包含轉(zhuǎn)股價(jià)修正條款的可轉(zhuǎn)債定價(jià)研究
2010-01-01 00:00:00張慶華
重慶工商大學(xué)學(xué)報(bào)(西部論壇) 2010年1期
摘要：目前，國(guó)內(nèi)文獻(xiàn)對(duì)可轉(zhuǎn)債的研究都是基于國(guó)外的模型并針對(duì)中國(guó)的實(shí)際情況進(jìn)行修正。研究可轉(zhuǎn)債定價(jià)時(shí)有必要考慮轉(zhuǎn)股價(jià)修正條款，本文基于AFV模型建立了包含轉(zhuǎn)股價(jià)修正條款的可轉(zhuǎn)債定價(jià)模型，并利用有限差分法進(jìn)行數(shù)值求解，充分說明轉(zhuǎn)股價(jià)修正條款對(duì)可轉(zhuǎn)債定價(jià)的影響不容忽視。
關(guān)鍵字：可轉(zhuǎn)換債券；AFV模型；轉(zhuǎn)股價(jià)修正條款；有限差分法
中圖分類號(hào)：F930.91；F224.0 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1674-8131(2010)01-0061-07
