互聯網金融風險法律問題探究

(四川省社會科學院 四川 成都 610072)

一、我國互聯網金融行業現行法律法規及問題研究

從2016年至今，我國出臺了多項法律法規對互聯網金融行業進行專項治理，取得了一些階段性的成果。當然任何勝利都不是一蹴而就的，對于互聯網金融風險的預防辦法也應當放眼全局，進行更進一步細化和完善。

(一)現行互聯網金融法律法規

總體布局上，從2016年10月國務院辦公廳發布的《互聯網金融風險專項整治工作實施辦法》到2017年6月中國人民銀行等十七部委聯合發布的《關于進一步做好互聯網金融風險專項整治清理者整頓工作的通知》，我國相關部門完成了對互聯網金融風險應對措施的宏觀布局。這兩項規定一是對部分互聯網金融行業進行了專項治理，將新興的互聯網金融模式歸入到制度的引導范圍內，二是構建了互聯網金融監管模式的宏觀藍圖，針對互聯網金融風險的特點對監管模式進行了改革。

針對互聯網金融風險中的信息風險問題，2016年11月7日我國通過了《網絡安全法》。該法要求提供網絡產品、服務的網絡運營者有義務保證在合同約定的期限內向客戶提供相關產品、服務的安全維護。網絡運營者需要收集用戶個人信息的，必須嚴格遵守“告知與許可”原則的要求。與此同時，對于收集到的用戶個人信息，網絡運營者需要從技術上和制度上對其嚴格保密，防止泄露.

針對互聯網金融風險中的法律風險問題，尤其是部分新興互聯網金融產品及金融模式中因為權利義務、法律地位、法律屬性尚未界定可能帶來的融資風險和投資者難以維權的問題，我國也出臺了一些相應的管理辦法。最典型的就是中國人民銀行聯合七部委在2017年9月發布的《關于防范代幣發行融資風險的公告》，該法明確了目前流行的數字貨幣即代幣的法律屬性，既不承認代幣擁有與貨幣一樣的法律地位，不允許代幣在市場上以貨幣的形式進行流通使用。

針對互聯網金融風險中的信用風險問題，我國規范了第三方支付業務以明確資金流向，確保交易透明化和借貸資金流向合約化。中國人民銀行等十四部位于2016年4月13日聯合發布了《非銀行支付機構風險專項整治工作實施方案》，旨在規范第三方支付業務。該方案在原有的針對非銀行支付機構特許經營、持證上崗的規范基礎上，為了解決第三方支付機構隱形跨行清算行為導致資金流向難以監管的問題，要求第三方支付機構開展跨行支付業務必須經過人民銀行跨行清算系統或者有合法資質的清算機構進行，方案還鼓勵清算機構共建網絡支付清算平臺。2016年8月，為響應該方案的號召，包括人民銀行清算中心、支付寶在內等45家機構共同簽署了《網絡清算有限公司設立協議書》，2017年8月4日，《關于將非銀行支付機構網絡支付業務由直連模式遷移至網聯平臺處理的通知》出臺，至此，第三方支付業務實現了統一化管理，互聯網金融信用風險中，因資金流向不清導致的風險一定程度上能通過有效的監管來防范。

(二)法治實踐中仍然存在的問題

首先是互聯網金融專項規范全面性問題。雖然我國對于一些新興的互聯網金融模式已經出臺了規范方案，但總體而言，規范所涉及的互聯網金融行業范圍僅限于第三方支付、網貸、互聯網保險以及代幣發行融資這幾方面。而其他諸如股權眾籌融資等互聯網金融模式方面語焉不詳。同時，源于金融科技與金融創新，互聯網金融的模式日新月異，此種情況呼喚立法主體不斷關注新興互聯網金融模式的更替。

其次是互聯網金融監管模式具體化不夠。雖然在2017年，我國金融監管體系實際上形成了中央層面集中統籌的協同監管機制，同時強調了地方與中央共同負責的雙牽頭模式。

最后是互聯網征信體系建設與相關立法配套不對等。目前各互聯網機構依據相關政策建立了互聯網征信數據庫。但如何實現互聯網征信數據庫安全共享，以及如何將中國人民銀行征信數據庫與互聯網企業征信數據庫協調對接，還有如何保證在發揮互聯網征信體系功能作用的前提下保障用戶個人信息安全依然存在問題。

二、互聯網金融風險法律問題對策建議

(一)面向互聯網金融市場，完善相關法律法規

金融科技的發展使得互聯網金融模式多樣化加快，進而導致了法律覆蓋面不夠，灰色互聯網金融產業亂象頻發。面對立法的滯后性，立法者需要加快立法步伐。對于互聯網金融機構，要完善市場準入機制、嚴格確定其經營范圍。對于現行還未進行立法規制的互聯網金融模式，要在充分定性分析的基礎上進行立法規范。當然在完善相關立法的同時，也必須充分尊重市場規律、適度干預，防止因干預過度導致互聯網金融市場失去活力。

(二)應對監管現狀，探索更匹配互聯網金融特點的監管模式

互聯網金融模式眾多，金融產品綜合性更強，傳統的“一行三會”式的監管模式存在監管權限不清，監管資源不夠的問題。中央層面統籌、各部門協調監管的模式只是在宏觀層面建立了協調監管的概念，具體如何體現統籌協調監管的原則需要進一步細化各監管主體的職責并進一步規范“一行三會”協調監管的實施辦法。

(三)全面建立全國征信體系，對征信行業進行立法

征信能有效防范互聯網金融活動中的信用風險問題。各大互聯網金融機構紛紛建立征信數據庫，對企業和個人進行信用評級。我國征信體系建設已經進入到開放各大互聯網企業征信數據庫交流，建立全國聯網的個人征信大數據庫的階段。但是現狀是我國并無征信活動的相關立法，因此對征信行業進行立法勢在必行。

(四)在秩序化的前提下鼓勵科技創新

科技創新會一定程度上解決一些過去困擾金融行業的難題。舉例來說，信用風險來源于信息不真實、信息分布不對稱。區塊鏈技術因其分布式記賬、去中心化、不可篡改的特點，極大的保證了信息的真實和分布均勻，從而有效緩解了互聯網金融行業的信用風險。因此鼓勵金融科技和金融創新有利于解決金融行業尤其是互聯網金融行業的舊有頑疾。但應當重視的是，科技創新是把雙刃劍，被濫用可能會危害國家安全和公共安全。

三、結語

“互聯網”與“金融”的結合賦予了我國金融市場新的動力，新興市場的產生在帶來發展機遇的同時也帶來了新的制度方面的需求。完善互聯網金融法律規范體系，有效防范互聯網金融風險是一個長線作戰的過程。對此筆者也僅僅只是簡單地進行了討論，如有不足還請見諒。