淺析證券登記結算行業所得稅稅務處理問題＊

李 瑋，郭姍姍

(湖南師范大學法學院，湖南 長沙 410081)

淺析證券登記結算行業所得稅稅務處理問題＊

李 瑋，郭姍姍

(湖南師范大學法學院，湖南 長沙 410081)

隨著近幾年來證券市場快速發展和相關政策的陸續出臺，證券登記結算公司的成立一定程度上實現了“證券登記結算集中統一運營”的目標，但同時在執行稅收政策中存在的問題，也日漸反映出該行業比較典型的政策執行風險點，從而呼吁相關部門出臺相應政策予以解決。

證券法;企業所得稅;稅收管理

一 研究對象的基本情況

A公司是于2001年3月30日按照《證券法》成立的，它的成立及發展不僅能夠提高證券市場的清算效率和資金周轉效率，及時防范化解市場風險，規范市場運作，而且能更有效地為投資者的投資活動提供便利，切實保護投資者利益。一個安全、高效和低成本的登記結算體系對證券市場的順利運轉、推動市場未來發展都是非常必要的。

A公司承接了原來隸屬于上海和深圳證券交易所的全部登記結算業務，公司總資本為人民幣12億元，上海、深圳證券交易所是公司的兩個股東，各持50%的股份，公司總部設在北京，下設上海、深圳兩個分公司。經過幾年的發展后主要有以下業務:證券賬戶、結算賬戶的設立和管理;證券的存管和過戶;證券持有人名冊登記及權益登記;證券和資金的清算交收及相關管理;受發行人的委托派發證券權益;依法提供與證券登記結算業務有關的查詢、信息、咨詢和培訓服務;中國證監會批準的其他業務。

A公司所管理的資金除了自有資金外，還包括證券結算參與人支付的清算備付金、擔保金、保證金等資金(以下統稱“市場資金”)。市場資金與自有資金均有各自的專用存款賬戶，市場資金由該公司的結算部門進行管理，在年終做年報和匯算清繳時，結算部門將市場資金的情況同時報送財務部門，財務部門將數據進行合并做表。A公司的經營收入主要是通過為結算參與人提供登記、結算等電子系統操作服務而收取的手續費等中介服務收入;但同時，由于該公司對市場資金進行監管，對市場資金的管理制定規則，因而此類規則導致的收入應該如何歸屬，如何進行稅務處理成為我們需要探討的問題。

二 A公司存在的稅務處理問題

(一)權證履約擔保金利差應結轉收入，計征企業所得稅。A公司對權證發行人的履約擔保金開設專門的存款賬戶進行管理，此筆款項以A公司的名義開戶存入銀行，銀行按照金融同業存款利率對此筆款項進行計息，然而A公司考慮權證發行人主要是一般企業，所以對其權證履約擔保金賬戶按照一般企業活期存款利率予以計息，金融同業存款利率高于一般企業活期存款利率，所以因收支利息利率不同形成了利息差額。利息差額雖然不是因自有資金產生，但是以A公司的名義存入銀行，也是A公司規定以一般企業活期存款利率對權證發行人存入的履約擔保金進行計息，該筆利息差額雖然不符合《中華人民共和國企業所得稅法》第六條以及《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》第十八條規定所解釋的“利息收入”的范圍，但筆者認為該筆利差符合《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》第二十二條規定的“其他收入”的范圍。實施條例第二十二條規定“企業所得稅法第六條第(九)項所稱其他收入，是指企業取得的除企業所得稅法第六條第(一)項至第(八)項規定的收入外的其他收入，包括企業資產溢余收入、逾期未退包裝物押金收入、確實無法償付的應付款項、已作壞賬損失處理后又收回的應收款項、債務重組收入、補貼收入、違約金收入、匯兌收益等”，從該筆款項的實質考慮，它應該屬于“其他收入”中“等”的范圍，所以筆者認為，權證履約擔保金利差應計入A公司的“其他收入”科目，并繳納相應的企業所得稅。

(二)應收違約金應結轉收入，計征企業所得稅。為規范證券市場，更好地防范風險，A公司根據相關規定對發生資金交收或證券交收違規透支行為的結算參與人通過電子結算系統，按照每日千分之一對結算備付金賬戶透支金額、證券交收違約扣款金額、債券回購欠庫扣款金額計收違約金，又因為大多數發生違規行為的結算參與人無能力支付違約金，所以該筆款項計入了A公司的“應收違約金”科目。筆者認為該筆違約金雖然是為了規范證券市場結算參與人的行為導致的，似乎與A公司本身沒有關系，但A公司作為規定的執行者，違約金的直接計收者和管理者，與該筆違約金相關的稅費問題也應該按相應的法律法規來處理，根據《中華人民共和國企業所得稅法實施條例》第二十二條的規定，違約金收入應該計入“其他收入”并繳納企業所得稅。然而在實際的操作過程中，因為該筆違約金只是A公司按照相關規定通過電子系統計算記賬處理，實際該筆款項并未按時或及時收回，如果在未能收回的情況下要求A公司繳納企業所得稅，A公司面臨的局面是:不能占用自己的自有資金來替繳;亦不能占用證券市場的市場資金繳納，因為市場資金是結算參與人存入A公司的備付金等，A公司并沒有所有權;動用證券結算風險基金等基金來繳納違背了成立此類基金的初衷也不可行。所以，實際針對該筆違約金繳納企業所得稅成了一件無法實現的事情。此類依據法律應該繳納，但實際繳納稅金沒有來源的情況，有待政策制定部門出臺相關的政策予以解決。

(三)檢查中發現有待稅收管理部門跟蹤監督的問題。基于“以查促管”的工作要求［1］，稽查部門在對A公司的檢查過程中發現了一些需要稅收管理部門在當期納稅年度進行跟蹤監督，督促企業解決的問題。(一)賬面資金和證券歸屬問題。A公司在成立時從滬深證券交易所接手了很多歷史遺留問題。因為A公司的成立，證券登記結算改用電子系統，證券從有紙化變為無紙化，多數業務在交接過程中發生了資金或證券的軋差數，導致賬面上存在很多找不到具體歸屬的資金或證券，但是一旦歸屬問題明確，對方就具有追索權，這一問題應引起管理部門的關注。(二)手續費問題。A公司在2008年針對各結算參與機構發布了中國結算發字〔2008〕159號文件《關于免收債券相關費用的通知》，《通知》指出自2008年10月13日起至2009年11月30日期間，對完成發行初始登記的企業債、公司債(含可轉換公司債、分離交易的可轉換公司債)，免收初始登記費;對滬、深證券交易所掛牌交易的國債、企業債、公司債(含可轉換公司債、分離交易的可轉換公司債)，權益登記日在上述期間內的兌息兌付業務，免收兌付兌息手續費。根據A公司這期間的兩張憑證記載，財政部將本應該按照上述通知免收的手續費轉入了A公司，A公司認為該款項應該退還給財政部，并表示將在2009年的賬務處理中做退還處理，但2009年的賬簿不在此次稅務稽查的范圍內。此類款項問題，需要依靠稅收管理部門進行進一步跟蹤。

三 新舊“證券結算風險基金管理辦法”的變化對A公司稅務處理的影響

(一)新舊“證券結算風險基金管理辦法”在基金來源方面發生了變化。2000年中國證監會會同財政部制訂了《證券結算風險基金管理暫行辦法》，《辦法》規定了基金用途、基金來源、基金限額、基金管理等多項事宜。2006年中國證監會會同財政部發布了《證券結算風險基金管理辦法》，調整的主要內容是基金來源。舊的管理辦法第三條規定“本基金來源:(一)按登記公司業務收入、收益的百分之二十分別提取;(二)結算會員按人民幣普通股和基金成交金額的十萬分之三、國債現貨和回購成交金額的十萬分之一逐日交納;(三)按本辦法施行之日新股申購凍結資金利差帳面余額的百分之三十，一次性提取;(四)對違規結算會員的罰款、罰息收入;(五)中國證券監督管理委員會(以下簡稱“證監會”)和財政部規定的其他來源”。新的管理辦法第三條規定“本基金來源:(一)按證券登記結算機構業務收入、收益的百分之二十分別提取;(二)結算參與人按人民幣普通股和基金成交金額的十萬分之三、國債現貨成交金額的十萬分之一、1天期國債回購成交額的千萬分之五、2天期國債回購成交額的千萬分之十、3天期國債回購成交額的千萬分之十五、4天期國債回購成交額的千萬分之二十、7天期國債回購成交額的千萬分之五十、14天期國債回購成交額的十萬分之一、28天期國債回購成交額的十萬分之二、91天期國債回購成交額的十萬分之六、182天期國債回購成交額的十萬分之十二逐日交納”［2］。新舊對比，新辦法增加了對國債回購事項的具體規定，但是刪減了舊辦法第三條的(三)、(四)、(五)款，減少了基金來源的范疇。

(二)“證券結算風險基金管理辦法”變化后導致部分資金歸屬不明。舊辦法下A公司將權證履約擔保金利差、違約金全額轉入了風險基金，新辦法執行后，A公司將上述兩筆款項計入了“應付賬款”科目，該公司延續了舊辦法下對兩筆款項的處理，認為資金的性質并沒有發生變化，并不屬于自有資金，故做了計入“應付賬款”的處理，等待新的政策指明資金歸屬后轉出。筆者認為，現有政策不再將兩筆款項歸為風險基金的情況下，資金不能處于無歸屬狀態，應該歸屬于A公司處理與資金相關的其他事項，比如繳納各項稅金的事項。即使有新的政策出臺能夠指明資金的歸屬的情況，也不會對這段時間進行追溯處理，這樣就導致形成了一個資金無歸屬的空檔期，不利于資金的管理。

(三)證券結算風險基金的稅務處理探討。針對舊辦法下證券結算風險基金的企業所得稅稅前扣除處理在財稅〔2003〕243號《財政部、國家稅務總局關于證券交易所風險基金、證券結算風險基金所得稅稅前扣除問題的通知》中規定“二、中國證券登記結算公司所屬上海分公司、深圳分公司依據中國證監會和財政部聯合發布的《證券交易所風險基金管理暫行辦法》(證監發〔2000〕22號)及有關規定，按證券登記公司業務收入的20%提取的證券結算風險基金，在各基金凈資產不超過30億元的額度內，可在企業所得稅稅前扣除”。新辦法下證券結算風險基金的企業所得稅稅前扣除在財稅〔2009〕33號《財政部、國家稅務總局關于證券行業準備金支出企業所得稅稅前扣除有關問題的通知》中規定“(二)證券結算風險基金。1.中國證券登記結算公司所屬上海分公司、深圳分公司依據《證券結算風險基金管理辦法》(證監發〔2006〕65號)的有關規定，按證券登記結算公司業務收入的20%提取的證券結算風險基金，在各基金凈資產不超過30億元的額度內，準予在企業所得稅稅前扣除”［3］。新辦法下兩項基金來源分別來自中國證券登記結算公司、證券交易所、證券公司，均可以在繳納企業所得稅前扣除，依據是財稅〔2009〕33號《財政部、國家稅務總局關于證券行業準備金支出企業所得稅稅前扣除有關問題的通知》中的“一、證券類準備金”的(一)、(二)規定，舊辦法中已經刪減的部分規定中未提到，所以不可以稅前扣除。舊辦法下有關風險基金企業所得稅前扣除處理的規定(財稅〔2003〕243號《財政部、國家稅務總局關于證券交易所風險基金、證券結算風險基金所得稅稅前扣除問題的通知》)中也未提到辦法中基金來源的(三)、(四)、(五)項可以稅前扣除。根據查找到的稅收法規規定，筆者認為該公司在2006年7月1日以前執行舊辦法時取得的權證履約擔保金利差和違約金不應該全額轉入風險基金，從實質上看上述款項已經符合所得稅法規定的收入的范圍，應該在繳納相應的企業所得稅后將余額轉入風險基金。

四 A公司稅務處理問題引發的思考

(一)對特殊行業的政策規定應進一步細化。A公司所在行業特殊，它開展的自營項目具有企業性質，同時它還具有對證券市場資金的監管職能。為進一步規范證券市場，該公司還根據市場需求出臺相應的規定。現有的稅收政策大多只針對A公司企業性質的收入稅前扣除問題做了規定，對由于監管證券市場資金職能產生的收入部分是否可以稅前扣除，采取何種方式稅前扣除未做明確規定，所以導致企業執行政策有難度，稅務稽查人員對問題定性有難度。

(二)對具體問題的政策指導應進一步跟進。A公司在意識到原來可以歸屬到風險基金的部分資金，在新辦法出臺后變得歸屬不明，因此，該公司針對該問題向相關的部門及時進行了反饋。截止目前，證券監管機構和稅務部門尚未出臺相應的政策對該部分資金歸屬問題予以明確，造成該部分資金的處理沒有政策依據。因此可見，完整詳細的政策對企業的稅務處理和稅務稽查工作具有關鍵作用。作為身處一線的稅務稽查工作者，應高度關注各行業的動態情況，把握行業特點，為政策出臺部門提供有效的一手資料;應該強化稽查干部的學習意識，不斷提高業務水平，為納稅人提供更好的服務。

［1］許可，吳強勝.如何構建完善的查管互動機制［J］.稅務研究，2005，(8).

［2］周翀.證監會、財政部發布新版證券結算風險基金管理辦法［N］.上海證券報，2006－06－30.

［3］中央國債登記結算有限責任公司.債券投資稅務處理實務［M］.北京:經濟科學出版社，2010.

F810.423

A

1008－4681(2011)03－0033－02

2010－12－02

李瑋(1980－)，男，湖南長沙人，湖南師范大學法學院碩士生。研究方向:憲法與行政法。郭姍姍(1981－)，女，北京人，湖南師范大學法學院碩士生。研究方向:憲法與行政法。

(責任編校:譚緯緯)