海峽兩岸與國際會計準則關于股份支付準則的比較

董雅玲

（福建省交通職業技術學院，福建 福州 350008）

海峽兩岸與國際會計準則關于股份支付準則的比較

董雅玲

（福建省交通職業技術學院，福建 福州 350008）

隨著海峽西岸經濟建設區的快速發展，海峽兩岸經濟交往日益密切，對兩岸會計的交流與合作提出了新的要求。論文以股份支付準則為例，介紹了大陸和臺灣地區關于該準則出臺的背景，論述了海峽兩岸在該準則的規范及實務操作中存在的差異，比較分析了海峽兩岸與國際會計準則關于股份支付準則的不同，分析了會計準則變動對海峽兩岸會計實務帶來的經濟后果，并對該準則的應用進行了客觀評價。

股份支付；公允價值；比較；企業損益；國際會計準則

股權激勵源于20世紀50年代的美國，之后作為激勵員工的有效方式得到廣泛應用。迄今為止，美國實施股權激勵的企業達到了20000余家，有3000多萬企業員工參加了各種持股計劃。我國大陸地區的股權激勵嘗試開始于20世紀90年代初，武漢、上海、北京等地當時都相繼推出了國有企業經營者股權激勵的具體形式。2006年9月，國務院國有資產監督管理委員會和財政部發布《國有控股上市公司（境內）實施股權激勵試行辦法》，為企業實施股權激勵創造條件。可見，股權激勵在我國也已成為一種重要的激勵方式。我國臺灣地區的股權激勵方式比大陸開始更早一些。隨著股權激勵方式的不斷推廣，我國臺灣和大陸地區在會計理論和實務中都迫切需要一套標準對這一領域加以規范。

一、股份支付的含義

股份支付，是“以股份為基礎的支付”的簡稱，指企業為獲取職工和其他方提供服務而授予權益工具或者承擔以權益工具為基礎確定的負債的交易。企業用期權來獎勵員工或者作為薪酬的組成部分，是目前具有代表性的股份支付交易。

上述股份支付的定義完全借鑒了國際會計準則中關于股份支付的概念，我國臺灣地區股份支付的概念也與大陸相同。

二、海峽兩岸與國際會計準則股份支付準則出臺的背景

（一）國際會計準則股份支付準則的出臺

國際會計準則委員會 (IASB)于2004年2月發布《國際財務報告準則第2號——以股份為基礎的支付》（簡稱IFRS2，于2005年1月1日開始生效）。該準則要求財務報表中對所有以股權為基礎的支付進行確認，尤其強調將授予雇員作為報酬的股權和期權確認為費用，按公允價值在經營利潤中扣除。

（二）我國大陸地區股份支付準則的出臺

中國財政部于2006年2月發布了新會計準則——《企業會計準則第11號——股份支付》。首次規范了企業以股份為基礎進行支付的業務，其確認和計量的原則也趨同于國際準則，吸收了IFRS2和美國財務會計準則委員會(FASB)頒布的第123號公告《以股份為基礎的薪酬補償的會計處理》(Accounting for Stock-Based Compensation，簡稱 SFAS123)中較為成熟的理念，結束了大陸地區實務中對權益薪酬會計處理的混亂局面。該準則中，也要求企業對以股份為基礎的支付包括換取職工服務和其他方服務的股份支付均采用公允價值計量，而將授予雇員作為報酬的股權和期權費用化。

（三）我國臺灣地區股份支付準則的出臺

隨著企業激勵制度中員工認股權的引入，我國臺灣地區會計實務迫切需要一套標準對這一領域進行規范。因此，在評估本地區會計實務后，臺灣證期會敦促會計研究發展基金會借鑒美國FASB第123號公報內容，并于2003年3月發布《以股份為基礎的給付》解釋函令，對員工認股權證的會計處理加以規范。迄今為止，我國臺灣地區《以股份為基礎的給付》的正式準則尚未出臺，解釋函令在一定程度上起到替代作用。

三、海峽兩岸與國際會計準則關于股份支付準則的比較

從準則出臺的背景來看，海峽兩岸的股份支付準則都在一定程度上借鑒了FASB或IASB的準則，反映了準則的國際間實質性趨同這一大趨勢。盡管如此，由于海峽兩岸與國際會計準則基本制度不同，政治法律基礎、經濟發展狀況、文化特色、會計傳統諸方面都相去甚遠，導致了在股份支付準則方面存在著差異，探討這些差異的理論和實務價值都很大。通過比較，三者在股份支付準則中存在如下差異：

（一）準則制定的目的不同。我國大陸地區和臺灣地區股份支付會計準則的目的是規范股份支付的確認、計量和相關信息的披露，與國際會計準則接軌。美國的股份支付會計準則側重于在以股份為基礎支付的事項中企業從員工處獲得服務事項的核算，強調了以公允價值核算的唯一性，提高了財務信息的可比性。

（二）準則核算的范圍不同。我國大陸地區的股份支付是指企業為獲取職工和其他方提供服務而授予權益工具或者承擔以權益工具為基礎確定的負債的交易。臺灣地區準則劃分了酬勞性和非酬勞性認股計劃。而IFRS2劃分為公司與雇員之間的權益薪酬交易和公司與非雇員之間的、用權益結算的商品或服務交易。IFRS2規范企業以股份為基礎的所有支付活動，既包括對企業職工支付的以股份為基礎的薪酬，也包括為換取商品而以股份為基礎的支付。

（三）股票期權費用化的計量方法不同。我國臺灣地區準則規定企業可采用公平價值法或內含價值法處理，鼓勵采用公平價值法。IFRS2和我國大陸地區都規定采用公允價值法衡量權益工具的價值。我國準則只提到權益工具的公允價值應當按照《金融工具確認和計量》準則確定，沒有具體規定現金結算的負債的公允價值在后續期間如何計量。IFRS2對公允價值的計量有明確的規定，更具有可操作性，對現金結算的后續期間的負債的公允價值，運用了期權定價模型，而且還指出了如果權益性工具的公允價值無法可靠估計，則以內在價值計量權益性工具，并將內在價值的變動確認為損益。

（四）股票期權費用化確認的期間不同。我國臺灣地區準則相對簡單，解釋函規定授予雇員的權益基礎薪酬成本應當在授予日確認、計量。相比我國臺灣地區準則，IFRS2和大陸地區《股份支付》準則較為詳細，視不同情況作相應區分，規定：若主體（公司）授予的權益工具可以立即執行，主體應假設是因為雇員過去提供的服務而給予的獎勵，以授予日權益工具公允價值為基礎確認費用總額；若主體授予雇員的權益工具是要滿足條件在授予日后執行的，主體應假設獎勵的股份是對未來服務的補償，應以授予日公允價值為基礎，在雇員保留權利期間分期確認為費用。

（五）會計處理的內容不同。與我國股份支付會計準則相關利益最強的人當屬實施股權激勵公司的董事、高層管理人員、核心技術人員和管理骨干。而與國際股份支付會計準則相關利益最強的人是大型高技術公司的高層管理人員。這使得IFRS2對所有股權激勵的形式包括股票期權、員工持股計劃、限制性股票激勵計劃和管理層收購等在會計處理上都有詳細的規定，而我國大陸和臺灣地區只在股票期權、員工持股計劃的會計處理上有規定。

四、海峽兩岸與國際會計準則股份支付準則對企業損益的影響

（一）股份支付的計量方式對企業損益的影響。我國臺灣地區解釋函規定企業可以選擇公允價值法或者內在價值法計量股份支付，企業當然選擇有利于自身的會計處理方法。實務中，將使不同結算方式下的股份支付的結果不具有可比性，也使企業通過不同的計算方式實現操縱利潤的目的。相比之下，IFRS2和大陸地區要求僅采用公允價值法，減少了企業操縱利潤的空間。但同時，新準則規定將權益薪酬作為費用入賬勢必減少企業的盈利，而如果某公司的股權激勵計劃對當期利潤形成了重大不利影響，又會使企業的股價發生劇烈震蕩。比如，伊利股份在2007和2008年利潤的巨額減少帶來的伊利股價的大幅波動和下挫就不是伊利所愿意看到的。

（二）行權條件自由化對企業損益的影響。我國上市公司激勵對象的可行權條件存在極大的自由性。很多上市公司將行權條件的門檻訂得很低并且在業績中不考慮股權激勵成本所帶來的負面影響，比如：伊利股份主要的行權條件是，2007年主營業務收入與2005年相比的復合增長率不低于15%。數據顯示，伊利股份2001年至2005年的凈利潤增長率分別為22.7%、19.8%、40.6%、18.6%和21.5%，均高于股權激勵約定的15%的凈利潤復合增長率。這樣，即使伊利股份的高層管理者不太努力工作，仍然可以從容地獲得巨額股份，利潤被操縱的可能性較大。而IFRS2在行權條件方面的規范是非常詳細、非常嚴格和穩定的。

（三）期權費用攤銷期的任意延長或縮短對企業損益的影響。我國的股份支付準則中并未規定等待期的確定時間，這使得公司可以隨意延長或縮短等待期的時間。如果等待期延長，就意味著每個等待期內攤銷的費用減少，上市公司可以根據攤銷期的調整任意操縱利潤。比如，海南海藥就在業績預告修正公告中延長了攤銷期，從而減少了當期的股份支付費用，進而減少了虧損，達到了操縱利潤的目的。而IFRS2規定期權費用的攤銷必須在員工的服務期間進行，同時還要求采用權益基礎薪酬的企業應該在財務報告中將成本予以披露，特別要求反映對利潤或虧損以及財務狀況的影響。

（四）權益工具估值模型的選擇對企業損益的影響。根據我國股份支付準則，股票期權的公允價值若“不存在活躍市場”，采用“估值技術”進行計量。但對于采用什么模型作為“估值技術”，《股份支付》準則和《公允價值》準則均未作出明確規定，《股份支付》準則只要求企業表外披露“權益工具公允價值的確定方法”。由此看出，股票期權公允價值的估值模型是由企業自行選擇的，而不同的估值模型會帶來不同的結果，計量出來的權益工具公允價值可能相差上千萬之多，這無疑使企業產生利用估值模型操縱利潤的動機。而IFRS2股份支付準則也存在同樣的問題。

五、對海峽兩岸與國際會計準則股份支付準則的評價

國際會計準則中股份支付準則的發展迄今已有30多年的歷史了，在理論和實務上都相對完善。我國會計準則與國際接軌是非走不可的路。臺灣地區的股份支付準則在理論和實務操作上與國際接軌都是不夠的，與國際接軌，不僅要單純修改會計準則，還有許多實務應用和解釋的問題。而我國大陸地區雖然基本實現了與國際準則理論上的完全接軌，但在實務的操作和準則的執行中還有很長的路要走。國際會計準則股份支付準則，對剛剛起步的我國股份支付會計準則建設，無疑具有重要的借鑒意義。

綜上所述，海峽兩岸與國際會計準則關于股份支付準則既逐漸趨同，又有不同之處，但趨同是必然的。三者都存在盈余管理和利潤操縱等問題，需要通過細化準則和健全的法律法規來規范股份支付業務。我國的股份支付準則無論在理論上還是實務操作上，要實現與國際準則的接軌，還需要不斷完善法律法規，改善經濟環境，實現準則引導財務信息趨于中立性，提高資本市場資源配置的效率。

F23

A

1673-0046（2010）11-0075-02