歐洲可否承受沒有俄氣的冬天？

根據(jù)俄最后通牒，從4月1日起，俄天然氣交易規(guī)則法令開始生效，即“不友好國家”需要開設(shè)盧布賬號購買俄氣，否則可能面臨“斷氣”風(fēng)險。國際問題專家認(rèn)為，俄要求改用盧布結(jié)算天然氣，意在“一箭雙雕”：一方面，敲打歐盟，反制制裁。一旦使用盧布結(jié)算天然氣，就意味著歐盟必須在外匯市場上或者SWIFT上給俄“留一個口子”。換言之，歐洲用盧布去買俄氣，就等于解除了SWIFT制裁。另一方面，此舉可以支撐盧布，遏制其貶值勢頭。此前，受西方制裁影響，盧布匯率一度直線暴跌。天然氣貿(mào)易改用盧布結(jié)算，實際上是迫使歐盟國家加入“盧布保衛(wèi)戰(zhàn)”行列——想要天然氣，歐洲國家就必須買入盧布支付給俄，那么盧布需求量就會上升，從而實現(xiàn)升值。根據(jù)外匯數(shù)據(jù)，盧布對美元匯率3月初跌至143盧布兌換1美元低點，3月31日回升至82盧布兌換1美元，已與沖突爆發(fā)前匯率水平相當(dāng)。穩(wěn)定了本幣，就等于穩(wěn)定了經(jīng)濟(jì)，也就穩(wěn)住了民心。

陽光下沒有新鮮事，其實早在16年前，斷氣之殤就已深深刺痛過嚴(yán)寒下的歐洲。

2004年烏克蘭顏色革命后親西方總統(tǒng)上臺，執(zhí)行親美傾歐政策，追求加入北約與歐盟，并與俄在克里米亞問題上齟齬不斷、矛盾日深。俄覺得再無必要為烏經(jīng)濟(jì)買單，便要求將供烏氣價從每千立方米50美元提至230美元。而烏方卻要求分階段漲價，并按市價收取天然氣過境費。談判未果，2006年元旦俄切斷了對烏天然氣供應(yīng)，“斷氣風(fēng)波”波及全球。

鷸蚌相爭，殃及歐洲。俄烏“斗氣”也就意味著“被迫完全停止向歐盟國家輸送天然氣”。這一年，歐洲又恰恰遭遇了罕見嚴(yán)寒氣候，多個歐盟成員國出現(xiàn)取暖用氣短缺和供電困難，對歐洲多國生產(chǎn)和民眾生活形成嚴(yán)峻威脅。直到3周后俄烏達(dá)成協(xié)議，恢復(fù)過境烏克蘭的對歐供氣。至此，歐盟在能源方面的立場出現(xiàn)重大轉(zhuǎn)變，歐盟25國在布魯塞爾首腦峰會上審議《歐洲可持續(xù)、競爭和安全能源策略》，一致同意建立歐盟共同能源政策。但諷刺的是，16年后這一切又再度重演。甚至，歐洲天然氣對外依存度從16年前的60%升至如今的90%。

2021年，由于俄向西北歐供應(yīng)管道氣減少近335.75億立方米，加上對歐出口LNG減少11.3億立方米，整體對歐天然氣供給減少347億立方米。即便挪威管道氣增供約67.45億立方米，北非兩國增供約110億立方米，以及來自美國LNG進(jìn)口大幅增加80億立方米，俄供應(yīng)下降造成的缺口都無法被完全填補(bǔ)（約100億立方米短缺）。2022年歐盟與美達(dá)成了大額天然氣協(xié)議，將在今年年底前向美購買至少150億立方米液化天然氣，以替代自俄進(jìn)口的油氣缺口。但這一天然氣量，甚至不到俄管道氣供給的1/10（1500億立方米+），因而對于緩解歐洲氣荒簡直就是杯水車薪。

而另一方面，削減俄氣供應(yīng)，只能通過LNG來彌補(bǔ)庫存短缺。今年1——2月，歐洲LNG進(jìn)口量2156.4萬噸，同比上漲101.59%，其中從美國采購數(shù)量激增數(shù)倍。但大量新增LNG進(jìn)口，需要配套LNG運輸船、接收站等基礎(chǔ)設(shè)施，短期內(nèi)難以實現(xiàn)。而歐洲轉(zhuǎn)向從其他市場競爭氣源，也將進(jìn)一步加劇全球供應(yīng)緊張態(tài)勢，拉動價格上漲。盡管眼下取暖季結(jié)束，但在巨大的供應(yīng)缺口面前，歐洲天然氣需求很可能面臨無氣可用的硬著陸。歐盟想甩開俄氣短期內(nèi)難以實現(xiàn)，這注定是一場漫長的脫軌之旅。

2022年供給方面，歐洲本土三大產(chǎn)氣國中，挪威與英國場地檢修已基本完成，產(chǎn)量恢復(fù)至常規(guī)水平。荷蘭年初表態(tài)或增加歐洲最大氣田格羅寧根產(chǎn)量，其產(chǎn)量增長最多可達(dá)370億立方米。IEA預(yù)測，2022年歐洲本土產(chǎn)量與近年水平基本持平。若俄真的“斷氣”，那么歐盟補(bǔ)庫將失敗，僅僅淡季消費就將耗盡常規(guī)水平的進(jìn)口和庫存，使得進(jìn)入旺季時便無氣可用。即使樂觀算上其他替代供應(yīng)來源（包括增加LNG進(jìn)口、本土天然氣生產(chǎn)、從挪威等進(jìn)口更多管道氣），并疊加擴(kuò)大煤炭開采、新能源供給增加，以及需求管理（限制天然氣使用）等方面措施，今年底冬季高峰期仍將存在至少500億立方米甚至更大氣源缺口，相當(dāng)于美歐至少還要再簽3個150億大單才能填上。