中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)與監(jiān)管研究

蘇欣慰

摘 要：互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的快速發(fā)展帶動(dòng)了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的發(fā)展，但在中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展過(guò)程中，仍然存在著各種風(fēng)險(xiǎn)，需要我們對(duì)其進(jìn)行研究和必要的監(jiān)管。本文將從中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展現(xiàn)狀出發(fā)，簡(jiǎn)要分析中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融現(xiàn)存的風(fēng)險(xiǎn)，并據(jù)此為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管提出對(duì)策與建議，希望在不斷的學(xué)習(xí)與研究中能夠?yàn)橹袊?guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展貢獻(xiàn)一點(diǎn)微薄的力量。

關(guān)鍵詞：中國(guó) 互聯(lián)網(wǎng)金融 發(fā)展現(xiàn)狀 風(fēng)險(xiǎn) 監(jiān)管 對(duì)策與建議

中圖分類(lèi)號(hào)：F832 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：2096-0298（2017）07（a）-039-02

1 互聯(lián)網(wǎng)金融內(nèi)涵

互聯(lián)網(wǎng)金融是一個(gè)組合體，是傳統(tǒng)金融與現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的有機(jī)結(jié)合，傳統(tǒng)的金融企業(yè)可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)進(jìn)行資金的匯聚、支付、轉(zhuǎn)移、投資和理財(cái)?shù)裙δ堋Ｔ诖髷?shù)據(jù)和云計(jì)算的技術(shù)基礎(chǔ)上，客戶通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)金融工具可以免去到金融機(jī)構(gòu)辦事的時(shí)間成本和經(jīng)濟(jì)成本。只要懂得如何在網(wǎng)上進(jìn)行操作，客戶就能夠足不出戶解決絕大多數(shù)的業(yè)務(wù)，方便客戶的同時(shí)也能夠節(jié)省金融企業(yè)的辦公成本和用人成本，達(dá)到一個(gè)雙贏的結(jié)果。目前，中國(guó)已經(jīng)出現(xiàn)了許多典型的互聯(lián)網(wǎng)金融形態(tài)，如四大國(guó)有銀行的網(wǎng)上銀行、支付寶等第三方支付平臺(tái)、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、比特幣等數(shù)字貨幣以及金融互聯(lián)網(wǎng)門(mén)戶等。

2 中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)分析

2.1 技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：一是互聯(lián)網(wǎng)金融軟件存在漏洞。互聯(lián)網(wǎng)金融軟件是依托于網(wǎng)絡(luò)的，當(dāng)然就是存在被網(wǎng)絡(luò)攻擊的可能性。即使是再堅(jiān)固的防火墻和防御體系，也存在道高一尺魔高一丈的可能，遭到有心人的惡意攻擊即有可能產(chǎn)生技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。除此之外，計(jì)算機(jī)作為互聯(lián)網(wǎng)金融的硬件設(shè)備，容易受到自然災(zāi)害或認(rèn)為的破壞，導(dǎo)致信息的篡改和丟失。二是客戶的身份存在偽造的風(fēng)險(xiǎn)。在現(xiàn)實(shí)生活中，我們經(jīng)常會(huì)遇到客戶身份被偽造以至于資金產(chǎn)生損失。客戶身份被偽造的原因有很多種，可能是客戶自身的不小心導(dǎo)致身份信息被泄露，可能是金融機(jī)構(gòu)的防護(hù)措施不到位導(dǎo)致客戶身份被泄露，還有可能是被詐騙機(jī)構(gòu)惡意盜取身份信息。三是未經(jīng)授權(quán)的訪問(wèn)。這種情況下，黑客和病毒程序，比如針對(duì)網(wǎng)銀的木馬程序，直接對(duì)網(wǎng)上銀行發(fā)起攻擊，攻擊成功后就直接盜取客戶的信息，威脅客戶的資金安全。

2.2 信用風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融的信用風(fēng)險(xiǎn)就是指金融交易者在合約到期后依然沒(méi)有履行按照合約所規(guī)定的款項(xiàng)進(jìn)行還款的義務(wù)，從而導(dǎo)致產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險(xiǎn)。在傳統(tǒng)的金融企業(yè)中，對(duì)于客戶的信用評(píng)估已經(jīng)有了較為成熟的體系，信用評(píng)估的結(jié)果也較為符合現(xiàn)實(shí)情況，金融機(jī)構(gòu)的信用風(fēng)險(xiǎn)較低。在互聯(lián)網(wǎng)金融中，雖然也有一定的信用評(píng)估程序，但是相對(duì)于傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融的信用評(píng)估較為簡(jiǎn)單，程序少，通過(guò)率高，行用風(fēng)險(xiǎn)較大。拿支付寶的花唄舉個(gè)例子，只要你在支付寶上的芝麻積分達(dá)到600分就可以開(kāi)通花唄，而芝麻積分只要你在淘寶上進(jìn)行交易就能夠輕松獲得，總體上來(lái)看存在較大的信用風(fēng)險(xiǎn)。

2.3 法律風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融的法律風(fēng)險(xiǎn)是指在互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)機(jī)構(gòu)以及投資者進(jìn)行業(yè)務(wù)往來(lái)的過(guò)程中沒(méi)有特定的法律作為依據(jù)，或者是沒(méi)有按照合同的規(guī)定履行合同中的義務(wù)而導(dǎo)致不良法律后果的風(fēng)險(xiǎn)。互聯(lián)網(wǎng)金融作為一個(gè)新興事物，自然也不能排除在法律之外。但是現(xiàn)有的法律主要是針對(duì)傳統(tǒng)金融行業(yè)的，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的法律相對(duì)來(lái)說(shuō)不夠完善，有很多領(lǐng)域都缺乏相應(yīng)的法律監(jiān)管，存在很多灰色地帶和法律漏洞。互聯(lián)網(wǎng)金融的法律風(fēng)險(xiǎn)主要涉及刑事法律風(fēng)險(xiǎn)、民事法律風(fēng)險(xiǎn)和行政法律風(fēng)險(xiǎn)。

2.4 操作風(fēng)險(xiǎn)

操作風(fēng)險(xiǎn)主要是指互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)或機(jī)構(gòu)人員操作不當(dāng)或者是操作流程存在缺陷等原因?qū)е碌闹苯踊蛘唛g接的損失。操作風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生，就會(huì)牽涉到交易的方方面面，有的甚至可能會(huì)無(wú)法控制，因此要注重防范操作風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。造成操作風(fēng)險(xiǎn)的原因多種多樣，主要可以分為以下三個(gè)方面：一是互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)或者機(jī)構(gòu)自身內(nèi)部的操作程序存在缺陷；二是操作人員的技能素質(zhì)不夠到位，在操作中存在人為的失誤；三是突然緊急發(fā)生的、我們沒(méi)有提前預(yù)料的事情，卻又無(wú)法做出及時(shí)的回應(yīng)。這些原因其實(shí)主要還是由于現(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展得不夠完善所導(dǎo)致的。

2.5 資金安全風(fēng)險(xiǎn)

傳統(tǒng)的金融行業(yè)受到中國(guó)人民銀行的嚴(yán)格管控，由相對(duì)完善的規(guī)章制度來(lái)進(jìn)行監(jiān)管。同時(shí)，規(guī)定了與金融企業(yè)或機(jī)構(gòu)規(guī)模相對(duì)應(yīng)的存款準(zhǔn)備金作為保障，有效地維護(hù)了客戶的資金安全。然而在互聯(lián)網(wǎng)金融中，在完成交易的過(guò)程中，有大量的資金滯留在第三方支付機(jī)構(gòu)的手中，而對(duì)這一部分資金的使用情況，我們不能完全控制。如果非法投資者將這一部分資金挪作他用，甚至用于不正當(dāng)交易，產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)會(huì)導(dǎo)致客戶的財(cái)產(chǎn)出現(xiàn)巨大的損失。

2.6 洗錢(qián)犯罪風(fēng)險(xiǎn)

洗錢(qián)犯罪主要就是指將來(lái)源不合理的收益，經(jīng)過(guò)一系列程序使其合法化，通過(guò)金融行業(yè)是進(jìn)行洗錢(qián)犯罪的一個(gè)重要環(huán)節(jié)。在傳統(tǒng)的金融行業(yè)中，已經(jīng)有了相對(duì)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)某绦騺?lái)控制洗錢(qián)犯罪，由中國(guó)人民銀行牽頭，聯(lián)合各個(gè)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行洗錢(qián)監(jiān)管，已經(jīng)取得了不錯(cuò)的成績(jī)。但是在互聯(lián)網(wǎng)金融中，由于其獨(dú)有的隱蔽性和虛擬性，已經(jīng)逐漸成為洗錢(qián)犯罪的新方式。除此以外，我國(guó)對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的反洗錢(qián)犯罪缺少了相關(guān)的法律法規(guī)，無(wú)法很好的打擊互聯(lián)網(wǎng)金融上的洗錢(qián)犯罪活動(dòng)。例如最近由于勒索病毒而名聲大噪、身價(jià)暴漲的比特幣，就為反洗錢(qián)的監(jiān)管增加了一定的難度與阻礙。

3 中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管存在的問(wèn)題

3.1 現(xiàn)有金融監(jiān)管制度無(wú)法涵蓋所有互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)

金融監(jiān)管的目的是為了維持金融業(yè)健康運(yùn)行的秩序，最大限度地減少銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，保障存款人和投資者的利益，促進(jìn)銀行業(yè)和經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展，同時(shí)也能夠確保公平有效地發(fā)放貸款，避免資金的亂撥亂化，防止欺詐活動(dòng)或者不恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁。在傳統(tǒng)的金融行業(yè)中，已經(jīng)有了一套完善的監(jiān)管制度，金融機(jī)構(gòu)的建立和退出都要獲得金融管理部門(mén)（包括中國(guó)人民銀行、中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)、中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)以及中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)）的審查批準(zhǔn)，日常業(yè)務(wù)工作的進(jìn)行要受到他們的監(jiān)督，工作人員進(jìn)入這個(gè)行業(yè)也要獲得他們合法的相關(guān)資格認(rèn)證。然而在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中，監(jiān)管信息無(wú)法完全集中、業(yè)務(wù)種類(lèi)復(fù)雜、監(jiān)管方面多，存在監(jiān)管重疊的同時(shí)也存在著監(jiān)管缺位，監(jiān)管資源浪費(fèi)現(xiàn)象比較嚴(yán)重。

3.2 互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管主體不明確，執(zhí)法不到位

互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)作為互聯(lián)網(wǎng)與金融行業(yè)的交叉領(lǐng)域，專(zhuān)業(yè)性程度高，這樣的復(fù)雜程度迫切需要設(shè)置一個(gè)專(zhuān)門(mén)的機(jī)構(gòu)來(lái)對(duì)其日常業(yè)務(wù)進(jìn)行專(zhuān)門(mén)的監(jiān)督管理。可是，在現(xiàn)存的監(jiān)管制度中并沒(méi)有這樣的機(jī)構(gòu)。監(jiān)管重疊與監(jiān)管缺位出現(xiàn)的主要原因就是在現(xiàn)存的管理制度中沒(méi)有明確規(guī)定互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管工作由哪個(gè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行。因?yàn)楸O(jiān)管主體的不明確，所以在執(zhí)法過(guò)程中也就存在了要不沒(méi)有人管，要不都來(lái)插上一腳的亂象。

3.3 監(jiān)管手段落后，缺乏現(xiàn)代化科技手段

發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的目標(biāo)就是運(yùn)用現(xiàn)代化的手段來(lái)實(shí)現(xiàn)大數(shù)據(jù)、云計(jì)算和數(shù)據(jù)共享，從而提高金融企業(yè)或機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)處理速度，方便客戶，讓客戶可以隨時(shí)隨地處理自己的資金。在這個(gè)過(guò)程中，最重要的就是要保證客戶的資金和信息安全。隨著現(xiàn)代化和信息化的程度加深，互聯(lián)網(wǎng)金融中所需要的科技也越來(lái)越先進(jìn)。然而，在現(xiàn)實(shí)情況中，我們會(huì)發(fā)現(xiàn)用于互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的技術(shù)和手段與當(dāng)前在金融行業(yè)中的科技水平并不匹配，存在監(jiān)管手段相對(duì)落后的情況。

3.4 監(jiān)管政策和措施存在漏洞

針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，政府已經(jīng)出臺(tái)了不少相對(duì)應(yīng)的政策法規(guī)和監(jiān)管措施，但是這些政策制定出來(lái)以后改變的機(jī)會(huì)就很少，一般都會(huì)持續(xù)好長(zhǎng)一段時(shí)間。然而，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展速度又是日新月異，不斷有新的業(yè)務(wù)、新的設(shè)備、新的技術(shù)投入到使用中，這就會(huì)導(dǎo)致監(jiān)管政策和措施落后于互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，導(dǎo)致金融監(jiān)管出現(xiàn)空白地帶，危及互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。

4 加強(qiáng)中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的對(duì)策及建議

4.1 明確互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的原則

原則具有指導(dǎo)性的作用，在互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管過(guò)程中明確原則可以為監(jiān)管指明方向。2015年，中國(guó)人民銀行就明確提出了互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的五大原則。第一，互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新必須堅(jiān)持金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的本質(zhì)要求，合理把握創(chuàng)新的界限和力度。第二，互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新應(yīng)服從宏觀調(diào)控和金融穩(wěn)定的總體要求。第三，切實(shí)維護(hù)消費(fèi)者的合法權(quán)益。第四，維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序。第五，處理好政府監(jiān)管和自律管理的關(guān)系，充分發(fā)揮行業(yè)自律的作用。這些原則的提出，是互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的一大進(jìn)步。

4.2 盡快構(gòu)建完善的征信體系，建立信用黑名單

在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)中，兩個(gè)最顯著的特征就是匿名性和跨時(shí)空性，所以這就要求交易雙方的信用良好，以此來(lái)減少由于信息不對(duì)稱(chēng)導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。一旦有一方惡意違約或者實(shí)施詐騙行為，就會(huì)對(duì)另一方造成嚴(yán)重的資金風(fēng)險(xiǎn)。更重要的是在互聯(lián)網(wǎng)金融中追討資金不像傳統(tǒng)金融中那樣方便和有跡可循，互聯(lián)網(wǎng)金融中進(jìn)行追討非常艱難，絕大多數(shù)是無(wú)法全額追回的。因此我們要構(gòu)建完善的征信體系，同時(shí)建立信用黑名單，在信用黑名單中的客戶可能會(huì)無(wú)法進(jìn)行貸款或者貸款需要相對(duì)較高的利率。

4.3 培養(yǎng)同時(shí)掌握金融知識(shí)和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的監(jiān)管人才

互聯(lián)網(wǎng)金融作為金融和互聯(lián)網(wǎng)的交叉領(lǐng)域，需要兩方面的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，因此，在監(jiān)管過(guò)程中，我們也需要培養(yǎng)同時(shí)具有金融專(zhuān)業(yè)知識(shí)和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的專(zhuān)業(yè)人才。只有這樣，我們才能融合兩個(gè)領(lǐng)域的專(zhuān)業(yè)知識(shí)，及時(shí)迅速地發(fā)覺(jué)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)中所有風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，利用自身的知識(shí)進(jìn)行監(jiān)管。除此之外，由于互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展迅速，知識(shí)體系更新快，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)變化頻率高，所以即使是已經(jīng)同時(shí)掌握兩個(gè)領(lǐng)域的專(zhuān)業(yè)性人才，也要注重自身業(yè)務(wù)能力的提高和自身知識(shí)的更新。

4.4 加強(qiáng)投資教育，樹(shù)立謹(jǐn)慎投資理念

互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品一般都是虛擬產(chǎn)品，產(chǎn)品形式多樣且專(zhuān)業(yè)程度高，如果客戶的自身認(rèn)識(shí)和投資素質(zhì)太低的話，會(huì)比較容易被互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)人員的推銷(xiāo)所說(shuō)服，從而在不是十分了解產(chǎn)品內(nèi)容、明確收益效果的情況下盲目進(jìn)行了投資。所以，我們可以為客戶進(jìn)行基礎(chǔ)的投資教育，傳授一些基本的投資知識(shí)，減少客戶被忽悠的情況，幫助客戶樹(shù)立正確的投資理念。

5 結(jié)語(yǔ)

在現(xiàn)代化和信息化的浪潮中，互聯(lián)網(wǎng)金融作為新興產(chǎn)品，是金融行業(yè)進(jìn)行改革的必由之路。在這個(gè)過(guò)程中，我們必須對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融中可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行透徹地分析和研究，完善監(jiān)管，保障大家的利益。

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