建筑企業資金管理研究

羅丹

[摘 要]目前全球經濟步入衰退與蕭條階段，企業競爭越發激烈，建筑企業如何保證現金流不斷裂，提高資金的利用效率，如何保持可持續的融資能力，如何在競爭激烈的市場中生存，作為建筑企業薄弱環節的資金管理成為企業管理的重要組成部分。文章通過分析K公司在經營過程中存在的問題，結合當前的市場經濟環境，提出了相應的措施，以支持企業良好發展。

[關鍵詞]建筑企業;資金管理;資本結構

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2021.28.110

1 引言

建筑企業行業特征是經營前期需要大量墊資、融資需求大、資金周轉速度慢、融資渠道單一等。為提升企業盈利、償債、融資能力，壯大企業競爭實力，增強企業可持續發展，建筑企業應加強財務戰略規劃，優化資本結構，提高資金周轉速度，優化多層次、多方式融資渠道，提高閑置資金的使用效率，實現建筑企業良好發展遠景。

2 建筑企業資金管理的重要性

資金管理是企業可持續發展的重要基礎，是企業總體戰略中不可缺少的一部分，更是企業財務管理的基本技能。提高建筑企業資金管理水平，可加快建筑企業資金流轉，提高資金利用率，提升企業的效益;重視資金管理，可以提高企業在行業內的競爭實力，增強企業發展能力，提高項目投資收益。建筑企業具有比較完善的資金管理機制，不僅會增強建筑企業資金運營能力，提高企業發展水平，還會提高管理人員的財務管理專業能力。

首先，加強建筑企業資金管理，不僅是企業的戰略考慮，更是企業降低經營風險與財務風險的重要措施。建筑企業資金投入相對比較大，資金回收遲緩、項目建設過程需要投入資金，經營管理不善容易導致資金鏈斷裂，企業將會面臨違約風險、經濟糾紛、信訪事件等，將影響企業征信，降低企業融資能力。這樣惡性循環，企業生存困難，失業人員增加。

其次，重視建筑企業的資金管理，有利于企業穩定發展。建筑企業在承接建筑項目之初，制定財務預算制度、資金管理制度、支付審批流程制度、融資制度等及各項預算管理。從資金管理源頭上杜絕或減少不可控事件的發生，項目施工過程進行資金管理，可以保證生產環節支付能力，提高項目建設進度，提升競爭能力、盈利能力，減少經濟糾紛。

再次，優化建筑企業資金管理，有利于提高企業資金周轉率，提高權益凈利率。企業凈資產收益率的高低不僅取決于利潤率，更取決于資本周轉率。建筑企業是資金密集型行業，資金貫穿企業經營生產各個環節，資金周轉率的提升是企業實現凈收益的途徑之一。加強建筑企業資金管理，有利于企業為市場經濟變化而備戰。

最后，強化資金管理，有利于優化資本結構，降低企業財務風險。建筑企業加強資金管理，進行目標資本結構管理，不僅可以有效地降低財務風險，更是提升企業凈資產收益率的有效途徑。合理的資本結構能夠使決策層和財務戰略制定者明確在生產經營各個階段需要采取的融資方式，債務融資和權益融資相互配合，從而降低資本成本。加強企業資金的監控，強化資金管理，避免因資金短缺出現償還風險，讓企業有一個良好的征信形象，使金融機構愿意長期與企業密切合作。

3 K公司資金管理存在的問題

3.1 企業管理人員忽視資金管理

領導層及項目管理人員的工作重心全部放在工程項目的承接和推進，對資金管理不夠重視，甚至認知相對模糊，認為資金出現短缺的情況只是因為財務部與各部門之間缺乏協調配合，對公司的資金運作及安排漠不關心。在這樣的消極管理制度下，沒有合理地、有效地使用資金的意識，讓資金管理制度成為空口白話。

3.2 資金管理方法落后，資金使用效率偏低

公司的承接項目多，項目點位分散，工程工期長。公司所有項目中標后，實行內部承包制，自籌自建自營也是實行內部承包制，項目經理自負盈虧，公司財務部統一對成本核算及繳納稅費。公司按照最終審計造價7%收取管理，按工程進度給項目部撥款，自籌自建項目每月10日前按上月工程進度的65%撥付資金，中標項目按合同約定支付工程款，每次支款時扣留項目發生的相關稅費及3%管理費。要求項目部分項目開設賬戶，并分項目建立賬套核算收入及成本，導致資金分散，很多時候出現公司內部某個項目部資金短缺，某一些項目部資金充足的現象。公司資金集中較弱，資金使用效率低，不利于公司對資金調度使用及統籌公司內部資金，無法形成統一管理，導致資金使用率低。企業也不可能都派出專職財務人員進行管理，通常只能由項目經理及采購員代為管理，而其欠缺財務專業水平，導致公司資金無故流失。

3.3 不按時辦理竣工驗收及審計結算

自籌自建項目存在建設投入使用后，工程竣工審計難，項目投資收益難以實現。個別城市道路建設存在前期手續不合規，辦理竣工驗收難、工程審計難、項目建設資金難以收回，企業面臨違約支付項目建設采購尾款、經濟糾紛等問題。項目建設過程中，工程部、經營部未及時向甲方申報工程建設產值，無奈工程款回收與進度實在不匹配，企業面臨長期墊付資金，并承擔融資成本，加大企業的融資需求。

3.4 項目經理挪用資金，公司面臨經濟糾紛

公司撥付工程款直接撥付到項目部賬戶，未監督項目經理支付采購款、設備款、勞務費、管理人員工資;項目經理挪用資金，另行投入項目;往來款過高，企業未及時催收成本發票，造成公司虛增利潤，增加企業稅負，企業面臨違約支付，造成很多經濟糾紛，影響公司征信，長期會影響企業投標及融資。

3.5 企業資金預算管理、內部管控不到位

公司在資金管理方面一直缺乏整體的管控意識，并沒有建立相對應的預算管理制度。公司決策不重視項目資金預算，目前也未編制項目資金預算表，不能做到實時監控資金走向，資金調度隨意性強，存在挪用項目資金，使企業承擔了一些負面影響。

3.6 融資方式單一，資本結構不合理

企業融資專業水平差，企業只是利用直接融資，不能間接融資，目前僅通過銀行做流動資金貸款、項目建設抵押貸款。而建筑施工行業利潤低、資金需求量大，應收賬款回收慢，部分商業銀行不太愿意與建筑企業合作，從而提高貸款利率、評級授信難度。建筑施工企業難以及時解決資金籌措問題，直接影響企業經營發展。