中小企業(yè)融資體系構(gòu)建路徑選擇與有效性的分析

張敏

【摘要】中小型企業(yè)是我國現(xiàn)代經(jīng)濟的重要組成部分，其發(fā)展境況與國民經(jīng)濟發(fā)展密切相關(guān)，因此國家與企業(yè)自身應積極采取措施，選擇有效的融資體系構(gòu)建路徑，積極解決中小型企業(yè)融資難的問題。本文將針對中小型企業(yè)融資體系構(gòu)建的現(xiàn)狀與問題進行探討，并提出有效選擇中小型企業(yè)融資體系構(gòu)建路徑的措施。

【關(guān)鍵詞】中小型企業(yè)；融資體系構(gòu)建；路徑選擇；有效性

引言

在我國市場經(jīng)濟發(fā)展日漸深入的背景下，中小型企業(yè)對經(jīng)濟發(fā)展的推動作用也逐漸增強。同時，隨著經(jīng)濟進一步發(fā)展和行業(yè)競爭的加劇，中小型企業(yè)的發(fā)展也遇到了一些列的問題，其中融資困難最為突出。因此，迫切需要國家和企業(yè)自身采取措施進行緩解與有效解決，使中小型企業(yè)更好地適應新時期經(jīng)濟社會發(fā)展的需要。

一、目前中小型企業(yè)融資體系構(gòu)建的現(xiàn)狀與問題

（一）企業(yè)自身管理不善及稅收壓力造成融資困難

由于中小型企業(yè)涉及行業(yè)普遍技術(shù)和資金門檻不高，在企業(yè)運營初期資金壓力一般相對較輕，而隨著運營時間推移，企業(yè)潛在的管理問題逐漸暴露出來，限制了企業(yè)進一步發(fā)展和融資能力的進一步增強；加之國家對中小型企業(yè)的稅收壓力逐漸增加、相關(guān)優(yōu)惠政策力度不足，導致了中小型企業(yè)資金短缺并日趨嚴重。

（二）貸款渠道的潛在風險導致融資困難

銀行貸款是中小型企業(yè)進行融資的主要渠道，然而由于小企業(yè)運營、信息溝通等方面的風險與不穩(wěn)定性，導致銀行和各融資單位更傾向于選擇大型企業(yè)進行融資，進一步增加了中小型企業(yè)的融資壓力。與銀行相對，我國中小型金融機構(gòu)近年雖得到了迅速發(fā)展，但仍難以滿足中小企業(yè)的融資需要。

（三）相關(guān)的信用服務和監(jiān)管體系不健全

目前我國面對中小型企業(yè)的信用服務已得到一定程度的發(fā)展，但依然相對分散，缺乏統(tǒng)一的管理機制和運營規(guī)范，使得信用服務缺乏統(tǒng)一標準，最終影響了中小企業(yè)的融資成效；此外，相關(guān)監(jiān)管體系的不完善也影響了該行業(yè)的服務質(zhì)量，使得融資問題進一步加劇。

二、有效選擇中小型企業(yè)融資體系構(gòu)建路徑

（一）減輕中小型企業(yè)的稅收壓力

為緩解中小型企業(yè)的融資困難，政府可從減輕中小型企業(yè)的稅收壓力方面人手，通過調(diào)整稅收政策，提高中小型企業(yè)的自我積累能力，提高內(nèi)源性融資在總?cè)谫Y金額中的整體比例，從而緩解中小型企業(yè)的融資問題。一直以來我國均有針對特殊時期中小型企業(yè)征稅標準的措施與規(guī)定，如對納稅收入低于一定數(shù)額的企業(yè)實行減半征稅、或提高稅務起征標準等；但此類措施與規(guī)定大多是為了應對相應時期的經(jīng)濟、金融危機而制定的，不具備普遍性。

同時，政府稅率設定的合理性也對中小型企業(yè)的融資成效和長遠發(fā)展影響深遠：合理的稅率會有效減少企業(yè)逃稅、避稅現(xiàn)象，在減輕企業(yè)內(nèi)源性融資壓力、增強企業(yè)自我積累能力的同時，也保證了國家稅收的穩(wěn)定性。因此，國家應針對目前中小型企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，制定合理、穩(wěn)定、長效的中小型企業(yè)稅收機制與支持政策，通過增加稅收優(yōu)惠、提高起征點、對技術(shù)型企業(yè)實行創(chuàng)新補助等方式，使中小型企業(yè)可以真正獲得發(fā)展所需的內(nèi)源性融資。

（二）建立針對中小型企業(yè)的服務、管理機構(gòu)與部門，強化市場融資功能

在減輕中小型企業(yè)的稅收壓力的同時，政府也應積極進行相關(guān)法律、法規(guī)、制度的制定與完善，并建立可有效為中小型企業(yè)服務的管理機構(gòu)與部門，使得市場上的金融機構(gòu)與信用服務機構(gòu)可以為中小型企業(yè)提供更好的服務，從而有效緩解中小型企業(yè)融資困難。

為保證相關(guān)工作的有效開展，應避免多頭管理現(xiàn)象，設立統(tǒng)一的中小型企業(yè)管理機構(gòu)，并積極發(fā)展中小企業(yè)銀行，使得小型金融機構(gòu)得以更好地為我國中小企業(yè)提供服務；同時，大型銀行等也可為中小企業(yè)專門設立相應的服務部門與融資業(yè)務，使銀行提供的融資措施與中小型企業(yè)的需要更加切合，并大力發(fā)展關(guān)系性貸款，通過解決信息流通問題，有效控制資金風險，保證了對中小型企業(yè)進行貸款的有效性。

在鼓勵中小企業(yè)銀行發(fā)展的同時，也應鼓勵地方中小企業(yè)服務機構(gòu)提升自身的融資服務能力，以地方政府、開發(fā)區(qū)牽頭設立，給與相應的市場融資政策支持，提高地方中小企業(yè)服務機構(gòu)的市場融資能力。同時，政府也應出臺相應的專項融資支持政策，建立創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)基地平臺融資更加靈活的審核綠色通道，進一步推行中小型企業(yè)政策優(yōu)惠與扶持，幫助中小型企業(yè)走出融資困境。

（三）加強監(jiān)管體系的建設與完善

在采取稅收優(yōu)惠措施、建立針對中小型企業(yè)的服務、管理機構(gòu)與部門，完善相關(guān)法規(guī)與制度優(yōu)惠的同時，為盡量避免不良融資現(xiàn)象的出現(xiàn)，必須根據(jù)發(fā)展實際情況和具體需要，加強相應監(jiān)管體系的建設與完善，并相應建設中小企業(yè)板及創(chuàng)業(yè)板市場退出機制，可有效減少因為不良融資等問題造成的經(jīng)濟損失，保證我國中小型企業(yè)融資市場的良性發(fā)展。

加強監(jiān)管體系的建設，可從促進機構(gòu)性監(jiān)管向功能型監(jiān)管的轉(zhuǎn)變過程入手，并有效加強該過程中的風險控制，有效防范金融風險；同時，也應及時明確中小企業(yè)的主體性和法律地位，并基于實際制定相應的融資監(jiān)督、管理辦法與規(guī)定。此外，隨著相應機構(gòu)發(fā)展的逐漸成熟，各負責部門應在工作過程中及時發(fā)現(xiàn)并解決工作過程中出現(xiàn)的漏洞及問題，并加強各部門之間的協(xié)調(diào)工作，有效提高監(jiān)管工作的工作效率和質(zhì)量。

在加強監(jiān)管體系建設的過程中，也應加強對各金融機構(gòu)和信息信用服務機構(gòu)內(nèi)部控制的監(jiān)管力度，從而保證金融機構(gòu)的服務流程和服務內(nèi)容符合國家規(guī)定要求，有效監(jiān)控并矯正業(yè)務工作流程和細節(jié)，確保為中小型企業(yè)提供規(guī)范、合理的融資業(yè)務，從而有效緩解中小型企業(yè)的融資困難問題。

三、結(jié)語

為有效改變中小型企業(yè)融資困難的現(xiàn)狀，各方應積極采取相應措施，適當選擇融資體系構(gòu)建路徑并確保其有效性，減輕中小型企業(yè)的融資壓力，為中小型企業(yè)的生存和良好發(fā)展提供保障。這要求相關(guān)優(yōu)惠支持政策、法律法規(guī)、體系制度的完善，以及有效監(jiān)管體系的建立，從而更好地促進我國中小型企業(yè)的發(fā)展。

參考文獻：

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