散戶高手密笈

劉超寧

中國文字非常精妙,為什么都說炒股票,不說燒股票或燜股票?同樣是在灶臺邊的工作,用炒這個字大有講究。炒字由火與少構成,一鍋鏟進去就得馬上出來,反復翻炒,炒股票正是這樣,適合波段操作。巴菲特強調長期價值投資,這句話是真理,但并不一定適合中國股市。在有中國特色的股海中找出技術規律,是我一直在研究的事情。

初涉股海

我是被逼進股市的。最初我單位有很多同事特別迷股票,成天談論,我卻很反感。我認為,股市是假的,像賭博一樣。我的疑問是,大家都賺錢,那么誰輸錢,錢從哪里來?事情很湊巧,我從部隊退伍后分到上海建國招待所當服務員,后來成為上海新亞集團(現為上海錦江國際酒店股份有限公司飯店)的職工。1996年新亞股份上市,我們都有員工股,價格是1.3元/股,我買了900股。等到上市時變成12元,我拋掉了,1000多元一下子變成了幾萬元,比我幾年的工資還多。

我們單位有一些頭腦靈活的人,當時低價收購職工的原始股,很快發財了,我完全不懂股票有什么用處,差點當場轉讓給別人。通過原始股拋售,我的觀念馬上變了,看來我以前拒絕的很可能是發財機會,所以之后遇到可以賺錢的事情,我都會調查研究并思考一下。

我把自己平時幫人家裝空調、修電視、修錄音機的小錢合起來,湊了將近2萬元全部投入股市。可這時候我一點門道也不懂,買了一個叫原水股份的股票,買進的時候9.5元,10分鐘被套牢,3個跌停板,結果在7元的時候拋掉了。低價買進、高價賣出是獲利的基本原則,哪怕賣水果也是這個道理,但是何時是低價,何時又為高價,這就需要很深的功力了。我那時錢不多,專門挑低價股來買,2元多一股的廣電電子,買了就跌。我想不明白,怎么2元多的股票還跌呢?后來才明白,買進低價股賠錢賠起來最快,跌1元多就是跌了50%,但是反過來掙錢也最快。

我跟著大伙在散戶大廳里看報紙聽消息,結果買股票除了虧還是虧。所謂聽消息,很可能就是你自己嘴里說出的一句話,轉了一大圈后回到你耳朵里,經過這種途徑傳來的消息你反而愿意相信。后來我總結出來,“聽廣播炒股票,一天之后被深套;看電視買股票,兩天之后無路逃;看報紙買股票,三天之后沒頭腦”。等把手里為數不多的錢輸完了,我感覺一下子從天上掉到了地上,這時候才明白證券交易所門口那句股市有風險,入市須謹慎意味著什么。

之后,我做了一個現在看來最重要的決定,把賬戶里僅有的5000元取出來,買了一臺電腦。當時已經48歲的我,每天到證券公司看人家怎么用電腦,敲哪些鍵,怎么打開走勢圖。我開始不分晝夜飽覽中外證券名著,香港地區、華爾街操盤高手的實戰炒股經驗看了一遍又一遍,很快掌握了一些重要技術指標的運用,如江恩的趨勢線、黃金分割、頂底背離,以及CCI向上突破性100可以買進,向下擊穿100是賣出信號等。那些看似雜亂的K線圖,在我眼前變得清晰起來。幾個月的刻苦鉆研使我看盤的功力大長,行情屢屢說中,散戶大廳的人開始喜歡圍著我,知識給我安上了股市的千里眼。

熊市成名

2001年6月1日,B股對中國境內投資者開放,一時間大家認定B股要翻倍,我卻預測B股氣數已盡,接下來就要大跌。果然,B股在6月1日上摸241點,之后一路下跌,最低直至110點。

由于經常有一些與大機構或者股評家唱反調的言論,我一開始并不被股民重視。2001年8月初,大盤在上摸2245點高度后,突遇國有股減持的空襲警報,一路狂跌。8月6日下探1867.86點后,終于迎來一波像樣的反彈。在長期牛市慣性思維的左右下,股評家仍一片看好。8月10日,某著名咨詢機構在媒體上推出文章《大盤上漲的理由及建倉的計劃》,但我分析的形勢與之完全相反,并著文《警惕大盤8月份再破1887紅色警戒位》,提醒投資者大盤一旦破了1887點,將要加速下跌。9月1日我又撰文稱,1887點前還有最后一次逃命機會。9月5日反抽至1888.90點,之后大盤陰多晴少,于10月22日最低探至1514點。10月23日,管理層叫停國有股減持,大盤以迅雷不及掩耳之勢猛烈反攻,市場的恐慌心態略有回轉,然而我認為這還不是底部。果然,大盤反彈后一路下滑,2002年1月22日收盤于1358.69點。

我一再提醒散戶,學會盈利以前,先要學會控制風險。目前的市場已是機構占據主導地位,散戶一定要學會逆向思維,把自己當作大機構來考慮問題。股市中盈利的總是少數人,在暴跌的時候要保持清醒,在探明底部的時候要敢于買進,在放出天量的時候要搶先退出。有一句名言要牢記:“資本市場沒有一個人會用自己的錢幫助別人賺錢。”

學好技術 相信自己

現在有許多股民和我過去一樣,在股海中沒有方向。與幾年前的新股民相比,他們的年齡段大大提前。我是技術的忠實擁躉,自己已在這個領域做了很多基礎理論研究,也提出了很多簡單易學的方法,后來者可以踩在我的肩膀上繼續深入。沒有必要每個股民都從頭開始學習,每個人在股市中學習的資質不一樣,心態也大不相同。

當過散戶,也做過操盤手后,莊家與散戶的博弈我看得更清楚,我時時提醒散戶不要相信“故事”。投資機構每次操作股票前都要編一部完整的故事,在股價低位時,故事情節相當悲慘,這家上市公司如何業績差、官司纏身甚至傳言為天災人禍,嚇得散戶奪路而逃,此時莊家笑納了散戶拋下的低價籌碼后,股價一步登天。但往往到了天價后,故事情節也將會達到高潮,上市公司絕處逢生、逢貴人相助和業績將翻番等,吸引散戶蜂擁而至,通常還沒等散戶定神,股價就如斷線風箏,散戶的賬戶快速縮水,欲哭無淚。

由于散戶基礎知識少,技術分析差,自己沒有看盤的本領,只能打探消息。市場上有句名言,誰都知道的好消息,絕不是好消息;誰都知道的利空,絕不是利空。我給投資者兩點建議,一要學習好技術,二要相信自己。(2010年1月25日摘自和訊網)