企業(yè)財務風險的防范與控制

文/常樹琴

企業(yè)作為市場競爭的主體，需要面對市場競爭的嚴峻考驗。如果不能掌握市場準確信息，及時作出爭取的市場決策，勢必給企業(yè)的財務運營帶來風險。面對現(xiàn)代化的市場體系，企業(yè)必須加強對財務風險的防范，科學分析企業(yè)自身存在風險的原因，并采取有效的措施積極應對財務風險。從而，抵御財務風險，提高企業(yè)財務的良性運營能力。

一、企業(yè)財務風險的類型和特點

企業(yè)財務風險一般是指企業(yè)“舉債產(chǎn)生的，因借款失去償債能力導致的風險”[1]。而且，企業(yè)財務運營過程中，因受各種因素的影響，使企業(yè)的實際收益低于預期收益，導致的企業(yè)經(jīng)濟損失，也屬于企業(yè)財務風險。一般的企業(yè)財務活動分為籌資、投資、運營和收益四部分，企業(yè)的財務風險也存在其中。

(一)籌資風險

在市場經(jīng)濟條件下，籌集資金成為企業(yè)發(fā)展壯大的重要舉措。但是，企業(yè)如果是權益籌資，那么籌資后的控制權就會減少，財務運用成本也隨著增加；企業(yè)如果是債務籌資，那么企業(yè)的籌資額度大受限制、資金不穩(wěn)定性增大。“企業(yè)在籌資方式上的選擇不當就可能造成企業(yè)的財務風險”[2]。

(二)投資風險

企業(yè)投資是為了獲取額外的利潤，但是企業(yè)的每次投資不可能都能獲得利潤，這是因為投資同樣存在風險的緣故。這就要求企業(yè)在投資過程中，要處理好資金的流動性和獲利性之間的關系。雖然增加流動資產(chǎn)的投資可以增強資金的流動性，從而增加企業(yè)的獲利水平。但是，也會增加企業(yè)流動資金的負債率。而且，做長期項目投資的資金，一般存在數(shù)額達、獲利周期長、不確定性增加等特點，也增加了企業(yè)的投資風險。

(三)資金運營風險

企業(yè)在正常運轉的過程中，一般會儲備一些產(chǎn)品。但是，這些產(chǎn)品一方面造成企業(yè)資金的浪費，另一方面也會增加管理費用。而且，長時間的存儲還會遭遇是市場價格下降、管控損害等，給企業(yè)造成損失。如果企業(yè)經(jīng)營過程中，賒銷產(chǎn)品的數(shù)量多、價值大，勢必給企業(yè)財正常運轉帶來風險。

(四)收益分配風險

收益分配是企業(yè)財務運營的關鍵環(huán)節(jié)，對企業(yè)的擴大再生產(chǎn)具有重要作用。留存收益能夠擴大企業(yè)規(guī)模，分配股息能夠擴大股東財產(chǎn)，它們既相互聯(lián)系又互相矛盾。如果利潤高、而股息分配低于一定水平，那么企業(yè)股票價值就會下降，從而造成收益分配風險增加。如果企業(yè)過度發(fā)放利潤，減少企業(yè)的流動資金，將會增加不能及時償還債務的風險。

通過分析企業(yè)財務在籌資、投資、運用和收益等環(huán)節(jié)的風險，可以發(fā)現(xiàn)企業(yè)財務風險一般存在這些特點：一是客觀性。企業(yè)財務的風險是客觀存在的，不以人的一直為轉移。人們不能消除財務風險，只能夠充分運用各種技術優(yōu)勢作出科學的決策，降低企業(yè)財務遭遇的風險。二是關聯(lián)性。企業(yè)的生產(chǎn)狀況對企業(yè)財務風險具有重要影響。相反，企業(yè)財務的良性運轉，是企業(yè)一切經(jīng)營活動的基礎。“一旦企業(yè)的財務管理出現(xiàn)風險，往往會造成企業(yè)的經(jīng)營困境，甚至破產(chǎn)倒閉”[3]。三是并存性。企業(yè)財務的運營，體現(xiàn)著收益和風險的并存性，并且二者呈現(xiàn)正相關。即企業(yè)財務風險越大，相應的收益越大。企業(yè)財務風險的這一特性就要求人們在運用過程中，必須全面把握企業(yè)的財務風險。

二、企業(yè)財務風險存在的原因

市場經(jīng)濟的發(fā)展，使企業(yè)必須自覺的參與到競爭中，這就增大了企業(yè)財務的運營風險。當然企業(yè)財務的持續(xù)良性運轉，不僅僅受企業(yè)自身科學決策的影響，還受國家政策等宏觀調控的影響。

一個企業(yè)財務狀況的良性運轉，需要各個部門的協(xié)調發(fā)展，這就要求企業(yè)必須具備自身的財務管理制度。然而，當前企業(yè)多數(shù)內部財務管理制度不科學，對企業(yè)的全局工作缺乏有效的指導和規(guī)范。企業(yè)內部缺乏相應的財務監(jiān)督管理制度，無法對企業(yè)的財務工作進行監(jiān)督。企業(yè)的財務管理人員缺乏專業(yè)素質，對企業(yè)財務封信的防范與控制重視程度不夠。再加上企業(yè)的決策者對外部環(huán)境不敏感，作出違背市場需求的決策，進一步增加了企業(yè)的財務風險。

企業(yè)的經(jīng)營活動以市場為導向，也很容易受外部環(huán)境的影響。如果企業(yè)的經(jīng)營活動不能適應市場的需求，勢必給企業(yè)的財務帶來巨大風險。對企業(yè)財務風險影響較大的外部因素主要有“市場環(huán)境、經(jīng)濟狀況、國家政策和法律的變動、信貸、銀行利率和匯率變動以及資源環(huán)境”[4]。并且，外部因素比較復雜、善變、難以預測，不容易被企業(yè)決策者把握。不利因素一旦出現(xiàn)，勢必給企業(yè)財務帶來巨大風險。

三、防范和控制企業(yè)財務風險的策略

(一)建立科學的財務風險預警體系，科學應對外部環(huán)境風險

企業(yè)需要構建起“實時、全面、動態(tài)的財務預警系統(tǒng)，對企業(yè)在經(jīng)營管理活動中的潛在風險進行實時監(jiān)控”[5]，才能有效應對企業(yè)外部環(huán)境對企業(yè)財務的危害。財務風險預警體系建設伴隨著企業(yè)經(jīng)營活動的整個過程，這就要發(fā)揮窺基事務所、律師事務所等社會組織在應對企業(yè)財務風險中的積極作用，并結合企業(yè)財務報表的真實信息，對企業(yè)將來發(fā)展過程中存在的財務風險作出正確判斷，并給經(jīng)營者作出警示。從而，促使經(jīng)營者全面認識發(fā)展中將存在的風險。

(二)完善企業(yè)財務管理制度，加強對財務工作的監(jiān)管力度

企業(yè)要實現(xiàn)自身的長遠發(fā)展，必須建立科學的財務管理制度，以便適應在激烈的市場競爭中作出科學決策。只有建立完善的制度，才能更好的促進企業(yè)內部各部門之間的相互合作，有效控制企業(yè)的財務

ACCOUNTING LEARNING風險。同時，“要加強監(jiān)督管理，建立完善監(jiān)督管理制度體系，對發(fā)現(xiàn)徇私舞弊的工作人員堅決予以處理”[6]。企業(yè)要加強對管理層決策行為的規(guī)范力度，使企業(yè)的重大決策制度化、規(guī)范化、程序化，從而，保證企業(yè)的決策更加科學合理。同時，加強對企業(yè)決策的執(zhí)行力度，保證公司財務的持續(xù)良性運轉。

(三)加強企業(yè)自身建設，提高管控財務風險的能力

在激烈的市場競爭和宏觀環(huán)境下，企業(yè)必須不斷加強自身建設，才能有效應對財務風險。一方面，給企業(yè)配備高素質的財務管理人員，加強企業(yè)內部業(yè)務知識的培訓力度，使企業(yè)的財務工作人員能夠滿足企業(yè)防范和控制財務風險的需要。另一方面，企業(yè)的高層管理者也要加強防范風險的意識，使企業(yè)的決策層能夠結合外部環(huán)境和企業(yè)自身的特點判斷企業(yè)面臨的財務風險，從而及時調整企業(yè)的經(jīng)營策略，以適應外部環(huán)境的變化的需要。規(guī)范企業(yè)財務信息，提高企業(yè)財務信息質量，用準確的信息反應企業(yè)的經(jīng)營狀況。從而，有效避免企業(yè)遭受的財務風險。

[1]周雪萍.論企業(yè)財務風險的防范與控制[J].東方企業(yè)文化,2015(12)：149-151.

[2]高俊華.解析企業(yè)財務風險的防范與控制措施[J].中國商論,2014(32):181-183.

[3]李剛.解析企業(yè)財務風險的防范與控制措施[J].財經(jīng)縱橫,2014(22):285.

[4]王憶濛.淺析企業(yè)財務風險的防范與控制[J].商場現(xiàn)代化，2015(12):247.

[5]羅寧.淺談我國企業(yè)財務風險的預防、預警與控制[J].經(jīng)濟研究導刊,2015(15):109-112.

[6]袁彥.企業(yè)財務風險的防范和控制探析[J].東方企業(yè)文化,2015(14):133-135.