中美人工智能對(duì)比：人工智能在金融領(lǐng)域的應(yīng)用

■文/劉 斌

中美兩國(guó)在推動(dòng)人工智能應(yīng)用于金融領(lǐng)域方面，既有共同點(diǎn)，也存在明顯差異。

人工智能在金融領(lǐng)域有很多的應(yīng)用場(chǎng)景，并且從長(zhǎng)期來看，人工智能將會(huì)給金融業(yè)帶來巨大變革。創(chuàng)新工場(chǎng)董事長(zhǎng)李開復(fù)曾說過，人工智能最適合應(yīng)用的領(lǐng)域之一是金融領(lǐng)域。中國(guó)和美國(guó)均高度重視人工智能技術(shù)的發(fā)展，并且人工智能在兩國(guó)金融領(lǐng)域的應(yīng)用也在不斷深化。目前，中美兩國(guó)均有眾多金融機(jī)構(gòu)、高科技企業(yè)和創(chuàng)業(yè)企業(yè)推動(dòng)人工智能在金融領(lǐng)域的應(yīng)用。比較知名的如我國(guó)的螞蟻金服、京東金融、眾安保險(xiǎn)，美國(guó)則有知名的智能投顧企業(yè)Wealthfront、Betterment，跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)高盛、摩根大通、花旗銀行等也在大力推動(dòng)人工智能的應(yīng)用落地。由于人工智能技術(shù)的通用性和中美兩國(guó)在金融監(jiān)管體制和金融發(fā)展模式上的區(qū)別，中美兩國(guó)應(yīng)用人工智能的現(xiàn)狀既有相同點(diǎn)也存在較為明顯的區(qū)別。

人工智能在美國(guó)金融領(lǐng)域的應(yīng)用

美國(guó)在人工智能領(lǐng)域擁有很強(qiáng)的優(yōu)勢(shì)，同時(shí)美國(guó)金融機(jī)構(gòu)也比較早地在全球率先應(yīng)用人工智能技術(shù)。從美國(guó)目前金融領(lǐng)域應(yīng)用人工智能技術(shù)的具體細(xì)分領(lǐng)域來看，人工智能在金融科技領(lǐng)域的應(yīng)用非常廣泛，包括商業(yè)銀行業(yè)務(wù)、信貸發(fā)放、保險(xiǎn)、資產(chǎn)管理、會(huì)計(jì)和個(gè)人金融，以及監(jiān)管和合規(guī)服務(wù)。此外，這些企業(yè)還有很多其他應(yīng)用場(chǎng)景。

金融科技中人工智能企業(yè)的應(yīng)用場(chǎng)景

信用評(píng)估/直接貸款：該領(lǐng)域中的企業(yè)使用人工智能技術(shù)進(jìn)行信用評(píng)估和貸款。代表性企業(yè)包括Affirm和ZestFinance。

助理/個(gè)人金融：該領(lǐng)域中的企業(yè)依靠人工智能聊天機(jī)器人和移動(dòng)應(yīng)用助手監(jiān)控個(gè)人金融活動(dòng)。代表性企業(yè)包括Digit和Kasisto。

量化和資產(chǎn)管理：該領(lǐng)域中的企業(yè)使用人工智能算法、投資策略或工具。代表性企業(yè)包括Sentient Technologis和Numerai。

保險(xiǎn)：該領(lǐng)域中的企業(yè)使用人工智能報(bào)價(jià)，提供保險(xiǎn)服務(wù)。代表性企業(yè)包括Lemonade和Cape Analytics。

市場(chǎng)研究/情緒分析：該領(lǐng)域中的企業(yè)使用人工智能提高研究效率，測(cè)量市場(chǎng)情緒。代表性企業(yè)包括Dataminr和AI phasense。

貸款催收：該領(lǐng)域中的企業(yè)利用人工智能通過個(gè)性化以及自動(dòng)化的溝通方式提高貸款催收效率。代表性企業(yè)包括TrueAccord和CollectAIDebt。

企業(yè)財(cái)務(wù)和費(fèi)用報(bào)告：該領(lǐng)域中的企業(yè)利用人工智能改善企業(yè)基礎(chǔ)會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)，包括費(fèi)用報(bào)告。代表性企業(yè)包括AppZen和Zeitgold。

“我告訴他，什么時(shí)候不打了，咱就回家。”為了照顧丈夫，妻子冉瑩穎辭去工作，在美國(guó)學(xué)會(huì)了做飯，還是丈夫的翻譯和司機(jī)。鄒市明也表示，家庭生活讓他體會(huì)到拳擊另外的樂趣。他告訴記者，在成為真正拳王的道路上，自己想過也許有一天會(huì)被擊倒，但他并不恐懼，而會(huì)迎著暴風(fēng)雨般的拳頭，繼續(xù)走下去。

通用/預(yù)測(cè)分析：該領(lǐng)域中的企業(yè)在通用語義分析和自然語言應(yīng)用以及廣泛應(yīng)用型預(yù)測(cè)分析中利用了人工智能技術(shù)。代表性企業(yè)包括Opera Solutions和Kensho Technologies。

監(jiān)管、合規(guī)和欺詐識(shí)別：該領(lǐng)域中的企業(yè)利用人工智能技術(shù)識(shí)別欺詐行為以及異常金融交易，并利用人工智能提高監(jiān)管合規(guī)效率，改善監(jiān)管合規(guī)業(yè)務(wù)流程。代表性企業(yè)包括Trifacta和DigitalReasoning Systems。

智能金融服務(wù)于金融機(jī)構(gòu)的前臺(tái)、中臺(tái)和后臺(tái)

（來源：億歐智庫(kù)《2017中國(guó)智能金融產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告》）

人工智能在我國(guó)金融領(lǐng)域的應(yīng)用

目前，人工智能已經(jīng)廣泛應(yīng)用在我國(guó)金融領(lǐng)域中的各個(gè)環(huán)節(jié)，按照金融機(jī)構(gòu)前臺(tái)、中臺(tái)、后臺(tái)三大主要模塊來看，人工智能在各個(gè)環(huán)節(jié)都有很好的應(yīng)用場(chǎng)景，比如在前臺(tái)有智能支付、智能客服、智能營(yíng)銷，中臺(tái)為智能風(fēng)控、智能投顧和智能投研，后臺(tái)為智能數(shù)據(jù)。

在智能支付方面，截至2016年，中國(guó)第三方支付市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到11.41萬億美元，移動(dòng)支付的占比已經(jīng)超過互聯(lián)網(wǎng)支付達(dá)到75%。在移動(dòng)支付方面，以人臉識(shí)別為代表的人工智能技術(shù)開始得到應(yīng)用，即我們所熟知的刷臉支付，將用戶面部信息與支付系統(tǒng)關(guān)聯(lián)，通過拍照把獲取的圖像信息與數(shù)據(jù)庫(kù)中事先采集的存儲(chǔ)信息進(jìn)行比對(duì)來完成認(rèn)證。在刷臉支付技術(shù)的基礎(chǔ)上，無人超市開始進(jìn)入人們的視野，支付寶、京東之家、蘇寧無人店等都開始投入試點(diǎn)運(yùn)營(yíng)，代表著刷臉支付技術(shù)的不斷成熟，也代表人工智能技術(shù)應(yīng)用的不斷完善。目前，我國(guó)人臉識(shí)別創(chuàng)業(yè)企業(yè)有30多家，大多數(shù)成立時(shí)間為3～4年，這些人臉識(shí)別創(chuàng)業(yè)企業(yè)主要和金融機(jī)構(gòu)、高科技企業(yè)進(jìn)行合作，為其智能支付業(yè)務(wù)提供技術(shù)支撐。

智能客服利用語音識(shí)別與自然語言處理技術(shù)，打造智能的客服機(jī)器人，通過整合集團(tuán)內(nèi)外客戶服務(wù)渠道，提供在線智能客戶服務(wù)。例如，工商銀行推出的智能客服系統(tǒng)“工小智”已經(jīng)累計(jì)服務(wù)客戶1.7億人次，為工商銀行節(jié)約了大量的人力成本，也提高了客戶溝通效率。

智能風(fēng)控主要依托高緯度的大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行及時(shí)有效的識(shí)別、預(yù)警，通常會(huì)包括數(shù)據(jù)采集、建模、用戶畫像以及風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)4個(gè)流程。目前，國(guó)內(nèi)有34家智能風(fēng)控初創(chuàng)企業(yè)，如百融金服、杉數(shù)科技、邦盛科技等。

智能投顧（Robo-advisor）是指利用云計(jì)算、智能算法、機(jī)器學(xué)習(xí)等技術(shù)，將現(xiàn)代資產(chǎn)組合理論應(yīng)用到模型中，結(jié)合投資者個(gè)人財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)偏好和收益目標(biāo)，為投資者提供最佳投資組合。目前，我國(guó)智能投顧發(fā)展尚處于早期階段，創(chuàng)業(yè)公司、券商機(jī)構(gòu)、銀行和BAT等互聯(lián)網(wǎng)巨頭競(jìng)相入局，主要的智能投顧企業(yè)以招商銀行旗下的摩羯智投、譜蘭和京東智投為主。

智能投研，指利用大數(shù)據(jù)和機(jī)器學(xué)習(xí)，將數(shù)據(jù)、信息、決策進(jìn)行智能整合，并實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)之間的智能化關(guān)聯(lián)，從而提高投資者的工作效率和投資能力。國(guó)內(nèi)智能投研領(lǐng)域也涌現(xiàn)出了一批優(yōu)秀企業(yè)，例如通聯(lián)數(shù)據(jù)推出的蘿卜投研，涵蓋了房地產(chǎn)、醫(yī)藥、汽車等深度行業(yè)數(shù)據(jù)以及社交、電商、招聘等特色數(shù)據(jù)。此外，像天弘基金、嘉實(shí)基金也在智能投研領(lǐng)域積極布局。例如，嘉實(shí)基金于2016年成立了人工智能投資研究中心，天弘基金建立了業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的投研云系統(tǒng)，其中信鴿和鷹眼兩大系統(tǒng)分別為股票和債券投研提供了精準(zhǔn)支持。

智能催收利用大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)，使用智能算法查找、驗(yàn)證和分類客戶的在線足跡，通過多種渠道與客戶溝通，并估計(jì)與用戶最匹配的通信風(fēng)格，根據(jù)催收對(duì)象的行為特征和偏好發(fā)送相關(guān)信息，提高催收效率和準(zhǔn)確率。近年來，我國(guó)不良資產(chǎn)規(guī)模逐漸增加，也推動(dòng)了一批創(chuàng)新型企業(yè)將人工智能技術(shù)應(yīng)用在催收領(lǐng)域。捷通華聲研發(fā)出一款智能外呼機(jī)器人，可依據(jù)嚴(yán)密的業(yè)務(wù)邏輯完成信息核驗(yàn)、還款通知、催收警告等任務(wù)，并且能將客戶與機(jī)器人的通話全文轉(zhuǎn)寫，為追款提供結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)線索。2016年，百度金融也宣布百度正在建設(shè)包含逾期催收和失聯(lián)修復(fù)等領(lǐng)域在內(nèi)的一整套風(fēng)控模型體系。

保險(xiǎn)領(lǐng)域則是人工智能又一個(gè)重要的應(yīng)用領(lǐng)域，在保險(xiǎn)的投保、理賠、客服、保全、售后等作業(yè)流程中，人工智能的自然語言處理、機(jī)器學(xué)習(xí)、計(jì)算機(jī)視覺、機(jī)器人等技術(shù)，在保險(xiǎn)流程的各個(gè)環(huán)節(jié)都具有廣闊的應(yīng)用空間。目前，國(guó)內(nèi)眾安保險(xiǎn)、中國(guó)人壽、中國(guó)太保、弘康人壽等保險(xiǎn)公司均積極地在保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的各個(gè)環(huán)節(jié)應(yīng)用人工智能技術(shù)。例如，中國(guó)太保于2017年9月1日正式推出智能保險(xiǎn)顧問“阿爾法保險(xiǎn)”，上線4天用戶訪問量就突破200萬。

中美人工智能在金融業(yè)中的應(yīng)用對(duì)比

人工智能在金融領(lǐng)域已經(jīng)獲得廣泛應(yīng)用，在金融業(yè)務(wù)的前臺(tái)、中臺(tái)和后臺(tái)各個(gè)環(huán)節(jié)都出現(xiàn)了人工智能的具體應(yīng)用場(chǎng)景。中美兩國(guó)在推動(dòng)人工智能應(yīng)用于金融領(lǐng)域方面存在一些共同點(diǎn)，但差異性也很明顯。

第一，美國(guó)華爾街跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)在利用人工智能技術(shù)方面走在前列。2017年以來，美國(guó)華爾街跨國(guó)金融機(jī)構(gòu)利用人工智能技術(shù)取代傳統(tǒng)崗位的新聞不斷出現(xiàn)。高盛公司雇傭的現(xiàn)金股票交易柜臺(tái)交易員從2000年的600名裁減至2017年的2名。摩根大通公司利用人工智能技術(shù)取代原先律師和貸款人員的工作。可以說，美國(guó)金融機(jī)構(gòu)在利用人工智能技術(shù)方面已經(jīng)對(duì)傳統(tǒng)金融的各個(gè)方面形成沖擊，并且人工智能技術(shù)的應(yīng)用也大幅度提高了金融機(jī)構(gòu)效率。我國(guó)金融機(jī)構(gòu)也在積極探索人工智能技術(shù)的應(yīng)用，但從總體上來看，人工智能技術(shù)對(duì)金融業(yè)的影響還遠(yuǎn)不及美國(guó)。

第二，中國(guó)在智能投顧領(lǐng)域與美國(guó)還存在一定差距。2008年，美國(guó)智能投顧平臺(tái)Wealthfront成立，從而引領(lǐng)了美國(guó)智能投顧產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。我國(guó)則從近幾年才開始出現(xiàn)智能投顧企業(yè)。目前，美國(guó)智能投顧平臺(tái)有200多家，我國(guó)大約有100家。同時(shí)，中國(guó)金融市場(chǎng)中交易型開放式指數(shù)基金（ETF）產(chǎn)品數(shù)量匱乏也制約了智能投顧領(lǐng)域的發(fā)展。未來，中國(guó)智能投顧市場(chǎng)發(fā)展還需要根據(jù)中國(guó)金融市場(chǎng)進(jìn)行創(chuàng)新。

第三，在監(jiān)管科技應(yīng)用人工智能方面中國(guó)還有發(fā)展空間。監(jiān)管科技已經(jīng)在美國(guó)和歐洲國(guó)家獲得快速發(fā)展，其中人工智能在監(jiān)管科技的發(fā)展中發(fā)揮重要作用。目前，我國(guó)已經(jīng)出現(xiàn)了一些致力于促進(jìn)監(jiān)管水平，幫助企業(yè)合規(guī)的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，但總體上與美國(guó)和歐洲相比還比較滯后。因此，從監(jiān)管科技的發(fā)展和人工智能在監(jiān)管科技領(lǐng)域的應(yīng)用來看，這一領(lǐng)域應(yīng)該是未來我國(guó)金融科技發(fā)展的重點(diǎn)。

第四，在某些金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域，我國(guó)人工智能還處于應(yīng)用起步階段。美國(guó)在人工智能各個(gè)方面都比較領(lǐng)先，相應(yīng)地在金融領(lǐng)域應(yīng)用人工智能技術(shù)方面美國(guó)也具備很強(qiáng)的先發(fā)優(yōu)勢(shì)。以智能投研為例，美國(guó)的Kensho，號(hào)稱是金融領(lǐng)域的“谷歌”，能夠自動(dòng)抓取相關(guān)財(cái)經(jīng)新聞，并進(jìn)行結(jié)果匯總，這極大地提高了金融研究的效率。例如，一項(xiàng)需要3天的分析工作，其中兩天半行業(yè)分析師都是在搜集相關(guān)的數(shù)據(jù)，最后的半天在進(jìn)行匯總和分析。Kensho可以幫你節(jié)約前兩天半的時(shí)間。國(guó)內(nèi)相對(duì)應(yīng)的就是萬得資訊，該公司可以提供比較全面的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)數(shù)據(jù)，是一個(gè)典型的數(shù)據(jù)終端，但它并不做進(jìn)一步的加工分析。