企業應收賬款的風險管理問題分析

山西四建集團有限公司 劉志剛

企業發展中，應收賬款是隨著項目驗收結算的完成，發包方確認后，向發包方收取相應的工程價款。一般，企業擁有應收賬款是正常現象，但假若應收賬款數額太大且增長快，就會對企業資金周轉造成嚴重的影響，導致企業流動資金不足，不利于企業正常生產，內部財務狀況也日益嚴重。因而，深入研究企業應收掌握風險管理問題，對企業可持續發展具有深遠意義。

1 企業生產經營中，應收賬款管理作用

1.1 進行短期融資

企業運營中，作為流動資金貸款基礎，應收賬款要結合其大小與下游企業性質，向銀行與其他金融機構申請相應的流動資金貸款，為且進行簡單與擴大生產創造條件。

1.2 增加了企業收入

當今時代，買方市場占據市場主流，賒銷能夠刺激潛在市場需求，對市場銷售有一定的推動作用。企業通過賒銷，從本質上講，為購買方提供了兩項交易事項：(1)為購買方提供了類似的免費產品。(2)明確規定時間范圍內，為購買方提供了短期無息貸款。由此可以發現，賒銷對購買方非常重要，因而一般情況下，行業都會選用賒銷。另外，對行業自身來講，作為一種現代化銷售模式賒銷是一種重要促銷手段，是企業提高收入、進行市場開拓的重要途徑。

1.3 庫存減少

為了生存與銷售，企業要保持一定種類與數量存貨，但存貨占據了企業一定的資金，存貨保留量越多，對于人員、物資管理、倉儲及保險等費用就會增多。相反，假若企業選用有效的應收賬款策略，就會降低這些項目支出，降低幅度比較大。因而，如果企業存貨太多時，就會采用有效的信用優惠政策進行商品與服務賒銷，及時將存貨變為應收賬款，以此通過降低存貨減小資金占用目標。

2 企業應收賬款管理現狀與影響

2.1 現狀

相關資料顯示，我國企業資金管理中，應收賬款占比比較大，有的企業流動資金中，應收賬款占比超過一半，但在發達國家卻只有1/5，這對企業資金流動造成了嚴重的影響。公司普遍存在債務違約問題，有的企業間出現“三角債”問題，應收賬款長期拖欠難以收回，對企業運營管理造成了嚴重的影響，不利于企業資金流動，對企業可持續發展造成阻礙?，F階段，我國企業運營管理中，很多應收賬款超出規定期限。相關數據顯示，在發達國家企業中，這種款項僅是企業資金總額的一成，但在我國，這一比例超過六成，企業財務管理與生產經營中，這種賬款得不到合理處理，因而不利于企業創造更多的經濟效益，對企業穩定發展造成了嚴重的影響。

2.2 影響

(1)過多的應收賬款，使得企業缺乏流動資金，極易造成財務危機。項目建設前期，企業投入大量項目建設資金，從而增加了企業應收賬款風險。現階段，我國很多企業原材料價格升高，但項目利潤率還算客觀，特別是部分運營良好的企業，都有盈利承包記錄，但實際上只有賬面盈利記錄，實際賬戶中卻沒有利潤與資金，賬面看似良好，但資金明顯不足，其根本原因在于公司存在應收賬款。因大量應收賬款無法及時轉換為現金，使得企業流動資金只出不進，長此以往，使得企業流動資金匱乏，面臨經營困難，財務狀況日益嚴峻，導致企業甚至面臨破產清算的局面。(2)一般，應收賬款會造成很大的壞賬風險，對企業盈利能力造成影響。很多企業實際壞賬損失明顯高于計提壞賬準備，部分應收賬款壞賬部分被財務部分長期掛賬，沒有予以壞賬處理，導致企業利潤產生虛增。(3)企業經營周期延長，機會成本增大。應收賬款長期占用企業流動資金，沒有及時進行匯款，從而延長了企業運行周期，大量流動資金無法應用于實際生產中，處于非生產過程，對企業資金循環速度造成了影響，不利于企業做大做強與進一步投資生產，從而增加了企業機會成本。

3 企業應收賬款風險

3.1 資金短缺

企業運營管理中，為了提高市場占有率，一般會以價格或資金搶占市場，相對增加了企業經營利潤，加大了應收賬款工作壓力。盡管企業獲得了更多的利潤，但這些利潤無法轉換為企業實際運行資金，企業甚至要增加相應的資金投入，使得企業資金流轉出現問題。企業資金流轉不暢情況下，不能依照計劃進行相關工作，企業無法順利進行各項生產經營活動。

3.2 利潤虛增

企業進行經營成果核算時，通常以核算發生制方法為主。其明確規定了利潤核算相關條件，但極易將企業未獲得的現金計算為利潤部分。此類計算方法與現金會計制度作用下，如果提取壞賬準備低于實際壞賬損失問題，企業就要承擔更多的現金損失，原本盈利部分資金也會變為壞賬，使得企業資金不符合實際情況，對企業長遠發展造成嚴重的影響。

3.3 利益流失

企業各施工環節與階段，存在很多應收賬款，因其分散存在，企業應收賬款管理中人力與物力投入量大，也會增加企業管理支出，從而降低了企業經營效益。另外，應收賬款長期不到位，企業要想實現資金正常流轉，就要及時進行融資。而在融資過程中產生的貸款利息，一定程度上降低了企業經營效益，為企業財務管理帶來了新的挑戰。企業計算出所得利益后，但資金仍未收到情況下，加大了企業會計核算造成的費用支出。規定時間內，沒有及時收回應收賬款，企業利潤計算就會轉為壞賬，從而影響到企業生產成本，為企業帶來嚴重的經濟損失。

3.4 社會因素

企業運營管理中，不能及時收回應收賬款，則該為員工發的工資也不能到位。而企業員工、臨時工及農民工等，都要利用工資維持家庭日常開支與其他各項費用。員工沒有按時獲得工資與獎金，有效削弱了員工工作積極性。此種情況下，員工沒有不會全身心投入工作，不僅影響到企業正常運轉，甚至為企業增加了很多不穩定因素。

4 企業應收賬款風險管理影響原因

4.1 缺乏規范的外部市場環境

市場經濟發展中，我國還未建立完善的市場經濟體制，行業不規范競爭問題普遍存在。項目招投標過程中，有的企業為了追求眼前利益，在合同中沒有明確規定發包商應履行的義務，為后期扯皮問題的出現埋下隱患，甚至有的政府部門也存在拖欠工程賬款問題。

4.2 企業內部管理缺乏合理性

企業運營管理中，領導任人唯親，缺乏風險意識，為企業帶來了很多風險隱患。部門領導重視眼前利益，忽略了長遠發展，項目表面盈利大，但多以應收賬款為主，危害到了企業資金管理。相關具體負責人業務技能不熟練，缺乏責任心，甚至與發包商一起拖延應收賬款資金回收，為企業造成了嚴重的經濟損失。

4.3 缺乏完善的監管制度

政府職能管理部門監管機制建立不完善，監管管理缺乏力度，長期存在執行難的問題。同時，有的項目政府是發包與監督方的雙重角色，為企業應收賬款風險管理造成了嚴重的阻礙。除此之外，沒有建立完善的社會監管體系，監管職能的有效履行也是差強人意。

4.4 缺乏健全的社會誠信機制

新現階段，“黃世仁求楊白勞”的社會現象普遍存在，社會范圍內缺乏健全的信用機制，缺乏誠信，一定程度上，為企業加大了應收賬款風險管理。因害怕自身形象受到影響、資金追討執行壓力大等，企業不愿采用法律武器維護自身合法權益，長此以往，形成惡性循環發展。

5 企業應收賬款風險管理改善策略

5.1 對風險加強論證，增強風險評價

基于源頭控制原則，承攬項目前，企業要全面論證與評價擬承攬項目風險，以此確定項目投標策略與報價方案。將建設單位信用作為重點評估內容，深入調查并分析業主企業性質、注冊資金、財務情況、資金來源及資信狀況等，綜合分析并評價企業償債與融資等能力。特別是墊資施工與繳納履約保障金的施工項目，更要做好深度調查，加強民主決策，對項目墊資金融、擔保方式、期限、潛在風險與規避措施等作好明確規定，在此基礎上，應收賬款回收過程中，盡可能降低其存在的風險，提高企業管理水平。

5.2 嚴格依照合同約定開展工作，增強維權意識

首先，施工合同簽訂過程中，企業要深入研究合同條款，對于關鍵性條款內容如計量標準、質保金扣除比例、支付期限及違約責任等要明確規定，以防為合同執行埋下安全隱患，使得計量周期太長，不能及時支付資金、墊資款與預留保障金太多，加大了企業應收賬款壓力。其次，項目施工中，要增強履約意識，根據合同內容與技術規范要求，保障按時完成項目施工，保障施工質量，以防發生收款糾紛問題。最后，針對業主單方面的違約，工程款支付不及時的，協商無果的，要增強維權意識，正確應用法律武器保障自身合法權益。

5.3 正確樹立現金管理理念，提高自身回收意識

企業現代財務管理中，資金管理是主要特點。企業運營管理中，資金被譽為血液，因而在企業整個生產經營過程中，資金的及時籌集、有效調度與合理應用、加速周轉等貫穿其中。當今時代“現金至尊”，基于現金流管理加強財務管理，正確樹立財務管理理念，提高自身資金回籠意識，確保企業高負債率情況從根本上得到改善，為企業財務良性循環發展奠定良好的基礎。

5.4 建立健全管理機制，明確責任追究

首先，應收賬款管理中，建立健全崗位專設、臺賬管理、賬齡分析、定期清產、分級預警、事前評估與信用分析、清收目標與責任落實、客戶資信檔案等各種管理制度，在日常工作中動態化監管應收賬款，做好賬款催收與函證，確保規范管理應收賬款，有效控制其存在的風險。其次，針對應收賬款管理，簽訂相應的責任書，收款責任落實到位，明確規定收款期限、金額及違責處罰等，對應收賬款嚴格制定清收目標考核與責任追究機制，盡可能降低壞賬造成的風險。

6 結語

綜上所述，新時期，企業資產管理中，應收賬款是非常重要的，直接影響到企業生存進步。長期以來，針對應收賬款管理，我國企業沒有建立完善的內控機制，且執行力不高，另外因買方市場競爭日益激烈，加劇了應收賬款管理問題與風險。對于企業而言，應收賬款風險管理是其內部重要風險管理內容，并與其他風險管理活動相互影響，對風險管理目標的實現造成了嚴重的影響，因而企業加強應收賬款管理，對可持續發展目標的實現具有深遠意義。