試析合并財務報表盈余管理手段

摘 要:合并財務報表是財務報告中的一個重要組成部分，新會計準則的出臺使合并財務報表的規定更明確，體系更完整。從合并范圍、子公司的超額虧損、權益結合法與購買法的使用、商譽處理方式等方面對比新舊合并財務報表的盈余管理手段。

關鍵詞:合并財務報表;會計準則;盈余管理

合并財務報表是財務報告中的一個重要部分。同個別報表相比，合并財務報表又有其明顯的特殊性。合并財務報表在盈余管理上，在目的、手段、程度等方面都有別于個別報表。我國財政部2006年頒布的企業會計準則體系中，與合并財務報表相關的會計準則主要有《企業會計準則第2號——長期股權投資》、《企業會計準則第20號——企業合并》及《企業會計準則第33號——合并財務報表》。與舊會計準則相比，新會計準則的規定明確、體系完整，并與國際慣例趨同。筆者擬就通過比較新舊會計準則，對合并財務報表盈余管理手段進行初步分析探討，以期拋磚引玉。

一、對合并范圍進行調整，縮小了盈余管理的空間

(一)明確并擴大了合并范圍

舊會計準則規定符合“已關停并轉”等共計6個條件的子公司，可以不包括在合并財務報表的合并范圍之內。并且根據重要性原則，對于盈利的子公司，當其資產總額、銷售收入及當期凈利潤額按照資產標準、銷售收入標準和利潤標準計算的比重在10%以下的，可以不納入合并范圍;對于特殊行業(銀行和保險業)的子公司，可以不將其納入合并范圍。這些規定使得相當一部分子公司可以不納入合并財務報表，并且舊會計準則規定的6個條件具有一定的彈性，為盈余管理提供了較大的空間。

新會計準則取消了這些規定。新會計準則規定，母公司應當將其全部子公司納入合并財務報表的合并范圍，母公司控制的特殊目的主體也應納入合并財務報表的合并范圍。

(二)在合并子公司利潤的時點上進行了控制

在合并財務報表的合并范圍上，舊會計準則的規定，只要在編制合并財務報表的時點受控制的公司就是子公司。在這個時點上是子公司的，其全年利潤就有可能都被并入合并利潤;在這個時點上不是子公司的，其全年的交易就都不是內部交易了。在此規定下，母公司可以通過收購或出售，增加或減少子公司，改變合并財務報表的合并范圍，從而達到操縱利潤的目的。

新會計準則在合并財務報表的合并范圍上，除了有空間上的限定外，還有時間上的限定。其規定，因非同一控制下的企業合并增加的子公司，應當將該子公司購買日至報告期末的收入、費用、利潤納入合并利潤表。并且規定，母公司在報告期內處置子公司，應當將該子公司期初至處置日的收入、費用、利潤納入合并利潤表。這使得當年減少的子公司在被處置前的內部交易未實現利潤要在合并財務報表中被抵銷。這些變化在一定程度上彌補了盈余管理的漏洞。

二、將子公司的超額虧損并入合并利潤，縮小了盈余管理空間

在子公司超額虧損即子公司已資不抵債，所有者權益的負值即超額虧損部分，舊會計準則規定，在合并財務報表中設立“未確認的投資損失”項目，分別作為合并資產負債表的減項和合并利潤表的增項。使得子公司的超額虧損部分只減少合并股東權益，不減少合并凈利潤。這一規定便于企業進行盈余管理，母公司可以通過內部交易將成本、費用及不良資產轉嫁給子公司，使子公司發生巨額虧損。

新會計準則去掉了舊會計準則的這一規定，在借鑒國際會計準則的基礎上，規定子公司少數股東分擔的當期虧損超過了少數股東在該子公司期初所有者權益中所享有的份額的，如果公司章程或協議規定少數股東有義務承擔，并且少數股東有能力予以彌補的，該項余額應當沖減少數股東權益。否則，該項余額沖減母公司的所有者權益。這一規定表明，子公司的超額虧損必須在合并資產負債表和合并利潤表中反映，而且在多數情況下超額虧損全部由多數股東承擔。新會計準則將子公司超額虧損并入合并利潤，縮小了盈余管理的空間。

三、對權益結合法與購買法的使用做出規定，但存在不足

我國的舊會計準則沒有明確規定企業合并應使用哪種會計處理方法，但從具體規定看，其允許使用的是購買法。可是在權益結合法制造“瞬時利潤”的誘惑下，許多公司違背會計規范，濫用權益結合法，這是合并財務報表盈余管理的一個重要手段。比如上市公司采用換股方式進行的企業合并，基本上都采用了權益結合法。

新會計準則中的一個重要規定是將企業合并劃分為同一控制下的企業合并和非同一控制下的企業合并，并規定分別采用權益結合法和購買法核算。這一規定使得非同一控制下的企業合并不能再隨意使用權益結合法了，從而有助于遏制企業的盈余管理行為。但同一控制下的企業合并采用權益結合法，也會增大盈余管理的空間。

在新會計準則下，只要是同一控制下的企業合并，無論是否采用換股支付方式，都應采用權益結合法，而權益結合法是有助于盈余管理的。另外，這一規定也會誘導企業設法將合并\"做成\"同一控制下的企業合并。

新會計準則對權益結合法與購買法的使用做出規定，但存在不足，就是同一控制下企業合并使用權益結合法，會在制度允許的情況下增大盈余管理的空間。

四、改變商譽處理方法，增大了盈余管理空間

舊會計準則有關商譽的規定不夠系統、清晰，嚴重滯后于實務，無論在形式上還是在內容上與國際慣例都存在很大差異。

新會計準則體系對商譽處理進行了明確規定，主要體現在《企業會計準則第20號——企業合并》和《企業會計準則第8號——資產減值》中，與舊會計準則相比較，變化很大。新會計準則規定，商譽作為合并財務報表中的一個項目應單獨列示。非同一控制下的企業合并，母公司對子公司的長期股權投資與母公司在子公司所有者權益中所享有的份額的差額，應當在合并資產負債表“商譽”項目中列示。并且，新會計準則對商譽的會計處理方法進行了重大修改，規定對商譽不再進行系統攤銷，而只采用減值測試法。

在經濟體制轉型并沒有完成和非市場化的因素依然存在的情況下，對商譽進行減值測試的處理方法會擴大盈余管理的空間。減值測試需要確定測試單元的公允價值，公允價值的確定有賴于活躍市場上的報價或最近市場上的交易價格或預期未來凈現金流量的現值。而我國的經濟體制轉型并沒有完成，非市場化的因素依然存在，活躍市場還會受到種種非市場因素的影響。目前還有相當一部分資產或負債缺乏完善的交易市場，投資者難以通過交易市場取得有關公允價值的完備信息。減值測試中還需要運用估值技術，這必然要依賴主觀判斷。而目前我國公司治理還存在許多缺陷，一些高層管理人員的道德觀和誠信意識缺失，會計人員的道德水平和執業能力也參差不齊，這些都有可能導致在減值測試中出現會計選擇、會計估計的濫用。

五、加大了合并財務報表盈余管理的難度

母公司財務報表中對子公司的長期股權投資改用成本法核算，加大了合并財務報表盈余管理的難度。《企業會計準則第2號——長期股權投資》規定，母公司財務報表中，對子公司的長期股權投資采用成本法核算，編制合并財務報表時再按照權益法調整。而舊會計準則規定應采用權益法。這種變化加大了母公司利潤與合并利潤之間的差異，并且使二者之間的差異復雜化。

合并財務報表盈余管理的一個重要手段，是利用合并財務報表編制的復雜程序操縱利潤(包括盈余管理和盈余造假)。個別報表是根據原始的業務記錄、完整的記賬憑證和賬簿體系編制而成的，而合并財務報表是在集團各子公司和母公司個別報表的基礎上，經過抵銷、合并等程序編制而成的，有時對往年的內部交易還要進行抵銷調整。這些都為企業管理層操縱利潤提供了機會。

在新會計準則下，合并財務報表中對子公司的長期股權投資采用簡單權益法核算，母公司財務報表中對子公司的長期股權投資采用成本法核算，使母公司凈利潤與合并凈利潤之間的關系變得復雜了。如內部交易未實現利潤、子公司當年未分配利潤這兩個未知數。內部交易未實現利潤的多少是由合并財務報表中所有公司的內部交易利潤決定的;子公司當年未分配利潤的多少是由合并財務報表中各家子公司的分配比例決定的。這些信息不要求在年報中披露。現在，合并凈利潤與母公司凈利潤之間的差異是由上述兩個未知數構成的，兩個未知數對合并凈利潤的影響又通常是相反的。因為，如果子公司有盈利，合并凈利潤便會大于母公司凈利潤;如果內部交易有盈利，合并凈利潤便會小于母公司凈利潤。在這種情況下，判斷合并凈利潤與母公司凈利潤之間的差異是否準確將非常困難的。

因此，母公司財務報表中對子公司的長期股權投資改用成本法核算，雖然在其他方面有積極意義，但在限制盈余管理方面，加大了判別合并財務報表盈余管理的難度，作用是消極的。