智慧司庫建設助力企業數字化轉型

文/王雪艷 編輯/王亞亞

2022年1月，國資委發布《關于印發<關于推動中央企業加快司庫體系建設進一步加強資金管理的意見>的通知》，明確企業司庫管理體系建設是“一把手”工程，要求所有中央企業在2023年前建成領先的司庫管理體系。2022年3月，國資委發布《關于中央企業加快建設世界一流財務管理體系的指導意見》，再次強調要加快推進司庫管理體系落地實施。伴隨多份文件發布，中央企業司庫管理體系建設步伐進一步加快。與此同時，隨著數字信息技術快速演進、金融支付手段更新迭代，企業財務數字化轉型也是勢在必行。在數字化轉型的時代背景下，司庫管理的范疇已遠不只是搭建一套完善的資金管理系統，而是要將司庫體系打造成企業的智慧大腦，智慧司庫管理體系已成為大型企業集團資金管理的最佳選擇。

數字化時代司庫管理體系搭建要點

首先，司庫是企業經營管理的數據中心、神經中樞和價值中心。資金是企業運行的命脈。在數字化時代下，企業經營更加重視價值管理。在產業數字化浪潮中，不論是企業內部，還是產業鏈上下游，業務流、資金流、數據流“三流”中，資金流是“三流”合一的關鍵。因此，司庫也成為企業經營管理的數據中心、神經中樞和價值中心。企業希望通過司庫體系建設，實現企業財務管理的提效、控險、提能。

隨著企業不斷發展，在數據已成為企業重要資產的時代，司庫職責包括集成財務業務數據，建立大數據樞紐中心；與業務部門協同，進行數據整合，建立大數據聚合中心；與產業鏈、外部資本市場進行數據連接，建立大數據交易中心。企業可以結合大數據，借助數據挖掘、分析建模、可視化等技術，實現智能化的現金與流動性管理，提升司庫管理和金融服務的效能。神經中樞是一個功能概念，司庫主動接觸外部信息，通過內外結合的方式，實現資金效率最大化；還可以將人工智能等技術與司庫管理系統相結合，基于預設規則對收付結算進行自動化操作，實時監控，識別、提示或阻斷風險交易等，保障資金安全。此外，企業司庫管理可以通過區塊鏈技術，應用智能合約，有效共享生態各參與方的信息，例如協助解決傳統貿易與供應鏈金融中融資難、融資貴的問題，促進整個產業生態圈的協同發展，成為企業的價值管理中心。

其次，廣泛意義上的資金集中仍是司庫管理體系搭建的重點。數字化背景下，優化和健全廣泛意義上的資金集中管理體系仍是司庫管理體系的重點領域。資金集中是集團企業司庫管理的重要起點，大多數企業集團也已在不同程度上進行了資金的集中管理。資金集中管理的領域包括賬戶集中、資金集中、結算集中、融投資集中、風險及信用管理集中等，不同的公司可以結合其運營管理需求、行業特點、資金專業人才狀況等因素，整體規劃、逐步建立上述領域的集中管理機制。

隨著中資企業業務在全球拓展，依托現代金融科技，企業搭建全球化多幣種多通道的資金集中結算是資金管理工作的重要發展趨勢。考慮到全球結算貨幣和結算通道的多元化，跨國銀行和各類結算機構將會提供更廣泛的各種貨幣直連資金收付接口，全球結算電子化、票據電子化等結算服務產品也會日益成熟。

再次，風險管理是司庫管理體系搭建的核心要義。面對不確定性加大的外部市場環境和日趨嚴格的監管要求，企業在司庫管理體系搭建中，應重點關注如下風險：一是操作類風險。即由于企業的內部程序、人員、系統的欠缺或失誤，以及由于外部事件突發而造成損失的風險。企業可通過建設完善的操作風險管理信息平臺，將各業務條線、職能機構及風險管理部門納入操作風險管理范疇，采用操作風險管理工具，實現操作風險的管理。二是流動性風險。即由于不能有效應對預期及非預期的現金流和擔保需求進而影響日常運營或財務狀況的風險。企業需加強對負債率、短期集中債務比等資金風險指標的監控，同時對企業債務到期設置預警提示，根據資金缺口提前做好融資接續預案，避免出現流動性風險。三是市場類風險。即由市場價格的不利變動造成企業表內和表外頭寸發生損失的風險。企業防范市場風險，需實時監測國內國際市場股票、債券、匯率等重要價格參數變化情況，建立與業務相匹配的風險管理模型，定期評估對沖有效性，合理控制各類金融產品風險敞口，有效防范市場性風險。四是信用風險。指企業客戶不履行到期債務的風險，包括應收賬款到期無法回收的風險等。企業管理信用風險，需建立客戶信用管理系統，根據不同客戶和業務設定賒銷限額，優化抵質押物管理，動態進行信用風險監控和編制風險分析報告。

此外，延伸至產業鏈和生態鏈的司庫管理體系將成為司庫建設重點方向。傳統的資金管理通常著眼于企業財資信息數據治理，以實現資金數據的可視、可控、可調。如今，越來越多的企業以支持產業、服務產業鏈的方式開展金融業務，通過平臺化的方式集合商流、物流、信息流、資金流，并通過科技手段觸及客戶需求、提升風控水平，發揮整個生態圈的聯動效應。隨著產業金融的融合，多家企業逐漸以司庫平臺作為業務中臺，助力產業發展，司庫運營呈現出“生態化”和“數智融合”的特征。

數字化時代司庫管理體系建設路徑

一是按照“全景規劃、分步實施”的原則推進。司庫信息系統建設路徑主要從企業未來發展戰略出發，按企業管理特性構建企業司庫管理模式，再按司庫管理定位設定相應組織架構和流程，對司庫管理各項業務流程進行梳理；還要進行系統信息化管理制度建設，通過制度績效考核及激勵措施，推動系統信息化建設和未來發展，讓業務部門和信息管理部門充分參與到項目建設和優化升級中，為企業未來的數字化發展提供更大主觀能動性和發展動力。

“全景規劃”意味著必須從整體、全面的角度去進行司庫體系的頂層設計（見圖1），解決好司庫內外在流程閉環、數據埋點、功能界面、系統架構的問題，將司庫管理體系真正打造成企業內部的“一張網、一個庫、一個池”。“分步實施”不僅代表在實施落地的過程中尊重司庫管理體系不同模塊之間的內在管理聯系，按照從基礎到復雜、從操作、管控到數字應用的順序分批分期實施；還可根據集團下屬企業的管控性質，從需求迫切、管控強的企業開始推進，以保證司庫管理體系搭建的平穩、有序。

二是優化司庫管理組織架構。司庫管理體系建設涉及到企業的財務部門、業務部門、財務公司、共享中心、成員單位等多個主體，牽涉面廣、項目難度大，所以定位為“一把手”工程，要建立“高管掛帥、部門聯動、內外協同、上下貫通”的高效聯動工作機制，形成集團總部、牽頭單位、業務專家、咨詢方、實施方、金融機構聯動的專項實施團隊。同時，還要建立“三位一體”司庫組織保障體系，推行“集團總部管政策、金融機構強服務、各級單位抓執行”的分級管理模式，有效保障司庫管理體系高效協同運行。集團總部管政策，是指總部負責制定集團資金管理規章制度、業務標準和管控流程、資源統籌協調、監督與考核等工作，建立統一的司庫管理體系，強化集團化運作。金融機構強服務，是指財務公司提供金融服務支撐，實施資金歸集、結算和安全監控；其他金融板塊公司，如租賃公司、保理公司等，提供輔助金融服務；財務共享中心提供資金結算、賬戶集中處理，提升財務工作效率。各級單位抓執行，則是指各級單位按照集團的統一部署完成現狀調研、配合進行方案規劃和設計、系統應用落地等工作。

三是明確不同業務和不同階段的司庫建設目標。不同類型業務企業在司庫管理體系建設過程中需要實現的目標往往不同。通常來說，操作類業務以“夯實信息基礎、提升操作效率”為目標；運營類業務以“深化智能應用、降低運營成本”為目標；戰略及資源配置類業務以“優化資源配置、支撐戰略決策”為目標。實踐中，企業要根據實際情況，確定不同發展階段的建設目標。以A企業為例，在確立司庫體系建設的總目標是以承接重構資金類資源管理體系、促進業財深度融合及財務數字化轉型升級和防范資金管理漏洞、不斷增強企業價值創造力和抗風險能力的前提下，確定了I期、II期和III期三個階段的建設目標（見圖2）。

圖2 A企業司庫管理體系三個階段的建設目標

四是搭建數字化的司庫平臺。在數字化時代，企業司庫管理體系建設不僅是搭建一套財務信息系統，而是相關司庫管理職能數字化生態的升級。一方面，司庫管理系統要與ERP、財務共享中心、財務公司等系統無縫銜接，通過統一接口與銀企直聯、SWIFT、第三方支付、外部銀行等相關系統充分集成，成為企業統一的數據中心，為企業實現業財銀一體化、智能化和數字化管理提供信息化支持；另一方面，企業要以一種開放生態的思維大限度地整合各方資源，通過完善自身的司庫數據規則與機制，搭建司庫數據庫，與業務部門、外部生態伙伴形成數據分享的閉環，推動司庫管理向平臺范式發展。

與此同時，大數據、智能化、區塊鏈等新技術為司庫建設提供了技術支持和信息通道，有助于企業實現內外互聯互通，集聚各類數據資源，為司庫管控范圍擴展提供了技術可行性，保證了司庫對企業經營活動管控和決策的及時性與準確性。一方面，司庫管理體系可以借助人工智能等技術，進行自動化的資金業務處理、可視化的過程監控、智能化的風險控制以及智慧化的資源配置決策，實現資金高效高質量運營、前瞻性分析和監控預警，提升司庫的價值創造能力；另一方面，司庫管理體系可以通過用戶授權、身份認證、數字簽名等技術手段保證系統操作和數據信息一致，設計完善容災方案及應急預案，確保司庫管理系統持續穩定運行。

數字化時代智慧司庫管理樣本

企業要通過司庫信息系統的建設，將數字化手段運用于不同的業務環節，真正實現為業務賦能，提升企業價值。以A企業為例，其在財資領域內的任何活動，都是在集團大司庫的框架指導下進行，司庫的業務運營管理的核心圍繞“賦能產業生態”和“金融資源管理”進行（見圖3）。

圖3 A企業大司庫管理框架

在大司庫系統框架下，不同業務的建設重點如下：

銀行賬戶。進行賬戶全生命周期覆蓋管理，從賬戶開戶開始，包括變更、凍結等，直到賬戶銷戶，所有過程都在系統中操作，形成全賬戶的全生命周期管理模式。

資金結算。通過財務共享中心，集成前端業務系統與后端銀企直連，實現端到端的資金收支管理及對賬、入賬的高度自動化；通過人工智能構建自動排程引擎，驅動更精細更準確的自動排款排票，實現排款排票自動化，提升支付效率，提升資金利用率；通過文字識別技術完成電子回單、付款單、憑證等單據的識別，最終實現資金機器人業務運營交易工廠。

票據管理。集中各銀行票據池信息，實現票據池總存量及總流量查詢；根據銀行票據池協議，實現各銀行票據池額度分配與查詢；各貿易融資業務與票據池額度緊密集成，并進行池額度使用情況實時跟蹤。

信用管理。建立客戶信用風險管理系統，通過客戶評級及授信量化應收款項風險；并結合各種新信息動態更新及調整，適時監控客戶的信用風險。同時，將客戶信用風險管理系統與合同系統、資金結算銜接，達到超過授信額度將無法簽署合同、無法結算的目的。

資金集中。確定現金池應實現功能，選擇合適的現金池模式；根據資金池管控需求建立完善資金管理與審批制度，并嵌入系統實現全流程審批。同時，資金池業務與賬務系統銜接，自動生成會計憑證。

資金預算約束。落地完整的資金預算、資金預測、資金計劃的管理體系。依托財務共享中心，保證資金預算在合理編制的基礎上，有效落實到每一筆資金支付上；借助大數據和人工智能技術等多因子建立智能預測機制，通過過往數據的鉆取與分析，實現高效、可靠的資金流動性預測；結合資金預算與資金預測數據，按照不同維度編制并落實資金計劃，為精細化資金管控提供抓手。

債務融資。根據資金預測自動生成流動性缺口報告，基于靈活可配置的企業資金運營偏好模型，匹配企業在手融資工具及額度；展示資產到期和負債到期的匹配情況，防止錯配風險；通過系統進行融資方案審批，確保不出現合規性風險。

境外資金管理。通過銀企直聯或SWIFT對接，實現銀行賬戶的全球實時動態監控和境外資金統一結算；建立雙向人民幣資金池，通過額度內自由劃轉、內保外貸、軋差凈額結算等方式實現境內外資金雙向互轉。

供應鏈金融服務。搭建統一的線上化電商云服務平臺，通過電商云服務平臺使供應鏈上下游中小企業的訂單、運單、收單、融資、倉儲等經營性行為都進入平臺，同時引入物流等第三方企業，搭建服務平臺，為企業提供配套金融服務。

戰略決策支持。明確支持企業價值實現的資金管理驅動因素，搭建資金分析框架，形成分析模型；自動利用系統集成所采集到的資金數據，配合構建好的分析模型，形成可視化的分析結果，為戰略決策提供有力地支撐。

由此可見，在司庫管理理念升級和制度完善的基礎上，基于新技術的應用，通過提高司庫管理體系數字化水平，促進了企業財資業務融合，智慧司庫滲透至業務各環節，不僅為企業自身業務提供智能決策依據，還為供應鏈上下游提供增值服務，全面提升司庫管理價值。