淺談如何在新形勢下增強商業銀行的流動性

摘要:通常認為，商業銀行經營管理的目標就是保證資金的安全，保持資產的流動性，爭取最大的盈利。這又簡稱為“三性目標”，即“安全性、流動性、盈利性”。這三性也是商業銀行進行日常管理的三原則。其中，流動性原則要求商業銀行應具有隨時以適當的價格取得可用資金的能力，以便隨時應付客戶提取及銀行支付的需要。而在當前新形勢下，流動性不平衡造成的風險已成為商業銀行經營管理的核心風險之一。

關鍵詞:商業銀行;流動性;風險管理

中圖分類號:F830.33 文獻標識碼:A 文章編號:1006-4117(2010)04-0087-01

自金融危機以來，我國央行曾一度實行從緊的貨幣政策，存款準備金率也在不斷上調。央行采取的不斷上調存款準備金率政策，雖然是為了增強央行自身流動性體系的管理，但給商業銀行的流動性管理帶來了壓力。雖然央行在這期間準備緩慢下調準備金率，但是進入2010年后，央行重新調高了準備金率，這對商業銀行的流動性管理造成了很大的障礙。同時，伴隨著金融市場的發展，金融創新進一步的加強，銀行的存貸業務對于市場利率變化的敏感性也在不斷增強，商業銀行面臨的安全性問題也相對增多。因此為了加強商業銀行管理的流動性，增強我國商業銀行的競爭能力，商業銀行應該從多方面多角度考慮采取措施，從而可以在這場波及全球的金融危機下幸存，并且更穩定的發展下去。

(一)根據自身經營狀況，優化調整資產負債結構。由于目前法定準備金比率較高，商業銀行中的新增存款可用比例較低，這對資金的合理利用造成很大限制，并且對于銀行的資金利用能力提出了很高要求。所以，銀行更要加強存款工作的經營以及資金利用能力的提高，以便進一步增強資金實力。同時合理投資利用可用資產，從安全性以及流動性相結合的角度看，政府債券、政策性金融債券以及央行票據等這一類流動性以及安全性都較高的金融工具應作為主要的持有品種，可以通過簽訂回購協議并且出售后獲得相應流動資金，及時滿足銀行對于流動性的需求。當普通的出售回購無法解決流動性危機時，商業銀行可以向央行進行貸款。總的來講，商業銀行應當充分利用各種業務的資金進出以及進行合理的資本負債規模優化，在保證安全性與盈利性的同時，加快資金的流動速度，提高資金的使用效率，提升資金的管理水平。

(二)精確計算自身放貸能力，合理規劃資金的投放規模和速度。商業銀行經營的三性目標中除了流動性還有風險性因素影響，特別是在當前金融危機的影響還未消失，金融體系仍然處于動蕩不安狀態的情況下，商業銀行在關注自身流動性的同時還應該時刻注意整個市場行情的變動。既要提高銀行自身的經營情況，利用各種優化措施改善流動性管理系統，同時還要分析客戶在流動性上可能面臨的壓力，站在客戶的角度利用金融創新的方法，采取各種措施，開發可以為客戶規避風險的投資基金等，從而防范各種風險。同時，商業銀行在經營信貸業務的同時，應該控制好資產的發放進度、規模，并進行對于資產負債規模進行合理配置，避免因流動性不足而出現支付風險。其次，商業銀行應優化資產結構，追求效益最大化、有效地降低不良貸款率。合理控制和利用杠桿率，在獲取收益的同時，減少風險的危害。當前商業銀行尤其在減小不良貸款的比例方面采取措施，對其進行盤活、清收、重組，從而盡量降低不良貸款的比例。

(三)大力發展理財業務。首先，由于銀行具有專業的理財人員，具有專業優勢，因此銀行可以大量創新理財產品，在為居民提供新的相對風險較低，收益較高的投資通道，滿足居民穩健型投資的需求的同時，又可以有效地分流在銀行資金來源方面占有重要地位的居民存款，大大減輕商業銀行的流動性壓力。其次，理財咨詢業務作為銀行的一項重要的中間業務，除了給商業銀行帶來手續費收入，更重要的是可以擴大銀行的經營領域，逐步改變銀行業存款放貸單一經營模式，推動銀行經營方式的創新。同時，商業銀行應充分利用債券理財業務，在分流被動負債的同時，調整銀行負債結構，調整收入結構，達到規避風險的目的。

(四)建立健全流動性風險預警機制。首先，充分把握銀行的財務狀況，利用各種財務工具預測和分析資產負債流動性，進而通過對金融市場資金流動性的供求變化情況的分析和預測，完成對市場流動性需求的衡量，進而采取相應的措施進行流動性管理。其次，銀行要建立流動性風險預警系統，通過對風險警情指標的預測，銀行可以預估未來經營時期流動性風險的具體狀況，確定風險警況。再次，建立合理的流動性分析管理制度。包括流動性需求、來源、儲備設計等分析管理過程，并且通過各種財務指標對銀行經營流動性進行評價分析。

(五)實施主動的流動性管理策略。商業銀行應加強對宏觀經濟政策和微觀金融市場的研究與分析，實施主動的流動性管理。在加強對宏觀經濟整體走勢、金融行業發展前景和銀行間市場的分析和預測的同時，對各大商業銀行的存貸比例以及資金流動狀況進行合理分析，時刻關注宏觀經濟形勢以及政府宏觀政策的變化趨勢，在此基礎上全面分析將會對銀行流動性變化產生影響的因素，及時調整投資策略，實施主動的流動性管理策略。

(六)加強銀行體系間國際合作。經過金融危機的洗禮，國際銀行業雖然遭受了較大的損失，但是。在流動性管理方面積累了更多的經驗和教訓。銀行家們越來越重視，在制定出合理的銀行流動性發展戰略的基礎上有效執行，并且注重執行過程中所必需的管理結構的調整以及高層管理者的培養。所以，我國的商業銀行可以在與國際銀行業合作交流的過程中，引入國際銀行業新的管理理念，借鑒其流動性管理的新方法，結合我國實際情況以及政府宏觀政策提高我國銀行業的流動性。

綜上所述，商業銀行要提高流動性是可以采取多種措施的，并不一定要局限某一方面，同時，在全球化大力發展的今天，全球金融業以及銀行業之間的發展是息息相關的，因此我國商業銀行還可以多引入國際銀行管理理論，并結合我國銀行業自身特點，使其服務于我國金融業。商業銀行流動性問題是金融危機下出現的新問題，對商業銀行經營管理能力和創新能力是一個全新的考驗，我們應該在不斷總結經驗的過程中，不斷探索和調整對策發現銀行業發展的新機遇，為我國金融體系的發展奠定基礎。

作者單位:西安交通大學經濟與金融學院

作者簡介:潘璇(1989— )，女，山東省威海市人，西安交通大學經濟與金融學院，金融系。