區塊鏈技術驅動融資租賃平臺優化策略探究

程晗蕾，魯 靜（副教授）

一、引言

融資租賃又稱為設備租賃，是一種集融資、融物、貿易和技術更新于一體的金融產業。它允許小微企業作為承租人向設備供貨商或制造商（出賣人）選定所需的設備，再由融資租賃公司（出租人）出面購買設備，然后由承租人向出租人分期支付租金來租賃機械設備[1]。待租賃期滿，承租人可以選擇將租賃設備留購、續租或退回給出租人。租賃公司分別與小微企業簽訂融資租賃合同和設備購買合同。在租賃周期內，小微企業擁有設備使用權，但不擁有設備所有權，以此緩解資金壓力[2]。

20 世紀80 年代末，融資租賃業才在我國逐漸發展起來。隨著我國實體經濟的不斷發展壯大，融資租賃企業數量從2006年的80家增長至2020年的12156家，相應的業務量增長至65040億元人民幣，在全球占比約為23.7%。我國融資租賃業務主要集中在航天航空、建筑工程、交通運輸、電信、醫療等行業。

隨著社會的不斷發展，小微企業也需要大量資金購置設備，然而“弱信用”往往使得企業面臨資金短缺的困境[3]。融資租賃由此成為僅次于銀行信貸的第二種間接融資方式，并逐漸受到學術界和產業界的關注。

然而，傳統融資租賃業務仍存在“數據孤島”和“信息不對稱”問題，使得供應鏈末端的小微企業依然面臨審核復雜、融資成本高、租賃物監管困難等問題[4]。此外，由于融資租賃業務涉及主體眾多，融資各環節產生信息復雜異構，數據流轉可信度存疑。中國人民銀行于2021年12月發布了《地方金融監督管理條例（草案征求意見稿）》，其中提出“融資租賃公司原則上不得跨省開展業務”。實際上目前跨省開展業務的融資租賃公司占比達到90%，該條例嚴重制約了融資租賃業務的發展。而區塊鏈技術擁有去中心化、點對點通信、不可篡改、可追溯、集體驗證等優點[5]，有助于不同主體之間交易數據的互聯互通，并解決傳統融資租賃業務中的信息不對稱、文件調閱難和交易不透明等問題[6]。

二、文獻綜述

目前，國內外研究多聚焦于探索融資租賃的基本交易模式、不同融資模式對比和最優融資租賃策略等，而對于區塊鏈融合融資租賃業務的研究相對較少，且與租賃物的類型有著緊密聯系。

1. 工程設備租賃。針對工程設備的租賃談判周期長、保險報價程序繁瑣等問題，有學者對IBM 提出的區塊鏈起重機租賃平臺進行案例研究。該平臺將新生產的起重機的身份注冊在區塊鏈上，之后建筑承包商將為起重機確定租賃選項（即短期、長期或融資租賃）以及保險選項，這一切都在區塊鏈上更新。然后，客戶將他們的付款細節鏈接到平臺，平臺將自動支付操作培訓、維護和維修服務等費用。將區塊鏈應用于建設工程管理，可解決企業在租賃設備過程中的信息不對稱問題。

2. 商業飛機租賃。有研究利用區塊鏈來優化商業飛機租賃業務，經過原型概念驗證，發現區塊鏈有助于對分散在不同地區的飛機進行統一資產管理，并解決租賃業務中存在的欺詐、文件缺失和偽造等問題。智能合約的自動化執行特征實現了機器對機器的交互，提高了工業物聯網中設備管控的可信度[7]。

3. 無人機租賃。針對無人機租賃公司與政府部門之間租賃交易存在的信任度低、價格糾紛等問題，有學者提出了基于聯盟區塊鏈的多方安全交易框架和智能定價策略。這有助于無人機租賃公司與政府部門之間建立信任關系，無須擔心隱私泄露和交易數據被篡改，最大限度地激勵無人機企業積極開展租賃業務[8]。

4. 汽車租賃。為了解決傳統汽車租賃業務中各方權責不清、紙質文件流轉復雜、信息更新不及時等問題，有學者在以太坊上開發了一個汽車租賃平臺，提出由監管機構在區塊鏈上對新車進行注冊，并調用鏈上的交易將汽車所有權轉讓給制造商；然后，多方通過更新智能合約模板和執行合約來實現汽車所有權和使用權的轉移。這樣可以清晰地監控汽車租賃業務中的每筆交易，實現對融資租賃活動的全流程監管，從而有效降低融資風險。

隨著信息技術的不斷發展，有效利用區塊鏈等新興技術可以突破傳統融資租賃的業務模式局限，使融資各環節產生的信息實現分布式共享、扁平化傳輸，進而降低融資成本和風險，提高融資租賃業務開展的效率。

三、區塊鏈與融資租賃的匹配性分析

傳統融資租賃的發展面臨信息不對稱、合同調閱取證難、融資過程不透明和租賃實物管控難等問題。而區塊鏈技術可以將融資交易信息經共識驗證后記錄于分布式賬本中，任何一方都不可能按照自己的意愿來操控數據，從而打造了一個天然可信的金融環境。總體來說，區塊鏈技術主要從以下四個方面賦能傳統融資租賃：

1. 打破各主體之間的“數據孤島”。交易參與方對每一筆業務數據和融資信息進行加密，并上傳至區塊鏈。通過數據備份一致性同步到所有節點的分布式賬本中，此時金融機構或其他數據需求者不再需要從第三方單向調取和驗證數據，從而減少不必要的借貸審核環節，提高小微企業的融資效率。

2. 提高合同的線上可信流轉效率。合同文件經哈希加密后生成“數字指紋”，該指紋經多方數字簽名后存儲于鏈上。合同內容的任意變更都會導致對應數字指紋發生巨大變化，通過對比合同的“數字指紋”，即可快速校驗合同的真實性和完整性。電子合同一經上鏈就無法篡改，一旦產生合同糾紛，多方機構也可以直接從鏈上取證并將其作為直接證據，從而提高電子合同取證效率，加快數據信息線上證據化流轉。

3. 促進交易數據的透明管理。運用區塊鏈技術可以將經共識驗證后的融資信息記錄于分布式賬本中，每個聯盟節點都擁有完全數據備份，任何單一節點或多個節點串謀都不可能隨意修改數據，進而使融資過程具有公正性和透明性。任何數據的使用情況都可通過交易的形式記錄在區塊鏈上，實現對數據共享情況的保護[9]。

4. 推動交易鏈的可靠溯源。企業可以將租賃物全過程流轉信息寫入區塊鏈，也可以將所有交易行為和租賃資產轉移狀態都加密，并按時間順序附加在鏈上。這種時序“記賬”方式顯著提高了交易鏈的全流程可追溯性，降低了交易成本和監控成本。

四、區塊鏈融資租賃平臺的應用及存在的問題

1. 區塊鏈融資租賃平臺的應用實踐。事實上，目前僅有部分企業嘗試將區塊鏈應用于融資租賃業務。2020年英特爾公司聯合螞蟻區塊鏈，讓英特爾芯片的下游租賃廠商在螞蟻鏈平臺上執行設備租賃業務，取代傳統設備采購流程，同時將租賃廠商、保險公司和資金機構全部上鏈，從而降低各環節的互信成本，提高供應鏈上芯片的供給效率和企業融資效率。2019 年IBM 聯合澳新銀行等在其IBM Cloud 上構建了區塊鏈平臺Lygon。該平臺利用區塊鏈優化零售物業租賃業務，將傳統手動創建紙質銀行保函的流程轉變為數字化流程，實現承租人在線上實時獲取和使用電子保函以支付租賃物的押金、保證金和租金，極大地提高了保函簽發效率、消除了擔保欺詐風險。

2019 年中交雄安融資租賃有限公司推出基于區塊鏈的中交雄安融資租賃線上平臺，不僅實現了售后回租模式下半潛船設備的跨境融資租賃業務，還為建設雄安新區植樹造林項目提供了285萬元融資支持，完成了租賃設備上鏈及鏈上全流程無紙化放款。2019年浙江浙銀金融租賃股份有限公司依托浙商銀行的應收賬款鏈平臺推出“銀租通”業務。該公司從半導體生產商納晶科技采購已有大型設備，并將其回租給該生產商；與此同時，納晶科技通過在鏈上簽發和承兌應收租金來向浙江浙銀金融租賃股份有限公司支付租金。基于此閉環融資模式，浙江浙銀金融租賃服務有限公司幫助納晶科技盤活存量設備，緩解了其付款壓力。

由上述應用實踐發現，不同企業建設的區塊鏈融資租賃平臺的運作方式存在一定差異，主要歸因于租賃設備的特異性和所涉及相關方的多樣性，但其本質的核心路線大致相同，主要利用了區塊鏈的存證性和溯源性。這兩大技術特性可以很好地突破傳統融資租賃中的多方信息不對稱、合同調閱取證難、融資過程不透明這三大發展瓶頸。然而，目前僅依靠區塊鏈技術仍無法完全突破最后一個發展瓶頸，即租賃實物管控難。其主要原因是：廣泛認可的區塊鏈存證數據的真實性和證據性通常指的是上鏈后的數據，區塊鏈技術并不能保證上鏈前數據的真實性。為了更好地解決上述問題，有必要提出一種新的策略來提升租賃物源數據的可靠性。除此之外，隨著區塊鏈與融資租賃業務融合實踐的逐步推進，新的問題也正在顯現。

2. 區塊鏈融資租賃平臺存在的問題。傳統融資租賃借助區塊鏈的分布式記賬、鏈式數據存儲結構的優勢，打破了小微企業融資難、融資貴的困境。然而，隨著融資租賃業務中租賃物的所有權與使用權的歸屬界限逐漸模糊，當前區塊鏈融資租賃平臺的局限性逐漸顯現出來：

（1）租賃物全流程管控。該問題是傳統融資租賃的發展瓶頸之一，也是亟須解決的關鍵問題。具體來說，當前租賃物在使用和運維時，其位置、環境、質量狀態等信息仍是由單一企業錄入至業務系統，每一環節產生的資產源數據仍存在被黑客攻擊、竊取和篡改的風險。

（2）賬本數據隱私隔離。該問題在于區塊鏈使每個企業節點都需存儲一份完整的賬本數據，導致企業的數據資產在使用過程中存在隱私泄露的風險。同時，惡意節點可能會監聽全網廣播的加密數據，并利用統計分析來推測出交易內容。

（3）鏈上鏈下數據交叉驗證。該問題在于區塊鏈的融資租賃實際操作中，鏈上僅存儲部分關鍵結構化數據（大部分是哈希值和交易），制約著業務系統與分布式賬本之間的數據驗證和交換效率。

五、區塊鏈的融資租賃平臺優化策略

1. 總體思路。區塊鏈具有去中心化、按序記錄、數據可溯、集體驗證和可編程等特點，能夠使陌生節點之間快速建立互信，實現信息共享和可信交易。物聯網通過信息傳感設備來自動采集現實世界中人或物的物理狀態，并將其原始數據通過互聯網實時上傳到數據庫中。這兩種技術對于解決當前區塊鏈融資租賃業務中租賃物全流程管控、數據隱私隔離、鏈上鏈下數據交叉驗證問題具有很強的適用性，為優化區塊鏈融資租賃平臺提供了新的解決思路。具體如下：

（1）針對租賃物全流程管控問題。新平臺融合射頻識別（RFID）和全球定位系統（GPS）等物聯網技術，可為每件租賃物打上一一對應的射頻電子標簽。該電子標簽里封裝著實物的身份信息，通過驗證標簽里租賃物信息的完整性來校驗租賃物運輸途中是否被掉包。IoT 設備通過掃描電子標簽來實時記錄租賃設備在組裝生產、采購、運輸、安裝使用和回收處理等全流程的資產狀態信息，并通過網絡通信技術上傳到區塊鏈。這樣可實現對租賃設備的快速識別、跟蹤定位、運維監測等。基于區塊鏈上不可篡改、多維的設備狀態信息，助力租賃公司降低巡查成本，促使設備使用方（中小企業）能夠把更多的精力放在生產經營上。

（2）針對賬本數據隱私隔離問題。新平臺主要采取以下三種優化策略：一是通過區塊鏈的數字身份生成和智能合約的身份認證機制，對準備寫入/讀取交易數據的用戶生成唯一的數字身份憑證碼；若憑證被校驗有效，則對應合法身份的用戶才能實施端到端的安全通訊。二是采用通道隔離機制，將聯盟節點劃分至不同通道中，每個通道維護一個獨立的子賬本，賬本中的數據只對通道內節點可見。通過這種對賬本進行隔離的方式，使每個節點只處理并存儲自己所在通道的數據，其他通道的第三方節點無權訪問這些數據，防止敏感數據被惡意獲取。另外，從區塊鏈的私有數據層面對組織節點進行隔離，在一個擁有多個參與組織的賬本中允許某些隱私數據只在小部分組織間共享，以保護數據隱私隔離。三是為訪問資源的操作設置嚴格的細粒度權限控制。例如，針對不同的用戶角色設置不同的訪問和操作權限等級，實現數據動態隱私管控。

（3）針對鏈上鏈下數據交叉驗證問題。新平臺可以通過配置區塊鏈中間件接口（Rest API），對已經部署和實例化的封裝有融資業務的智能合約進行調用和查詢。合約可以對加密的交易數據執行“加減乘除”操作，并借助同態加密算法對合約結果進行交叉匹配驗證，在不透露明文信息的情況下準確核驗相關交易的真偽。對于鏈上鏈下數據交換，通過區塊鏈預言機允許智能合約訪問未存儲在區塊鏈上的交易數據，促進融資租賃公司與交易的各個參與方進行融資業務對接，包括參與主體的信用評估、租賃物的交付使用情況、還款風險評估等。

2. 具體方案。

（1）區塊鏈融資租賃平臺的整體架構。基于上述總體思路，本文采用聯盟鏈形式建立融資租賃平臺來完成對大型設備的融資租賃業務。具體來說，以設備制造商、供貨商、融資租賃公司、小微企業和設備回收商等主體作為聯盟成員組建融資租賃區塊鏈，如圖1 所示。

圖1 基于區塊鏈的融資租賃聯盟架構

本平臺結合物聯網技術在感知層集成大量分散的傳感器，當租賃設備在供應鏈中的不同制造商、供貨商、小微企業、質檢運維機構被射頻識別掃描時，實時記錄設備狀態信息，并通過P2P網絡上鏈至分布式賬本。平臺會將各類業務邏輯編譯成智能合約，交易信息和設備狀態滿足合約觸發條件后，則自動執行合約邏輯，合約的執行結果將被更新并同步到區塊鏈的所有節點中。具有資金需求的聯盟成員在該鏈上完成對設備的融資租賃業務，平臺對融資過程中產生的每一筆融資交易信息、應收租金結算信息、貨款回款信息、供貨合同信息和租賃合同信息等數據經過多方節點按照共識機制驗證一致性后，執行上鏈存證，使之不可篡改且可追溯。

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總體來說，本平臺利用射頻識別技術來采集和讀取融資租賃價值鏈中的原始數據，利用區塊鏈技術來保證平臺中查詢和共享的數據是真實和可靠的。區塊鏈融資租賃平臺的整體架構設計如圖2所示。

圖2 基于區塊鏈的融資租賃模型的整體架構

（2）區塊鏈融資租賃平臺的優化方案。依托于上述總體思路和整體架構，本文把整個區塊鏈的融資租賃業務優化為以下七個階段。

階段1：RFID技術的身份注冊上鏈階段。當承租人向融資租賃公司選定租賃物后，融資租賃公司與設備制造商之間簽訂設備買賣合同。設備制造商在每件租賃設備上附上RFID 電子標簽。一旦租賃設備生產完成，制造商會將相關身份元數據進行非對稱加密和數字簽名，并寫入射頻電子標簽中。同時，區塊鏈身份注冊節點對上述身份元數據進行聯合哈希運算生成去中心化的數字身份憑證碼，作為對應租賃設備獨一無二的身份標識，并將其同步更新至區塊鏈上，使之不可篡改、不可偽造。該身份憑證碼類似于傳統的實物標識編碼，通過追蹤固定值的身份憑證碼的流通信息來跟蹤租賃設備的當前狀態。

階段2：實物資產的身份校驗確權階段。在租賃設備的配送、收貨和質檢返修過程中，承租人都需要對設備進行身份認證和確權，以防止掉包。具體來說，承租人會手持RFID 讀寫器來讀取電子標簽里存儲的身份元數據，并傳輸給區塊鏈身份認證節點。該節點收到相關元數據后，首先調用“身份生成智能合約”，輸入剛采集到的身份元數據，觸發生成數字身份憑證碼。接著，調用“身份校驗智能合約”將最新生成的身份憑證碼與從區塊鏈賬本中讀取的事先注冊的原始身份憑證碼進行對比，校驗兩者是否相同；若相同，則說明該租賃設備的身份是正確有效的，完成確權。租賃設備信息的寫入和讀取都會涉及區塊鏈認證節點、RFID 讀寫器和電子標簽之間的數據存儲和認證交互過程。通過RFID 讀寫器對電子標簽進行讀寫信息操作，以實現對其租賃物的狀態監控。區塊鏈平臺會對所有租賃物信息進行統一管理，方便對租賃物進行全程管控和溯源。

階段3：智能合約的融資租賃交易撮合階段。通過前述兩個階段對租賃物進行身份注冊和確權后，平臺不僅解決了租賃物全流程管控問題，還解決了數據隱私隔離問題，實現對設備狀態的實時監測，以及設備與區塊鏈節點的安全交互，提升制造商/供貨商與融資租賃公司之間物權關系的互信度。本文進一步利用區塊鏈的智能合約來自動“撮合”融資租賃交易，優化融資租賃公司與小微企業之間的債權關系。

具體來說，融資租賃公司經聯盟節點準入機制驗證成功后，申請將多租賃模式的金融產品發布于區塊鏈的融資租賃平臺，并全網廣播。小微企業作為承租人在選定所需的設備融資模式后，填寫設備租賃申請信息，并廣播給全網絡節點。供應鏈上的強信用機構接收到新金融產品和設備租賃申請后，分別進行審核和審批，將有效的金融產品和設備租賃申請使用私鑰進行數字簽名，完成信用背書，并放入“金融池”。

參與融資租賃交易的市場主體按照自身需求和意愿，將金融池中相關的金融產品和設備租賃申請信息輸入到部署智能合約和共識機制的指定的融資租賃業務通道，并由關聯方共同選定的共識節點按照融資交易智能合約算法對設備租賃信息進行智能匹配和撮合。以租賃設備供求雙方的平等、自愿交易為前提，進行規定次數或時間內的迭代匹配，匹配失敗的設備租賃申請信息將反饋給承租人修改或直接返回至金融池，進入下一輪交易匹配和撮合。一旦融資交易匹配成功，區塊鏈節點則將該消息在其指定的業務通道內進行分布式廣播存儲。整個區塊鏈的合約化融資租賃交易撮合流程如圖3 所示。智能合約能夠保障“金融池”中的每筆融資交易撮合都是自動且按規則公正地執行，降低了交易摩擦成本，優化了金融市場環境。

圖3 基于智能合約的融資租賃交易撮合流程

階段5：鏈上應收租金的數字化階段。融資租賃合同一旦簽訂蓋章，即表示融資租賃公司與小微企業之間建立了正式的債權債務關系。為了促進融資租賃的金融服務模式多元化，平臺將融資租賃公司向小微企業（承租人）收取的設備租金（即應收租金）通過區塊鏈共識認證后，生成一種電子債權憑證（可視作“數字通證”）。該憑證由供應鏈上的融資租賃公司和核心企業共同數字簽名背書后簽發和確權，在鏈上承載著核心企業的信用價值。電子債權憑證狀態信息會廣播到平臺上其他節點，相關方可以實時查看憑證狀態。同時，融資租賃公司可按自身實際資金需求在鏈上對未到期的一定額度的電子債權憑證執行拆分、質押、抵押、提前貼現兌付以及支付租賃物購置款項等操作。例如，融資租賃公司可以將電子債權憑證轉讓（核心企業的信用傳導）給保理商，保理商繼續將已生效的電子債權憑證進行鑒定和背書后，進一步拆分轉讓給再保理商或銀行，為企業提供融資服務，實現線上低成本開展保理業務（如圖4所示）。每一流轉環節中電子債權憑證狀態的改變以及相關業務信息和交易信息，都會被存儲在聯盟鏈中，可全流程追溯；每一步操作均需使用其用戶私鑰簽名，保證其操作的真實性。所有融資交易數據只有參與企業可見，同一業務通道的其他用戶也只能看到加密后的數據。

圖4 基于區塊鏈的應收租金的數字化流轉路徑

通過這種基于區塊鏈的應收租金數字化融資模式，一方面可使平臺借助區塊鏈上數字債權的整個生命周期的信息來有效界定各主體的責任，快速處理各類糾紛；另一方面，債權在鏈上拆分、流轉可幫助租賃公司盤活應收租金，提高了融資工具的流動性，解決了租賃公司購買租賃物的融資難題。

階段6：智能合約的資金清分階段。本文主要利用智能合約來實現資金劃轉清收。具體來說，平臺將應收租金結算規則或設備購買款項支付規則編譯成智能合約，并將其部署至各個區塊鏈節點。當外界因素滿足租賃合約中事先設定的約束條件時，平臺會自動將承租人支付的租金或融資租賃公司購買設備的貨款金額實時劃轉給對應收款方賬戶，并將資金清分結果加密并廣播、同步記錄于所有節點的賬本中。一旦發生糾紛，可第一時間去鏈上溯源，定位責任人，降低回款風險。

除此之外，平臺可使用零知識證明算法對電子債權每一流轉環節的加密數據進行全同態關系驗證。例如，對加密融資金額數據進行加減乘除四則運算及數據大小關系的驗證等，以此完成對復雜業務邏輯下數據的交叉驗證，確保交易數據在流轉過程中的安全性和抗攻擊性。

階段7：交易信息的鏈上查詢與授權共享階段。在交易信息查詢階段，融資租賃公司可將“租賃物身份信息和生產信息”“融資金額信息”“利率”“每期應收租金”等隱私性較強的數據共同加密成一段密文，上傳至區塊鏈，解密密鑰由數據擁有方自己保存。當保理商、銀行等其他機構因業務需求而查看“每期應收租金”信息時，可向融資租賃公司申請查看權限。數據擁有方（如融資租賃公司）會評估該數據申請者的角色或屬性是否滿足預設要求，若滿足，則賦予該申請者查看特定字段密文的權限或向其發放其特定字段的解密密鑰，進而數據申請者可查看鏈上的應收租金明文信息，但鏈上其余信息仍保持加密狀態。這樣可實現數據擁有者對數據的自主訪問控制和精準共享，能夠滿足不同市場主體的特定融資租賃業務需求。考慮到金融監管需求，平臺配置了與區塊鏈相連接的SDK和API，政府相關的業務系統經平臺批準后通過該接口實現與區塊鏈網絡的連接，對鏈上資源進行查看和使用。平臺管理員也可以在區塊鏈瀏覽器中實時刷新查看每一筆交易在區塊鏈中記錄的信息，包括區塊高度、區塊哈希、交易哈希值、時間戳、發送地址和接收地址等，實現交易的可視化監管。

六、成效分析

1. 通過RFID技術為鏈上的數據流轉奠定信任基石。運用物聯網的RFID 技術將物理世界采集到的租賃設備信息從數據源頭實現上鏈，切實保障物權的可信度。通過追溯設備唯一的身份標識，實現租賃設備從生產、運輸、入庫、使用、維修、報廢全生命周期管理，提高租賃設備管理精細化水平和監管效率，推動二手租賃設備的線上出租和交易開展，有效拓展融資渠道。

2. 通過“區塊鏈+物聯網”降低債權和物權管理風險。在監管節點，可以通過監測區塊鏈網絡中小微企業（承租人）的異常交易行為來及時發現欺詐行為。利用物聯網的末端傳感器采集租賃物最新運行狀態的各種參數，并將其上傳至區塊鏈。區塊鏈的鏈式數據結構能夠使租賃物的數據不被惡意篡改或破壞，每次租賃物狀態的更新都以交易形成記錄于鏈上，時刻監督租賃物每個使用環節的數據。

3. 通過交易撮合和數字資產來盤活資產。本文構建了一個區塊鏈的“金融池”，使融資租賃公司、設備制造商和小微企業等市場主體能夠突破時間和空間的限制，在透明開放的平臺線上自主選擇他們滿意的金融產品和租賃設備，期間無需第三方參與，以增強金融市場活力。

4. 通過通道隔離機制使數據僅對通道內聯盟節點可見。在融資租賃交易撮合階段，其交易匹配結果只會發布在設備供求雙方指定的業務通道內，不屬于該通道的組織節點無法訪問該通道內其賬本的數據，限制數據傳播范圍，保障數據隱私。

5. 通過數據自主共享推動企業數據資產的價值挖掘。聯盟鏈上的數據可以被自主可控地共享，不僅保障了企業數字資產的安全，同時激勵了數據擁有者通過數據共享來獲取收益，進一步釋放數據價值，加速融資租賃業務的數字化轉型。

七、總結

本文在區塊鏈技術與融資租賃行業逐步融合的背景下，指出當前區塊鏈融資租賃平臺存在租賃物全流程管控、賬本數據隱私隔離、鏈上鏈下數據交叉驗證等困難，提出了相應的優化思路和實施方案。總體來說，區塊鏈可以將小微企業所產生的融資交易信息、電子合同、原始財務憑證等數據記錄于分布式賬本中，使其不可篡改且可追溯。多方參與者根據鏈上可信數據來提高融資租賃業務的交易效率，簡化審核流程，降低了融資難度和中間成本。基于區塊鏈上存儲的由RFID 技術采集到的原始數據，重塑了市場主體對租賃物的管理模式和信任關系。多業務通道的分布式記賬機制進一步提高了數據的安全可靠性。通過區塊鏈智能合約執行數據交叉驗證，提升了融資數據準確性。區塊鏈上資產數字化可助力融資模式的創新。

目前區塊鏈應用于融資租賃行業仍是小范圍試點，若進一步大規模推廣還面臨以下挑戰：首先，如何構建統一的區塊鏈服務網絡來推動異構區塊鏈上融資租賃交易數據的跨鏈交互；其次，如何在融資租賃行業制定一個統一的技術標準或應用指南，助力各市場主體規范業務發展，完善數字金融監管體系；最后，如何通過分片、改進共識機制和通信模式等方法來提升聯盟鏈的擴展性，使其能夠承載海量交易數據的秒級處理。