農村信貸供需均衡研究

摘要：資金短缺是制約西部農村經濟發展的主要因素之一，千陽縣是西部典型的經濟不發達的農業縣，農村信貸的發展對其縣域經濟的發展具有重大意義。但調查研究表明，千陽縣農村信貸資金來源單一(主要為農村信用社)，供需存在規模失衡和結構失衡，而且農村資金外流嚴重。這在西部地區是普遍現象。應建立和完善農村信貸體系，擴大信貸資金來源；建立外部資金導入機制，促進資金回流；優化農村信貸資金分配結構，努力實現信貸供需平衡。

關鍵詞：信貸需求；信貸供給；農村信貸體系；農村信用社

中圖分類號：F832.35 文獻標志碼：A 文章編號：1674－8131(2010)03－0089－11

一、引 言

資金短缺通常是制約農村經濟發展的主要因素之一，但解決資金問題，靠農村自身是不夠的，而政府的財政支持也十分有限。因此，需要建立完善的農村信貸體系來為農村經濟發展提供資金支持，要在農村地區集聚儲蓄并促進城市資金向農村流入。然而，目前，我國農村信貸體系結構殘缺、功能弱小，難以支持現代農村經濟發展對資金的需求。有關資料表明，到2007年末，全國沒有任何信貸機構的鄉(鎮)有2868個，占全國鄉鎮總數的7％；而且，已有信貸機構也在不斷減少，2007年農村信用社在縣級及以下的網點數共5.2萬個，比2004年、2005年和2006年分別減少9087、4351和487個。同時，農村的資金滿足程度極低，截止到2008年末，我國農村有貸款需求的農戶達1.2億戶，但只有60％左右得到滿足；農村貸款只占貸款總量的15％，人均貸款不足5000元，70％以上的農戶依然靠民間借貸來滿足資金需求。

針對農村信貸體系存在的問題，本文選擇陜西省千陽縣作為研究對象，通過對千陽縣的農村信貸狀況的實地調研，深入分析千陽縣農村信貸供需狀況及其發展中存在的主要問題，進而提出相關改革思路和建議。希望能通過對一個縣的研究，探索我國農村信貸安排的正確方向，構建合理有效的農村信貸體系，為農村經濟發展乃至全國農村金融改革提供借鑒。

二、千陽縣經濟社會發展及農村信貸概況

千陽縣位于陜西省關中西部，地處渭北旱塬丘陵溝壑區，是典型的山區縣，2003年之前為國家級貧困縣。千陽屬畜牧農業縣，以小麥和玉米等糧食作物種植為主，附帶有蠶桑和蔬菜等經濟作物種植；農村經濟發展主要以奶畜養殖為主。2008年，千陽縣地區生產總值108700萬元，地方財政收入3008萬元，農民人均純收入3167元。

至2008年底，千陽縣有農業銀行千陽縣支行(1個營業部和1個分理處)、千陽縣農村信用合作聯社(1個營業部、11個信用社和3個信用分社)、千陽縣郵政儲蓄銀行(1個一級支行、1個二級支行和3個儲蓄專柜)3家金融機構，共有營業網點22個，從業人員179人；千陽縣金融機構存款余額為12.71億元，其中居民儲蓄存款余額8.55億元；千陽縣各項貸款余額為3.14億元。

使用Eviews3.1軟件對千陽縣農業人口人均貸款數和農業人口人均GDP之間的關系進行檢驗，可知農業人口人均貸款數對農業人口人均GDP具有正影響，如果僅考慮貸款因素，當農業人口人均貸款數每增加1元時，農業人口人均GDP會增加0.25元。可見農村信貸水平的提高對千陽縣農村經濟發展具有積極的促進作用。

三、千陽縣農村信貸供需均衡分析

1.千陽縣農村信貸需求分析

(1)農戶的信貸需求

千陽縣為西部典型的經濟不發達的農業縣，經濟總量較低，且小農經濟程度較強。小農家庭不僅是消費單位，也是產出單位。當前千陽縣農村經濟發展處于小農經濟向市場經濟的轉變過程中，處于這一過程中的農戶，其社會經濟功能和作用時刻在發生變化，其信貸行為、信貸需求的特征也會隨之改變，信貸需求具有明顯的層次性和結構性特征。因此，若只簡單地將現在已經存在并服務于現代經濟的金融體系直接延伸到當地農村地區來為農戶提供信貸服務是不夠的，不能有效滿足農戶的多樣化需求，有必要為其單獨設計一套農貸制度安排。這就需要我們深入了解農戶的信貸需求。

本文采取問卷方式對農戶的信貸需求進行調查。在千陽縣農村信用社同志的幫助下對當地農戶進行了簡單的問卷調查，向11個鄉鎮農戶共發放問卷330份，收回308份，問卷樣式見表2。

從調查情況看，農戶對貸款服務的需求比存款服務更高，達到83.3％(見表3)，這從一個側面反映出農戶對資金的強烈需求。無論是支付教育費用、養老費用以及醫療費用，還是建房、耐用消費品支出。僅僅依靠農民的長年儲蓄積累是無法滿足其對資金的需求的，這就為以農村信用社為代表的信貸機構在農村開展信貸服務提供了廣闊的空間。

在308戶被調查的農戶中，有284戶提供了有關他們貸款用途的信息(見表4)。農戶獲得的貸款更多地用在了對生產的投入上，尤其是對養殖業的投入。同時也可以注意到，千陽縣的農戶多半還是傳統意義上的農戶，資金的生產性用途主要還是和農業相關的項目，服務性行業的資金需求還不顯著。在貸款的生活性用途上，超過一半的農戶將貸款用在了子女教育上，說明農戶重視對子女的教育；此外，農戶建房支出也貸款生活性用途的另一重要方面。

從表5可以看出，年收入在10000－30000元的農戶數量最多，比例達到53.6％。收入等級越高的農戶，其貸款用于傳統農業的比例越低。用于種植業、養殖業和農業生產資料的比例都隨收入增加而降低；用于生活支出的貸款中子女上學方面所占比例最高，蓋房需求隨收入增加有所上升，而醫療方面則在降低。同時，各類型農戶的貸款滿足程度都不高，表明農戶資金需求旺盛和正規金融供給不足，其中5000元以下、5000－10000元和10000－30000元等中等和中等以下收入農戶的貸款需求滿足程度略高于其他收入等級農戶。在利率評價上，5000元以下的低收入農戶中認為貸款利率太高的農戶所占的比例要高于其他收入類型的農戶，大多數農戶可以接受目前的利率水平。

根據問卷調查，農戶貸款的資金需求從千元到數萬元不等，沒有顯示出與收入狀況明顯的相關性，但不清楚農戶資金需求是最低金額、最高金額還是平均金額。經過計算平均值，農戶人均貸款需求大約在9000－10000元左右。在時間方面，被調查農戶的貸款需求集中在第一和第三季度，這時正是農戶備耕時節和子女入學的信貸需求旺季。但更多農戶的貸款需求并沒有呈現集中化的趨勢，27.8％的農戶沒有固定的貸款時間，這與被調查者在貸款用途上的多元化有關。

(2)農村企業的信貸需求

千陽縣由于農村工業化進程還處在開端，農村企業大多是處于發育成長期的中小企業，規模以上企業較少。在千陽縣77個企業中，資本規模在10萬－50萬元的企業數量最多，占35.1％；其次是100萬－500萬元的企業，占29.9％；10萬元以下、50萬－100萬元、500萬元以上的企業數量極少，分別占7.8％、9.1％和18.1％。若按資產在40000萬元以上的為大型企業、資產在4000萬－40000萬元的為中型企業、資產小于4000萬元的為小型企業來劃分，則千陽縣無大型企業，只有3家中型企業，其余全部為小型企業。可見，小型企業是千陽縣縣域經濟發展的重點。

從企業的行業分類來看，絕大部分屬于工業企業。就企業個數和營業收入情況看，居于首位的是非金屬礦物制品業，該行業主要是與農民建房相關的水泥、混凝土以及陶瓷制造等，營業收入占到54.2％；其次是電力、燃氣以及水的生產和供應。可見千陽縣農村第三產業發展還比較落后，農村企業主要從事與農民生活和農業生產活動密切相關的工業行業，且呈快速發展之勢(見表8)。

農村企業的發展需要資金支持，而商業性信貸與社會化大生產和成熟企業相聯系，以追逐利潤為目的。千陽縣農村中小企業的上述特點顯然與商業性信貸的條件不符，因此難以獲得貸款。從千陽縣的具體情況看，信用環境惡化讓這個問題更加突出，信貸機構反映企業不講信用，逃廢欠款過多，使其不敢輕易放款。整個信用環境不佳讓一些相對比較好的企業也難以獲得貸款，加劇了農村企業資金的供需矛盾。

規模以上企業在千陽縣農村企業中比重較少，調查發現這種企業已經發展到一定規模，長期資金并不缺乏，資金來源相對充足，企業采取的是短期負債長期利用的方式，貸款主要是一年以下的短期貸款，但是授信額度可循環使用，因此，實質上是將一些短期負債當作了長期資金使用。與規模以上企業相比，規模以下企業的存貨周轉率比較高，說明其變現能力比較強，短期資金并不缺乏，缺乏的是長期發展資金，資金主要用于擴大生產規模。

不同規模企業的資金需求由于其自身特點不同而不同，通過計算(資金需求計算公式為：資本×[1／(1一資產負債率)－1])大概估算得企業資金需求情況如表9所示。由表9可知，中型企業的資金需求為16825.8萬元，小型企業的資金需求為50353.6萬元，千陽縣農村企業的資金需求共為67179.4萬元。

從總體情況看，千陽縣農村生產企業資金需求規模較小，農產品類企業較少，所需資金季節性特點并不明顯，所受自然因素影響不大，面臨的風險較小，主要風險來自市場價格因素。由于大部分企業處在發展初期，對短期資金和長期資金的需求都比較大，以長期發展資金為主，但可供抵押的資產比較少。企業生產周期不同，回籠時間不一致，跨年度的比較多。從表8看，千陽縣農村企業的主力軍是非金屬礦物制品業，該類企業主要是磚場、瓦廠等一些和建筑相關的企業，而非城市的房地產類企業。其中有兩家企業規模較大，資產分別達到5602萬元和5020萬元，這兩家企業需要的資金量大，長期短期資金都有需求，是支持千陽縣農村經濟發展的重要企業。其余企業大多規模不大，利潤微薄，受價格因素影響較大，需要長期穩定的資金。

從處于不同發展階段的企業情況看，處于啟動期的企業資金主要來源于自有資金和民間借貸；處于成長期企業的資金主要來源于自有資金、民間借貸以及少量商業性信貸，其雖有一定質押，但因其風險較大，農村信用社放款規模較小；處于成熟期企業，資金來源主要是商業性信貸和政策金融。成熟的企業是農村企業中獲得資金比較容易的企業，由于其具有一定規模的資產可質押，是農村信用社放款的主要對象；同時，它們也是地方政府扶持的對象，所以資金來源也有政策金融的支持。但成熟的企業在千陽縣農村企業中很少，大部分企業是處于啟動期和成長期的企業。

2.千陽縣農村貸款供給分析

從存款方面看，千陽縣總共有三家金融機構吸收存款，即農村信用社、農業銀行和郵政儲蓄機構，其中吸收存款能力最強的是農村信用社，份額為44％，農業銀行為37％，郵政儲蓄機構為19％。三家金融機構的主要存款類型包括儲蓄存款、單位存款和其他存款三類，其中最主要的是儲蓄存款，該三類存款還要按人民銀行要求提取一定的準備金。從貸款方面看，基本是農村信用社一家在發放貸款，近幾年農業銀行和郵政儲蓄機構只吸收存款而不發放貸款。因此，本文對千陽縣農村信貸供給狀況的研究只分析農村信用社的支農貸款情況，而農業銀行和郵政儲蓄機構只有極少量的支農貸款，這里不做具體探討。

千陽縣農村信用社2008年涉農貸款余額為25970萬元，占其2008年貸款余額總數的83.9％，支農作用十分明顯。同時，涉農貸款的貸款余額呈逐年增加趨勢，在2002年至2008年的7年間，涉農貸款余額由12144萬元增至25970萬元，增加幅度超過一倍。若觀察涉農貸款的發生額變化則更加明顯，2003年至2008年均為正，說明均有涉農貸款投放；除2005年、2006年有所下降外，基本呈現歷年上升趨勢，尤其是2007、2008年較以前年份有大幅提高，基本達到以前的兩倍以上。

從2008年數據看，在涉農貸款的投放方向上，農戶貸款略多于農村企業及各類組織貸款。農戶貸款按用途分，全部為生產經營貸款，沒有消費貸款；按形式分絕大多數為農村小額信用貸款，農戶聯保貸款僅有兩萬元。其他年份的情況與之類似，這里不再贅述。若從農戶貸款的效果情況看，在2008年，千陽縣農戶貸款余額總共為15912萬，農業人口中的12.3％獲得了貸款，貸款農戶人均貸款額為11566.7元。其中最主要的三個貸款方向為養殖業貸款、種植業貸款和農業生產資料貸款，這三類總共占到貸款余額總數的69％，具體資金分配情況見表12。

從企業貸款情況看，近3年沒有發放大型企業貸款，這與千陽縣沒有大型企業的情況相符；中型企業貸款在這3年里沒有發生變化，均為1800萬元；小企業貸款在3年里逐年增加，2008年末達到14583萬元。在具體投向方面，至2008年末，交通運輸、倉儲和郵政業的貸款投放最大，其次是制造業和農、林、牧、漁業，再次是電力、燃氣及水的生產和供應業。從近3年的變化情況看，增長最快的是電力、燃氣及水的生產和供應業，其次是批發和零售業，第三是房地產業。此外，建筑業、居民服務和其他服務業、教育業、衛生及社會保障和社會福利業、文化及體育和娛樂業等行業的貸款都從無到有，可見貸款發放面正在逐漸擴大。

四、千陽縣農村信貸安排存在的問題

1.信貸資金來源單一

目前，隨著國有商業銀行收縮縣城以下(含縣城)營業機構，農業銀行除在千陽縣城還保留機構以外，其余各鄉鎮營業機構全部撤銷，目前千陽縣在鄉鎮一級的金融機構只有農村信用社和郵政儲蓄機構。至2008年底，農村信用社各項存款余額55624萬元，占千陽縣信貸機構存款余額的44％；各項貸款余額30 970萬元，占千陽縣信貸機構貸款余額的98.6％，其中，農業貸款余額為21021萬元，發放了千陽縣所有的農業貸款。

客觀事實說明，農村信用社的存款幾乎成為千陽縣農村信貸資金的唯一來源，商業性資金已經退出，唯一的外部信貸資金注入只有國家扶貧貼息貸款，但這項信貸資金一年只有一千萬元左右，在農村信用社的貸款總額中也只占6.5％，對于巨大的農村資金需求來說可謂杯水車薪。面對農村資金的嚴重不足，農村信用社的存款遠遠不夠，它只占存款總額的44％，而且農村信用社還要將部分資金交給人民銀行作為準備金，還有大量的資金外流，在這種情況下，資金所剩無幾。目前千陽縣農村信用社涉農貸款的比例已達83.9％，可發掘的空間已不大。商業性資金、政策性資金和村鎮合作組織資金的缺乏是千陽縣農村信貸面臨的首要問題。

2.信貸資金供求失衡

調查結果表明千陽縣農村信貸存在規模失衡和結構失衡。

(1)規模失衡：千陽縣2008年獲得貸款的農戶的平均貸款金額為11566.7元，能滿足農戶的平均9000－10000元的資金需求。但只有12.3％的農戶獲得了貸款，而根據表3，有83.3％的農戶有貸款需求。因此得到的結論是，能夠獲得貸款的農戶的資金需求得到了滿足，但有相當多的農戶無法獲得貸款。根據表9的計算結果，千陽縣農村中型企業的貸款需求總量為16825.8萬元，小型企業的貸款需求總量為50353.6萬元；而就表13的供給情況看，對中型企業的貸款發放僅為1800萬元，小型企業為14583萬元。可見，貸款規模滿足程度極低，中型企業缺口為15025.8萬元，而小企業的資金缺口為35770.6萬元，供需矛盾十分突出。

(2)結構失衡：千陽縣農戶貸款投放的三個主要領域是養殖業、農業生產資料和種植業，與農戶的主要生產需求相符合；但發放的全部是生產經營貸款，沒有發放消費貸款，這與農戶在生活方面有相當的資金需求不符。此外，貸款利率過高、很多貸款品種缺乏時間性的特征(如國家扶貧貼息貸款以年發放)都與農戶的資金需求特征不符。在農村企業貸款方面，除了對當地發展比較重要的交通運輸、倉儲和郵政業貸款較多外，對制造業和農、林、牧、漁業的貸款也比較多，這是因為千陽縣企業中比較重要的非金屬礦物制品業、飲料制造業和工藝品制造業大都獲得了制造業貸款，而眾多的非公司制個體在從事農、林、牧、漁相關行業，其資金需求也較大。但其他一些行業，如千陽縣具有特色的紡織業，未能獲得貸款；電力、燃氣以及水的生產和供應獲得的貸款也過少，直到2008年才有明顯增加。值得注意的是，對房地產業發放貸款過多，這并不符合千陽縣的行業結構。

3.農村資金外流嚴重

千陽縣農村資金的流動以流出為主。2000年至2008年，千陽縣信貸機構存貸差呈迅速擴大的趨勢，從2000年的10951萬元上升到2008年的95659萬元，相應的存差占存款的比例也由35.9％上升到75.3％。存差規模的持續擴大則可能導致金融機構的中介功能弱化，必然會影響到千陽縣經濟的健康發展。

從存差資金的機構構成情況來看，農業銀行成為主要來源，占全部存差的48.7％，農村信用社和郵政儲蓄機構分別占25.8％、25.5％。農業發展銀行曾經是千陽縣唯一存差為負的信貸機構，但它已于2006年撤離。

存差資金通過三條渠道流到縣域外：一是郵政儲蓄；二是農業銀行資金上存；三是農村信用社異地拆借。2008年資金流出超過了這些機構的存差資金總額，其中，農業銀行占全部流出資金的46.3％，農村信用社和郵政儲蓄分別占29.5％和24.2％。

五、農村信貸發展建議

1.建立完善的農村信貸體系，擴大信貸資金來源

(1)發展3種商業性信貸，加大支農力度。首先，農業銀行是進軍千陽縣農村信貸市場首當其沖的商業性信貸機構，它曾經在千陽縣農村信貸體系中發揮過重要作用(2002年占有千陽縣存款余額的38％和貸款余額的14％)，如今也在存款市場上占有很大份額(2008年占千陽縣存款余額的37％)，還有兩家機構設在縣城。對農業銀行而言，要增加網點，深入鄉鎮；同時，要選準“龍頭”企業，將生產經營規模較大、有較強的輻射帶動能力，并與農戶、農產品生產基地及相關企業具有穩定業務聯系的骨干龍頭企業作為農業銀行重點發展的對象，加大資金投入力度。其次，可將農村信用社改制為農村商業銀行。在經濟發達地區，很多農村信用社已經轉變為地方性股份制商業銀行。千陽縣農村信用社目前也可以有這樣的選擇，但考慮到其經營狀況還達不到商業化運作的條件，所以應先在3－5年內改制為農村合作銀行，然后再轉變為農村商業銀行。最后，還可以考慮創建農村民營商業銀行，但同時必須為其設置相應的市場退出機制和監管機制。

(2)積極培育小規模農村合作信貸組織。根據千陽縣目前的情況，農村資金的需求主體是農戶，資金需求的特點是小額，而這種情況是目前正向大型化方向發展的千陽縣農村信用社所難以滿足的。因此，可以考慮發展小規模農村合作信貸組織。農村合作信貸組織以鄉(鎮)村為界限，農戶相互熟悉，信任度較高，借貸風險小，在向小農戶提供信貸服務方面具有顯著的比較優勢。同時，這些組織的出現，有利于打破千陽縣農村信貸市場上的壟斷格局，提高信貸服務的效率。

(3)完善政策性信貸體系。農業發展銀行應在千陽縣設置常設機構，提供相當數額的政策性貸款。其支持領域應主要在四個方面：農業生產基礎設施建設投入、農民生活基礎設施建設投入、農村社區基礎設施建設投入和農村公共服務體系建設投入。而國家開發銀行可以不在千陽縣設立常設機構，但應向千陽縣提供一定的“三農”貸款和基礎設施貸款，重點是公路、電力等項目貸款。再配合現有的國家扶貧貼息貸款，基本的政策性信貸體系就建立起來了。

2.建立外部資金導入機制，促進資金回流

(1)完善財政支農機制。一是加大地方財政對農村信貸資金的支持力度。每年從千陽縣新增財政收入中安排一定比例的資金用于農村信貸，從政策上確保千陽縣政府在近期內對農業信貸資金支持額度的增長速度等于或高于同期地方財政支出的增長速度。二是向國家財政申請扶貧信貸資金，統籌安排資金使用。采取由千陽縣政府每年上報全縣農村資金需求、農業部門統一管理、財政部門統一撥付、農村信用社或政策性金融機構統一使用和管理的方式進行。

(2)拓展支農資金來源渠道。一是在所有金融機構吸收的農村存款中，確定一定比例的資金固定用于農村投資，保證農村投資總量逐年增加，且增幅不低于金融機構當年存款的增幅。投資項目由農業部門決定，具體實施可直接進行農業資產業務運作或將資金統籌交由政策性機構運作。二是政策性金融機構進入千陽縣，并允許其通過發行金融債券尋找合作伙伴，通過建立農業發展基金等形式籌資，面向農業、農民籌資，以擴大資金規模和支農能力，取之于民，用之于民。三是積極鼓勵金融機構進行境外籌資，爭取國際金融和國際組織的轉貸業務，由農業政策性銀行經營管理世界銀行、國際開發協會和亞洲開發銀行等對千陽縣的農業貸款和扶貧開發的轉貸等資金。四是吸納民間資本充實和改善農村信用社和其他金融機構的股本結構，使得各種地下資金能夠在規范的合法的主體內得到發展和壯大，這不但有利于建立金融機構完善的法人治理結構，同時也有利于控制金融風險。

3.優化信貸資金分配結構

在農戶貸款方面，在總量上保持生產貸款的絕對多數的前提下，應當適當發放消費貸款，主要發放在醫療和教育方面。另外，在農戶生產貸款的發放上，要向千陽縣的特色產業，如奶畜養殖業傾斜；還應更多地發放一些第三產業貸款，以促進農村產業結構升級。同時，在農業科技推廣方面也應提供一定的資金支持，提高千陽縣農業的科技水平。

在農村企業貸款方面，要重點支持處于成長期的小企業，向其提供持續穩定的資金，促進其不斷擴大發展規模。對于少量具有一定規模的中型企業，要繼續為其提供短期資金支持，充分發揮這些企業對千陽縣農村經濟發展的帶動作用。在貸款的產業投向方面，優先向農林牧漁業、制造業、交通運輸及倉儲和郵政業、電力和燃氣及水的生產和供應等重要行業發放貸款；其次是向具有千陽縣地方特色的農村建筑業、批發和零售業、居民服務和其他服務業發放貸款；然后是向關系千陽縣居民生活的衛生及社會保障和社會福利業、教育業發放貸款；最后如果還有資金，可向住宿和餐飲業、房地產業、文化及體育和娛樂業發放貸款。

參考文獻：

[1]劉錫良，中國轉型期農村金融體系研究[M]，北京：中國金融出版社，2006：62—63，

[2]姚承斌，盂加拉與印尼緩解貧困模式比較——以小額信貸為例[J]，武漢金融，2009(6)：24—26，

[3]王雙正，中國農村金融發展研究[M]，北京：中國市場出版社，2008，

[4]李光，中國農村投融資體制改革研究[M]，北京：中國財政經濟出版社，2005：333，

責任編校：夏 冬