XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告及信息質(zhì)量的研究綜述

彭 靜 孫 妍 李玉龍

XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告及信息質(zhì)量的研究綜述

彭 靜 孫 妍 李玉龍

本文介紹了XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告，并分析其技術(shù)特點及優(yōu)勢，然后總結(jié)并梳理了XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告對財務(wù)信息質(zhì)量影響的國內(nèi)外相關(guān)文獻，分析了相關(guān)文獻研究的方法以及存在的問題，為XBRL相關(guān)領(lǐng)域的進一步研究提供一定的參考。

XBRL；信息質(zhì)量；網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告

一、信息需求、XBRL技術(shù)及其發(fā)展歷程

計算機技術(shù)的發(fā)展以及大數(shù)據(jù)時代的到來，使得信息過濾問題愈發(fā)凸顯。會計信息使用者能否方便、及時的找到所需會計信息是財務(wù)報告急需解決的問題之一。在此背景下，可擴展商業(yè)報告語言（eXtensible Business Reporting Language，以下簡稱XBRL）應(yīng)運而生。從不同的角度，XBRL有不同的定義。從商業(yè)角度來看，可擴展商業(yè)報告語言XBRL是一種關(guān)于對財務(wù)和商業(yè)報告數(shù)據(jù)進行及時、準(zhǔn)確、高效和經(jīng)濟的存儲、處理和重制以及交流的、開放性的不局限于特定操作平臺的國際標(biāo)準(zhǔn)。由于XBRL具有準(zhǔn)確的財務(wù)數(shù)據(jù)錄入、無須重復(fù)鍵入財務(wù)數(shù)據(jù)、快速精確地搜索信息、良好的動態(tài)分析功能、可擴展標(biāo)記等優(yōu)點。因此,基于XBRL技術(shù)的財務(wù)報告不僅能降低公司編制與發(fā)布財務(wù)報告的成本,還能提高投資者或財務(wù)分析人員獲得信息的準(zhǔn)確性，還是支持公司財務(wù)創(chuàng)新的有力工具。

XBRL是專門用于財務(wù)信息報告的語言技術(shù)，其基本原理是對財務(wù)信息添加標(biāo)簽，不僅能對數(shù)字進行標(biāo)記，而且還可以對文字信息標(biāo)記。XBRL使計算機也能讀懂會計信息，不僅使信息使用者快速、準(zhǔn)確的找到需要的信息，還可以做信息的對比分析、信息格式的直接轉(zhuǎn)換等操作，XBRL使會計信息無需二次輸入，極大的減少了再次輸入的錯誤風(fēng)險。

基于以上優(yōu)點，XBRL從提出到現(xiàn)在一直受到各國重視，各國監(jiān)管機構(gòu)都在大力研發(fā)和推廣XBRL。2000年美國發(fā)布第一份XBRL財務(wù)報告規(guī)范（XBRL V1.0）及分類標(biāo)準(zhǔn)。隨后，國際和UK版XBRL網(wǎng)絡(luò)報告規(guī)范相繼實施。為更好的推動XBRL發(fā)展，XBRL指導(dǎo)委員會成立了XBRL國際組織。XBRL在各國的發(fā)展也是如火如荼，目前要求以XBRL格式報送財務(wù)報表的監(jiān)管機構(gòu)有歐洲銀行監(jiān)管委員會、國際會計準(zhǔn)則理事會、美國證券交易委員會、美國聯(lián)邦金融機構(gòu)監(jiān)管委員會以及中國財政部、中國證監(jiān)會等。

早在2002年5月，中國證監(jiān)會在研究上市公司電子化信息披露問題時，就將XBRL選定為上市公司電子化披露的格式標(biāo)準(zhǔn)。上海證券交易所和深圳證券交易所都于2004年開始實施XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告，目前已實現(xiàn)滬深所有上市公司季報、中報、年報摘要和全文報送中應(yīng)用XBRL。中國證監(jiān)會也于2008年啟動基金信息披露XBRL項目，目前所有基金管理公司的財務(wù)信息都采用XBRL格式披露。財政部于2008年組織證監(jiān)會、保監(jiān)會、銀監(jiān)會、國資委、人民銀行、稅務(wù)總局等部門聯(lián)合成立了會計信息化委員會和XBRL中國地區(qū)組織；于2010年發(fā)布了企業(yè)會計準(zhǔn)則通用分類標(biāo)準(zhǔn)。自2011年起，財政部組織開展通用分類標(biāo)準(zhǔn)的實施工作，目前全國已有205家大型企業(yè)實施XBRL財務(wù)報告，2014年實施范圍將進一步擴大。

二、國外XBRL信息質(zhì)量的研究

在XBRL理論及價值優(yōu)勢研究方面，國外許多學(xué)者已經(jīng)對XBRL在應(yīng)用角度展開了比較全面的研究。Branson（2002）認(rèn)為，商業(yè)機構(gòu)通過基于XBRL報告可以滿足多個政府監(jiān)管機構(gòu)對報告的各種要求，節(jié)約人力資本，提高工作效率。Bovee等（2002）認(rèn)為，公司為避免股價的大幅波動，要定期公布各式財務(wù)報表為信息使用者提供信息，而XBRL能夠為企業(yè)解決這種定期公布報表的弊端。Kernan（2004）研究發(fā)現(xiàn)，XBRL應(yīng)用的主要優(yōu)勢在于可提高公司信息的透明度及其能夠加快信息的可獲得性，從而進一步可改善公司治理結(jié)構(gòu)，并為其運營節(jié)約了交易成本。Abdolmohammadi（2002）等人的研究表明，基于XBRL提供的信息數(shù)據(jù)將會作為商業(yè)信息的主要來源，XBRL的出現(xiàn)使得公司之間交換商業(yè)信息具備可行性和高效性，并且可同時披露基于不同財務(wù)系統(tǒng)報告的信息，這將為決策者及時提供更多、更高質(zhì)量的及更相關(guān)的信息。Hodge等（2004）發(fā)現(xiàn)，XBRL的運用有助于提高使用者獲取信息與整合信息的能力。Kennedy和Frank Hodge（2002）、Hodge等 (2004)、Debreceny等（2005）都不同程度的認(rèn)為，XBRL作為Internet時代的財務(wù)報告語言有助于提高投資者使用財務(wù)數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性、便捷性與透明度，同時還能提升投資決策效率。

在理論研究的同時，國外的學(xué)者也從XBRL財務(wù)報告分類的經(jīng)濟后果方面進行了實證研究。Lambert等（2007）、Marlene Plumlee等（2009）研究表明，財務(wù)信息披露質(zhì)量通過對企業(yè)資本成本所產(chǎn)生影響，進而與企業(yè)價值發(fā)生聯(lián)系。Hunton（2003）運用成本收益分析法進行了實證研究，發(fā)現(xiàn)XBRL標(biāo)準(zhǔn)的財務(wù)報告更有利于提高公司內(nèi)部信息披露的效率，從而大大降低成本。Charles E Davis、Whit P Keuer和Curits Clements（2002）通過研究認(rèn)為，XBRL的使用可以減少信息交流、傳遞的各項費用，并且XBRL為財務(wù)信息處理的整個過程：信息準(zhǔn)備、信息發(fā)行、信息提取和交換提供了重要框架。Ronald（2008）研究發(fā)現(xiàn)，早期采用XBRL披露財務(wù)信息的公司在公司治理和業(yè)績方面顯著優(yōu)于沒有采用的公司，這為早期SEC采用XBRL自愿披露計劃提供了經(jīng)驗證據(jù)。國外的理論與實證研究都表明，XBRL能夠顯著提高企業(yè)財務(wù)信息質(zhì)量。

三、國內(nèi)XBRL信息質(zhì)量研究綜述

國內(nèi)在XBRL領(lǐng)域研究的知名學(xué)者有歐陽電平、張?zhí)煳鳌侵疑ⅫS長胤、高錦萍等。目前，國內(nèi)關(guān)于XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的規(guī)范研究居多，而實證研究極少；關(guān)于XBRL報告標(biāo)準(zhǔn)及規(guī)范的研究較多，而研究XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告作用的文獻較少。

XBRL在我國發(fā)展初期，學(xué)者們多數(shù)基于XBRL技術(shù)特點和應(yīng)用優(yōu)勢，介紹并推廣XBRL。學(xué)者們主要對XBRL原理和技術(shù)做詳細(xì)的介紹，然后分析XBRL將對會計信息和財務(wù)報告披露產(chǎn)生的影響。例如，楊松令（2001）介紹了XBRL，并認(rèn)為XBRL能夠提高財務(wù)報告的編制效率和財務(wù)信息的利用價值，降低會計信息處理的成本。沈穎玲（2002）介紹了XBRL技術(shù)優(yōu)勢，認(rèn)為XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告能夠降低重復(fù)輸入帶來的信息錯誤風(fēng)險和信息成本，信息使用者也能快速準(zhǔn)確的取得財務(wù)信息，提高信息的及時性，減少信息不對稱問題。潘琰（2003）介紹說XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告能夠提高信息透明度、可比度和規(guī)范性。劉炳奇（2003）認(rèn)為XBRL的使用大大提高了營業(yè)報告和財務(wù)報告的效率和準(zhǔn)確性，解放了會計人員的繁重工作，使相關(guān)人員可以把注意力集中在提高數(shù)據(jù)價值和交易本身上。李福玲等（2006）研究認(rèn)為運用XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告，在降低財務(wù)信息的處理及報告成本、財務(wù)信息用戶費用等方面有重大作用，同時財務(wù)信息透明度更高，信息共享的程度更高。

關(guān)于XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的實證研究，學(xué)者們主要從兩個思路開展。一是自愿實施XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的公司有哪些特征。如何玉、張?zhí)煳鳎?005）從公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)、規(guī)模、業(yè)績、治理層特征、審計特征、行業(yè)特征等方面進行了實證研究，結(jié)果表明，公司的行業(yè)特征與自愿實施網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報表顯著相關(guān)，IT行業(yè)的公司更愿意實施網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告。其后，黃長胤、張?zhí)煳鳎?011）基于XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的定量化評價方法，研究了自愿性信息披露與行業(yè)之間的關(guān)系，結(jié)果顯示不同行業(yè)的信息披露的確差異顯著。曹慧（2012）使用Logit回歸的方法研究了2003年首次采用XBRL披露財務(wù)報告的公司特征，結(jié)果表明自愿采用XBRL披露財務(wù)報告與公司規(guī)模、業(yè)績正相關(guān)，與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)負(fù)相關(guān)的結(jié)論。袁放建（2013）研究表明企業(yè)的國際化程度對XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告有顯著影響。

第二個思路是XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的披露對會計信息質(zhì)量、公司價值、成本以及績效水平的影響。如雷蕾（2011）基于事件研究法，使用XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告披露時點，公司股票的累計異常收益（CAR）作為會計信息質(zhì)量的度量，證明了XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告能夠提高財務(wù)信息質(zhì)量。袁放建（2013）通過構(gòu)建XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告披露指數(shù)，度量公司XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的使用水平，進而評價其對信息質(zhì)量和公司價值的影響。結(jié)果表明XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告披露指數(shù)越高，則信息質(zhì)量和公司價值越高。曾建光（2013）則研究了基金市場上XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的實施對代理成本與績效的影響，證明了實施XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告明顯的降低開放式基金的代理成本，顯著提高了基金績效。

四、XBRL研究現(xiàn)狀分析

我國監(jiān)管機構(gòu)推廣XBRL的一系列舉措表明，XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告在不久的將來定會取代現(xiàn)有的財務(wù)報告格式，成為財務(wù)信息的主流格式。目前關(guān)于XBRL與信息質(zhì)量的研究存在一些問題，實證研究中采用的事件研究法并沒有排除企業(yè)PDF版財務(wù)報告的影響，其得出的結(jié)果必然是不準(zhǔn)確的。此外，上市公司的XBRL版財務(wù)報告和PDF版財務(wù)報告可查詢時間并非完全一致，以PDF版財務(wù)報告披露時間為基準(zhǔn)的時間窗口也是不準(zhǔn)確的。一些學(xué)者使用虛擬變量（是否實施XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告）作為解釋變量，這只適合XBRL推廣初期，目前所用上市公司都已披露XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告，這種研究方法已不再適用。因此，XBRL網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的實施對財務(wù)信息質(zhì)量的影響仍需做進一步的研究。

[1]王松年，沈穎玲.網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告的技術(shù)問題研究.財經(jīng)研究，2001（8）.

[2]潘琰.可擴展企業(yè)報告語言及其對會計的影響.會計研究，2003（1）.

[3]何玉，張?zhí)煳?自愿實施網(wǎng)絡(luò)財務(wù)報告公司的特征研究.會計研究，2005（12）.

（作者單位：中南財經(jīng)政法大學(xué)會計學(xué)院）