稀土市場發展態勢分析

尚 宇

(1.中國地質大學(北京)， 北京 100083；2.國土資源部油氣資源戰略研究中心，北京100034)

稀土產業是我國的優勢產業。我國稀土產量、消費量和出口量均居世界首位,但我國稀土產品價格在國際市場上卻時常受制于人。稀土市場行情時好時壞，市場價格時漲時落。只有客觀分析市場發展態勢，把握市場變化規律，才能做到未雨綢繆，順勢而為，從而規避風險，減少損失，這也是本文研究稀土市場發展態勢的目的所在。

1 稀土市場供給分析

目前，世界上能夠生產和提供稀土礦產品的國家，主要有中國、美國、印度、俄羅斯、馬來西亞、巴西和斯里蘭卡等國，2003年以后，美國因多種因素實施稀土礦停產，世界稀土礦產品主要由中國、印度、俄羅斯和馬來西亞提供，其中中國占世界比例達95%以上(表1)。

表1 2000～2007年全球稀土礦產品產量 單位：t REO

世界上從事稀土冶煉生產的國家主要有中國、日本、法國和美國，中國是世界上最大的稀土冶煉產品生產國和供給國。

1.1 中國

中國稀土產業起步于20世紀50年代。改革開放以來, 中國稀土產業取得了飛速發展，稀土產量自1988年以來，一直居世界首位。依據稀土資源的地理分布特點和市場走向，中國目前已形成了南北兩大稀土生產體系。即，以包頭混合型稀土礦和四川冕寧氟碳鈰礦為原料為主的輕稀土生產體系，以及以南方離子型稀土資源為原料的中重稀土生產體系。

北方輕稀土生產體系以包鋼稀土高科公司和甘肅稀土公司為軸心，主要產品有稀土精礦、稀土硅鐵合金、混合稀土化合物、富集物、混合金屬, 各種單一稀土化合物和金屬, 以及拋光粉、永磁體、貯氫合金等外延產品。南方中重稀土生產體系以江蘇、廣東兩地稀土冶煉加工企業為主體，主要產品是各種高純單一稀土化合物和金屬, 富集物, 混合金屬和合金。

據不完全統計，我國目前有稀土精礦生產企業20多家，有稀土冶煉企業130多家，稀土金屬生產企業80多家，數量之多居世界首位。2007年中國稀土精礦產量已達120800t REO，占世界總產量的95.6%；冶煉分離產品(包括稀土鹽類、稀土氧化物、稀土金屬和稀土新材料等)產量達125973tREO，占世界總產量的85%～90%；稀土永磁材料等新材料供應基本占到世界的一半左右。目前，我國已成為世界上唯一能夠大量供應各種級別、不同品種稀土產品的國家。

從圖1、圖2不難看出，中國稀土精礦和稀土冶煉分類產品的產量呈逐年上升趨勢，但到2006年卻忽然下降，這是由于中國對稀土精礦和稀土冶煉分離產品實行總量控制和指令計劃管理的原因。

目前，中國已成為世界上最大的稀土供應國，稀土出口量在世界市場的占有率己高達87.5%。其中稀土礦石和精礦滿足了世界稀土市場總需求的95.6% ，稀土化合物滿足世界總需求的85%～90%；稀土金屬滿足世界總需求的75%～80%。中國稀土在海外的主要市場有三塊，即日本、美國和歐洲，亞洲購買中國稀土的重要國家和地區還有韓國和臺灣。

圖1 1997～2008年中國稀土精礦產量增長趨勢圖

圖2 1997～2008年中國冶煉分離產品產量增長趨勢圖

1.2 美國

美國也具有較為豐富的稀土資源，曾經是世界上最大的稀土精礦生產國。鉬公司、格雷戴維森公司及活性金屬和合金公司是美國稀土產品的主要生產企業。其中鉬公司是美國唯一的從事氟碳鈰礦生產的企業，其開發利用的資源是加利福尼亞州的芒廷帕斯氟碳鈰礦。1998年該公司所屬的稀土分離廠停產，2003年美國不再進行本國稀土礦的開采，而轉為主要從事稀土加工，并且繼續保持稀土產品主要出口國地位。

由于國際市場上中國稀土原料供應充足，物美價廉，美國停止開采本國稀土礦，其實是一種限產停產保價和保護資源的策略。但隨著中國稀土企業進行兼并重組，削減了稀土產量和出口，而美軍武器系統中稀土是必備成分，美國變得越來越依賴中國的稀土資源，這引發了美國國防部的擔憂。為改變這一現狀，美國莫利礦業公司日前表示，計劃籌資5億美元，重啟位于加利福尼亞州的稀土礦。

1.3 日本

日本沒有稀土資源，稀土原料完全依賴進口，但卻是目前世界上主要的稀土產品生產國，也是應用稀土實現附加值最高的國家，用于高新技術領域的稀土占到其總用量的90%以上(表2)。目前主要以高純稀土氧化物和其他稀土產品為原料生產高附加值產品，日本稀土深加工產品主要銷往歐美和東南亞各國。

表2 1993～2003日本稀土產品產量

1.4 法國

法國雖然沒有稀土資源, 所有稀土來自進口，但它卻是國際稀土加工基地，是稀土冶煉加工產品的生產大國和供應國。法國羅地亞公司是世界上最大的單一稀土生產商, 其分離原料主要來自中國, 產品則銷往歐洲、美國和日本。羅地亞在境內外稀土企業的年生產能力占世界的20%～ 25% , 按產值計, 則占25%～ 45%。

除了以上幾個稀土市場供給大國外，奧地利、巴西、加拿大、印度等十幾個國家也生產稀土產品，但主要是稀土的深加工產品和功能產品。

2 稀土市場需求分析

近年來，世界稀土消費快速增長，從1997年的66000t REO增長到2007年的129534t REO，年均增長8.4%。中國的稀土消費增長最快，年均增長14.5%；世界其他國家和地區稀土消費量從1997年的50930t REO增長到2007年的56984t REO，年均增長近5%(表3、圖3)。

表3 世界稀土消費量變化情況表 單位： t REO

(1)中國

隨著我國新材料、高科技的發展，國內對稀土的需求量以每年約15%左右的增幅增長，到2007年, 我國稀土消費量已增長至7.26萬t REO。從我國稀土消費結構的變化看，新材料的消費量增長呈快速增長態勢。2000年，我國稀土在傳統領域消費占比為76%、新材料領域消費占比為24%；而2007 年我國稀土在傳統領域消費占比為47.00%、新材料領域消費占比為53.00%(表4)。

圖3 近年來世界稀土消費比例概況

表4 2000～2007年中國稀土消費量及消費結構 單位：t REO，%

(2)日本

日本本身沒有稀土資源，但曾經卻是世界最大的稀土消費國，2000年中國稀土消費量超過日本，至此日本一直位居世界稀土消費量的第二大國。2007 年消費量達到2.77萬t，約占世界稀土消費總量的21%。日本的稀土消費，消費量最大的是玻璃陶瓷領域, 在玻璃行業中, 主要有拋光粉和玻璃添加劑。而陶瓷的應用主要為功能陶瓷: 多層陶瓷電容器、光纖通信用光效放大器與光隔離器、微波通信中用的微波鐵氧體、連接光纖的套圈等。不難看出, 日本的稀土消費應用主要在新材料領域。

(3)美國

美國也是世界主要稀土消費國之一(表5)。1997年以前美國一直是世界第一大稀土消費國, 每年稀土在各應用領域的總消費量為20000t左右。雖然2001年以來美國的稀土消費有下降的趨勢，但2005年后美國的稀土消費有逐步上漲。2007年，美國的稀土消費量為10200t REO，約占世界稀土消費總量的8%。

美國的稀土應用領域中，消費量較大的是汽車尾氣凈化催化劑、玻璃拋光和陶瓷以及稀土金屬與合金(表6)。

(4)歐洲

歐洲的稀土消費量也在逐年增加，但在世界稀土消費總量中所占的比重變化不大。1990～ 2003 年十多年間,歐洲的稀土消費量大約在10000～ 12000t REO，約占世界稀土消費總量的13%～ 15%。在各個應用領域中，催化劑的稀土消費量是最大的。因為歐共體環保法規定, 從1992年起，所有新出廠的汽車都必須安裝尾氣凈化轉換器，導致20世紀90年代以來,歐洲在汽車尾氣凈化催化劑中的稀土消費量迅速增加。其他應用領域，稀土消費量從多到少依次為玻璃、冶金和永磁體。

表5 2001～2007年美國稀土消費量 單位：t REO

表6 2001～2007年美國稀土消費應用消費比例 單位：%

3 稀土市場價格分析

(1)國內市場價格走勢分析

圖4～圖5列出了1988～2008年21年間，中國國內主要稀土產品的價格走勢圖，使我們能夠直觀的感受到各個稀土產品的價格變化情況。

由圖4～圖5不難看出，不同種類的稀土產品差異很大，且同一產品不同年度的價格變化也比較大，但絕大多數產品的價格仍然比21年前的1988年的價格要低。

(2)出口市場價格走勢分析

中國稀土產品在世界市場上占有85%～90%的份額，應該說具有壟斷地位，但稀土產品的市場價格卻沒有隨著市場份額的增加而提高，相反卻出現了兩次的稀土出口量增加而價格持續下跌的情況(圖6)。一次是1988～1993年，中國稀土產品出口量增長了53%，但出口價格卻下降了近31%；另一次是2000～2003年，中國稀土產品出口量增長了12.2%，但出口價格卻下降了近32%。

圖4 1998～2008年氧化鑭、鈰、釹、鏑產品價格走勢

圖5 1988～2008年氧化銪和氧化鋱產品價格走勢

圖6 1988～2007年稀土產品出口價格走勢

自2007 年7 月，稀土產品出口價格創出階段性高點以后，開始一路下滑。全球的經濟危機爆發后，稀土產品價格繼續大幅下跌。2009年第三季度后，全球經濟逐步走出金融危機的陰影，部分稀土產品價格才又呈現上漲態勢。

(3)市場價格波動原因分析

一般情況下，影響稀土市場價格變動的最主要因素是稀土市場的供求關系。當稀土市場出現供不應求的情形時，就會導致稀土價格上漲；而當稀土供過于求時，其價格就會下降。此外，一些非供求因素，如經濟周期、政策調整等因素也對稀土價格的變化也起到越來越大的作用。表7列出了影響稀土價格的若干重大事件。

4 未來稀土市場預測

從國內外的經濟形勢來看，美國、日本都在執行復蘇本國經濟的政策, 有望在不遠的時間內使經濟逐步企穩回升；中國經濟仍保持一個較高的增速發展。本文認為,未來一個時期，稀土市場將步入平穩增長期。

表7 影響稀土價格的若干重大事件

(1)稀土消費需求繼續增長

全球經濟總體復蘇及汽車、電子行業的迅猛發展，將推動對稀土的消費需求。未來幾年內，全球對稀土的消費需求將以每年5%～10%的速度增長，5年后總需求量預計超過15萬t REO。稀土在傳統領域中的應用，今后將會繼續保持穩中有升的態勢。稀土在高新技術中的應用量，將會進一步增加，稀土催化材料、稀土磁性材料、稀土激光材料、稀土超導材料等功能獨特、附加值高的產品市場前景廣闊。

(2)中國稀土出口進一步受到控制

當前，我國正在調整稀土產業發展戰略。未來6年，中國稀土出口配額的總量將控制在3.5萬t/a以內。初級材料仍被禁止出口，而且還將進一步進行細分管理，嚴禁出口鏑、鋱、銩、镥、釔等金屬。這些措施，預示著未來中國稀土初級產品將以供給國內消費為主。雖然當前出口量會隨著經濟復蘇逐步回升，但擴張的規模與增長的速度都不會太快。

(3)稀土市場價格將維持平穩上升格局

隨著經濟走出國際金融危機，全球對稀土需求將加大，供求逐漸趨于平衡。同時，中國將出臺一系列保護稀土資源、調整稀土產業結構、嚴格稀土出口監管的政策措施：如實行稀土資源開采總量控制和暫停頒發新的稀土采礦權；嚴格稀土項目審批，限制稀土初級產品出口等等，這些都將推動稀土價格逐漸上漲。但不是所有產品的價格都能大幅上漲, 有的漲幅大, 有的則小。預計出口價格上漲幅度大的仍將是一些“熱門”產品，如鐠、釹、鏑、鋱以及金屬鑭等。

[1] 蘇文清.中國稀土產業經濟分析與政策研究 [M].北京：中國財政經濟出版社，2009.

[2] 馬鵬起. 稀土市場行情變化及影響因素[C]. 第九屆中國稀土企業家聯誼會，2002.

[3] 蘇曉云.當前中國稀土產業的現狀及思考[J].稀土信息，2008(12):26-27.