系統化創業過程的關鍵成功因素
——以粵港澳大灣區為例

陳燕升，王玫瑰，林志軍，張文鸞，林 鵬

（1.廣東輕工職業技術學院數智應用研究所，廣東廣州 510300；2.澳門科技大學商學院，澳門 999078）

新經濟常態深刻影響經濟和社會進步［1］。新經濟的發展得益于信息科技領域的技術革命所帶來的全球信息化，以及導致國家經濟邊界弱化的全球經濟一體化。人工智能技術是新經濟發展的技術驅動力，同時也對全球信息化與經濟一體化具有推動作用［2］。從發展趨勢上看，無論是優化整合創新資源，還是引領和推動第4 次產業革命走向深入，人工智能都將在全球價值鏈重塑過程中發揮核心作用，人工智能將賦能一切［3］。以互聯網、大數據、人工智能等現代信息技術為核心的人工智能產業，是新經濟常態下粵港澳大灣區（以下簡稱“大灣區”）的技術引擎［4］，具有重要的戰略與發展意義。大灣區最大的特點是“1 個國家、2 種制度、3 個關稅區”與4 個核心城市”的格局，探索大灣區城市群規劃地域內的人工智能產業創業者這一特定人群在創新驅動型創業場景下的系統化創業過程，更能凸顯大灣區的戰略發展意義。正如熊彼得［6］在他的經濟發展理論所表述的那樣，企業家是從事創造性破壞的創新者。當下，新經濟背景下的人工智能時代，創新驅動型創業作為新的創業情境對傳統創業理論提出了新的挑戰。系統化創業過程中創業關鍵成功因素是什么？它們擔當了何種角色？而在大灣區特定場景的外部環境中將有何種組合特性？過往的研究通常使用因素分析方法來探索影響創業過程的各個因素，而基于系統性理論的創業過程關鍵成功因素的研究頗為少見，更鮮有對創業過程關鍵成功因素在縱橫向立面的系統性關系研究。本研究圍繞產業布局、區域戰略聚焦創業過程的創業關鍵成功因素研究，期許對打造一流灣區“科技+產業+創新”布局，促進大灣區向創新型經濟階段發展提供理論依據與實踐參考。

1 文獻綜述

從國內外的文獻來看，創業相關研究主要集中在創業者的人格特性、創業動機、創業環境和創業過程等。其中，創業過程是創業研究最被關注的內容。雖然業界或學界對創業過程的認識和描述不盡相同，如特征屬性、運行機制及政策策略等方面等，但大多數學者認同創業過程是由具有交集作用的眾多參與者基于創業要義的復雜定義集合。本研究認為創業過程將是創業基本要素基于創業場景，相互作用并創造價值的系統化動態過程。

1.1 創業過程

創業過程（venture creation process）通常包括一項有市場價值的商業機會從最初的構思到形成初創企業以及初創企業的成長管理過程［5］。從高被引文獻中，本研究發現創業過程的理論構念與創業過程模型具有一致性。創業過程模型經歷了由單純到復雜的發展過程，典型的創業過程模型由Galbraith［6］、Churchill 等［7］以及Timmons［8］先后提出。事實上，Galbraith［6］提出的模型屬于線性發展過程，對創業過程的最主要活動進行了簡單明了的概括；而Churchill 等［7］的模型則是復雜線性模型，添加了相當多的觀測變量，增加了模型對創業實踐與場景的解釋性；Timmons［8］創業模型突出了創業的動態調整性，而且將焦點集中于創業成功的3 個最主要因素，使模型的實用性大大增強。然而，Liao 等［9］認為，動態調整性的Timmons［8］模型可能會將2 個概念類似但發生時間相差較遠的事件劃入同一階段，導致同義反復。事實上，已有的創業理論在解釋實際創業現象時往往不能獲得良好的效果，Reynolds 等［10］根據Katz 等［11］提出對稱信息、必要財力、供給關系，以及需求預期的4 個創業必要條件進行實證研究發現，創業過程中存在理性的、非線性的、反復修正的過程方式，還包括了最初的機會識別、產品生產線的建設、組織的創建、市場上的交易以及顧客的反饋等影響因素等，不同企業均存在較大差異，并非所有的研究主體都出現這4 個必要條件。本研究所考察的系統化創業過程與上述創業過程理論構念與模型具有理論共通性，認為活動性或事件性的動態調整的Timmons［8］模型所造成的同義反復問題可以通過創業過程系統化來解決。

系統理論認為，系統是指由2 個或2 個以上的元素（因素）非線性作用而形成的整體，是系統存在的內在依據，也是構成系統全部特性的基礎［12］。從縱向角度看，創業基本要素單獨個體既是一個系統，它構成系統化創業過程的子系統，子系統又必然由次子系統構成，并最終推導出次子系統→子系統→系統這種層次遞進關系。從橫向角度看，創業過程作為一個整體，它具有創業過程中基本要素部分或部分之和所沒有的性質，即是系統的層次結構。系統存在的各種聯系方式的總和與構成系統的結構，這又與簡單的線性模型（如Galbraith［6］的模型、Churchill［7］等的模型）存在區別。故此，本研究認為創業過程關鍵成功因素構成了系統化創業過程的全部要素，其在創業過程的不同階段周期所建立的關鍵成功因素的交互與聯系，匯集成了創業過程關聯關系的等級層次結構。

1.2 創業關鍵成功因素

必須關注創業過程基本要素中的關鍵成功因素，以減少創業成本與資源的損失與浪費。因而在建立創業過程基本要素的評估模式時，應加強系統性創業過程的關鍵成功因素客觀性與準確度，規避不確定性因素。在此前的研究中，創業過程通常與創新這一要素相關聯。全球權威的信息技術（IT）智庫專家Carter 等［13］認為，創業過程實際上就是初創企業的創新體現，雖然初創企業確實是創業過程中核心部分之一，但初創操作較多體現在商業實踐過程。創業過程實際上就是初創企業的創新體現，雖然初創企業確實是創業過程中核心部分之一，但初創操作較多體現在商業實踐過程。鑒于初創企業的成長過程與一般企業的創新存在差異，因此解析和識別創業人群在新經濟常態下的創業關鍵成功因素的系統化創業過程應該與創新相結合。大灣區在創業創新上具有多種優勢：一是具有制度多樣性、開放性與國際性的優勢；二是產業集聚程度高、分工差異化明顯；三是科技創新基礎良好。推動大灣區建設成為我國自主創新戰略的示范區和有影響力的國際創新中心，需要借助創新科技這一經濟增長引擎，同時也需要對大灣區創新創業進行深入細致的研究［5］。

綜上所述，本研究將系統理論的整體性與動態性觀點作為主線理論，通過考察創新驅動型創業部分之間、整體與部分之間、系統與環境之間等關鍵成功因素的復雜交互非線性作用，依據大灣區與創業創新的雙發展戰略背景，探究大灣區人工智能產業樣本的系統化創業過程關鍵成功因素、關系模型與作用機理。

2 研究設計

2.1 研究方法與操作性定義

本研究遵照共屬性與關鍵鏈聚類和因素關聯選擇的路徑，對系統化創業過程的關鍵成功因素進行操作性定義。（1）共屬性與關鍵鏈聚類：將Web of Science 核心合集作為數據檢索源，使用“entrepreneurship”為關鍵字進行精確檢索；通過VOSviewer 進行引文共線分析，用于評估存量文獻的主題研究共同屬性與關鍵字關聯度，結合SPSS 分層聚類計算系統化創業過程的學術譜系知識共現中心度，從而采用扎根理論方法進行開放式編碼。（2）因素關聯選擇：通過知識共現關聯鏈標簽的關聯度（total link strength weight,L）與度數中心度（cooccurrences weight,O）進行關聯式編碼形成系統化創業過程關鍵成功因素的構面維度；結合主題共線關鍵字回溯受研究內容相關性與引用次數雙重因素影響的高被引文獻并開展選擇式編碼，提出系統化創業過程的關鍵成功因素操作性定義；采用Chen 等［2］的Q 分類法（Q-sort）流程對量表測量題項開展兩輪統計分析，以分類隨機一致概率統計值kappa值（分別為0.793 與0.895）判別驗證量表測試題項的聚合度與區分效度，識別測量題項的基本維度與構念性質，而后進行選擇式編碼，最終選取了66 個系統化創業過程的關鍵成功因素（如表1 所示）。

表1 系統化創業過程的關鍵成功因素操作性定義

2.2 問卷調查

依據改良雪球抽樣法（peer esteem snowballing technique,PEST），本研究將截至2019 年6 月30 日在大灣區“9+2”城市群內注冊、具有人工智能產業類目的單位或團體會員作為研究樣本框，對關鍵知情者進行非概率性問卷調查抽樣。受訪單位包括廣東、澳門和香港最大的人工智能產業集群民間團體組織，分別為廣東省人工智能產業協會、澳門智慧城市聯盟協會、香港人工智能與機器人學會以及澳門生產力暨科技轉移中心等。通過微信推送參與問卷調查邀請函給400 位受訪對象，在獲得首次回應的1 個小時內向每位受訪者發送調查問卷。在研究期內（2019 年7 月31 日—2020 年7 月30 日）共收到283 份調查問卷，最終經過篩選獲得271 個樣本。由于問卷調查的時間經歷了1 年，本研究首先對樣本進行響應偏差檢驗，把排在前27%與后27%的樣本分別設定高低分組，使用SPSS 22.0 軟件進行描述性統計分析和獨立樣本t 檢驗等操作（結果如表2、表3 所示）。基于延遲應答者與無應答者的相似性高于初期應答者論據，依照樣本回收的時間序列，采用獨立樣本的t 檢驗方法計算鑒別度。通過比對初期應答者和延遲應答者評估非響應偏差，其獨立樣本t 檢驗的結果表明沒有顯著的響應偏差，表明樣本可接受。樣本統計描述如下：

表2 樣本描述性統計分析結果

表3 獨立樣本檢驗結果

（1）地域分布方面，大灣區在粵9 個城市的企業數量占比最高，達68.221%；其次是在港企業，占比為26.413%，而在澳企業占比為5.366%。

（2）企業基本情況：從企業類型看，民營企業數量最多，占總樣本量的比重為87.333%；從企業規模看，一般為小微規模企業，占樣本量的61.760%，中型規模企業占比為26.681%，大型規模（千人以上）的企業占比為11.559%；從企業的年齡屬性看，企業創立時間均在1 年～10 年，其中，創立超過5 年的企業占樣本量的比重為36.318%。

人口統計信息情況：受訪者全部具有創業經歷，第1 次創業者占樣本量的比重為18.819%；創業次數多于1 次、2 次和3 次的受訪者占比分別為41.328%、28.782%和11.070%（見表4）。另外，與研究設定的目標受訪人群一致，受訪者普遍為企業管理或執行層面的直接人員，表明了樣本對參與人工智能企業決策層專業認知和執行層專業認知進行了全覆蓋。

表4 人口統計信息情況

2.3 測量變量檢驗

為檢驗系統化創業過程關鍵成功因素題項的重要性，本研究通過5 級李克特（Likert）量表調查受訪者認可的題項重要影響程度，從“非常不重要”至“非常重要”進行1 分～5 分的評估，結果顯示62 個測量變量的重要程度均值μ介于3.923～4.611之間，標準差σ介于0.728～0.923 之間，表明系統化創業過程關鍵成功因素題項均介于重要或非常重要的程度，量表得到認可。

3 研究分析

依據解釋結構模型（ISM）計算步驟，按照所確定的系統化創業過程關鍵成功因素，以創業前期階段為例，解析系統化創業過程關鍵成功因素間的從屬關系，以兩兩因素間的直接影響、相互影響和互不影響結果，對關系矩陣A與單位矩陣I進行運算后轉化為可達矩陣M，呈現系統化創業過程關鍵成功因素的層級關系。然后實施交叉影響矩陣乘法（MICMAC）逐一分析識別關鍵成功因素驅動力與依賴力，驗證符合創業過程操作實務的客觀性與準確度。基于以上分析，探討關鍵成功因素集合與遷移關系的多級遞階結構的系統化創業過程在大灣區特定場景的組合特性。

3.1 解釋結構模型分析

以往關于使用解釋結構模型方法對因素間相關性判定尚無較為一致標準，依照近似與可參照原則，本研究以50%、60%、70%、80%等4 個認定標準，分別對系統化創業過程關鍵成功因素的從屬關系門檻值進行對比分析，分析顯示認定因素關系門檻值若為50%或60%，其結果所匯集的創業過程每個階段的創業關鍵成功因素均集合在同一層級，無法析出因子間的結構關系與執行順序；若以70%作為門檻值，則各關鍵成功因素之間的從屬關系明確，且可計算出先后執行階段，而創業過程的4 個階段中每個階段組合計算結果可明確區分成3～4 個層級；若以80%門檻值，則有多數因素之間無從屬關系，雖可針對剩余因素計算先后執行順序，但剩余因素為數不多導致可考量范疇狹隘。故本研究以70%作為認定因素關系的門檻值，以此建構創業過程4 個階段中每個階段的創業關鍵成功因素元素集（element-set），包括創業前期階段28 個（如表5所示）、創業階段36 個、早期成長階段32 個、晚期成長階段38 個的創業關鍵成功因素。

表5 創業前期階段關鍵成功因素元素集二元關系矩陣

本研究以創業前期階段（pre-start-up stage）為例開展解釋結構模型分析：

（1）因子結構交互矩陣建構。呈現系統因子之間的成對關系是構建因子結構交互矩陣（SSIM）的前置條件，本研究以二元矩陣表現因子之間的成對關系，呈現系統化創業過程中關鍵成功因素的因子結構交互矩陣A，如式（1）所示：

（2）可達矩陣與結構層級。建構關鍵成功因素二元關系矩陣后，計算得出可達矩陣R：

式（2）中：I為單位矩陣，如下所示：

依據布爾運算（Boolean operation）計算可達集合（reachability set,RS），RS 滿足以下公式：

式（4）中：當矩陣R的r次方等于R的r+1 次方則可以得出可達集合。

參照層級結構計算范式，利用可達矩陣中的可達集合與前置集合間（AS）的交集每個關鍵成功因素的因子一致性，可以找到不同創業前期階段關鍵成功因素的層次級別。系統化創業過程的層級關系直觀顯示了創業前期階段的28 個關鍵成功因素集合與關聯關系的4 級遞階結構。第一，創業前期階段的系統化創業過程的第一層級僅有1 個關鍵成功因素，即創業團隊能力，其歸屬于初創企業性能這一構面的人力資源管理維度，該因素具有最大的驅動能力，而其從屬關系表現在對層級結構模型中較低級別的連接（linkage）上，表明創業初期最根本的影響因素是團隊能力，因此創業前期階段的重點是團隊能力。第二，創業前期階段的次高層級（level II）包括市場準入阻礙分析和競爭者分析、注重合伙人的社會資源、自我能效、獨立自主與激情等5 個關鍵成功因素，分別歸屬在初創企業性能、人群特征兩大構面上，呈現該層級對作業管理、人力資源管理與心理學觀點等3 個維度的關鍵成功因素相關關系，需要系統性考量創業前期階段與團隊能力相關的利益相關者和遞進關系，而不是只是專注這些關鍵成功因素所處獨立層級。第三，創業前期階段的次低層級（Level III）由創造價值和價值定位、收入模式、規劃現金流、企業家精神、縱向-企業上下游產業鏈上企業間網絡、挑戰風險傾向、個人經驗與家庭背景等8 個關鍵成功因素合集，分別覆蓋初創企業性能、環境以及人群特征3 個構面，呈現該層級的作用力與作業管理、財務管理、產業組織關系、心理學觀點以及社會學觀點等5 個橫向維度交互且直接關聯，這些關鍵成功因素之間存在復雜的相互關系，要通過乘法交叉影響矩陣分類進一步厘清這些關鍵成功因素的驅動力與依賴力。第四，創業前期階段的最低層級（Level IV）是由產品或服務的創新、目標消費者或目標市場、政治環境因素、過去相關工作經驗、預先確認產品或服務的知識產權等情況、風險評估能力、高素質的人力資本、信息通信技術、基礎設施如港口、鐵路、機場等，市場需求規模如人口規模、需求市場獨特性如人均生產總值、政府政策推動、創業毅力、專業知識等14個關鍵成功因素組成，覆蓋全部3 個構面的10 個維度，基本呈現出除研究與發展維度外的所有關鍵成功因素的從屬關系，需要關注以上關鍵成功因素之間的連鎖反應。

3.2 交叉影響矩陣相乘法分類

承接以上步驟，接下來是交叉影響矩陣相乘法分類與ISM 耦合操作，交叉影響矩陣相乘法分類的數據輸入是ISM 的數據輸出。交叉影響矩陣相乘法分類是一種有用的結構因素分析方法，它通過計算因素驅動力與依賴力，探索因素之間的間接關系和反饋回路，為因素的交互關系呈現系統性結構體系［14］。交叉影響矩陣相乘法分類將驅動力定義為受該因素影響的其他因素個數之和，而依賴力則是影響該因素的其他因素總數［15］。基于以上定義，本研究進行創業前期階段的28 個關鍵成功因素集合的驅動力（driving power）與依賴力（dependence power）計算，結果如表6 所示。

表6 創業前期階段的關鍵成功因素集合的驅動力和依賴力結果

基于表6 的計算結果，本研究進而通過坐標軸的四象限分類，創業前期階段的28 個關鍵成功因素可以分為4 類影響因子（見圖1）。

圖1 創業前期階段關鍵成功因素的四象限分布

在第一象限中，共有創業團隊能力等17 個關鍵成功因素落在該象限內，它們屬于顯著關聯因子，這些因子具有較強的驅動力和依賴力；可以認為它們具備敏感特質，表明對這些影響因子的任何作用力都會對其他因子及其自身產生反作用力，是動態作用力的表達。在第二象限中，僅有注重合伙人的社會資源落在此象限內，為顯著驅動因素，它表現出很強的驅動力以及較弱依賴力的兩面性特征，表明它更有能力影響其他因子，故應重點關注其縱向的交互作用力。在第三象限中，僅有規劃現金流落在此象限內，為顯著自主因素，該因子表現出較弱的驅動力和依賴力，它與創業過程系統的鏈接很少，意味著它不容易影響創業過程中的其他因素，也不容易受到其他因素的影響，凸顯出層次遞進作用力。在第四象限中，預先確認產品或服務的知識產權等情況等3 個關鍵成功因素落在此象限內，為顯著從屬因子，這些因子在驅動力方面較弱，但在依賴性方面則較強，這表明從屬因子受關聯因素和驅動因素的正向影響，而影響其他因素的可能性較小，故應重點關注其橫向迭代作用力。不難發現，影響因子驅動力小于或等于12 量級的關鍵成功因素主要集中在層次IV 上，表現出較強的依賴力，表現了眾多關鍵成功因素的交互與迭代的作用力。

4 結論與展望

4.1 研究結論

本研究結合范式研究與實證檢驗的混合研究法，探究創業研究關聯鏈內容和共屬性知識特征，將傳統創業過程理論所認可的機會、資源和創業者（團隊）三大創業基本要素細分重構為創業階段、初創企業性能、環境和創業者人群特征等新因素組合集。通過解構系統化創業過程4 個階段的關鍵成功因素發現，在創業過程的不同階段，其關鍵成功因素發生著動態、交互與迭代的系統化改變，并表現為創業者、創業機會、創業資源和創業環境交互作用后創造價值的動態過程。此外，初創企業性能、環境、創業者人群特質和創業過程的多元組合和碰撞，為創新驅動型創業過程提供了內在活力和支持，創新驅動型創業內部構成要素和外部環境之間的雙向影響和交互演進則驅動了人工智能產業創業的發生與擴散。

4.2 未來展望

本研究僅明確了前期階段創業過程的關鍵成功因素之間的相互作用機制，鑒于系統化創業過程是一個動態的過程，而創業過程包括前期階段、創業階段、早期成長階段與晚期成長階段4 個層級漸進迭代，未來可在此基礎上進一步探索創業過程全周期關鍵成功因素之間的迭代作用機理，以及加入時間序的關鍵成功因素之間相互作用的影響因子，探討系統性關鍵成功因素的相關性和動態性。