新金融工具準則下融資租賃公司準備金計提方法探析

林穗杰

（廣東能源融資租賃有限公司，廣東 廣州 510620）

一、背景

近年來，行業監管新規和相關會計準則的實施，對融資租賃公司計提準備金產生重大影響。

（一）監管新規明確融資租賃公司準備金制度要求

2020年5月發布的《融資租賃公司監督管理暫行辦法》（以下簡稱《暫行辦法》）提道“融資租賃公司應當建立資產質量分類制度和準備金制度。”。另外，2021年5月發布的《廣東省融資租賃公司監督管理實施細則（征求意見稿）》（以下簡稱《監督細則》）也提到：“融資租賃公司可參考《貸款風險分類指引》（以下簡稱《分類指引》）建立租賃資產質量分類制度和準備金制度”。

（二）融資租賃公司準備金計提的參考辦法

《暫行辦法》和《監督細則》均要求融資租賃公司建立準備金制度，但卻未對準備金的計提方法做出詳細規定，只提出可參考《分類指引》對資產進行分類和計提準備金，這與《金融企業準備金計提管理辦法》（以下簡稱《計提辦法》）中的標準法相同。但是，《計提辦法》的使用對象是銀行、金融租賃公司等，并不包括融資租賃公司，因此我們只能參考《計提辦法》的部分內容計提準備金，無須照搬全套。比如，可使用里面的定義。但是《計提辦法》中一般準備所提到的標準風險系數，僅供參考、不做使用，具體內容將在后文中描述。

（三）新金融工具準則資產減值準備計提發生重大變化

《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》（以下簡稱新金融工具準則）頒布實施后，采用預期信用損失模式計提信用減值。

二、資產減值準備

《計提辦法》中的準備金，是指金融企業對金融資產的風險補償，應在計提資產減值準備后，分析企業承擔風險的能力，進一步計提一般準備，共同構成公司的準備金，保證公司有足夠的風險承擔能力。即可以認為“準備金=資產減值準備+一般準備”。本文將圍繞此公式展開討論，這部分將先分析資產減值準備的構成和計算方式，一般準備則留在后半部分。

對于融資租賃公司而言，對金融資產進行減值測試和計提，遵循新金融工具準則的要求。新金融工具準則中，對于金融資產的減值準備進行了的重新修訂，其中最主要的變化就是使用“預期信用損失法”替代“已發生損失法”，即根據未來發生損失的可能性估計減值準備，而不是在實際發生損失后才計提減值準備。金融資產的減值準備即信用減值損。

（一）計算公式

根據定義，信用減值損失即預期信用損失（假設為X），是指以發生違約的風險為權重計量的金融工具信用損失的加權平均值。這里有兩個概念：第一，發生違約的風險是指未來發生違約事件的概率（假設為P）。第二，金融資產的信用損失也稱為現金短缺的現值（F），應為下列兩者差額的現值：一是公司依照合同應收取的合同現金流量（假設為A）；二是公司預期能收到的現金流量（假設為B）。他們使用的折現率為原實際利率或經信用調整的實際利率（假設折現率為I）。則匯總起來可以形成以下公式：F=（A-B）×I。

一般情況下，A≥B。當A=B時，X=0，不確認減值損失。當A＞B時，即預計未來應收的金額大于預計可回收的金額，產生了現金的短缺。那此時就要對X進行分析，假設以前累計已計提的預期信用損失為X，本年計算出的預期信用損失為X，兩者的差額X=X-X。根據會計準則對賬務處理的要求，主要分為以下三類：第一，當X=0時，不確認減值損失。第二，當X＞0時，本期計算的預期信用損失大于以前累計計提的減值損失，確認減值損失。第三，當X＜0時，本期計算的預期信用損失小于以前累計計提的減值損失，應當將差額確認為減值利得。

（二）計算周期

金融資產信用減值損失計算的周期分為了兩種模式，分別是短期模式和長期模式：短期模式下，預期信用損失按照未來12個月計算；長期模式下，預期信用損失按照整個存續期計算。這里說的未來12個月，是指資產負債表日后的12個月。按照不同的使用周期，主要分為了以下四類金融資產。

1.購買或取得時未發生信用減值。對于這種金融資產，現在常見的方法是三階段法。這里引用一個信用風險的概念，關于信用風險是否顯著增加的判斷，簡單來說，其判斷標準就是比較該金融資產取得日和資產負債表日的違約概率P，判斷其是否發生了顯著變化。常見的情況是，如果該金融資產發生了逾期，且超過了30天，則代表其信用風險已顯著增加。但是，如果不必付出額外的努力，就可以得到關于信用風險評級的合理依據，如信用評級結果等，那就不得僅依賴逾期信息。三階段法的具體內容如下。

一階段：信用風險未顯著增加或在具有較低信用風險。使用短期模式，預期信用損失按照未來12個月計算。

二階段：信用風險已顯著增加但尚未發生信用減值。使用長期模式，預期信用損失按照整個存續期計算，一、二階段的預期信用損失=賬面余額-按原實際利率折現的估計未來現金流量的現值。

三階段：已發生信用減值。使用長期模式，預期信用損失按照整個存續期計算，預期信用損失=賬面余額-按原實際利率折現的估計未來現金流量的現值。

胃腸系統不良反應主要為腹瀉、惡心和嘔吐。3種藥物中，經abemaciclib治療后觀察到的3級腹瀉發生率較高，這可能與它們的結構不同有關。如果排除感染性原因，可以提供抗腸蠕動藥物，如洛哌丁胺。需要注意的是腹瀉會增加感染的風險，如果同時發生中性粒細胞減少，則可能對患者造成嚴重的后果[15]。

2.購買或取得已未發生信用減值。對于這種金融資產，無需對信用風險有無顯著增加進行判斷，可直接使用長期模式。預期信用損失按照整個存續期計算，預期信用損失=賬面余額-按經信用調整的實際利率折現的估計未來現金流量的現值。需要注意的是，這里使用的折現率I與第一類金融資產有所不同。

3.未含重大融資成分的應收款項、合同資產。使用長期模式，預期信用損失按照整個存續期計算，折現率I根據第1、2類金融資產的情況進行選擇。

4.租賃應收款和包含重大融資成分的應收賬款、合同資產。可使用會計政策選擇，分別選擇使用短期模式或長期模式，折現率根據第1、2類金融資產的情況進行選擇。

（三）計算方法

根據公式為方便起見，假設n=1，則X=P×F=P×（A-B）×I。在考慮了金融資產管理單位的財務結構、資產狀況、信用評級、盈利情況、逾期時間等合理且有依據的前瞻性信息的前提下，對金融資產進行分類，選擇適用的計算周期（短期或長期）和折現率I（原實際利率或經信用調整的實際利率）計算現金短期現值F，運用合適的違約率P計算預期信用損失X。

理論上，折現率I即現值系數，應使用實際利率或調整后的實際利率根據年金現值系數或復利現值系數計算。預期能收到的現金流量B應根據金額和時間分布進行預測。違約率P最為復雜，可根據企業類型、行業違約率、追索的方式、經濟環境和信用環境預測等方面綜合考慮。比如，可采用違約概率、違約損失率和前瞻性因子進行分析。在此方式下，違約概率可參考穆迪行業違約率及債務人擔保評級估計；違約損失率可參考巴塞爾協議或根據歷史數據估計；前瞻性因子可根據對未來經濟環境或信用環境的預測估計，例如評估結構由壞至好的系數設置為0.8-1.2。

但實務中，若公司的債務風險較低、債權人資信情況良好、資產情況較好、賬齡較短，不違反預期信用損失計量方法的前提下，可使用簡便方法。即假設折現率I=1，預計能收到的現金流量B=0，則現金短期現值F等于應收取的合同現金流量現值A，一般用該金融資產的賬面余額代替。而違約率P，可參考歷史信用損失經驗，使用遷徙率編制逾期天數及違約率對照表計算（如，若未逾期為0.3%；若逾期≤30日為1.2%；若30日＜逾期天數≤90日為2.3%；以此類推）。此時，預期信用損失=賬面余額×逾期天數違約率。

三、一般準備

根據《計提辦法》的定義，一般準備=風險估值-資產減值準備，風險估值可根據內部模型法或標準法計算。因內部模型法考慮的因素多，計算過程復雜，一般情況下，使用標準法計算。標準法是將資產按照據監管部門確定的標準進行分類后，將各個級別的資產乘以相應的風險系數計算出風險估值的方法。

另外，在《計提辦法》中也提到一般準備的累計金額要大于等于風險資產的1.5%，但這是針對金融企業，并非融資租賃公司。又比如，根據《金融企業財務規則－實施指南》，從事銀行業務的金融企業，一般準備的累計金額要大于等于風險資產的1%。由此可見，對于不同行業，計提一般準備金的下限比例會有所不同。目前，監管部門并未強制要求融資租賃公司需制定一般準備金的下限比例，因此，本文對此不做考慮。

（一）計算公式

《暫行辦法》中提到，融資租賃公司可參考《分類指引》確定資產分類和計提準備金。因此，融資租賃公司應根據企業自身情況，制定金融資產五級分類標準（假設為M），確定對應的標準風險系數（假設為N），計算風險估計值（假設為L）和一般準備（假設為Y）。則本期的風險估值一般準備Y=L-X。假設以前累計已計提的一般準備為Y，本年計算出的一般準備為Y，兩者的差額Y=Y-Y。根據《計提辦法》關于一般準備財務處理的要求，除非報經財經部門備案，否則一般準備不得轉回至未分配利潤。因此，只有當Y＞0時，才計提一般準備，Y≤0時，不做處理。

（二）五級分類

根據《分類指引》，可將金融資產分為正常類、關注類、次級類、可疑類和損失類五個類別。如果有需要，可再做細分，如正常1類、正常2類。對于五級分類M的判斷標準，其核心內容就是判斷對方能否按期償還本金和利息，本質上和資產減值準備十分類似。實務中，除了增加資產狀況、負債結構、現金流情況等判斷標準外，也會使用逾期天數加以區分，如：正常類≤30日、30日＜關注類≤90日、90日＜次級類≤270日、270日＜可疑類≤360日、360日＜損失類。

對于風險系數N，《計提辦法》中所列出的正常類至損失類的比例為分別：1.5%、3%、30%、60%、100%。這比例只針對銀行、金融租賃公司等單位，不針對融資租賃公司。因此在實務中，各融資租賃公司的計提比例均有所不同。比如福建福能融資租賃公司2020年年度報告中，五級分類的計提比例分別為0.5%、1%、15%、30%、100%。大唐融資租賃2020年度第五期超短期債券募集說明書中，正常類的比例為0-0.25%、關注類的比例為0.5%-2%，其他級別逐筆估算。目前，大部分融資租賃公司會簡便方法計算。即根據歷史經驗數據來確定風險系數，類似于信用減值損失中的歷史信用損失，該方法簡單方便、具有實用性。但是，就數據的準確性和可靠性而言，若使用“預期信用損失法”來確定風險系數，更能反映信用風險，而且更接近真實違約情況，對一般準備的預測更具有適用性。

（三）計算準備金

根據總公式“準備金=資產減值準備+一般準備”，假設本年應計提的準備金為Z，則Z=X+Y。此時我們有兩種方法來計算準備金，第一種就是按照上述的方法，分別計算資產減值準備和一般準備。第二種就是在符合條件下采用簡便算法，將信用減值損失的三階段法和資產的五級劃分結合起來統一考慮，用逾期天數加以區分。

例如新金融工具準則中提到，除非有特殊情況，一般認為逾期超過30日，該金融工具信用風險顯著增加，類似于第二階段；逾期超過90日，該金融工具已發生違約，類似于第三階段。結合五級分類的標準，可做如下結合（見表1）。

表1

三階段法 減值系數 五級分類 風險系數 逾期天數第一階段 0.30% 正常類 0.50% ≤30日第二階段 1.00% 關注類 2% 30日<逾期天數≤90日7.00% 次級類 15% 90日<逾期天數≤270日13.00% 可疑類 25% 270日<逾期天數≤360日13%至100% 損失類 100% 360日<逾期天數第三階段

表格中的系數為假設數據，既滿足條件下，資產減值準備和一般準備均采用簡便方法計算，該系數由融資租賃公司根據自身情況確定。

不管采取何種方法，我們都要將資產減值準備和一般準備分開考慮，不能將公式“Z=X+Y，Y=L-X”簡化成：“Z=L”。因為資產減值準備是根據準則計提的，會出現負數沖回的情況，即存在X＜0。但是一般準備原則上只能計提，不得轉回，即Y≮0。因此，通常情況下只有以下兩種情況會計提準備金：第一，當X≥0且L≤X，此時Y=0，Z=X，即一般準備等于0，準備金等于資產減值準備。第二，X≥0且L＞X，此時，Y＞0，Z=X+L，即準備金等于資產減值準備加一般準備。核算上要將資產減值準備和一般準備單獨列支，即兩個賬戶都要有余額。

四、結束語

為滿足行業監管要求，增強風險抵御能力，融資租賃公司應建立公司準備金管理制度，確定準本金計提方法。但由于相關政策文件均未對準備金的計提方法做出明確規定，其計提方法交錯在各種文件中。因此，融資租賃公司可參考《計提辦法》和《分類指引》，結合新金融工具準則，根據自身的實際情況，選擇“預期信用損失法”或“簡便方法”計算資產減值準備和一般準備，得出合適的準備金。