中小零售企業資金管理中存在的問題及對策

倪玉婷

（上海澤頤珠寶首飾有限公司，上海 201315）

隨著我國現代化市場經濟發展水平提高，社會經濟不斷進步，在當前市場背景下，作為傳統行業，零售企業要想在激烈的市場競爭中得以生存，就必須提升企業的管理水平，只有高水平、現代化的管理才能實現企業的可持續發展。資金管理是以企業總體戰略為導向，通過對未來一定期間內經營活動的現金流量進行預測，科學配置企業各項資源，進行有效監督，以持續改善企業經營狀況的一種管理活動。資金就是企業的血液，其通過不停的周轉和循環維系著企業的生命，資金周轉和循環是否通暢有序，直接關系著企業的生死存亡。

一、資金管理的重要性

（一）提高企業經濟效益和市場競爭力

企業的經營活動以資金活動為中心，資金活動貫穿企業經營活動的全過程。企業經營狀況的收益性、流動性、安全性、成長性和生產性等指標，都是通過資金管理來體現的。同時，加強資金管理，可以使企業發現和總結自身生產經營活動中的不足，對過往的生產經營活動進行綜合分析、評價和判斷，挖掘企業的資源潛力，再用于指導實踐，提高資金使用效益，避免資金流失，從而提升企業的經濟效益，增強企業的市場競爭力。

（二）有助于企業戰略目標的實現

資金管理作為財務管理的中心環節，對企業戰略的實施起著極其重要的作用。企業要實現戰略目標需要大量資金的支持，資金管理應當圍繞企業戰略目標進行，要根據戰略目標和規劃，結合年度預算，明確資金用途、規模、結構等相關內容，科學、系統、全面地擬定資金方案，將經營過程中的方方面面納入資金管理中。同時要監管各個部門的資金使用情況，建立協調、溝通機制，使各個部門可以緊密合作，從而提升企業的資金使用效率，推動企業戰略目標的實現，實現企業健康可持續發展，創造更大的企業價值。

（三）增強企業風險防范能力

經營現金收支頻繁，存貨多且金額大，存貨種類繁雜，是零售企業的經營特點。行之有效的資金管理和控制措施，能夠讓零售企業敏銳地感知市場情況，及時應對各種市場情況。科學合理的資金管理可以使管理者清楚地了解到企業的經營情況，立足實際，從全局的高度認識到企業面臨的風險，客觀評估各種方案的可行性，預見各種方案可能存在的資金風險，并采取相應防范措施。

（四）提升企業財務管理能力

多數中小企業的管理層只注重當前的業績，對財務管理工作不夠重視，但實際上財務管理工作對企業發展有著至關重要的作用。強化財務管理可以幫助企業發現問題的根源，資金管理作為財務管理的重心，可以直觀地反映企業的財務狀況以及經營情況，便于管理者及時調整企業戰略。優化資金管理可以在很大程度上提升企業的財務管理水平，挖掘財務管理的各種功能對于提升企業的經濟效益有重大意義。

二、中小零售企業資金管理中存在的問題

（一）融資渠道單一、融資困難

中小零售企業資產規模小，盈利水平低，若想通過銀行貸款的方式獲取資金很難通過銀行的貸款審批。對于中小零售企業來說，股權資本是一個重要的資金來源，在企業內外部出售股份，可以使企業擁有更多股東，獲取更多資金，相應但也會受到股東自身資金的限制。還有一部分中小零售企業會通過互聯網金融平臺解決企業資金短缺的問題，然而互聯網金融多為短期貸款，且融資成本高，無法滿足企業長期發展的需要，并且在經營困難時，企業很可能因為無法按時償還貸款而破產。對于一些經營狀況良好的企業，留存收益可以解決企業的部分資金需求，卻也受限于自身的盈利情況。總之，無論是股權融資、金融平臺融資還是企業留存，都無法真正解決中小零售企業長期發展的資金需求。

（二）資金管理意識淡薄

基于零售企業的行業特點，管理者往往會將更多的精力和資源放在客戶、營銷等方面，往往只重視利潤而忽視了資金管理，導致資金管理在制度和組織建設上缺乏保障。中小企業資金實力比較薄弱，領導者在進行資金管理時隨意性較強，當企業處于資金寬松的大環境中時，這固然不會影響企業的快速發展，然而一旦市場環境改變，資金規模緊縮，不科學的資金管理理念和資金使用方式就增加給企業資金鏈斷裂的風險，企業很可能因此面臨破產。

（三）資金管理制度不健全

很多中小企業經營管理者對資金管理沒有清晰的認識，而中小企業受人力成本等因素的影響，大多沒有專業的財務人員，盡管有些企業配置了財務人員，他們也只是承擔最基礎的財務收支記賬工作。此外，由于企業的規模小，管理者對規范性流程和制度要求也較低，造成企業制度缺失或者制度體系不健全的局面。在資金管理方面，更多的是由管理者依據個人經驗判斷，容易出現資金方面的決策失誤。

（四）資金風險防控監督考核機制不完善

部分中小企業中雖然設有資金管理的相關制度，但缺少相應的監管機制或監管機制不健全。一方面，沒有專人負責對資金管理情況的監督和考核；另一方面，資金管理的崗位職責不明確，業務流程不清晰，制度機制不適用或偏離實際情況。在監督考核機制不完善的情況下，資金風險難以防控，資金管理也難見成效。

三、加強中小零售企業資金管理的對策

（一）積極拓寬融資渠道

為了實現企業長期的生存和發展，管理者必須從全局考慮和謀劃，除原有的股東投入和互聯網金融融資渠道外，企業還要基于零售企業的特性，尋找其他融資渠道。供應鏈融資是零售企業獲取資金的一個有效途徑。零售企業經營多為賒買模式，因此可與供應商建立戰略聯盟，延長應付賬款付款周期。另外，現貨庫存占壓大量流動資金等問題也困擾著大部分零售企業，推動存貨融資則有利于解決資金占壓問題。存貨融資是以企業與上下游真實的貿易行為中的動產為質押，從銀行等金融機構獲得貸款，這不影響產品的銷售和正常的經營周轉，在緩解企業融資難方面發揮著積極作用。

（二）加強全員的資金管理意識

首先，企業管理者作為第一責任人，要以身作則加強資金管理責任意識，要站在資金管理意識形態工作第一線，必要時，可以聘請專業人員對企業管理者進行資金管理方面的專業知識培訓。其次，要將資金管理理念融入企業文化，積極宣貫資金管理是實現企業藍圖不可或缺的一部分，確保資金管理始終貫穿整個企業的管理活動。最后，要用資金管理績效考核形式增強全員參與感，鼓勵所有部門都參與到資金管理中來，始終關注和抓好資金管理的意識形態工作，筑牢資金風險防控思想防線。

（三）完善資金管理制度

首先，要建立完善的資金預算管控體系。資金預算管理應做到全員參與，各個部門都必須參與到預算的編制與實施中。資金預算需要確立收益預期、費用預期以及未來的增長或收縮預期，以發現經營中存在的問題，提高資金的配置效率。要設置各部門預算執行情況的績效目標和考核標準，由管理者根據資金預算定期或不定期地監控各預算執行部門的預算完成情況與績效目標之間的差異，發現新的機會或經營中存在的風險，從而調整或修正預算，實現企業價值的增長。

其次，要增強流動資金管理強度。零售企業為了避免貨物中斷，通常會持有大量的現金，可根據企業實際運營情況，確定最佳現金持有量，有效提升現金流量管理效率。因為零售企業存在銷售淡旺季，所以企業現金未來需求總量和收支并非穩定不變，故應使用隨機模型測算最佳的現金持有量，通過測算得出現金控制上限和現金控制下限。當企業現金余額處于上限和下限之間時，表明企業現金持有量處于合理水平，無須調整；當現金余額達到上限時，可將部分現金用于理財投資；當現金余額下降到下限時，則賣出部分理財產品或籌資彌補缺口。在保證企業資金運轉始終保持平衡，降低經營風險的同時，使資金具有一定的收益性，同時滿足業務的資金需求量。

最后，要減少庫存積壓占用資金。庫存積壓占用大量資金是眾多零售企業繞不開的資金難題，提升存貨周轉率、加速產品變現，成為越來越多的零售企業急需解決的問題。要通過與供應商保持良好穩定的關系，采用多批次、小批量的訂貨模式加速周轉；加大銷售力度，增加銷售數量；淘汰落后產品，針對市場需求及時調整庫存結構；對庫存貨物定期查驗，及時處理滯銷產品和變質毀損存貨，從而提升存貨周轉效率。存貨是零售企業正常經營的根基，盤活存貨則為增強企業競爭力提供了有力保障。

（四）完善資金風險防控績效評價機制

沒有完善的績效評價機制，就難以預防資金風險。制定績效計劃時應基于資金管理目標，結合資金管理制度及資金預算，落實到具體崗位和員工。資金風險防控績效是企業與部門、員工之間就如何實現目標達成的共識，通過激勵員工取得優異績效，可以達到企業資金管理的要求。資金風險防控績效評價則是尋找風險點的過程，要通過資金風險防控績效評價機制找出每項風險的原因，提出改進方案，再在下一個節點加以執行。績效評價既是總結也是展望，可以幫助企業、部門和個人明確下一步的目標和方向。

四、結語

在日趨嚴峻的經濟形勢下，在面臨著外部競爭壓力的同時，中小零售企業內部管理也同樣面臨著艱難局面。因此，企業必須從自身出發，合理配置各項資源，提升企業經濟效益。不斷提升資金管理水平有利于企業利用有限資金創造更大的價值。面對當前的困境，唯有科學應對、主動求變，企業才能有所突破，實現逆境中的發展壯大。