南非股息稅與中國投資方所得稅抵免探析

2013-08-15 00:54:54黃曉珊中山大學新華學院廣東廣州510520

國際稅收 2013年11期

關鍵詞：企業

黃曉珊（中山大學新華學院廣東廣州 510520）

根據商務部在2013年初發布的《中國對外投資合作發展報告2011-2012》，2011年采礦業以144.5億美元位列我國對外投資總額的第二位，其同比增長率更以153.1%的比率高居首位，比位列次席的電力、煤氣、水生產及供應的88%高出將近一倍。南非，這個礦產資源豐富的非洲國度，是我國近年投資資金流向的熱點國家。從2009年起，中國就成為了南非最大的貿易伙伴國。與其他國家投資者熱衷于與南非企業簽訂長期固定的購銷協議不同，中國企業更多的是通過購買南非企業的股權來實現對資源開發的實際控制權，而作為被投資方的南非企業向其中國投資方支付股息則是其向股東回報的常見方式。加深對南非稅務制度，尤其是南非企業向國外投資方支付股息時相關法規的充分認識，有助于中國投資者降低稅務風險，控制稅務成本，提高納稅效率。

一、南非股息稅簡介

（一）概述

在2012年以前，南非對股息征收企業附加稅。當時，對于企業所得收入，南非企業在繳納了企業所得稅后，還要在向投資方支付股息時再一次繳納企業附加稅。在該制度下，派發股息的企業在宣布股息分紅時須申報繳納企業附加稅。不僅如此，如果投資方是南非的居民納稅人，在收到股息后還要將其納入該企業當年的應納稅所得額，計算繳納企業所得稅。與各國普遍采用的、對收取股息的企業（投資方）而非支付股息的企業（被投資方）征收稅款的做法相比，南非的企業附加稅制度有很明顯的差異，并不是國際上通行的預提所得稅制度。同一納稅人就同一筆所得兩次納稅的情況無疑造成了重復征稅，加重了納稅人的負擔。企業附加稅的制度實質上推高了南非企業的所得稅實際稅率，降低了企業的凈利潤。為了使稅制進一步與國際接軌，吸引更多的國際資本，南非2012年開始取消了企業附加稅，開征股息稅。

股息稅制度自2012年4月1日起生效。所有在生效日期當日或之后宣布發放并支付的股息都適用股息稅，而在該日期前已宣布發放的股息仍適用企業附加稅。投資方在收到股息后的次月須按15%的稅率繳納股息稅。同時，新制度將股息稅納入了代扣代繳體系，指定了股息支付方及協助企業處理股息支付事宜的專業中介機構為股息稅的代扣代繳義務人，并明確了納稅人和代扣代繳義務人各自的責任。股息稅與企業附加稅相比，增加了股息受益方（投資方）為納稅人的規定；納稅義務產生的時點從宣布股息發放時改為收到股息時。在實施股息稅后，雙重征稅問題得到解決，減輕了企業的稅務成本，且令預提所得稅制度得以建立，修補了企業附加稅的漏洞。

股息稅設定了向南非企業傾斜的免稅制度，規定南非居民企業收取股息時免于繳納股息稅。股息稅的免稅政策使南非境內的納稅人數量大幅減少，僅有部分不在免稅范圍內的信托基金、銀行等機構是股息稅的納稅人，稅基明顯縮窄。與此同時，為了促進經濟發展，南非近年采取多項改革，著力打造南部非洲的地區總部中心。為此，南非出臺了多項針對地區總部的稅收優惠政策。在股息稅方面，南非則規定了無論地區總部收到或支付的股息都免于征收股息稅。由于這些免稅政策的影響，使非居民企業成為現行南非股息稅的納稅主體。

（二）現金股息

1.納稅人及稅率。股息的受益方為現金股息的納稅人，支付方或專業中介機構為代扣代繳義務人，適用稅率為15%。如果投資方是外國企業，還可視具體的稅收協定適用更優惠的稅率。例如，中國投資方收到其在南非投資企業發放的現金股息，可根據《中華人民共和國政府與南非共和國政府關于對所得避免雙重征稅和防止偷漏稅的協定》的相關規定，享受5%的優惠稅率。

2. 計稅依據。根據相關的定義，“股息”是指被投資方以任何名義向投資方支付與其股權有本質相關、除股權稅務成本以外的利益，僅指以現金支付的股息，不包括實物股息。股息稅僅適用于現金股息，實物股息的征收管理則適用其他的規定?，F金股息是股息稅的課稅對象。但是，并非被投資方向投資方支付的與股權相關的現金都是股息，其中關鍵的是對股權稅務成本的處理。股權稅務成本始見于2011年。當時由于公司法和所得稅法的修訂所需，南非建立了股權稅務成本制度。在2011年，企業附加稅仍未被股息稅所取代的時候，股權稅務成本制度已經在對企業附加稅應納稅所得額的確定起到決定性的作用。股息稅在2012年4月開始正式實施后，股權稅務成本制度仍然得到繼續執行。根據該項制度，企業被要求以2011年1月1日資本賬戶的賬載金額確定股權稅務成本的初值。資本賬戶的賬載金額不僅是股票的面值，還包括股票超值發行收入等所有企業實際收到的資本金，但不包括各種形式的經營收益和留存收益。此后，如果企業再以各種方式籌措新增的資本金，股權稅務成本都必須相應調增。股權稅務成本要求按股權的類型詳細分別記錄，不同類型股權數額的變動不能相互抵消。當企業決定向投資方派發現金時，必須決定發放的現金是否是股權稅務成本的返還。如果明確派發的現金僅作為股權稅務成本的返還，那么就不是股息，不涉及股息稅的問題，股權稅務成本應做相應的調減記錄。否則，就是現金股息，需按規定繳納股息稅。

在南非目前的稅制中，股息稅的納稅義務并不僅僅在被投資方向投資方支付現金股息時產生，各種形式的股權交易都有可能涉及股息稅的問題，也就是涉及“視同現金股息”的判斷和處理。在這些非常復雜的涉稅事項中，扣除股權稅務成本余額即為股息的思路是很有效的判斷依據。下面以一個簡單的股票回購的例子進行簡要說明。

A公司持有B公司50股普通股，購入價為38 000蘭特。B公司流通的普通股為250股，其普通股的股權稅務成本總計為400 000蘭特?，FB公司向A公司回購50股普通股，支付金額為100 000蘭特。

由于A公司向B公司轉讓的股權（50股）占同類股權的20%①50股/250股=20%。，因此總額為400 000蘭特的股權稅務成本分配到此次轉讓的額度不能超過80 000蘭特②400 000×20%=80 000蘭特。。在A公司收取的100 000蘭特轉讓費中，其中的80 000蘭特應視為資本收回，而剩余的20 000蘭特應為股息。

（三）實物股息

1. 納稅人。被投資方以非現金方式支付股息的情況也并不少見。比如，被投資企業宣告向股東發放10 000蘭特的股息，但是不支付現金，而是以具有同等價值的實物資產代替，如設備、股票等。以實物方式支付股息，被投資方就是股息稅的納稅人。這與用現金支付股息的情況下，投資方是股息稅的納稅人、而被投資方是代扣代繳人有著很大的區別。這樣的安排是出于以下兩方面的考慮：首先是代扣代繳人的問題。在實際操作中，很多企業并不直接和股東聯系安排股息支付事宜，而是委托有資質的中介機構。尤其是上市公司，股東更迭頻繁，如果由公司直接處理相關事項的成本太高，交給中介機構進行操作更有效率。這也是在股息稅中規定這些中介機構為代扣代繳人的原因之一。但問題是代扣代繳義務人的責任并不是填完申報表就完成了，還要代繳稅款?，F金股息的稅款支付容易操作，被投資方將稅金總額劃給中介機構，然后由其按股東的明細逐個申報繳納即可。但是實物股息的稅款繳納就困難多了，轉移的是實物資產，不涉及現金，無法從被投資方獲得現金劃撥的中介機構也不可能墊支稅金。中介機構無法如現金股息那樣履行其代扣代繳的義務。其次，對于作為股息轉移的實物資產市值的計量直接關系到股息稅計稅依據的確定。按照股息稅的規定，實物股息的應納稅所得額為發放實物的市值，而非其宣稱的價值。續前例，被投資企業宣告發放10 000蘭特的股息，但是用以支付股息的實物的市值是15 000蘭特。那么，計稅依據就是15 000蘭特。資產的市值變動頻繁，準確厘定計稅依據的責任由掌握和控制資產的股息支付企業來承擔顯然比中介機構更為合理。除了股息稅，實物股息涉及被投資企業資產的轉移，很有可能涉及資本利得稅。明確實物資產轉移的時點和市值都直接關系到被投資企業的資本利得稅的納稅義務?；谝陨弦蛩氐目紤]，相關制度規定應由被投資企業直接申報繳納實物股息的股息稅。

2. 稅率。實物股息適用稅率的確定無論從法理上還是在操作上都與現金股息有很大差異。如前所述，如果現金股息的收取方是外國企業，則依據該國與南非簽訂的稅收協定，直接適用優惠稅率，通常比一般15%的稅率要低。外國企業收取實物股息的適用稅率問題要從已停止實施的企業附加稅開始說起。企業附加稅是支付股息的企業在宣布股息時申報繳納，納稅人是被投資方，收取股息的投資方沒有納稅義務。在企業附加稅實施期間，發生了一個不但對企業附加稅、至今仍對實物股息納稅有重要影響的案例。某年德國大眾汽車公司在南非的全資子公司（以下簡稱“大眾南非公司”）計劃向其母公司派發股息，按照當時的制度，需繳納企業附加稅。大眾南非公司認為該筆跨國支付的股息可以根據德國與南非稅收協定的第7條規定，適用7.5%的稅率，而不是企業附加稅12.5%的稅率，并依此向南非稅務局申請。這個申請沒有獲得南非稅務局的批準，大眾南非公司就將南非稅務局告上了法庭。最后，法院做出了判決，認為稅收協定中的優惠稅率7.5%不能直接適用。這一判決最重要的依據是企業附加稅的納稅人不是股息的受益人（德國大眾公司），而是南非企業（大眾南非公司），究其本質與預提所得稅有著根本的區別。既然企業附加稅并不具備預提所得稅的性質，則不屬于稅收協定調整的范圍，自然也就不能直接適用7.5%的優惠稅率。在南非繳納的企業附加稅在德國大眾公司方面該如何處理，是否能在所得稅前扣除、具體扣除額度的確定等這些涉稅事項，則應由德國大眾公司根據德國的國內稅法決定。

雖然目前企業附加稅已被股息稅取代，但是上述判決的效力并沒有因此而終結。根據南非的法律制度，法院已做出的判決對其后性質相同的事件具有約束力。從實物股息征收的方式看，與企業附加稅并無區別，即便其稅種名稱改為股息稅。納稅人仍然是被投資方，投資方依然沒有納稅義務。盡管兩者相比在納稅時間和稅率方面有所不同，但這些因素并不影響兩者本質相同這一判斷。南非稅務當局也通過頒布稅務文件的方式確認了這一定性。因此，從原則上而言，實物股息的稅務事項不屬于預提所得稅范疇，不能直接適用稅收協定的稅率。在2012年實施了股息稅后，按照這樣的定性，南非企業向中國投資方發放實物股息，則要按15%的稅率納稅，比稅收協定的5%高出了兩倍。隨后，南非稅務局又頒布了文件，明確股息稅是在稅收協定的調整范圍之內。從上述規定可以看出，南非的稅制在實物股息的稅率、稅種定性和稅收協定的適用各涉稅事項上有明顯沖突的地方。在實際操作中，為了維持股息稅稅率的一致性，避免出現實物股息與現金股息的稅負差異，南非稅務當局采取了務實的措施：如果外國投資方在實物股息發放時向稅務局提交申請，要求使用稅收協定中的優惠稅率來計算應納稅額，那么被投資方就可以使用與現金股息一樣的稅率來確定應繳稅款。

二、中國投資方所得稅抵免分析

如果股息的收取方是中國居民納稅人，這就涉及已在南非繳納的股息稅在中國投資方應如何處理抵免的稅務問題。目前，我國企業境外所得抵免的重要依據之一是《企業境外所得稅收抵免操作指南》（國家稅務總局公告2010年第1號）。根據該法規，被判定為中國居民企業可以就其取得的境外所得直接繳納和間接負擔的境外企業所得稅性質的稅額進行抵免。境外稅額抵免分為直接抵免和間接抵免。直接抵免是指企業直接作為納稅人就其境外所得在境外繳納的所得稅額在中國應納稅額中抵免。股息所得在境外被源泉扣繳的預提所得稅是其中的一種。同時，如果居民企業以直接或者間接持股方式合計持股20%以上的規定層級的外國企業股份，由此分得的股息還可進行間接抵免。間接抵免是指，境外企業就分配股息前的利潤繳納的外國所得稅中由中國居民企業就該項分得的股息性質的所得間接負擔的部分，在中國的應納稅額中抵免。例如，中國居民企業（母公司）在境外的子公司在所在國（地區）繳納企業所得稅后，將稅后利潤的一部分作為股息、紅利分配給該母公司，子公司在境外實際繳納的企業所得稅稅額中，按母公司所得股息占全部稅收利潤之比計算出的部分即屬于該母公司間接負擔的境外企業所得稅額。

按照上述規定，直接或間接持有南非企業20%的中國企業收到的股息，無論是現金股息還是實物股息，都是南非企業的稅后利潤，其相對應的所得都已在南非繳納所得稅，因此都可在我國享受間接抵免的待遇。中國企業收到的現金股息已由南非企業在支付時實行了源泉扣繳，那么，在我國直接抵免的適用也是符合規定的。至于實物股息所繳納的股息稅是否能夠適用直接抵免，不能僅僅從稅種的名稱上去判斷。在國外以收到股息的投資方的名義申報繳納、具有預提所得稅性質的稅負才符合直接抵免稅款的標準。根據實物股息的本質判斷，其并不具備預提所得稅的性質。這樣看來，實物股息的直接抵免缺乏相關依據。

至于股權稅務成本返還部分，并不涉及股息稅，沒有任何與此相關的稅額在南非繳納，在中國就不存在稅額抵免的問題。但是現金（實物）向中國投資方流動（轉移）這一情況最終還是造成了企業收到了一筆款項（一項資產）的事實。應如何對收到的款項（資產）進行涉稅判斷，在我國目前的稅收法律法規中還無法找到相應的規定。如果將其定性為應稅收入，納入企業所得稅的應納稅所得額計征所得稅，不但增加了企業的稅負，在理論上也缺乏支持。畢竟款項（資產）體現的是投資資金的返還，而非投資的獲利。如果將其列為免稅收入，也缺乏相應的依據。

在2010年加入“金磚國家”合作機制，成為由主要發展中經濟體組成的俱樂部中的一員后，南非積極對多項經濟政策進行調整，以適應在新形勢下發展的要求。股息稅的改革是其中重要的體現。但是改革的效果不僅取決于某一新稅種的建立，還深受已運行多年的整體稅收法律制度的影響和制約。由于篇幅所限，本文僅對南非股息稅的基本要素進行了概括簡要的介紹，各種復雜股權交易可能涉及的股息稅事項無法詳細論述。到南非投資的中國企業不但需要對南非的股息稅制度，還要對我國相應的稅收抵免制度有充分的了解和掌握，才能做好全盤的計劃，控制風險，提高收益，真正實現對外投資的戰略目標。

[1] 中華人民共和國商務部. 中國對外投資合作發展報告2011-2012[EB/OL]. http://fec.mofcom.gov.cn/uploadfile/fzbg2011-2012-1225.pdf，2013-06-06.

[2] South African Revenue Service. Introduction to Dividends Tax[EB/OL]. http://www.sars.gov.za/AllDocs/Documents/3rdPartyData/Introduction%20to%20Dividends%20Tax%20-%2012%20February%202013.pdf，2013-06-06.

[3] South African Revenue Service. Tax Guide for Share Owners (Issue 3)[EB/OL]. http://www.sars.gov.za/AllDocs/OpsDocs/Guides/LAPD-IT-G11%20-%20Tax%20Guide%20for%20Share%20Owners.pdf，2013-06-06.

[4] South African Revenue Service. Withholding Amounts from Payments to Non-resident Sellers of Immovable Property in South Africa[EB/OL]. http://www.sars.gov.za/AllDocs/OpsDocs/Guides/IT-PP-02-G01%20-%20Withhold%20tax%20from%20amount%20paid%20to%20non%20resident%20seller%20of%20immovable%20property%20-%20External%20Guide.pdf，2013-06-06.