互聯網金融2.0時代來了

真正的金融就是按照市場選擇，什么地方更需要，就把錢投到什么地方去。

“互聯網金融盡管已經非常火熱，但過去更多是通過互聯網銷售金融產品，只能稱之為互聯網金融的1.0時代，未來，將進入想象空間更為廣闊、金融產品革新不斷的2.0時代。”鼎聚創業投資合伙人柳陽道出了一個現實，興起于2013年的互聯網金融，在進入2014年后，將以更為強勁的勢頭撲面而來。

上海盛萬投資管理有限公司董事長嚴愛娥對此表示，恰恰只有中國才能讓互聯網金融扎根。“歐美國家的金融體系多元化、立體化，幾乎覆蓋了所有人群，沒有給互聯網金融留太多機會，而中國則不同，很大的潛在市場仍未得到金融服務的支持，不僅融資渠道窄，而且投資工具少。”

因而，出世第一日就扮演攪局者身份的互聯網金融，即便不能完全替代傳統金融服務，由于其自下而上的發展軌跡，多少可以彌補金融體系的結構性缺陷，降低不被銀行貸款眷顧的中小企業對金融機構的依賴。

如果要舉出互聯網金融行業繼余額寶之后最具顛覆性的模式，當數P2P與眾籌，浙商創投合伙人李先文稱，它們雖然當下爭議最多，但是未來也是潛力最大。

創新難免泥沙俱下，對于個別倒閉跑路的P2P網貸平臺，“歸根結底是市場走在監管前面。P2P技術本身沒有原罪，監管缺位導致很多人把它用歪了。”李先文表示，“P2P網貸繞開中介直接撮合借款方與貸款方對接的模式有助促進金融脫媒，如果具備穩健的風控體系和風險追償模型，P2P網貸是解決中小微企業融資難的最佳渠道，畢竟目前銀行貸款的綜合成本仍然比較高。”

作為互聯網金融進入2.0時代的產品代表，P2P網貸也在悄然變種。李先文以杭州“銀貨通”為例，“它幫助小微制造企業用庫存來獲得抵押貸款，是一種創新的P2P模式。‘銀貨通’首先把客戶庫存轉移到公共倉庫中，然后把這些從各個市場聚集起來的貨物，分類打包成一個個資產包，進行估值定價后，做成P2P抵押貸款。”

李先文表示相比一些P2P平臺的信用貸款而言，“銀貨通”的貸款標的由于有抵押，投資風險低，更有保障，最重要的是借助流通網絡輕而易舉地解決了中小企業的庫存問題，“用銀貨通這樣的方式，可以把全國60萬億的庫存都盤活”。

對于P2P、眾籌等互聯網金融對金融行業的重塑之勢，嚴愛娥非常看好。她認為互聯網讓整個商業文明變得更加透明對等，“在傳統金融行業，消費者的信任基于相關部門對金融機構的授權，自上而下。相反，在互聯網金融行業，消費者的信任是基于自然的用戶體驗選擇，通過市場競爭的結果決定，這是自下而上的選擇。真正的金融就是按照市場選擇，什么地方更需要，就把錢投到什么地方去。”