企業重組重復征稅探討

洪小惠

在企業并購活動頻繁的今天，企業重組業務所得稅處理成為企業關注的重點。本文對“重復征稅”問題進行探討。

一、企業重組特殊稅務處理規范

財政部、國家稅務總局頒布《關于企業重組業務企業所得稅處理若干問題的通知》（財稅[2009]59號）（以下簡稱“59號文”）。首次提出了企業重組涉稅事項的相關新概念。

（一）基本概念

（1）一般性稅務處理。是指重組交易各方在交易中確認產權（資產）的轉讓所得或損失，并以公允價值確定產權或資產的計稅基礎。

（2）特殊性稅務處理。是指對出于合理商業目的企業重組行為，若符合相關條件（產權或資產收購比例不低于75%，受讓方的股權支付比例不低于85%等），可采用特殊稅務處理方法：重組交易各方對交易中股權支付暫不確認產權（資產）的轉讓所得或損失，不需繳納企業所得稅。轉讓方取得受讓方股權的計稅基礎，是以被轉讓的產權（資產）的原計稅基礎（一般為產權或資產的賬面價值）確定的。受讓方取得產權（資產）的計稅基礎，也是以該產權（資產）的原計稅基礎確定。在重組業務中，交易各方必須保持稅務處理方式的一致性。

（3）計稅基礎。是指企業在產權（資產）的使用和最終處置時，允許作為成本或費用于企業所得稅前扣除的金額。

（二）主要內容

59號文規定，企業重組同時符合下列條件的，適用特殊性稅務處理規定：具有合理的商業目的，且不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的；被收購、合并或分立部分的資產或股權比例符合本通知規定的比例；企業重組后的連續12個月內不改變重組資產原來的實質性經營活動；重組交易對價中涉及股權支付金額符合本通知規定比例；企業重組中取得股權支付原主要股東，在重組后連續12個月內，不得轉讓所取得的股權。

二、企業重組特殊稅務處理案例

企業在重組采用59號文的“特殊稅務處理”方法，雖在重組當時，對企業的稅務成本起到了遞延效果，但從產權（資產）的整個交易過程來看，卻帶來了企業重組各方總體稅賦的實際增加，也就是“重復征稅”。本文通過以下案例論證。

（一）案例概況

A上市公司向B公司定向增發股票5000萬股（每股面值為1元，發行價格7.43元/股），以其為對價股權收購B公司的全資子公司X公司。X公司凈資產賬面價值27450萬元，凈資產公允價值37150萬元。假定該收購業務滿足59號文中特殊性稅務處理的規定。完成收購后，B公司以7.43元/股售出A公司全部股票，A公司以公允價值37150萬元將X公司股權出售給C公司，各公司企業所得稅率均為25%（本例中不考慮交易資產再增值、流轉稅費及A公司持有X公司的資產折舊）。

1.各交易環節企業所得稅賦。

（1）按“一般性稅務處理”。一是產權收購環節。A公司向B公司定向增發股票，產生資本溢價，應增加資本公積，不需繳納企業所得稅。A公司取得X公司的股權的計稅基礎以被收購產權公允價值確定，為37150萬元；B公司出售X公司股權，應確認股權轉讓所得： 37150-27450=9700萬元，應繳納企業所得稅2425萬元。B公司完稅后，其取得A公司股票的計稅基礎以被收購產權公允價值確定，為37150萬元。二是受讓產權轉讓環節。A公司以公允價值轉讓X公司股權，取得轉讓收入37150萬元，與計稅基礎一致，不需繳納企業所得稅；B公司以7.43元/股售出A公司股票，取得轉讓收入37150萬元，與計稅基礎一致，也不需繳納企業所得稅。

（2）、按“特殊性稅務處理”。 一是產權收購環節。A公司取得X公司的股權的計稅基礎是以被轉讓的產權（資產）的原計稅基礎，即賬面價值確定的，為27450萬元。A公司不需繳納企業所得稅；B公司取得A公司股票的計稅基礎也是以被轉讓的產權（資產）的原計稅基礎，即賬面價值確定的，為27450萬元。B公司不確認資產轉讓所得，也不需繳納企業所得稅。二是受讓產權轉讓環節。A公司以公允價值轉讓X公司股權，取得轉讓收入37150萬元，由于X公司股權計稅基礎為27450萬元，因此A公司應確認轉讓所得9700萬元，應繳納企業所得稅2425萬元；B公司以7.43元/股售出A公司股票，取得轉讓收入37150萬元，B公司持有A公司股票的計稅基礎為27450萬元，因此B公司也應確認轉讓所得9700萬元，應繳納企業所得稅2425萬元。

2.各交易環節企業所得稅賦結果。

上述案例中，一般性稅務處理和特殊性稅務處理下，交易各環節企業所得稅賦如下表所示：

由上表可見，在整個產權交易中，采用一般性稅務處理時，在產權收購環節納稅。由交易一方，即轉讓方B公司，于轉讓X公司股權時，確認轉讓所得，繳納企業所得稅2425萬元；采用特殊性稅務處理時，在受讓產權（股權）轉讓環節納稅，交易雙方均需繳納：即除B公司在轉讓A公司股票時，應確認轉讓所得繳納企業所得稅2425萬元外，A公司轉讓X公司股權時，也應確認轉讓所得并繳納企業所得稅2425萬元，交易雙方合計納稅4850萬元。對交易對象X公司而言，雖然X公司資產評估增值9700萬元，但X公司并未對增值部分繳納企業所得稅，因此，無論采用何種稅務處理辦法，X公司的資產計稅基礎仍為賬面價值27450萬元。

（二）案例結果分析

1.從企業角度看，在重組中采用特殊性稅務處理，轉讓方可通過遞延納稅方式，取得時間價值上的利益，但卻帶來了受讓方實際稅賦的增加。

從稅務角度看，符合特殊性稅務處理條件的，以非現金支付手段為主的產權轉讓行為，在轉讓當時，即使資產評估有增值，但該部分增值收益未真正實現，因此不需納稅。待增值收益真正實現時再繳納所得稅。在整個交易過程中，該部分產權增值收益的企業所得稅僅是緩征而非免征。

2.同一重組業務，采用一般性稅務處理：根據稅法規定，轉讓方應于轉讓產權當時確認轉讓所得或損失，轉讓方完稅后，受讓方取得的產權的計稅基礎應以公允價值確定。即對被轉讓產權的增值收益，僅轉讓一方納稅。

采用特殊性稅務處理：受讓產權或資產的計稅基礎是以被轉讓產權的原計稅基礎確定的，無論在資產收購環節或受讓資產轉讓環節，計稅基礎均保持不變。轉讓方轉讓股權時，應以轉讓價格扣除“計稅基礎”后納稅；受讓方可在企業所得稅前扣除的是按資產的“計稅基礎”計提的折舊；若受讓方轉讓產權，稅前扣除的也是“計稅基礎”。當轉讓方增值收益真正實現并繳納企業所得稅后，稅法上并未規定，受讓方的“計稅基礎”可作相應調整。即當轉讓方轉讓受讓方股權，對增值收益部分繳納企業所得稅后，受讓方計提資產折舊或轉讓產權的計稅基礎仍保持不變，受讓方仍需對該部分增值收益繳納企業所得稅，這是“重復征稅”。

三、啟示與建議

59號文明確了企業在重組業務的涉稅處理和稅收優惠，使企業有據可循。既強調了稅收政策“中性”，又增加了 “可操作性”，對促進企業并購具有十分深遠的意義。但若對于同一經濟業務，僅由于企業采用稅務處理辦法不同，而產生不同的稅賦，則有違稅制公平的原則。為解決重復征稅問題，筆者認為可通過調整受讓產權（資產）的計稅基礎的規定來避免，可采用以下兩種方法：一是規定轉讓方取得受讓方股權的計稅基礎，以被轉讓的產權（資產）的原計稅基礎確定的；受讓方取得產權（資產）的計稅基礎，以該產權（資產）的公允價值確定。二是明確當轉讓增值收益真正實現，且轉讓方已繳納緩征稅款后，受讓方可根據該項產權（資產）的公允價值相應調整計稅基礎，產權（資產）的增值收益僅在真正得益一方納稅。在目前的政策情況下，企業重組各方應結合重組目的，對取得產權（股權）的處理方式、擬持有產權（股權）時間的長短、遞延納稅的時間價值、重復納稅等因素，綜合考慮，審慎選擇企業重組的稅務處理方式。