浙江小微企業的信貸融資現狀及供給

摘 要：小微企業信貸融資難問題是全球性經濟學界的探討的一個主要話問題，在中國尤其突出，本文著重分析了浙江小微企業信貸融資現狀、供給。闡述了浙江小微企業信貸融資難的原因。

關鍵詞：小微企業現狀；信貸融資；供給

近年來，浙江中小企業的發展面臨嚴峻的挑戰，特別是隨著國際金融危機的不斷蔓延，一批批中小企業出現停產倒閉的現象，給浙江的經濟增長、就業、社會穩定都帶來了極大的負面影響。浙江中小企業在發展的過程中受到很多因素的影響，其中融資難已經成為制約中小企業發展的主要“瓶頸”。本文首先闡述了浙江中小企業的發展現狀，信貸融資難的情況，并從供給與需求的角度闡述了其原因，最后提出解決浙江中小企業信貸融資供需平衡的措施。

1.目前浙江小微企業信貸融資的現狀

1.1浙江小微企業的發展概述

由于受國家從緊宏觀調控政策和國際金融危機的影響，浙江的經濟發展遇到了前所未有的困難，工業增長放緩，外貿出口增速回落，特別是小微企業經營困難加大，很多小微企業陷入倒閉、停產、融資難的困境。初步核算，2013年，浙江省實現生產總值34606.27億元，按可比價格計算，比上年增長8.06%，浙江省實現工業增加值2435.90億元，按可比價格計算，比上年增長8.1%，但是增幅比上年回落1.6個百分點。全年完成固定資產投資14290.58億元，比上年增長4.4%，但是增幅比上年回落2.3個百分點，2013年，全年新簽外資項目1572個，項目總投資614.35億美元，合同利用外資243.84億美元，比上年下降16.6%，實際利用外資672.39億美元，比上年下降23.3%[1]。

如果說大型企業是經濟發展根基的話，那么小微企業就是經濟持續發展的動力源泉。小微企業問題在當今世界各國或地區經濟與社會發展穩定中具有極強的戰略重要性，同時小微企業也是被世界各國或地區政府普遍關注的一個特殊群體。小微企業是浙江經濟發展的重要推動力量，是浙江經濟可持續發展的重要保證。2011年，浙江小微企業占企業總數量的比例達到99%，占浙江GDP的65左右，占浙江利稅的55%以上，占浙江就業人數的73%，在新增加社會增就業人數中占88%，占浙江省商品銷售收入的59%、IT業新增產值的65%、產品出口總額的48%。但是浙江小微企業大多都是規模不大、企業設備技術水平低、產品品種小、規格不多、企業產品省場占有率很低、全員勞動生產率總體水平偏低等原因，在與國有大公司的省場競爭中處于不利地位，而造成浙江小微企業不利的原因歸根到底還是信貸資金融通方面的困難，也就是“融資難”問題。

1.2浙江小微企業信貸融資現狀

浙江小微企業發展資金的來源主要是以下幾種情況：一是自籌，二是直接融資，三是間接融資，四是政府扶持資金等[2]。并且從總體上看，小微企業的資本構成主要以自籌資金為主，以自我積累為主，銀行貸款比較少，甚至有的企業從未得到過銀行貸款支持。因此，小微企業完成固定資產投入后，流動資金相當緊張，加之金融危機期間貨款回籠慢、新債務糾紛、銀行貸款難等不確定因素，部分企業周轉失靈。同時，浙江小微企業在起步階段，取得銀行的信貸支持比效難，多數是靠親朋好友、鄉親鄰里間的自由借貸，來彌補資金短缺。隨著私營、聯營、股份合作、股份公司等多種形式的浙江民營企業迅速發展，數量和規模不斷擴大，融資需求也日益旺盛和迫切。而由于政策因素，在很長的時期里，國有銀行投向浙江小微企業的資金極為有限。

2.浙江小微企業信貸融資的供給分析

2.1小微企業自身的綜合條件是制約其信貸融資供給不足的主要原因

2.1.1從浙江小微企業自身的特點來看

浙江小微企業雖然數量眾多，但每個廠平均的資產只有350萬多元。企業資產規模小，實力有限，有些企業廠房、設備都是租的，負債能力相當弱。小微企業資產少，負債能力承受能力比較低，小微企業生產大多是大型企業沒有顧及的領域，企業類型多，資金一次性需求量小、貸款頻率高，要求資金到位快，加大了融資的復雜性。小微企業以多樣化和小批量著稱，資金需求也具有批量小、頻率多的特點。這勢必造成融資的成本費用的增加，融資的單位成本大大提高，在其它因素的相同的情況下，小微企業融資費用率比上規模企業融資費用率平均高出35%以上。

2.2.2小微企業信用環境差，金融部門普遍存在“懼貸”

當前，浙江小微企業整體信用意識還較落后，企業誠信度較低，特別在當前經濟危機和國家宏觀調控的影響下，企業經營艱難，無力還貸的小微企業頗頗皆是，小數企業主還出現外逃現象，銀行貸給小微企業的貸款不良率高不下，融資環境較差。隨著國有商業銀行的改革的進一步深入，規避金融風險是銀行首先要考慮的問題，各銀行對新增貸款實行責任追究終身制，誰貸款出去的錢誰必須負責任，這樣銀行對小微企業由“懼貸”至“拒貸”則很正常了。

浙江小微企業群體信用的短缺，逃廢商業銀行債務嚴重，大大挫傷了商業銀行對小微企業金融支持的積極性。如何改變小微企業資本規模小、管理人員素質低、管理不規范、技術力量薄弱、生存能力差的現狀是小微企業貸款難的一個重要問題。

2.2.3浙江小微企業自身信貸風險高，金融部門普遍存在“拒貸”

銀行防范貸款風險是決定是否給企業放貸的重要因素。中小企業符合銀行要求的抵押難找、資信難以達標。主要表現在：一是抵押物難以滿足銀行的要求。浙江中小企業由于規模小，資產實力不足，許多企業的房產、設備是租來的，不能作為抵押，有房產的企業，由于農村的房產土地是集體的，房產沒有真正的產權，大多都是小產權房，往往不能用作抵押，即使能作為抵押物一般作價都比較低。據問卷調查，浙江市近40%中小企業無有效資產抵押。二是銀行企業信息不對稱。有些中小企業財務管理不規范，假賬現象比較普遍，有帳內帳，帳外帳，報表有好幾份，送給銀行往往利潤做得多一點，以便貸款，送給稅收部門的利潤盡量小一點，以達到偷稅漏稅的目的，自己或股東們看的才是真實的報表，貸款所需要的信息極不對稱。三是企業經營管理落后。浙江的大部分中小企業都是私營的，大多實行家族式管理模式，經營管理水平普遍不高，任人唯親，經營模式落后，當企業經營碰到困難時，企業就很難的生存與發展，對此，銀行貸款慎之又慎。

2.1.4浙江小微企業自身的經營容易受經營環境的影響

浙江小微企業自身的經營變數大、風險大，難以吸引投資者的注意，金融部門難以放心貸款。一是浙江企業不敢加大投入，影響今后持續發展。從現狀看，受成本、價格、省場、資金等多重因素的疊加影響，企業經營難度已經很大，部分素質低、競爭力弱的小微型微利企業已經或將退出省場。二是企業銷售貨款回籠狀況惡化，影響資金周轉，加大了經營難度。

2.2金融扶持不足使小微企業信貸融資供給得不到保障

銀行為了貸出去的錢安全，在貸款上以謹慎原則為先。銀行資金作為特殊的經營產品，涉及到國民經濟影響的全局性，政府制定嚴格的經營規則，保證其流動性、安全性、避免金融危機給整個社會帶來的嚴重后果。這要求銀行必須以謹慎原則經營銀行的信貸，在此原則的指導下，風險性較高的小微企業很難從銀行獲得信貸，一些非常有前途的小微企業由于沒有資金，往往喪失極好的發展機會。

浙江小微企業主要是加工業為主體的粗放型經濟，產品科技普遍低，許多企業是屬于不符合政策扶持的產業，經營不穩定，省場風險較大，而銀行要在資金安全的基礎上放貸，并保持最佳盈利水平，甚于風險防范的考慮，銀行在放貸中往往傾向大型企業、國家重點支持項目，壓縮減少風險大、效益低的小微企業的信貸規模。

2.3國家政策的原因使小微企業信貸得不到保障

對小微企業融資難的問題，央行也采取了一些舉措，靈活應用貨幣信貸政策，采用利率浮動方法對小微企業的支持，這一方案對小微企業信貸起正面的支持作用，但是我們也要清楚的看到，一些不利于小微企業融資的因素很多。銀行偏愛將大量資金貸給有政府作為保障的國有企業，交通、省政基建工程等，政府工程資金安全系數高、風險小[3]。這樣對小微企業的融資產生很大的影響，盡管近年來小微企業從銀行借貸的數額增長比較快，但所占百分比仍較低。

2.4政策法規不完善使小微企業信貸融資受到影響

浙江民營經濟發達，小微企業的數量和對浙江的經濟貢獻占居著絕對的比重位，但是對浙江小微企業發展的相關政策法規還不健全，政府對民型小微企業的支持力度還遠遠不夠，小微企業在某些方面仍然受歧視，社會服務體系還沒有跟上小微企業的快速發展，政府管理體制不順，政府人為限制多等，也是造成目前小微企業融資難的原因所在。

作者簡介：葉林德，男，浙江浙江人，浙江科技職業學院副教授，碩士，研究方向：企業管理與融資等。