國有企業產權交易過程中的風險防范探析

摘要：近幾年我國企業國有產權交易市場趨于完善。相對于西方發達國家，我國企業國有產權交易市場起步晚，不可避免會存在較多風險因素，進而對國有資產的交易過程造成較大影響。本文簡單介紹了企業國有產權交易，并深入探析了企業國有產權交易中如何做好風險防范工作。

關鍵詞：企業；國有產權；交易；風險防范

DOI：10.12433/zgkjtz.20242841

一、企業國有產權交易概述

（一）國有產權交易概述

產權是指經濟利益主體獨立擁有其財產的歸屬關系，是經濟所有制關系在法律層面的一種表現，財產占有分配使用以及相關收益與其處置均屬于產權內容[1]。企業國有產權是指國家對企業予以投入在此基礎之上形成的權益，與私有產權相比較而言，企業國有產權具有屬于全體人民、管理層次復雜等特點。

企業國有產權交易常見方式有以下幾種：一是協議轉讓方式。此種交易方式是建立在雙方洽談協商基礎上的，最終達成協議成交目的，交易過程中雙方完全自主，并會在以自身利益為前提的基礎之上展開協商。二是招投標轉讓方式。招投標轉讓是以公開競價的方式評定出最優標者，在此基礎之上完成產權交易，一般涉及資產負債規模較大標的或是企業出自于股權轉讓發展行業需求時，可以采取招投標轉讓方式[2]。三是拍賣方式。將特定財產權利轉給最高應價者，這一產權交易方式公開透明，且具有公平公正的特點。四是網絡競價方式。相對于其他競價交易方式而言，網絡競價方式會更加的客觀公正，且靈活性更高一些，同時還具備交易成本低、競買人私密空間大等優勢，因此，這一交易方式近些年也逐漸得到了廣泛普及。此種競價方式又分為場外、場內電子競價兩種。場內電子競價包括市場內一次或多次報價、連續報價等；場外電子競價無需投資人到場，可借助網絡平臺報價，目前較為常見有“金馬甲”“報價網”等。

（二）國有產權交易功能

上世紀80年代后期國企發生兼并重組，國有產權和資產進入市場，在不同性質所有制主體間交易，而為了使國有資產保值增值我國各地區也建立了產權交易場所。國有產權交易服務于國有企業改革工作與國民經濟發展，在其中有著重要的功能價值。

一是具有價值發現功能。國有企業的產權、股權、債權資產進入產權交易市場之后，可以公開掛牌進行交易，這也使得國有資產市場價值得以發揮，有利于國有資產的保值增值[3]。

二是有助于國有企業改革。國家對國民經濟調整主要是通過國有資產兼并重組、國有產權流轉而實現的。國企改革會涉及產權混合變動，而且要通過產權交易得以實現，所以說國有資產產權交易在推動國企改革、調整國民經濟方面均有著重要功能。

二、企業國有產權交易風險防范的意義

我國國有產權交易的發展時間還相對較短，在完善度方面比較欠缺，這一問題的存在也會造成國有產權交易層次較低，交易發展水平也無法得到切實提升。在此發展背景下，企業國有產權交易中必須要能高度關注風險防范問題。當前我國國有產權交易機構眾多，但由于市場集中情況較差，所以現有產權交易機構交易規則并不統一，這也導致企業在國有產權交易的過程中必然會面臨著一系列風險。因此企業在產權交易時必須要采取有效措施確保各種風險得到規避，進而推動國有產權交易市場更加穩定的發展，且能促使產權價值得以保障，甚至是實現增值。

三、國有產權交易中存在的風險與不足

（一）產權轉讓主體不明確

國有產權交易過程中面臨著諸多風險，比如，產權轉讓主體不明確必然會對國有資產產權交易造成較大影響，不利于其順利開展。而在產權交易的過程中不能只是明確國家這一產權轉讓主體，同時還要對國有資產產權主體、交易代表人、當事人以及處置部門等進行明確。但就目前而言，國有資產產權交易時依然存在著主體不明確的問題，且產權交易有諸多不規范現象，如資產處置部門過多且職能劃分不明確，而這必然會影響產權交易的最終效率[4]；此外，國有產權交易經營機構還存在審批不嚴格、不規范等問題，這些問題的存在也會造成產權交易風險增大。

（二）工作人員素質有待提升

對于現階段我國的企業來說，國有產權交易過程中往往會涉及許多復雜、繁瑣的事項，所以需要相關的工作人員具備極強的專業性與工作能力，這樣才能滿足企業的實際發展需求，保證產權交易過程的順利、高效。但是從現實情況來看，大部分工作人員的素質都有待提升，使得他們在工作中面對各種問題和挑戰時，無法進行靈活、有效的應對和處理，進而導致企業難以實現對風險的防范和抵御，造成國有產權交易過程中風險發生概率的大大提升。

（三）交易環節遺漏或順序錯誤

企業在進行國有產權交易時，除了要涉及到很多主體，還需面對復雜、繁瑣的交易過程，因此很有可能造成交易環節頻頻出現疏漏，如遺漏了某項環節，交易順序不對等。具體來講，國有產權交易過程中會經過多個層級，倘若在此過程中出現了疏忽，就可能會忽視某個管理層級的決策，或是造成上下級決策時間的顛倒。此外，對政策解讀的錯誤和片面性，也會導致國有產權交易過程中存在各式各樣的問題和不足，如未按時當場、過早進行合同的簽署等。這不僅會導致企業的國有產權交易存在諸多的隱患和漏洞，還在很大程度上提升了企業遭遇交易風險的概率。

（四）市場機制有待進一步完善

隨著市場經濟發展與國企改革深化，國有產權交易市場需求也逐年擴大，因此必須要對產權交易市場進行優化，確保交易場所公平合理公正，交易信息準確全面，并為交易主體提供更好的市場服務。但就目前來看，我國產權交易市場還有待進一步完善，也無法為交易主體提供全面、及時的信息，且服務機制有待健全，而這些不僅會對交易水平造成影響，也可能會使國有產權交易中存在較大風險[5]。

（五）法律執行有待加強

雖然說現階段我國針對于國有產權交易出臺了相應的監督管理辦法，使得產權交易、法律建設方面的一些問題得到了緩解，《企業國有資產交易監督管理辦法》的出臺明確規定了國有資產產權交易，使產權交易者權利在法律層面得到了有效維護。但因為各地區產權交易發展形勢方面會存在一定差異，所以如果需要跨區域進行國有資產產權交易，難免會產生相應的問題，產權交易透明度也無法被保障。加之部分地區存在著產權交易管理辦法執行力度不足的問題，產權交易監督管理不到位，造成交易過程中的風險加大，可能會導致國有資產流失。

四、企業國有產權交易過程中的風險防范措施

（一）建立健全國有產權交易機構

想要使國有產權交易風險降低到最小，就要有專業的國有產權交易機構作為保障。因此，各地區一定要結合國有產權交易需求投入到產權交易風險防范部門建立中。可嘗試內設法律事務部門，設置風險控制部門或是產權交易審查部門。同時企業要積極對外引進優秀部門管理人才，確保其具備豐富的法律專業知識以及審計能力，人才的引進可使部門管理效率得到提升，以進一步提升國有產權管控水平。此外，風險防范部門還要切實將簽證與審核等環節的工作落實下去，尤其是要做好交易監督以及政策制定審核。只有這樣，才能最大程度地減少交易過程中發生風險。

（二）完善有關規章制度

要有效防范企業國有產權交易風險，還需要科學完善風險防范管理制度，以制度來規范國有產權交易過程，以最大程度減少風險發生，而且科學制度的制定還有利于促進職工樹立風險防范意識。所以企業在發展中要結合自身需求與情況，投入到風險防范管理制度的建立以及健全中[6]，如通過責任制度的建立來確定我崗位風險控制與防范職能，通過對防范責任的細化及分解落實，實現對國有產權交易中的風險跟蹤分析能力的提升。此外，企業還要投入到產權交易風險評估機制建立當中，以對產權交易中可能發生的風險進行預測，并采取有效措施予以解決，以實現對產權交易風險的防范。

（三）關注交易人員專業培訓

國有產權交易風險的有效防范還要有一支專業能力強的人才隊伍作為保障。雖然目前大多數國企內都有專業人員來負責產權交易風險工作，但這并不意味國有產權交易風險防范工作與其他員工間無關，相反的是，只有確保全體職工均能參與到國有產權交易風險防范當中，才能使交易風險出現幾率降低到最小。所以說，企業有必要加強職工專業培訓工作，以使其具備較強的防范意識與能力。比如，在受讓方登記時，交易機構工作人員要做好審核工作，將重點放在受讓方的資質是否有效、營業執照是否有效方面，對于提交的材料也要細致認真的進行檢查，確保其與工商行政部門的要求相符且通過檢查。又如，產權交易機構工作人員一定要謹慎處理涉及訴訟的材料，若材料與聯系機構無實際聯系時應避免蓋章，這樣能最大程度地降低風險發生的幾率。

（四）圍繞產權交易風險防范重心展開各項工作

信息技術的發展及廣泛普及，在一定程度上推動了我國產權交易市場的發展，但在此背景之下，國有產權交易機構及工作人員也要細致分析與科學總結風險防范工作的重心，這樣才能使風險防范工作開展更具有有效性，全面提升風險防控水平。國有產權交易機構應嚴格審查產權交易標是否有限制，亦或是存在著禁止交易的問題，了解轉讓方是否完成了審批程序，這樣做的目的是為了避免產權交易合同履行過程中出現違法違規問題。

此外，產權交易歷史無論是經驗或是教訓，對于企業來講都是非常寶貴的一項財富。因此，產權交易機構人員一定要高度關注產權交易相關經驗的總結，吸取教訓。產權交易機構要定期做好總結工作，對前段時間開展交易項目中的一些有益經驗展開分析，比如說，某些交易項目社會反響較好且具有較高的增長率，便可將其作為典型案例展開分析，以獲取相關經驗，為之后產權交易工作的有序開展提供借鑒。

最后，產權交易市場并不是一成不變的，而是處于動態變化過程中，這也使得國有產權交易過程中存在著復雜風險。因此，產權交易機構還要積極投入到原有風險防范方法的優化以及創新中，要能根據實際來對防范思路對策人予以調整，這樣才能最大程度上發揮出風險防范工作的價值。如在認定意向受讓方主體資格時存在較多意見，就會對交易程序造成影響，所以產權交易機構就要投入到相關問題重點研究中，思考如何才能精準的對受讓體主體資格進行界定，并在此基礎上做好各項風險防范工作。

（五）強化國有產權交易市場監督體系

產權交易機構與政府部門密切相關，一般情況下，政府部門會直接設立國有產權交易機構。因此，產權交易機構不僅僅只是作為一個交易平臺，還兼具市場監督職責。通過加強市場監督，能使國有產權交易更加規范化，避免因為不規范導致國有資產出現流失。但就目前而言，我國依然存在著國有產權交易市場監督機構缺乏等問題，只有極少數的地區建立了監督管理機構，但在機構監管模式方面依然存在諸多不足，具體監管工作開展過程中還存在職責不清的問題，進而影響到了國有產權交易市場的健康發展，也無法實現國有產權交易的規范化發展。對于上述問題，相關政府部門應高度重視，并積極完善國有產權交易市場，確保監督體系構建的科學合理，結合市場變化動態持續完善與創新。此外，還要對交易市場監督體系進行健全，保證監督體系的獨立性，確保國有產權交易市場的監督成效。

（六）打破產權交易雙方信息隔閡

企業國有產權交易市場建立的目的是為了能使項目轉讓方及時識別買主，科學進行價格的制定，使國有產權價值真正實現市場化。為防范產權交易風險，就必須對交易信息透明度進行提升，這樣才能避免因交易雙方信息不對稱導致的交易風險。所以產權交易機構，應當充分公開相關信息，讓投資人對轉讓項目有全面正確的認識。與此同時，還要通過溝通交流機制的建立，增進雙方的了解，以打破交易雙方的信息隔閡。對于部分比較優質的產權交易項目，信息披露要有重點、有層次，做好項目推介，在日常管理中也要及時收集投資人信息，將產權經紀機構、拍賣機構等中介機構的撮合作用充分凸顯出來[7]。一些受讓方有受讓能力和意愿，可獲得相應的投資信息并參與交易活動形成競價，這對于國有產權項目的保值增值將會非常有利。

五、結束語

總之，國有資產是推動我國經濟發展的重要保障，而國有產權交易活動的開展對于國企深化改革、企業資源合理配置有著重要促進作用。但不可否認的是，現階段我國國有產權交易活動開展過程中依然存在諸多問題，進而導致產權交易存在較多風險隱患。因此，產權交易機構一定要對風險防范高度重視，并對產權交易中的法律制度、監督體系等進行健全與完善，規范各項交易行為，以使產權交易風險規避能力最大化，進而推動我國國有經濟健康穩定發展。

參考文獻：

[1]張豪杰.國有企業產權交易風險及防范措施[J].大眾投資指南，2024（11）：63-65.

[2]李一寧.企業在國有產權交易過程中的風險防范[J].中外企業家，2017（3）：214-215.

[3]中國產權協會信息部.全國企業國有產權交易業務風險防控專題培訓班成功舉辦[J].產權導刊，2019（1）：28-29.

[4]周智杰.產權交易機構國有產權交易風險分析及措施[J].產權導刊，2023（11）：53-58.

[5]李明，王洋.探析企業在國有產權交易過程中的風險防范[J].現代國企研究，2019（2）：23.

[6]王天.中介機構在國有產權交易中的犯罪風險與防范[J].產權導刊，2022（8）：62-66.

[7]清華大學國有資產管理研究院課題組.完善金融企業國有產權交易機制的政策建議[J].中國財政，2021（19）：57-58.

作者簡介：張換平（1984），女，漢族，廣東江門人，會計師，本科，研究方向為國有企業投資管理。