農民合作社融資困境及對策研究
——基于北京市昌平區的調查分析

李 華 李瑞芬

農民專業合作社是實現小農戶與市場對接、促進農業現代化、推進社會主義新農村建設的重要載體。近年來，合作社的發展問題持續受到政府及專家學者的高度關注，其中，融資問題是研究熱點之一。隨著農民專業合作社高質量發展，農村資金供需不平衡、融資難、融資貴等問題成為制約合作社行穩致遠的關鍵因素。因此，分析農民專業合作社融資現狀、融資影響因素，探索破解合作社融資困境的對策建議，對促進合作社優質高效運轉、增加農村產業效益具有重要的現實意義。

一、農民專業合作社融資現狀

本文基于北京市昌平區農民專業合作社的調查分析，從昌平區實際運營的農民合作社中抽取120家，就合作社融資狀況進行調研，以合作社負責人為主要調研對象，內容涉及合作社資金需求、融資渠道、融資金額及合作社制度、規模等影響合作社資金狀況的因素。調查樣本分布于興壽鎮、南邵鎮、十三陵鎮、南口鎮、流村鎮、延壽鎮等，共發放調查問卷120份，收回有效問卷116份，問卷回收率為96.7% 。回收率良好，樣本具有代表性。

（一）發展現狀

據昌平區經管站統計數據顯示，截至2018年末，全區登記注冊的農民專業合作社達504家，入社社員總數16 150人，輻射帶動非成員農戶29 382戶。大部分合作社分布在昌平區北部山區和半山區的8個鎮（街），由于各鎮（街）經濟發展不均衡，注冊登記后實際運營的合作社數量較少，僅有288家。從合作社組建形式上看，以農戶自行領辦創建的合作社為多數，有264家，占91.67% ；企業法人領辦的2家，占0.69% ；其他形式組建的22家，占7.64% 。從合作社經營范圍看，業務范圍共35類，涵蓋了養殖、種植、種苗生產、科技服務、農產品加工、銷售、運輸等產業，其中“一花三果”、食用菌優勢產業合作社140家，占全區合作社總數的27.78% ，農民專業合作社產業領域基本涉及農業生產的各個行業和環節。

（二）融資困境

1.融資需求旺盛，資金用途廣泛。自《農民專業合作社法》頒布以來，昌平區農民專業合作社發展迅速，但大部分合作社經營規模小，組織化程度低，合作社在規模擴張過程中容易出現資金缺口。據調查，超過90% 的合作社表示有資金需求，116家合作社的資金需求主要集中在辦公用房、倉儲、冷鏈設施等基礎建設，以及農資和機具設備等生產資料建設，分別占比47.41% 、36.21% ；有技術類資金和流動類資金需求的合作社所占比例較小，分別為9.48% 、6.90% 。

2.資金籌措渠道狹窄，融資額度整體較低。首先是融資渠道窄。據調查，昌平區被調查合作社78.45% 的獲得過銀行、信用社貸款；52.59% 的合作社以社員土地、房屋產權入股等形式作為主要資金來源；29.31% 的合作社獲得過政府財政資金扶持；不足20% 的合作社主要向民間組織貸款。由此看來，目前農民專業合作社資金籌措渠道主要為銀行、信用社貸款。其次是融資額度偏低。據調查，昌平區合作社每年向銀行、信用社等金融機構貸款一般在5萬元以下，貸款額度較低。

3.融資缺口較大，資金短缺。從調查結果看，55.17% 的合作社表示資金短缺，融資缺口較大；僅6.04% 的合作社認為自己的融資需求能基本滿足。

二、農民專業合作社融資困境原因分析

農民專業合作社出現融資困境的原因是多方面的，有內部原因也有外部原因。

（一）內部原因

1.農民專業合作社內部經營管理不規范，融資能力受限。一是合作社內部管理機制不健全，民主管理不規范，利益聯結不緊密，易引發道德風險，出現部分“掛牌社”“空殼社”套取國家財政資金補貼現象，一定程度上影響其他正規合作社的融資信譽。二是合作社財務管理意識薄弱，財務系統存在缺陷，信息透明度不高，同時部分合作社缺乏專職財會人員，導致出現賬務登記不規范或賬目錯誤等情形，增加了金融機構授信評級和貸款風險管理難度。

2.農民專業合作社還款能力弱且缺乏抵押資產，難以獲得信貸支持。一是農業的天然弱質性，致使農民專業合作社具有高風險低收益特性，同時合作社抗風險能力差，經營收益不穩定，易出現資金鏈斷裂情況，無法按期償還債務導致其信譽度差，從而獲得銀行等金融機構貸款的難度加大。二是合作社規模普遍較小，固定資產少，優質抵押擔保物不足。以昌平區為例，其合作社經營范圍集中在傳統的種養業，資產主要為果林等農作物，一般不能作為抵押物；此外，對于社員入股的土地承包經營權、房屋產權、農業設施等資產作為農村集體資產，產權不明晰，變現難度大，并且缺乏專業有效的資產評估體系，金融機構無法對其進行資質審查，導致對合作社產生“惜貸”和“慎貸”心理。

（二）外部原因

1.農村金融服務方式和產品不完備。一是金融機構貸款條件嚴格，貸款利率較高，無疑加重了合作社利息成本。此外，金融機構的風險管理意識逐漸加強，提高了貸款審批權限，嚴格的審批環節和繁雜的手續，難以滿足合作社對高效便利的金融服務的需求。二是金融產品缺乏創新性。多數金融機構仍使用傳統的農戶小額貸款、抵押貸款和成員聯保貸款等信貸產品，產品設計缺少靈活針對性，無法與合作社生產周期和生產經營對接。

2.信貸風險分擔和補償機制不健全。一是農村信用擔保機構缺乏且覆蓋不均勻，僅受理部分示范社的貸款擔保業務；二是農村保險市場萎縮，農業保險覆蓋率低，保費高，險種少，高額保費、保險賠付金額不確定等因素，制約了合作社參保投保積極性；三是政府財政資金扶持不到位，未建立有效的風險補償機制，致使風險保障水平比較低，一定程度上削弱了信貸投放力度。

三、改善農民專業合作社融資困境的建議

改善農民專業合作社融資困境，首先要提升自身融資能力，其次要完善農村金融服務體系建設，同時要健全信貸風險分擔和補償機制。

（一）規范內部經營管理，提升自身融資能力

一是規范內部管理。健全內部治理結構，完善利益聯結機制，增強農戶對合作社的認同感和凝聚力，規避道德風險；完善合作社財務制度體系和監督檢查機制，加強對資金使用內部監督管理，最大程度提高財務報告透明度，減少信息不對稱，提高政府部門和金融機構對合作社的融資信譽能力。二是強化品牌戰略管理。合作社要依托區域優勢資源，充分發展特色產業，加強品牌建設，以擴大合作社在市場中的知名度和影響力，從而提高合作社盈利能力和償付能力。三是發揮合作社聯合優勢。合作社要打破傳統的經營模式限制，充分依托農民、農企、農業生產大戶，建立產加銷一體的新型聯合產業體系，實現利益共享、風險共擔，有效提高產品效益和抵御市場風險能力。

（二）完善農村金融服務體系建設，創新金融產品

一是完善農村金融服務體系，改善合作社外部融資環境。首先，放寬農村金融機構準入，增加鄉鎮及以下金融機構營業網點布局密度，擴大金融服務覆蓋面；確保在風險可控的前提下，適時下放貸款審批權限，簡化貸款審批流程和手續，提高辦貸效率，并綜合考慮不同合作社經營狀況和發展要求，合理確定貸款額度和利率水平；其次，破除國有商業銀行信貸壟斷現象，盤活農村金融市場，鼓勵農業發展銀行加大在合作社基礎設施建設和技術培訓服務等方面的信貸投放力度。同時，加快推進農村資金互助社、合作社內部資金互助等農村金融互助組織。二是創新農村金融產品。首先，嘗試根據合作社經營類型不同，創新貸款抵押產品，如種植類合作社可開展農機具抵押、林權抵押、存貨抵押等金融產品，養殖類合作社可開展畜禽產品抵押、辦公廠房抵押等金融品種；其次，根據合作社組織形式不同創新金融產品，如針對企業法人領辦的合作社推廣企業擔保貸款、“期貨+訂單”等組合貸款模式；針對土地入股形式的合作社推出土地流轉經營權抵押貸款形式。

（三）完善農村保險體系，健全信貸風險分擔和補償機制

一是完善農村信貸風險分擔和補償體系。中央和地方政府調劑部分財政資金，聯合社多方參與，成立為合作社提供擔保服務的涉農貸款擔保公司，建立擔保基金和聯保基金，支持擔保公司利用專項額度為合作社融資提供保障，滿足合作社融資擔保需求；按照不同財政出資比例創建農村信貸風險補償基金，對因合作社產生的不良貸款、自然災害造成的損失貸款給予金融機構適當補償，從政策扶持層面降低金融機構貸款風險。二是完善農村保險體系。政府要加大對農業保險宣傳和支持力度，探索建立政策性農業保險公司，并實行稅收減免和保費補貼政策，鼓勵商業保險公司和政策保險公司聯合開展農業保險業務，擴大涉農保險覆蓋范圍，并加快農業保險產品和服務創新步伐，開發多層次、多樣化特色農險品種，提高合作社參保積極性，實現信貸風險分擔和轉移。