比亞迪財(cái)險(xiǎn)首份成績(jī)單出爐

近日，備受市場(chǎng)關(guān)注的深圳比亞迪財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)有限公司（下稱(chēng)“比亞迪財(cái)險(xiǎn)”）披露了展業(yè)后的首份半年成績(jī)單。

數(shù)據(jù)顯示，比亞迪財(cái)險(xiǎn)上半年實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入6726.23萬(wàn)元，凈利潤(rùn)1846萬(wàn)元，其中二季度凈利潤(rùn)603.72萬(wàn)元。車(chē)險(xiǎn)業(yè)務(wù)方面，上半年比亞迪財(cái)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)車(chē)險(xiǎn)簽單保費(fèi)6739.39萬(wàn)元，均由直銷(xiāo)渠道貢獻(xiàn)，車(chē)險(xiǎn)車(chē)均保費(fèi)為4900元。

二季度攬收保費(fèi)6726萬(wàn)元，凈利潤(rùn)603.72萬(wàn)元

具體來(lái)看比亞迪財(cái)險(xiǎn)披露的2024年第二季度償付能力報(bào)告，截至二季度末，比亞迪財(cái)險(xiǎn)總資產(chǎn)為36.9億元，上半年實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入6726.23萬(wàn)元，凈利潤(rùn)1846萬(wàn)元。其中，該公司二季度單季度實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入6726.12萬(wàn)元，凈利潤(rùn)603.72萬(wàn)元。

車(chē)險(xiǎn)方面，上半年比亞迪財(cái)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)車(chē)險(xiǎn)簽單保費(fèi)6739.39萬(wàn)元，均由直銷(xiāo)渠道貢獻(xiàn)，車(chē)險(xiǎn)車(chē)均保費(fèi)為0.49萬(wàn)元。

此外，數(shù)據(jù)顯示，上半年比亞迪財(cái)險(xiǎn)綜合成本率、綜合費(fèi)用率、綜合賠付率分別為-1834.03%、-1424.78%、-409.25%。對(duì)此，比亞迪財(cái)險(xiǎn)在償付能力報(bào)告中解釋稱(chēng)：“因公司于2024年5月恢復(fù)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)，缺少歷史業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)回，導(dǎo)致本年度已賺保費(fèi)為負(fù)值，進(jìn)而導(dǎo)致綜合成本率、綜合費(fèi)用率、綜合賠付率為負(fù)值。隨著經(jīng)營(yíng)周期的逐步進(jìn)展，本年新簽保單會(huì)逐步實(shí)現(xiàn)滿(mǎn)期，指標(biāo)將逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)檎??！?/p>

風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)方面，根據(jù)國(guó)家金融監(jiān)管總局發(fā)布的結(jié)果，2023年第四季度、2024年第一季度，比亞迪財(cái)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)均為B類(lèi)。

償付能力指標(biāo)方面，由于展業(yè)時(shí)間較短，截至二季度末，比亞迪保險(xiǎn)核心償付能力充足率及綜合償付能力充足率均為4617.48%，與上季度相比，下降了2441.68%，遠(yuǎn)高于監(jiān)管指標(biāo)。

對(duì)于二季度償付能力充足率變化的原因，比亞迪財(cái)險(xiǎn)在報(bào)告中解釋?zhuān)皇怯捎谛屡渲昧?.6億元債券基金，導(dǎo)致市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)最低資本增加2176萬(wàn)元，增幅3323.61%；由于車(chē)險(xiǎn)業(yè)務(wù)展業(yè)，保費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)、準(zhǔn)備金風(fēng)險(xiǎn)以及巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)暴露均顯著增加，導(dǎo)致保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)最低資本增加350萬(wàn)元，增幅48.99%；由于新增3億元備付金和保證金存放于結(jié)算公司，導(dǎo)致信用風(fēng)險(xiǎn)最低資本上升1629萬(wàn)元，升幅34.26%。整體的最低資本相比上季度增加2526萬(wàn)元，增幅53. 29%。二是當(dāng)季度凈利潤(rùn)增加604萬(wàn)元，其他綜合收益增加259萬(wàn)元，非認(rèn)可資產(chǎn)減少32萬(wàn)元。導(dǎo)致整體實(shí)際資本上升895萬(wàn)元，升幅0.27%。

“綜上所述，整體最低資本增幅53.29%，整體實(shí)際資本增幅0.27%，且最低資本增幅遠(yuǎn)大于實(shí)際資本增幅，從而導(dǎo)致綜合償付能力充足率由上季度的7059.16%下降至本季度的4617.48%?！北葋喌县?cái)險(xiǎn)方面表示。

車(chē)險(xiǎn)出單量達(dá)1.37萬(wàn)件，車(chē)均保費(fèi)4900元

作為昔日易安財(cái)險(xiǎn)的承接方，比亞迪財(cái)險(xiǎn)自完成收購(gòu)后，一直在緊鑼密鼓地為接下來(lái)車(chē)險(xiǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展做準(zhǔn)備。

值得一提的是，今年5月6日，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局同意比亞迪保險(xiǎn)在安徽、江西、山東（不含青島）、河南、湖南、廣東、陜西和深圳地區(qū)使用全國(guó)統(tǒng)一的交強(qiáng)險(xiǎn)條款、基礎(chǔ)保險(xiǎn)費(fèi)率和相應(yīng)的費(fèi)率浮動(dòng)系數(shù)。隨后，5月15日，比亞迪保險(xiǎn)開(kāi)出了首份新能源車(chē)保單，保費(fèi)總額3900元。6月中旬，比亞迪保險(xiǎn)微信公眾號(hào)開(kāi)啟車(chē)險(xiǎn)投保入口，開(kāi)放區(qū)域?yàn)榘不?、江西、山東（不含青島）、河南、湖南、廣東、陜西在內(nèi)的7個(gè)省份。

從簽單保費(fèi)來(lái)看，二季度比亞迪財(cái)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)車(chē)險(xiǎn)簽單保費(fèi)6739.39萬(wàn)元，其中100%為直銷(xiāo)渠道的新車(chē)簽單，車(chē)均保費(fèi)為4900元。

根據(jù)上述數(shù)據(jù)測(cè)算，從5月中旬開(kāi)啟投保至6月末的一個(gè)半月時(shí)間內(nèi)，且投保僅限安徽、江西、陜西等有限地區(qū)的情況之下，比亞迪車(chē)險(xiǎn)出單量達(dá)到1.37萬(wàn)件，4900元的件均價(jià)格，略高于我國(guó)新能源車(chē)險(xiǎn)2023年約4000元的件均水平。

業(yè)內(nèi)人士表示，新能源車(chē)出險(xiǎn)率要比燃油車(chē)的出險(xiǎn)率高出一倍。從盈利問(wèn)題來(lái)看，新能源車(chē)險(xiǎn)的綜合成本率也一直居高不下。因此在新能源車(chē)險(xiǎn)領(lǐng)域，向來(lái)有“消費(fèi)者喊貴、險(xiǎn)企喊虧”的聲音。

事實(shí)上，新能源車(chē)險(xiǎn)的車(chē)均保費(fèi)普遍高于普通燃油車(chē)。據(jù)中國(guó)銀保信發(fā)布的《新能源汽車(chē)保險(xiǎn)市場(chǎng)分析報(bào)告》，2023年新能源車(chē)的平均保費(fèi)實(shí)際上比燃油車(chē)高出大約21%，其中純電車(chē)每年保費(fèi)比油車(chē)貴1687元，約為燃油車(chē)的1.8倍。

業(yè)內(nèi)人士表示，新能源車(chē)出險(xiǎn)率要比燃油車(chē)的出險(xiǎn)率高出一倍。從盈利問(wèn)題來(lái)看，新能源車(chē)險(xiǎn)的綜合成本率也一直居高不下。因此在新能源車(chē)險(xiǎn)領(lǐng)域，向來(lái)有“消費(fèi)者喊貴、險(xiǎn)企喊虧”的聲音。

如何從“消費(fèi)者喊貴、險(xiǎn)企喊虧”突圍，仍是未來(lái)挑戰(zhàn)

比亞迪董事長(zhǎng)王傳福在此前召開(kāi)的比亞迪股東大會(huì)上曾表示，“比亞迪進(jìn)入新能源汽車(chē)保險(xiǎn)領(lǐng)域，可以利用技術(shù)、銷(xiāo)售方面的積累，在費(fèi)用節(jié)儉、科學(xué)理賠方面賦能新能源汽車(chē)保險(xiǎn)行業(yè)。比亞迪要挖掘保險(xiǎn)中的費(fèi)用，降低保險(xiǎn)成本，做到保險(xiǎn)不賠錢(qián)還能賺錢(qián)。通過(guò)保險(xiǎn)發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題，來(lái)優(yōu)化新能源車(chē)的設(shè)計(jì)?！蓖鮽鞲Ｖ赋觯履茉雌?chē)保險(xiǎn)仍虧損的原因有多種，但如果在車(chē)輛設(shè)計(jì)上能夠拆件維修，就能大幅降低保險(xiǎn)賠險(xiǎn)成本，拉通保險(xiǎn)和設(shè)計(jì)。

車(chē)車(chē)科技創(chuàng)始人兼CEO張磊表示，新能源車(chē)企大多采用直營(yíng)銷(xiāo)售的模式，由于新能源汽車(chē)相較于燃油車(chē)減少了保養(yǎng)頻次，因此保險(xiǎn)成為車(chē)企連接用戶(hù)的重要抓手，這種轉(zhuǎn)變將為車(chē)企帶來(lái)新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。“車(chē)企選擇經(jīng)營(yíng)車(chē)險(xiǎn)，不僅可以獲得前端的保險(xiǎn)銷(xiāo)售收入，還可以獲得售后產(chǎn)值、配件銷(xiāo)售、車(chē)輛維修等服務(wù)的利潤(rùn)增長(zhǎng)?！睆埨谡f(shuō)道。

從市場(chǎng)層面看，新能源車(chē)險(xiǎn)仍有廣闊空間。據(jù)全國(guó)乘用車(chē)市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)崔東樹(shù)預(yù)計(jì)，2024年新能源乘用車(chē)批發(fā)量預(yù)計(jì)達(dá)到1100萬(wàn)輛，凈增量230萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)22%，將從需求端有效帶動(dòng)新能源車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)的發(fā)展。東吳證券也預(yù)計(jì)，到2030年，新能源車(chē)險(xiǎn)保費(fèi)規(guī)模將達(dá)4541億元，占車(chē)險(xiǎn)總保費(fèi)比例約為32.1%。目前，這一“藍(lán)海”市場(chǎng)已成為眾多車(chē)企、險(xiǎn)企重要的“淘金地”。

不過(guò)，車(chē)企跨界保險(xiǎn)行業(yè)，各方爭(zhēng)議較大。東吳證券亦在其研報(bào)中指出，車(chē)企入局保險(xiǎn)行業(yè)存在牌照資質(zhì)、資金能力、技術(shù)能力以及網(wǎng)點(diǎn)布局等壁壘限制，這均是車(chē)企布局保險(xiǎn)行業(yè)所要面臨的挑戰(zhàn)。

對(duì)于比亞迪財(cái)險(xiǎn)而言，如何在“消費(fèi)者喊貴、險(xiǎn)企喊虧”的情境中突圍，或是這家險(xiǎn)企接下來(lái)需要面臨的一大挑戰(zhàn)。