新時期出版企業財務管理的現實困境與機制創新

焦麗鵑/文

通過對出版企業資產負債表與資產損益表內相關會計要素的直接管理，能夠理順投入產出情況，為提升出版企業市場競爭優勢提供信息。對經歷了“改制”的出版企業來說，更需要加強財務管理工作，以更優的管理理念與管理水平，促進財務工作合理化、規范化運行。

一、新時期出版企業財務管理的作用與特點

1.新時期出版企業財務管理的作用

在新時期，出版企業的發展受到越來越多因素的影響，實體經濟和網絡經濟都會對出版活動造成直接沖擊。因此，出版企業需要將投資和融資活動以及其他各項資金管理工作視作決策管理的關鍵議題，借助不同財務預測分析方法才能消減財務風險，使企業的出版目標得以最終實現。

出版企業通過財務管理能夠實現對資金走向的全程監控，這對優化資金運營、資金管理都具有重要意義。與此同時，財務管理能夠借助多種財務管理工具會計核算數據進行綜合分析和研判，借此不但能夠發現出版過程中的資源消耗、資金占用等問題，還能對出版行為的投入產出的對比、分析，制定出更有利于降低出版運營費用的決策，以此提升運營管理績效。

出版企業為了提升其經濟效益，就需要通過擴大出版規模、提升專業技術能力等方式讓各項資金潛力得以釋放。這一過程中，借助先進的財務管理理念和管理工具就能夠優化資金籌劃和資本結構，為出版規模提供必要的資金保障。對出版企業而言，讓財務管理介入到編輯、印刷和發行之中，能夠讓此類業務的運營更加規范。

2.新時期出版企業財務管理的特點

新時期的出版企業要面對體制創新、機制轉換的傳統環境，還要對市場環境變化做出積極反應，以便獲取和維持其競爭優勢。從這個角度講，出版企業財務管理無論是在內涵建設還是在外延發展方面都處在了全新的環境中，管理工作呈現出諸多特征：

常態化和風險性特征越來越突出。隨著出版行業的快速發展，出版市場越來越活躍，出版企業的投融資頻率越來越高。在投資方面，由于受到國家政策的影響，很多傳統出版企業開始了跨媒體、跨行業和跨地區的并購重組活動，甚至有些出版企業將投資重點放在了海外地區。在這一過程中，出版企業需要打破原有的財務管理模式，只有這樣才能抵御內外部的諸多壓力，在完善內部治理和強化內控管理的同時，增強風險管理成效，而這是出版企業財務管理工作的重中之重。

復雜性和綜合性特征更加明顯。隨著信息技術的快速發展，我國出版市場業態呈現出了傳統出版和數字出版并行的格局。對出版企業來說，兩類不同的出版模式無論是在生產經營還是在市場運作方面都存在顯著差異。比如，在數字出版活動中，產業鏈內的生產經營主體不但涉及內容提供商和內容運營商，還與電信運營商和終端廠商關聯一起，即便在生產經營實踐的內容資源加工處理方面也和傳統出版大不相同，這就使得出版企業要充分考慮有針對性地開展財務管理工作。

二、新時期出版企業財務管理的現實困境

1.預算管理與財務分析缺位

受歷史和現實因素的影響，部分出版企業的財務管理人員地位較低，在企業當中所扮演的角色與其應該扮演的角色之間差距較大。這是因為，出版企業的領導和有關業務部門對其關注力度較低，甚至認為財務管理的目的在于執行財務計劃或者為其他業務提供服務，不需要參與到出版活動之中。在這種錯誤的經營管理理念的作用下，出版企業的財務管理人員甚至財務負責人都無法以專業的視角參與企業的投融資管理。這導致生產經營信息無法及時獲取，使財務部門的作用無法得到真正發揮，難以為企業管理者的決策提供宏觀管理的依據。

2.財務管理觀念滯后

較長一段時間以來，無論是從事傳統出版業務的企業還是介入到數字出版領域的企業，都“習慣性”的將財務部門視作非核心部門，未能真正認識到財務管理工作除了能夠提供財務預測、財務分析與財務決策的作用外，還能依據新時代的市場經營模式為企業的經營、生產提供更多嶄新的信息。這樣，出版企業的財務管理活動就與其創新活動分割開來，在很大程度上影響了企業整體績效的提升。比如，一些出版企業由于不重視財務管理的作用，在選題策劃和稿酬支付方面壓縮開支，在圖書發行和銷售環節提高支出，這種本末倒掛的資金使用模式勢必會制約出版企業的發展。

3.投融資績效有待提升

在融資層面，受計劃經濟體制的影響，部分出版企業的融資來源以銷售出版收入和國家財政撥款為主，因為改制之前積累了一些政府撥款，使這些出版企業在擴展融資渠道時無論是積極性還是主動性都明顯降低，將更多精力放在了對政府撥款的依賴方面。在投資層面，即便很多企業都完成了轉制，對外投資也提上了日程。但由于對市場反應滯后，部分出版企業的投資行為經常受到政策和環境的約束，使企業的投資風險長時間處于高位。

4.資金運營管理能力亟待強化

對很多現代出版企業來說，在資金運營管理方面大多借助商業信用政策進行應收賬款管理。而一旦所占資金比例持續提高，其財務管理水平就會明顯受限。如果其業務部門未能構建起嚴格的賒銷制度，就會使出版企業的資金周轉陷入困境，甚至會引發資金鏈的斷裂。在這一過程中，部分財務管理人員無法準確獲取到客觀而真實的企業經營信息，難以高效參與到企業生產經營活動之中。這樣就有可能導致退貨率不斷上升，與此同時，如果盲目提高造貨量，就會讓庫存逐漸增多。當出版企業的資金都放在發行與庫存環節，其資金運營風險就會顯著提升。

三、新時期出版企業財務管理機制的創新路徑

按照已有的經驗，財務管理對出版企業的生存、發展和進步而言都是非常重要的。為了提升出版企業的財務管理水平，除了應構建出版企業財務管理體制，制定相應的制度與規范外，還應隨著出版市場的不斷發展與出版企業體制改革的持續變化。

1.優化資源配置與資本結構

在融資管理層面，出版企業應不斷拓展其融資渠道。在優化資本結構的過程中，首先應積極借助股權籌資與讓渡債權籌資等方式進行多元化融資，借此使更多投資主體能夠參與其中，尤其應關注對社會資本的吸引，達到取之于民用之于民的目的；其次，應結合新時期財務管理的特征進一步消減出版企業的資本成本。期間，應合理分析股權融資與債權融資這兩類籌資方式的籌資成本，界定合理的籌資比重。在投資層面，出版企業應構建更加積極的投資管理體系，為企業的“線上出版和線下出版”提供更多保障。這一過程中，出版企業要嚴格依據其投資管理程序完成投資活動，提升財務管理的科學性和合理性。

2.提升財務關鍵控制點管理績效

財務控制的重點在資金管理方面，只有加強了資金的投入管理，進行嚴格管控，才會使在途商品、存貨和固定資產以及無形資產的管理成效顯著提升。為了確保營運資金管理能力處于高位，除了要構建良好的信用體系、使營運資金回收效率與回收效果更為明顯外，還應在出版企業管理者和決策者的引導下組建出版內容論證小組，以科學的市場調研和論證，能夠按照市場需求開發出更加優秀的選題、更加暢通優質的營銷渠道。這樣才能實現營運資金的高效運作，實現出版企業的經濟效益和社會效益。

3.通過合理的財務規劃為出版企業投融資指明方向

出版企業一方面要轉變財務管理理念，重點提升企業的財務管理水平，通過合理的財務規劃和精確的項目預算，準確把握出版項目的盈虧平衡點，然后在項目實施當中開展財務事前、事中和事后監督；另一方面，出版企業要以積極的姿態介入到數字出版領域中，正確認識基于互聯網的出版項目與傳統出版環節的不同，然后在投融資環境予以高度關注，以便提升企業的財務管理績效。比如，在通過互聯網策劃叢書的過程中，為了提升其影響力，除了要借助門戶網站進行頭條推介外，還應針對閱讀收費項目和收費手段進行深度分析和界定。同時，要進行合理的財務預測和收支預算。這樣才能提升財務管理效果，讓出版項目的風險降至最低。

4.通過數據分析實施精細化成本管理

當前，數字出版業務持續增多，借助新媒體開展的出版工作更是鋪天蓋地。對新時期的出版企業而言，為了在復雜的環境下提高出版質量，確保自身的財務安全，除了要借助科學的數據分析外，還應以此為基礎實施精細化的成本管控。為此，出版企業需要與現代科學技術融合在一起，針對數字出版、數字印刷和數字發行等環節，財務管理人員要以新業態為背景在相關環節上開展精細化的成本控制。這樣才能提升出版企業的財務安全水平，規避傳統成本管理的弊端。