務信息,從而更確切地反映企業的經營能力、償債能力及所承擔的財務風險。也就是說,按公允價值計量得出的信息能為企業管理人員、債權人、投資者的經營、決策提供更有力的支持,從而更有利于投資者評價企業的投資機會和風險以及管理人員當局的管理業績,促使其做出合理的投資和其他決策。

2.2 公允價值有利于我國企業的資本保全

在技術進步、物價變動的環境下,商品的成本價格不僅僅是企業賬面上的價值,還必須能不斷買回在商品生產上耗費的各種生產要素,從而保證企業的簡單再生產和擴大再生產的順利進行。馬克思曾指出:“商品的成本價格也決不是一個僅僅存在于資本家賬簿上的項目。這個價值部分的獨立存在,在現實的商品生產中會經常發生實際的影響。因為這個價值部分會通過流通過程,由它的商品形式不斷地再轉化為生產資本形式。因而商品的成本價格必須不斷買回在商品生產上耗費的各種生產要素……”從馬克思的這一段話我們可以看出,商品的價值并不是一個定數(不是歷史成本),而是一個變數(是公允價值,即現行市價或說未來現金流量現值),因此有必要采用公允價值,以便不斷反映現實中變化了的資產價值,維護企業的實物生產能力,企業的生產將得以在正常的狀態下進行。

2.3 公允價值能夠真實地反映企業的收益

目前的企業收益計算是通過收入與相應的成本、費用配比計算的,收入和成本、費用在計量的單位方面是配比的,都是采用貨幣計量單位。但是在計量的屬性方面卻不配比,計算收益的收入按現行市價計算,而計算收益的成本、費用卻按歷史成本計算。這二者的配比并不是同一時點上的價值配比。很明顯,這兩者之間的差額(收益)由兩部分構成。一部分是勞動者創造的純利潤,另一部分則是由經濟因素影響形成的價格差。但現行的利潤分配制度對這兩者卻不加區分,從而出現收益超分配、虛利實分的現象。如果企業計算收益的成本、費用是按公允價值計量,則這種現象就可得到很好的解決,才能夠反映真實的收益,對于信息決策者來說,這樣得出的收益才具有決策價值,更能滿足報表使用者的要求。

2.4 公允價值這種計量屬性的突出,適應不斷出現的新業務的需要

我國的金融市場如股票市場、債券市場、期貨市場、外匯市場從無到有,在此基礎上金融工具的創新也以罕見的速度發展。這些創新的金融工具在歷史成本計價的會計原則下,只能得到初始確認,卻得不到后續確認,而在這些業務中卻隱藏著巨大風險。采用公允價值不僅能對其進行初始確認還能進行后續確認,這樣就能夠揭示企業蘊藏的潛在風險,便于使用者做出恰當的決策(公允價值的確認和計量在相關準則中均有詳細的注釋)。

3 公允價值計量在我國應用的展望

新的會計準則中,公允價值運用范圍很廣,如 “長期股權投資”、“非貨幣性資產交換”、“債務重組”、“租賃”、“收入”、“企業合并”、“金融工具確認和計量”、“投資性房地產” 、“資產減值”等若干方面,與此同時,我國會計準則體系在確定公允價值的使用前提和應用范圍時,充分地考慮了中國經濟的客觀環境和發展特點,作了審慎的改進。準則嚴格規范了運用公允價值的前提條件,即公允價值應當能夠可靠計量,這就要求公允價值要“持續可靠取得”而不是“估估而已”。比如在投資性房地產準則中就明確規定采用公允價值模式計量的,應當同時滿足下列條件:一是投資性房地產所在地有活躍的房地產交易市場;二是企業能夠從房地產交易市場上取得同類或類似房地產的市場價格及其他相關信息,從而對投資性房地產的公允價值做出合理的估計。可見在投資性房地產準則中,禁止含有較多假設的估值技術的應用,并不是所有投資性房地產都可以采用公允價值。從這些規定中,我們可以看出,公允價值的應用是有嚴格的限制條件的,公允價值不允許被濫用。同時,在應用范圍方面,此次準則體系主要在金融工具確認和計量、投資性房地產、非共同控制下的企業合并、債務重組和非貨幣性交易等方面采用了公允價值。總體上說,新會計準則體系對公允價值的運用還是比較謹慎的。

[CS]但在現有的制度和市場環境下,要做到真正的公允,我們還是要嚴格遵照相關準則執行,且通過建立良好的公司治理結構和內部控制制度,加強對企業管理層的約束,提高會計人員的業務素質;建立監管部門定期檢查制度,擴大稽查人員的隊伍,充分發揮證監會、注冊會計師、國家審計部門的作用,對濫用公允價值的企業和授意者、執行者進行嚴格監督,不斷完善刑法、會計法等與公允價值相關的法律,給違法者以刑事處罰、民事處罰和行政處罰,以震懾他們利用公允價值操縱利潤的心理;加強注冊會計師的行業自律,給公允價值的實施創建一個良好的環境,公允價值在我國的運用才更具有相關性。

[收稿日期]2009-08-11