邁過(guò)海外風(fēng)險(xiǎn)——中國(guó)企業(yè)對(duì)外投資法律風(fēng)險(xiǎn)研究

李 霄

（266000　青島大學(xué)法學(xué)院　山東 青島）

邁過(guò)海外風(fēng)險(xiǎn)——中國(guó)企業(yè)對(duì)外投資法律風(fēng)險(xiǎn)研究

李 霄

（266000青島大學(xué)法學(xué)院山東 青島）

近年來(lái)，我國(guó)海外投資規(guī)模不斷擴(kuò)大，以大型國(guó)有企業(yè)為主的國(guó)內(nèi)企業(yè)紛紛立足于對(duì)海外市場(chǎng)的開拓，以及對(duì)海外影響力的提升。隨著我國(guó)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的不斷提升，在“一帶一路”、中韓自貿(mào)區(qū)等一系列政策及條件的促進(jìn)之下，我國(guó)越來(lái)越多的企業(yè)不斷實(shí)踐著“走出去”戰(zhàn)略，對(duì)外投資的數(shù)量和規(guī)模也在逐年增加。但是，我國(guó)的對(duì)外投資起步較晚，實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)不足，與世界發(fā)達(dá)國(guó)家相比還存在很大差距，且在實(shí)踐中對(duì)外投資失敗的案例不在少數(shù)。面對(duì)國(guó)有企業(yè)對(duì)外投資過(guò)程中產(chǎn)生的法律糾紛，如何有效地規(guī)避法律風(fēng)險(xiǎn)，有助于提高我國(guó)國(guó)有企業(yè)對(duì)外投資的水平，加強(qiáng)對(duì)國(guó)有企業(yè)投資者的保護(hù)，更好地促進(jìn)我國(guó)對(duì)外投資的發(fā)展，增強(qiáng)我國(guó)國(guó)有企業(yè)對(duì)涉外法律風(fēng)險(xiǎn)的防控意識(shí)。

中國(guó)企業(yè)；對(duì)外投資；法律風(fēng)險(xiǎn)；防范

一、“一帶一路”政策下對(duì)外投資的機(jī)遇與挑戰(zhàn)

“一帶一路”是我國(guó)政府于2015年提出的關(guān)于建設(shè)“絲綢之路經(jīng)濟(jì)帶”和“21世紀(jì)海上絲綢之路”的簡(jiǎn)稱。旨在借用古代絲綢之路的歷史符號(hào)，積極發(fā)展與沿線國(guó)家的經(jīng)濟(jì)合作伙伴關(guān)系，共同打造政治互信、經(jīng)濟(jì)融合、文化包容的利益共同體、命運(yùn)共同體和責(zé)任共同體。現(xiàn)階段，已完成合作備忘錄的建設(shè)，確定了重點(diǎn)合作項(xiàng)目。有利于拉動(dòng)我國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)的增速，促進(jìn)貿(mào)易提升、品牌提升，有利于生態(tài)環(huán)境的保護(hù)與改善，有利于海洋經(jīng)濟(jì)的循環(huán)利用，以及金融市場(chǎng)的良好健康發(fā)展。

二、中國(guó)企業(yè)對(duì)外投資遇到的法律風(fēng)險(xiǎn)

在國(guó)際化的演進(jìn)過(guò)程當(dāng)中，多種因素制約著企業(yè)的發(fā)展。首當(dāng)其沖的就是語(yǔ)言障礙，同時(shí)還有資金因素、技術(shù)創(chuàng)新制約、市場(chǎng)推廣力低下、文化差異、產(chǎn)品知名度較低、產(chǎn)業(yè)技術(shù)壟斷、技術(shù)孵化成品較弱、缺少國(guó)際化合作伙伴和人才以及市場(chǎng)了解程度低等因素，成為了企業(yè)發(fā)展的瓶頸。

相對(duì)來(lái)說(shuō)，東道國(guó)法律制度越不健全，海外市場(chǎng)就越容易進(jìn)入，由于缺乏保護(hù)，相對(duì)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也越大。在法律層面，對(duì)于海外目標(biāo)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)因素也有很多。比如財(cái)務(wù)、稅收制度的不成熟，沒(méi)有適合企業(yè)的法律服務(wù)機(jī)構(gòu)，對(duì)外投資繁雜的手續(xù)，所在國(guó)與東道國(guó)的雙重征稅制度，海關(guān)、貨物、投資復(fù)雜的審批程序，東道國(guó)的關(guān)稅壁壘，勞工組織、知識(shí)產(chǎn)權(quán)組織、環(huán)保組織的糾紛，企業(yè)在海外缺乏相關(guān)的投資保險(xiǎn)，使領(lǐng)館缺乏相應(yīng)的外交保護(hù)，企業(yè)內(nèi)部應(yīng)急機(jī)制不足，貿(mào)易爭(zhēng)端、仲裁調(diào)解的不足等等。這些因素對(duì)于企業(yè)海外資源的獲取形成了屏障，限制了企業(yè)的投資，對(duì)企業(yè)研發(fā)器材的進(jìn)出口形成了障礙，使企業(yè)對(duì)所在國(guó)家的技術(shù)研發(fā)政策、稅收優(yōu)惠政策無(wú)法享受，進(jìn)一步則容易影響雙邊關(guān)系。

三、規(guī)避對(duì)外投資的法律風(fēng)險(xiǎn)

面對(duì)中國(guó)政府提出的“走出去”戰(zhàn)略，以及“一帶一路”政策的不斷開展，越來(lái)越多的企業(yè)走出國(guó)門，開創(chuàng)對(duì)外投資的經(jīng)營(yíng)發(fā)展模式。與此同時(shí)，也有70%的企業(yè)投資并購(gòu)失敗，這當(dāng)中的問(wèn)題也是顯著地。

（一）國(guó)際化是系統(tǒng)工程

在我國(guó)企業(yè)走出去的浪潮當(dāng)中，企業(yè)首先應(yīng)當(dāng)認(rèn)識(shí)到國(guó)際化是長(zhǎng)期的、持續(xù)的，是涵蓋著政治、文化、社會(huì)、法律等多方面的系統(tǒng)工程，而不僅僅是一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)投資行為。

（二）知己知彼、百戰(zhàn)不殆

對(duì)于所有的投資并購(gòu)行為，企業(yè)都應(yīng)當(dāng)做到“知己知彼，百戰(zhàn)不殆”。只有充分分析了國(guó)內(nèi)外社會(huì)現(xiàn)狀、考慮了世界政治經(jīng)濟(jì)局勢(shì)、了解了投資國(guó)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式，才有可能“少交學(xué)費(fèi)”，增大企業(yè)投資成功的幾率。

（三）要具備良好的心態(tài)

企業(yè)在對(duì)外投資過(guò)程中，必須調(diào)整好心態(tài)。首先，要具備良好的學(xué)習(xí)心態(tài)，先要考慮到本國(guó)是否有相應(yīng)的產(chǎn)業(yè)支持，為企業(yè)提供堅(jiān)強(qiáng)的后盾。還要了解外國(guó)當(dāng)?shù)氐姆伞⑸鐣?huì)風(fēng)俗、居民習(xí)慣、宗教信仰等一系列條件，為促成企業(yè)在國(guó)外的投資發(fā)展應(yīng)當(dāng)做足功課。其次，要融入到東道國(guó)的氛圍之中。在選擇將產(chǎn)業(yè)投資到他國(guó)的實(shí)際當(dāng)中，應(yīng)當(dāng)充分考慮當(dāng)?shù)氐膶?shí)際情況，因地制宜，和諧發(fā)展。第三，要認(rèn)識(shí)到企業(yè)的對(duì)外投資是一項(xiàng)長(zhǎng)期的過(guò)程，要統(tǒng)攬全局、做到可持續(xù)發(fā)展，切不可因小失大，管中窺豹。

（四）邁過(guò)海外風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)當(dāng)與東道國(guó)合作共贏

在這個(gè)過(guò)程中，企業(yè)首先應(yīng)當(dāng)找到適合自身發(fā)展的合作伙伴，借由該服務(wù)機(jī)構(gòu)為企業(yè)量身制定一套全方位、立體式的發(fā)展方案。其次，企業(yè)應(yīng)當(dāng)尤其注重對(duì)外投資的法律風(fēng)險(xiǎn)，具備風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。再者要與東道國(guó)進(jìn)行良好的交流對(duì)接，要對(duì)相關(guān)人員進(jìn)行培訓(xùn)，涉及法律、市場(chǎng)、宗教、文化等方方面面。并積極與行業(yè)協(xié)會(huì)、相關(guān)平臺(tái)對(duì)接，互通互聯(lián)，從而獲得投資機(jī)構(gòu)支持，實(shí)現(xiàn)共贏。

綜上所述，對(duì)于企業(yè)在海外投資而言，法律先行是必備之路。中國(guó)企業(yè)的對(duì)外投資過(guò)去主要在關(guān)系友好的發(fā)展中國(guó)家中開展，且以對(duì)外援助為主，對(duì)市場(chǎng)的要求相對(duì)較低。而如今國(guó)際化飛速發(fā)展，對(duì)外投資大多都是需要招標(biāo)的市場(chǎng)項(xiàng)目，伴隨著愈發(fā)復(fù)雜的國(guó)際形勢(shì)、愈發(fā)猖獗的恐怖主義，企業(yè)在對(duì)外投資的過(guò)程當(dāng)中一定要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行管理和控制，而且是以預(yù)防控制為主，全程風(fēng)險(xiǎn)控制。在有可能產(chǎn)生爭(zhēng)議的所有環(huán)節(jié)，都應(yīng)當(dāng)制定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制措施，充分利用《紐約公約》的相關(guān)條款和法律救濟(jì)手段，積極的防范風(fēng)險(xiǎn)、應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)，從而提升企業(yè)海外投資的保險(xiǎn)系數(shù)，減少損失。國(guó)際形勢(shì)的瞬息多變以及投資者與東道國(guó)的利益分歧使得完全消除海外投資風(fēng)險(xiǎn)難以實(shí)現(xiàn)。在這樣的實(shí)際問(wèn)題和發(fā)展需求下，中國(guó)企業(yè)更要對(duì)海外投資法律風(fēng)險(xiǎn)有準(zhǔn)確的認(rèn)識(shí)，避免主觀主義認(rèn)識(shí)論，盡最大努力降低交易風(fēng)險(xiǎn)，認(rèn)真保護(hù)好自己的利益。

［1］鄭之杰.《“走出去”的法律問(wèn)題與實(shí)踐》.法律出版社，2013年版.

［2］袁海勇.《中國(guó)海外投資風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)法律問(wèn)題研究——以對(duì)非洲投資為視角》.華東政法大學(xué)博士學(xué)位論文，2012年.

［3］黃志瑾.《中國(guó)國(guó)有投資者參與國(guó)際投資的規(guī)則研究》.人民出版社，2014年版.

李霄（1988～ ），女，漢族，山東省濟(jì)南市人，法學(xué)碩士在讀，單位：青島大學(xué)法學(xué)院國(guó)際法專業(yè)，研究方向：國(guó)際私法。