關(guān)于商業(yè)銀行踐行綠色金融的創(chuàng)新路徑探討

文/曾博鑫 周功璟，武漢東湖學(xué)院

1 商業(yè)銀行創(chuàng)新綠色金融的必要性

1.1 填補綠色金融的資金需求

“三去一降一補”是“十三五”時期經(jīng)濟供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革的重要任務(wù)。中國國際合作與環(huán)境理事會宣布，綠色金融將成為新的創(chuàng)新經(jīng)濟增長點。根據(jù)《金融改革與綠色轉(zhuǎn)型研究》的數(shù)據(jù)，截至2 020 年底，中國對綠色金融基金的需求在14.6 萬億元至29.9 萬億元之間。資金來源主要是財政資金和金融資金。依靠金融機構(gòu)綠色金融產(chǎn)品提供資金的政府預(yù)算支出約為2 萬億元。巨大的資金缺口要求商業(yè)銀行等金融機構(gòu)創(chuàng)新金融產(chǎn)品，改革內(nèi)部機制，配合相關(guān)國家政策，填補資金缺口，實現(xiàn)金融與經(jīng)濟的雙重可持續(xù)發(fā)展。

1.2 改善信貸結(jié)構(gòu)，增加社會效益

根據(jù)原中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會發(fā)布的數(shù)據(jù)，從事綠色信貸業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行，不良貸款率遠低于同期其他國內(nèi)商業(yè)銀行的不良貸款率。與商業(yè)銀行的傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)相比，綠色信貸業(yè)務(wù)在放貸之前對企業(yè)進行了審查，以參與環(huán)境檢查，充分利用風(fēng)險管理標(biāo)準(zhǔn)（如赤道原則）進行風(fēng)險評估，減少甚至拒絕向企業(yè)提供貸款。避免此類企業(yè)在貸款期間由于環(huán)境污染問題受到環(huán)保部門查處而無法回收貸款，降低貸款不良率。綠色信貸有助于商業(yè)銀行改變資本流動，改善信貸結(jié)構(gòu)并創(chuàng)建新的利潤模型，這將有助于商業(yè)銀行實現(xiàn)安全性、流動性和效率。此外，商業(yè)銀行是金融部門的支柱，在經(jīng)濟社會中扮演著不可替代的角色。商業(yè)銀行創(chuàng)新綠色金融，執(zhí)行國家環(huán)境保護政策，管理社會環(huán)境風(fēng)險，幫助其履行社會責(zé)任，實現(xiàn)社會效益，從而間接提高企業(yè)的經(jīng)濟效益。

2 商業(yè)銀行踐行綠色金融存在的問題

2.1 融資項目期限長，資金成本高

綠色金融將使商業(yè)銀行的資金從“兩高一剩”企業(yè)流向“綠色環(huán)保，節(jié)約資源”企業(yè)。這些項目主要集中在新能源，地鐵，污水，固體廢物等方面。項目周期長，適合商業(yè)運營。銀行現(xiàn)金流是一個新的挑戰(zhàn)。此外，在投資綠色金融項目之前，商業(yè)銀行還需要較高的環(huán)境審計成本，而根據(jù)實證分析，綠色信貸業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行的盈利能力，較高的金融成本和不確定的利潤增長趨勢沒有重大影響。這勢必會影響商業(yè)銀行進行綠色金融創(chuàng)新的熱情。

2.2 產(chǎn)品創(chuàng)新不足，零售型金融產(chǎn)品滲透少

目前，中國的綠色金融產(chǎn)品還不夠創(chuàng)新。一方面，綠色金融產(chǎn)品主要集中在商業(yè)銀行和企業(yè)之間。個人消費者的參與度較低，零售金融產(chǎn)品的滲透也較少。另一方面，大多數(shù)商業(yè)銀行的綠色金融產(chǎn)品僅限于綠色信貸業(yè)務(wù)。只有最早加入國際“赤道原則”的國際銀行才推出了其他綠色金融服務(wù)，例如綠色租賃和綠色信托，而新的綠色金融衍生品則更少。與國外相比，中國的商業(yè)銀行還沒有充分發(fā)揮其綠色功能。

2.3 缺乏相對應(yīng)的配套設(shè)施和專業(yè)人員

與傳統(tǒng)信貸相比，商業(yè)銀行在綠色信貸的預(yù)貸管理中需要特別注意環(huán)境保護因素。中國大多數(shù)商業(yè)銀行沒有專門的綠色金融項目部門，也沒有關(guān)于綠色環(huán)保技術(shù)的研究、建立健全綠色金融項目評價機制。此外，綠色金融產(chǎn)品具有復(fù)雜性和專業(yè)性的特點，這就要求項目技術(shù)人員具有金融，法律，環(huán)境保護和風(fēng)險管理方面的知識，而中國商業(yè)銀行的人才稀缺。

3 商業(yè)銀行踐行綠色金融的創(chuàng)新路徑

3.1 完善綠色金融監(jiān)管，創(chuàng)新協(xié)同發(fā)展模式

政府應(yīng)充分發(fā)揮“互聯(lián)網(wǎng)金融”的主導(dǎo)優(yōu)勢，建立公共大數(shù)據(jù)平臺，分配與環(huán)境保護有關(guān)的活動，制定強制性的環(huán)境信息公開制度，建立健全的環(huán)境評估制度，以減少評估工作、商業(yè)銀行實踐和創(chuàng)新綠色金融的財務(wù)成本。此外，政府應(yīng)借鑒西方發(fā)達國家的經(jīng)驗，樹立中國特色的綠色金融發(fā)展思路。一方面，我們將加快完善有關(guān)綠色金融的法律法規(guī)，例如《商業(yè)銀行法》中的“綠色”概念；另一方面，我們將對商業(yè)銀行的綠色金融項目提供貸款利率，并為環(huán)保企業(yè)補貼綠色稅費減免。實現(xiàn)政治，企業(yè)和白銀的帕累托最優(yōu)，并形成協(xié)調(diào)發(fā)展的新模式。

3.2 創(chuàng)新產(chǎn)品服務(wù)，擴大綠色金融覆蓋范圍

商業(yè)銀行應(yīng)響應(yīng)國家政策，充分把握綠色經(jīng)濟發(fā)展機遇，堅持綠色金融理念，不斷創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)。一方面，商業(yè)銀行應(yīng)以綠色信貸為基礎(chǔ)，加強綠色債券，綠色產(chǎn)業(yè)基金，綠色租賃等金融產(chǎn)品的創(chuàng)新，在風(fēng)險控制的前提下嘗試綠色金融衍生品。另一方面，商業(yè)銀行的綠色金融產(chǎn)品不能僅限于企業(yè)項目。他們應(yīng)充分調(diào)動消費者的環(huán)保積極性，并將消費者需求作為零售型綠色金融產(chǎn)品的核心。例如，發(fā)行綠色信用卡，當(dāng)消費者進行綠色環(huán)保（例如購買新能源汽車）或參加綠色活動（例如垃圾分類）時，他們可以定期獲得多個信用卡積分并交換禮品積分。此外，商業(yè)銀行可以將部分信用卡消費額用于環(huán)境保護公益項目，增加企業(yè)社會責(zé)任，增強消費者的積極性和對綠色金融的參與，進一步擴大綠色金融的覆蓋面。

3.3 完善內(nèi)部架構(gòu)，構(gòu)建專業(yè)人才隊伍

在商業(yè)銀行內(nèi)部，應(yīng)建立詳細的綠色金融業(yè)務(wù)實施細則和嚴(yán)格的內(nèi)部控制管理機制。在加強對綠色項目的貸款前審查和評估的同時，應(yīng)定期檢查貸款項目的環(huán)境保護和績效指標(biāo)，以有效防范項目風(fēng)險，確保資產(chǎn)的流動性、安全性和盈利能力。商業(yè)銀行應(yīng)進一步完善綠色金融產(chǎn)品服務(wù)體系，通過傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的貸款，股票發(fā)行和民間投資等方式，將社會資金引入綠色環(huán)保和清潔能源領(lǐng)域，努力提高綠色投資回報率。此外，商業(yè)銀行應(yīng)建立獨立的綠色金融項目部門和研究機構(gòu)，以培養(yǎng)高水平的綜合技術(shù)人才，研究綠色經(jīng)濟發(fā)展，一方面加快在職培訓(xùn)，通過企業(yè)研究深化環(huán)保企業(yè)，并增強綠色金融的綜合知識。另一方面，商業(yè)銀行可以與大學(xué)合作，通過校企合作制定相關(guān)的人才培訓(xùn)計劃，開設(shè)校企合作定向課程，并培養(yǎng)綠色金融復(fù)合型專業(yè)人才。