煙草公司資金集中管理模式優化探討

[摘 要]煙草行業屬于資金密集型行業，具有壟斷性質。在生產經營過程中，煙草公司涉及的資金量較大，且資金鏈較長，資金分散程度相對較高，在資金管理方面存在較大難度。為了合理配置資金，確保資金安全，煙草公司需要加強資金統籌管理，盡可能規避財務風險，而應用資金集中管理模式恰好能夠滿足上述要求。文章對煙草公司資金集中管理模式進行了分析，并提出了相關策略，以供參考。

[關鍵詞]煙草公司;資金集中管理;資金鏈

1 資金集中管理模式概述

資金集中管理模式主要涉及以下三類：①統收統支模式。該模式主要是由總公司在商業銀行開設獨立賬戶，由總公司對集團資金進行統一化管理。這種模式不允許下屬單位私自開戶，相關資金均由集團賬戶調配。也就是說，集團當中所有收入都要劃至集團賬戶之中。[1]同時下屬單位所有支出活動也需要經過集團審批，再由集團賬戶統一支付。在該模式下，集團公司能夠對集團資金動態完全掌控，對資金擁有絕對性的控制權，能夠最大程度確保資金的安全性，但這樣也會造成資金運行活力下降，并在一定程度上限制下屬單位的積極性。②結算中心模式。該模式下，集團會專門設置單獨的結算中心，由結算中心負責資金管理，負責成員單位之間的資金調用及資金結算，確保資本在集團內部順暢流通。其他成員單位要在結算中心開設賬戶，通過結算中心來實施資金收支管理。在這種模式下，集團成員單位能夠獲得一定自主管理權利，其積極性有所提升，有利于提升集團整體管理能力。[2]③財務公司模式。財務公司是獨立于集團母公司的單位，具備獨立法人資格。財務公司能夠為集團內部成員提供金融服務，包括籌資服務、融資服務、結算服務、委托擔保服務以及信息資源服務等。財務公司還可面向外部市場，通過參與外部市場活動獲得效益。財務公司與集團內部其他單位維持著平等以及相互獨立的關系，能夠保持自主運行狀態，并且自負盈虧。

2 煙草公司傳統資金結算中心模式分析

煙草公司資金管理具有較強的政策性，并且受國家嚴格把控。對于相關資金不允許通過委托代理方式開展理財活動;嚴禁將資金投入期貨、證券等金融市場;嚴禁向外界提供擔保;所有投資活動經過批準方能實施。雖然煙草行業資金流量較大，但在政策性限制下，很多煙草公司均存在資金積壓，資金冗余在銀行賬戶當中。對于這部分資金只能通過銀行存款利息來獲取利益，這在很大程度上降低了資金獲利能力，并限制了其靈活性。目前，很多煙草公司資金集中管理主要以結算中心模式為主。公司資金結算中心為其他成員單位統一設置結算賬戶，以“收支兩條線”的方式進行統籌管理。[3]其他成員單位在遵循集團公司資金管理制度的基礎上在指定賬戶中存入日常收入，并按照規定流程將相關收入上劃至結算中心賬戶。在支出方面結算中心負責進行管理，將預算核定費用按照相關流程劃至各單位，為其日常運行提供支持。結算中心主要遵循“總量管控與分量自主并行”的原則開展資金管理。也就是說，結算中心在規定時間內，要對集團其他成員單位資金流通總量進行有效監控，它具備了對集團資金的集中管理權限。在上述模式下，其他成員單位可結合自身實際發展需求以及業務發展需求，對資金使用途徑進行適當規劃，具備了一定程度的自主經營權。應用以上模式能夠保證煙草公司資金安全，但也讓資金應用范圍受到了限制。

3 煙草公司資金集中管理存在問題

部分煙草公司在資金集中管理上以傳統模式為主，在具體實施過程中依然存在一定弊端：①資金整體效益較低。煙草公司對資金風險容忍度較低，相關投資活動會受到政策限制，資金不能靈活地投入市場當中獲得效益。這種資金使用方式雖然能夠降低資金整體風險，確保資金安全性，但極大程度上限制了煙草公司的活力，會對達成資產增值目標產生阻礙。煙草公司在資金利用方面需要作出調整，對內部資金流動進行優化，將冗余資金盤活，讓其產生效益。[4]②某些省級煙草公司資金管理中心的存款存放可能存在利益輸送情況，由于省級結算中心集中了全省的資金，數量較大，對銀行的誘惑力極大，可能存在銀行為拉存款給資金中心或省局煙草公司負責人利益好處，導致存款沒有利率最大化同時也可能產生廉潔風險。煙草公司需要通過競爭性談判或詢價等公開程序集體決策，真招實招，選擇有利于企業銀行存款資金獲得最好增值的存放銀行，并公開選擇過程，使存款銀行選擇過程置于陽光下，避免產生廉潔風險，達到公司利息收益最大化，促進銀企合作共贏發展。

4 煙草公司資金集中管理模式優化策略

煙草公司在應用資金集中管理模式的過程中，需要對整個體系進行優化，將傳統結算中心模式轉變為財務公司模式。財務公司具有獨立法人資格，負責集團公司整體資金管理。財務公司可設置以下部門：①財務部。主要負責公司日常賬務處理、稅務管理、報表制作、會計憑證審核。②結算中心。主要負責財務公司內部賬戶監管;歸集集團資金;資金結算以及業務結算。③投融資部。主要負責信貸審查、資產投資、內部貸款、發行債券、不良資產處置等。④綜合管理部。主要負責黨群工作、行政工作、人力資源管理。⑤內審部。主要負責建立內部審計制度，對資金進行全面監管。[5]

在資金歸集結算方面，依然遵循“統收統支，收支兩條線”的原則，并嚴格做到收支分離。所有支出業務不得在收入戶當中實施。結算中心可應用“零余額”賬戶管理模式，結算中心把所開設的銀行賬戶設為總賬戶，下級單位可設置結算分理處，并在上級結算中心設置內部賬戶。結算分理處定期進行清算，并將營銷收入上劃至下級單位，再由下級單位將收入上劃至總賬戶當中，以此來實現營銷部門與下級單位收入賬戶清零。支出賬戶主要用于日常開銷，若存在大額度支出則需要通過財務公司支付。利用上述模式能夠將下屬單位資金全部歸集于集團公司，可大幅度降低資金流失風險。

在資金預算管理方面，首先，對預算編制進行優化，將增量預算編制轉變為零基預算與增量預算相結合的方法，以零基預算來補充增量預算。其次，在預算定額指標方面，要充分衡量煙草行業的特殊性，并參考煙草公司實際運行情況。財務部門要與業務部門加強溝通，對定額指標進行適當調整，構建預算定額指標數據庫。[6]最后，需要結合煙草公司整體戰略目標實施預算編制及管理，為公司達成長期目標提供支持。

在投融資管理方面，由財務公司向其他成員單位提供信息咨詢服務。財務公司在集團當中具有顯著的信息優勢，能夠充分了解其他成員單位具體資金狀況以及經營情況，可預防內部資金融通產生的信息不對稱風險。同時，在投融資方面財務公司的專業性較強，能夠為成員單位提供有效的咨詢服務。成員單位在需要融資時，可將融資申請書呈交于財務公司，由財務公司進行審核并完成評估，滿足成員單位實際資金需求。

在資金監管方面，財務公司單獨設置了獨立性的內審部。內審部會對財務公司資金運行情況進行審計，涉及內容包括集團資金歸集、集團預算編制、資金制度執行情況等。通過嚴格執行內部審計，對資金使用、管理行為進行約束，盡最大程度降低集團資金風險，為集團穩定運營奠定良好基礎。

參考文獻：

[1]繆青.試論煙草公司資金集中管理模式的分析與其優化[J].財會學習，2019（8）：217.

[2]王建波.新時期下T煙草公司資金集中管理優化探析[J].財經界（學術版），2018（5）：31-32.

[3]吳曉榮.天津煙草公司資金管理模式研究[J].會計師，2018（2）：78-79.

[4]方麗君.煙草企業資金集中管理模式分析及優化探討[J].中國國際財經（中英文），2017（19）：236-237.

[5]王澤煜，王雙菊，喻洪江.遵義煙草“樹”型資金集中管理體系創新實踐[J].財務與會計，2017（16）：22-24.

[6]陳鵬宇.煙草企業資金集中管理模式分析及優化探討——以重慶煙草公司為例[J].現代國企研究，2015（6）：95-96.

[作者簡介]王金能（1977—），男，漢族，福建龍巖人，本科，經濟學學士，中級會計師，中級審計師。