可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體研究

【摘要】隨著可持續(xù)發(fā)展理念日益深入人心， 公眾、 投資者和其他利益相關(guān)者對企業(yè)可持續(xù)發(fā)展報告信息披露質(zhì)量越來越關(guān)注。為提升利益相關(guān)者的信任程度， 企業(yè)開始積極尋求獨(dú)立第三方機(jī)構(gòu)對其可持續(xù)發(fā)展報告進(jìn)行鑒證。由于企業(yè)所處行業(yè)或產(chǎn)權(quán)性質(zhì)存在差異， 鑒證機(jī)構(gòu)依照的鑒證標(biāo)準(zhǔn)也有所不同。本文從委托代理三方關(guān)系出發(fā)， 聚焦于鑒證客體， 提出可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的分類框架。該框架將企業(yè)根據(jù)行業(yè)特征劃分為重污染企業(yè)和非重污染企業(yè)， 根據(jù)產(chǎn)權(quán)性質(zhì)劃分為中央企業(yè)、 地方國有企業(yè)和非國有企業(yè)， 分析各類型企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告中的一般性和特殊性指標(biāo)， 旨在深入理解不同類型企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告鑒證中的特點(diǎn)和需求， 其結(jié)論對于提升鑒證機(jī)構(gòu)服務(wù)效率、 推動可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

【關(guān)鍵詞】可持續(xù)發(fā)展報告；鑒證客體；利益相關(guān)者；委托代理關(guān)系

【中圖分類號】F230" " " 【文獻(xiàn)標(biāo)識碼】A" " " 【文章編號】1004-0994（2025）08-0076-6

一、 引言

全球可持續(xù)發(fā)展信息披露已邁向更加統(tǒng)一和規(guī)范的新階段。2022年3月， 美國證券交易委員會（SEC）發(fā)布《上市公司氣候數(shù)據(jù)信息披露規(guī)則》的提案， 標(biāo)志著美國在推動企業(yè)加強(qiáng)氣候風(fēng)險管控監(jiān)督和可持續(xù)發(fā)展信息披露工作方面邁出了重要一步。2022年11月， 歐盟理事會正式通過了《企業(yè)可持續(xù)發(fā)展報告指令》（CSRD）， 該指令將取代先前的非財務(wù)報告指令（NFRD）， 并于2024年1月1日起， 明確要求企業(yè)披露的可持續(xù)發(fā)展報告需要經(jīng)第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)發(fā)表鑒證意見， 強(qiáng)制鑒證成為趨勢， 這為可持續(xù)發(fā)展報告鑒證服務(wù)的發(fā)展帶來巨大機(jī)遇。回溯鑒證歷程， CSRD早在2021年便引入第三方獨(dú)立鑒證機(jī)制， 要求所有符合條件的公司都要對其可持續(xù)發(fā)展信息尋求有限保證， 并在之后階段根據(jù)情況逐漸過渡為合理保證。歐盟委員會預(yù)計在2026年通過立法規(guī)定有限鑒證標(biāo)準(zhǔn)， 并將在2028年進(jìn)一步立法規(guī)定合理鑒證標(biāo)準(zhǔn)。此外， 國際證監(jiān)會組織（IOSCO）也明確提出鑒證成為可持續(xù)發(fā)展報告的重要組成部分。

值得注意的是， 隨著我國“雙碳”目標(biāo)的提出， 可持續(xù)發(fā)展報告信息披露對于上市公司經(jīng)營管理的重要性日益凸顯。然而， 我國可持續(xù)發(fā)展報告的指引和監(jiān)管尚未形成統(tǒng)一的規(guī)范和標(biāo)準(zhǔn)， 導(dǎo)致可持續(xù)發(fā)展報告的完整性、 可靠性、 相關(guān)性等還存在進(jìn)一步提升的空間， 從而影響可持續(xù)發(fā)展報告信息披露質(zhì)量， 使得投資者等利益相關(guān)者難以獲取準(zhǔn)確的決策相關(guān)信息。因此， 加大監(jiān)管力度、 建立和完善可持續(xù)發(fā)展報告鑒證機(jī)制、 提高可持續(xù)發(fā)展報告信息披露質(zhì)量顯得尤為關(guān)鍵。在此背景下， 2024年5月1日， 上交所、 深交所、 北交所發(fā)布的上市公司可持續(xù)發(fā)展報告指引正式實(shí)施， 該系列指引明確了可持續(xù)發(fā)展報告信息披露框架、 規(guī)范披露內(nèi)容、 融合國際標(biāo)準(zhǔn)、 突出中國特色等內(nèi)容， 從環(huán)境、 社會、 公司治理三個方面設(shè)置了21個具體需要披露的問題， 標(biāo)志著我國上市公司可持續(xù)發(fā)展監(jiān)管進(jìn)入全新階段。2024年11月20日， 財政部會同外交部、 國家發(fā)展改革委、 工業(yè)和信息化部等9部門發(fā)布了《企業(yè)可持續(xù)披露準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則（試行）》， 這一準(zhǔn)則的出臺是我國在可持續(xù)發(fā)展信息規(guī)范披露方面邁出的重要一步， 對于引導(dǎo)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展、 提升我國在全球綠色發(fā)展中的地位具有重大影響。

隨著國際社會對可持續(xù)發(fā)展的重視程度日益加深， 市場對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證的需求也日益增強(qiáng)， 鑒證機(jī)構(gòu)的迅速成長和相關(guān)政策指引的不斷完善， 預(yù)示著可持續(xù)發(fā)展報告鑒證從鼓勵轉(zhuǎn)變?yōu)閺?qiáng)制或?qū)⒊蔀槲磥碲厔?。誠然， 我國的可持續(xù)發(fā)展進(jìn)程需要各參與方的具體行動支持， 而可持續(xù)發(fā)展報告則是其行動的直觀體現(xiàn)。報告的真實(shí)可靠依賴于第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)的復(fù)核、 審查和鑒證。由于我國企業(yè)在能源結(jié)構(gòu)和能耗水平方面存在較大差異， 可持續(xù)發(fā)展信息披露具有非常鮮明的行業(yè)特征， 不同行業(yè)的商業(yè)模式、 價值鏈、 風(fēng)險和機(jī)遇各不相同， 不同的鑒證客體在鑒證過程中有著不同的側(cè)重點(diǎn)。為了提升可持續(xù)發(fā)展報告信息披露質(zhì)量， 明確可持續(xù)發(fā)展報告的鑒證客體是提升其信息披露質(zhì)量的先決條件。對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證對象進(jìn)行準(zhǔn)確分類， 不僅是第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)提供獨(dú)立鑒證服務(wù)的基礎(chǔ)， 也是推動我國可持續(xù)發(fā)展進(jìn)程的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。

二、 文獻(xiàn)綜述

可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的核心問題是“鑒證誰”， 目前的文獻(xiàn)尚未對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體進(jìn)行系統(tǒng)的研究。為了深入探討可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體， 本文從可持續(xù)發(fā)展報告披露現(xiàn)狀與可持續(xù)發(fā)展報告鑒證現(xiàn)狀兩個維度梳理文獻(xiàn)。

（一） 可持續(xù)發(fā)展報告披露現(xiàn)狀

李超和李光祿（2024）指出， 隨著綠色可持續(xù)發(fā)展理念的日益深化， 可持續(xù)發(fā)展報告信息披露質(zhì)量和水平已成為衡量企業(yè)競爭力的關(guān)鍵指標(biāo)。歐盟、 美國以及其他國際組織正逐步推動可持續(xù)發(fā)展報告信息披露由自愿性向強(qiáng)制性轉(zhuǎn)變。王鵬程（2023）研究發(fā)現(xiàn)， 面對可持續(xù)披露準(zhǔn)則加快制定的新趨勢， 為促進(jìn)經(jīng)濟(jì)、 社會和環(huán)境的可持續(xù)發(fā)展， 中國需要加快研究制定并實(shí)施既與國際主流可持續(xù)披露準(zhǔn)則相協(xié)調(diào)， 又適合中國國情且能彰顯中國特色的可持續(xù)披露準(zhǔn)則。張為國和解學(xué)竟（2024）認(rèn)為， 在如今的時代背景下， 中國企業(yè)應(yīng)該逐步尋求獨(dú)立鑒證， 提升可持續(xù)發(fā)展信息披露的可靠性。Friske等（2023）指出， 企業(yè)發(fā)布可持續(xù)發(fā)展報告是向利益相關(guān)者傳達(dá)可持續(xù)性倡議的重要途徑， 這一行為最終會提高企業(yè)自身的價值。Ail等（2024）強(qiáng)調(diào)， 實(shí)施可持續(xù)發(fā)展方面的治理機(jī)制對發(fā)展中國家整體的可持續(xù)發(fā)展具有推動作用， 發(fā)展中國家應(yīng)當(dāng)支持對可持續(xù)發(fā)展治理機(jī)制的完善。

（二） 可持續(xù)發(fā)展報告鑒證現(xiàn)狀

承擔(dān)可持續(xù)發(fā)展方面責(zé)任的單位， 以及監(jiān)管可持續(xù)行為的政府及有關(guān)部門， 都應(yīng)納入可持續(xù)發(fā)展鑒證的范疇。陳嵩潔等（2023）在梳理各國及地區(qū)法律法規(guī)對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證的要求和可依據(jù)準(zhǔn)則的基礎(chǔ)上， 對我國金融類公司， 包括A股金融行業(yè)、 A+H股、 純H股和紅籌股公司的可持續(xù)發(fā)展報告鑒證情況進(jìn)行了深入分析。王鵬程（2024）指出， 根據(jù)CSRD的規(guī)定， 受NFRD約束的大型公共利益公司自2024年開始進(jìn)行信息披露并同步引入第三方獨(dú)立鑒證機(jī)制， 除此之外的大型公司自2025年開始， 而上市中小企業(yè)（不包括微型企業(yè)）自2026年開始?？梢姛o論企業(yè)規(guī)模如何， 凡在可持續(xù)發(fā)展方面有責(zé)任的企業(yè)都需要尋求鑒證。

綜上所述， 學(xué)者們普遍認(rèn)同可持續(xù)發(fā)展報告鑒證業(yè)務(wù)由自愿性向強(qiáng)制性轉(zhuǎn)變的趨勢， 并對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的具體鑒證實(shí)踐進(jìn)行了初步探討。然而， 現(xiàn)有文獻(xiàn)中關(guān)于可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的理論研究呈現(xiàn)碎片化， 大多數(shù)文獻(xiàn)僅涉及鑒證業(yè)務(wù)的相關(guān)準(zhǔn)則以及鑒證現(xiàn)狀， 尚未對鑒證客體的具體類別進(jìn)行系統(tǒng)性研究。本文基于可持續(xù)發(fā)展報告鑒證業(yè)務(wù)的現(xiàn)實(shí)需求， 對我國可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的類別進(jìn)行系統(tǒng)性研究， 旨在深化對鑒證客體的認(rèn)知， 為我國可持續(xù)發(fā)展報告鑒證服務(wù)的完善提供理論基礎(chǔ)， 以期更好地指導(dǎo)第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)提供有效的鑒證服務(wù)， 同時也有助于推動我國可持續(xù)發(fā)展報告鑒證業(yè)務(wù)的發(fā)展與完善。

三、 理論分析

為了厘清可持續(xù)發(fā)展報告鑒證的客體， 有必要從委托代理理論出發(fā)， 深入分析可持續(xù)發(fā)展報告鑒證的三方關(guān)系。該分析過程有助于深化對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的理解與認(rèn)知， 對于提升鑒證工作的質(zhì)量和效率具有重要意義。

（一） 可持續(xù)發(fā)展報告鑒證的三方關(guān)系

可持續(xù)發(fā)展已經(jīng)成為時代的核心議題， 公眾、 投資者等利益相關(guān)者在做出投資決策時， 越來越重視企業(yè)的綠色貢獻(xiàn)和可持續(xù)發(fā)展報告的質(zhì)量。政府作為監(jiān)管部門， 也在不斷加強(qiáng)對企業(yè)可持續(xù)發(fā)展實(shí)踐的監(jiān)督。企業(yè)管理層通常會基于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略， 主動尋求第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)對其可持續(xù)發(fā)展報告進(jìn)行鑒證， 以增強(qiáng)投資者、 公眾等利益相關(guān)方的信任度和認(rèn)可度。由此， 形成可持續(xù)發(fā)展鑒證的三方關(guān)系（如圖1所示）。其中， 委托人是鑒證服務(wù)的需求方， 也就是鑒證報告的預(yù)期使用者， 要求鑒證主體對承擔(dān)可持續(xù)發(fā)展責(zé)任的相關(guān)方進(jìn)行鑒證審查， 以此來評估鑒證客體在可持續(xù)發(fā)展方面的表現(xiàn)和成效。委托人以鑒證主體出具的可持續(xù)發(fā)展鑒證報告作為決策的依據(jù)， 這一過程不僅增強(qiáng)了報告的透明度和可信度， 也為委托人提供了更為可靠的信息， 以便其做出恰當(dāng)?shù)耐顿Y和管理決策。

隨著利益相關(guān)者對可持續(xù)發(fā)展信息需求的增加， 為了緩解利益相關(guān)者與信息披露者之間的信息不對稱， 越來越多的鑒證客體選擇第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)進(jìn)行鑒證。會計師事務(wù)所、 認(rèn)證機(jī)構(gòu)、 專業(yè)咨詢公司、 獨(dú)立的顧問機(jī)構(gòu)等作為鑒證主體， 逐漸將鑒證服務(wù)納入其業(yè)務(wù)范圍。鑒證是一個系統(tǒng)化的過程， 重點(diǎn)關(guān)注非財務(wù)信息的可靠性， 包括計劃、 執(zhí)行、 記錄和報告等階段， 最終形成一份鑒證報告， 出具鑒證意見并提供給委托方。鑒證主體旨在對鑒證客體可持續(xù)發(fā)展報告的真實(shí)性、 完整性和合規(guī)性進(jìn)行審查， 識別報告編制中存在的錯報問題， 提升鑒證客體可持續(xù)發(fā)展相關(guān)信息的可信度和透明度， 從而有效提升其在可持續(xù)發(fā)展方面的管理水平。毋庸置疑， 在可持續(xù)發(fā)展報告鑒證服務(wù)的委托代理關(guān)系中， 代理人是指承擔(dān)可持續(xù)發(fā)展責(zé)任的實(shí)體， 即鑒證客體。鑒證客體有責(zé)任向鑒證主體提供真實(shí)、 可靠、 相關(guān)的可持續(xù)發(fā)展報告信息， 并積極配合鑒證主體進(jìn)行全方位審查， 但可持續(xù)發(fā)展報告信息可能因鑒證客體所處行業(yè)、 產(chǎn)權(quán)性質(zhì)不同存在較大差異。

（二） 鑒證客體的具體類型

由于我國目前尚未形成統(tǒng)一的可持續(xù)發(fā)展報告鑒證標(biāo)準(zhǔn)， 鑒證主體在審查不同行業(yè)或產(chǎn)權(quán)性質(zhì)的企業(yè)時， 會依據(jù)不同的鑒證標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行操作。這些標(biāo)準(zhǔn)主要包括AA1000鑒證標(biāo)準(zhǔn)、 國際鑒證業(yè)務(wù)準(zhǔn)則（ISAE3000/3410）、 全球報告倡議組織（GRI）標(biāo)準(zhǔn)、 證券交易所指引等。為呈現(xiàn)給利益相關(guān)者一個信息全面、 可靠的形象， 企業(yè)會根據(jù)自身行業(yè)或產(chǎn)權(quán)性質(zhì)的特點(diǎn)， 選擇相應(yīng)的鑒證標(biāo)準(zhǔn)來披露可持續(xù)發(fā)展報告信息。為了更深入理解可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體， 本文根據(jù)行業(yè)特征將企業(yè)劃分為重污染企業(yè)和非重污染企業(yè)， 同時根據(jù)產(chǎn)權(quán)性質(zhì)將其分為中央企業(yè)、 地方國有企業(yè)和非國有企業(yè)， 分析各類型企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告中的一般性和特殊性指標(biāo)， 以便更清晰地把握可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體的特點(diǎn)。

1. 按照行業(yè)特征分類。重污染企業(yè)由于高耗能、 高污染和高碳排放的行業(yè)特性， 在可持續(xù)發(fā)展報告中的表現(xiàn)對于促進(jìn)社會整體的可持續(xù)發(fā)展至關(guān)重要。因此， 以行業(yè)特征來劃分鑒證客體類型時， 將企業(yè)是否為重污染企業(yè)作為區(qū)分標(biāo)準(zhǔn)， 分別探討重污染企業(yè)與非重污染企業(yè)在其可持續(xù)發(fā)展報告中的一般性和特殊性指標(biāo)， 這不僅能夠清楚地揭示這些企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展方面取得的實(shí)際進(jìn)展， 而且能夠?yàn)榈谌姜?dú)立鑒證機(jī)構(gòu)提供更具體的指導(dǎo)， 從而提升鑒證的工作效率和效果。

（1） 重污染企業(yè)?！渡鲜泄经h(huán)境信息披露指南》明確指出， 重污染行業(yè)主要包括火電、 鋼鐵、 水泥、 煤炭、 石化、 建材等16個行業(yè)。重污染企業(yè)在能源消耗量和溫室氣體排放量上均占據(jù)顯著位置， 其綠色轉(zhuǎn)型成為我國實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)的重要挑戰(zhàn)之一。在此背景下， 推動重污染企業(yè)綠色轉(zhuǎn)型是實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)的重點(diǎn)和難點(diǎn)。GRI標(biāo)準(zhǔn)是目前全球使用范圍最廣的可持續(xù)發(fā)展報告標(biāo)準(zhǔn)， 主要分為三個部分： 通用標(biāo)準(zhǔn)、 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和議題標(biāo)準(zhǔn)。行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)是符合特定行業(yè)的組織必須選擇和遵循的， 主要針對可持續(xù)影響程度較高的重污染企業(yè)設(shè)立， 目前發(fā)布的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)有GRI 11石油天然氣行業(yè)， GRI 12煤炭行業(yè)， GRI 13農(nóng)業(yè)、 水產(chǎn)養(yǎng)殖和漁業(yè)， 計劃未來覆蓋40個行業(yè)。目前， 越來越多的重污染企業(yè)開始采用GRI標(biāo)準(zhǔn)編制可持續(xù)發(fā)展報告， 以確保其報告的全面性和可比性。2024年參考GRI標(biāo)準(zhǔn)編制報告的環(huán)保企業(yè)達(dá)到64.9%， 這進(jìn)一步證明GRI標(biāo)準(zhǔn)在推動可持續(xù)發(fā)展方面獲得了廣泛認(rèn)可和應(yīng)用①。表1展示了我國重污染企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告中披露的具體鑒證指標(biāo)及參考的GRI標(biāo)準(zhǔn)。以GRI標(biāo)準(zhǔn)作為參考， 本文對照分析我國重污染企業(yè)中常見的一般性指標(biāo)和特殊性指標(biāo)， 以便更深入地理解這些企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展報告信息披露情況。

在實(shí)踐中， 大多數(shù)重污染企業(yè)在其可持續(xù)發(fā)展報告中依據(jù)GRI標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行了全面的信息披露。通用指標(biāo)屬于一般性披露指標(biāo)范疇， 所有遵循GRI標(biāo)準(zhǔn)的企業(yè)均需披露公司簡介、 治理內(nèi)容與架構(gòu)等通用指標(biāo)。在環(huán)境指標(biāo)方面， 重污染企業(yè)披露指標(biāo)主要集中在GRI標(biāo)準(zhǔn)的302 ～ 306條款， 通常關(guān)注的是具體污染物排放量、 減排措施及成效、 環(huán)保設(shè)施運(yùn)行狀況、 資源循環(huán)使用量等情況， 這些指標(biāo)與企業(yè)的生產(chǎn)工藝、 污染治理技術(shù)和管理水平密切相關(guān)， 能直觀體現(xiàn)重污染企業(yè)在環(huán)境方面的績效和可持續(xù)發(fā)展能力， 因此在鑒證過程中受到高度關(guān)注。面對激烈的市場競爭， 重污染企業(yè)為了提升環(huán)境績效， 有時可能會采取“漂綠”行為。因此， 這些一般性指標(biāo)應(yīng)成為第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)的重點(diǎn)審查對象， 通過實(shí)地調(diào)查來監(jiān)督企業(yè)。由于行業(yè)環(huán)境的特殊性， 重污染企業(yè)在環(huán)境方面的標(biāo)準(zhǔn)指標(biāo)劃分較為細(xì)致， 僅披露一般性指標(biāo)的重污染企業(yè)的信息披露水平已經(jīng)滿足監(jiān)管要求。然而， 為了吸引投資者的關(guān)注， 一些重污染企業(yè)選擇披露更多的增量指標(biāo)， 展示其在推動可持續(xù)發(fā)展方面的積極行動。這些環(huán)境方面的增量指標(biāo)主要體現(xiàn)在綠色低碳轉(zhuǎn)型的一系列措施上， 是企業(yè)自發(fā)采取的環(huán)保行動。

在社會指標(biāo)方面， 重污染企業(yè)中員工健康與安全、 培訓(xùn)與發(fā)展、 合法雇傭等與員工密切相關(guān)的信息是監(jiān)管部門最為關(guān)心的指標(biāo)。企業(yè)管理層需要參照GRI 401-409標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行詳盡的信息披露， 并主動尋求第三方獨(dú)立鑒證機(jī)構(gòu)在此方面的嚴(yán)格審查， 以確保員工權(quán)益得到充分保護(hù)。除了上述指標(biāo)， 研發(fā)創(chuàng)新、 產(chǎn)品與客戶服務(wù)、 供應(yīng)鏈管理等方面也被視作重污染企業(yè)的一般性指標(biāo)， 需要進(jìn)行強(qiáng)制披露， 以保障客戶、 供應(yīng)商以及其他利益相關(guān)者的權(quán)益。盡管GRI標(biāo)準(zhǔn)在社會層面并未對員工發(fā)展和社會公益方面提出強(qiáng)制要求， 但越來越多的重污染企業(yè)開始重視這些領(lǐng)域。企業(yè)逐漸認(rèn)識到員工關(guān)懷的重要性， 不斷提升員工福利， 并為員工提供更多的晉升機(jī)會。同時， 社會公益作為特殊性指標(biāo)也被越來越多的重污染企業(yè)納入其可持續(xù)發(fā)展報告的重要披露內(nèi)容， 以此展示企業(yè)在鄉(xiāng)村振興、 災(zāi)害救援、 教育資助等公益項目上的積極貢獻(xiàn)， 彰顯重污染企業(yè)在社會發(fā)展方面的積極作用和重要貢獻(xiàn)。

在治理指標(biāo)方面， 重污染企業(yè)必須強(qiáng)制披露與反競爭行為、 反腐敗行為相關(guān)的指標(biāo)， 這兩個指標(biāo)對于維護(hù)整個市場秩序至關(guān)重要。同時， 企業(yè)自身的風(fēng)險管理、 科技創(chuàng)新與數(shù)字賦能、 環(huán)保投入、 道德與誠信等方面， 作為重污染企業(yè)自愿披露的指標(biāo)， 正在治理層面上逐漸顯現(xiàn)其重要性。這些自愿披露的指標(biāo)不僅體現(xiàn)了企業(yè)對良好治理實(shí)踐的承諾， 也展示了企業(yè)在提升透明度和責(zé)任感方面的積極努力。

（2） 非重污染企業(yè)。近年來， 重污染企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告質(zhì)量上一直保持著較高水平。非重污染企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展報告中的一般性指標(biāo)在向重污染企業(yè)看齊， 但在具體的鑒證指標(biāo)上側(cè)重點(diǎn)仍有不同。非重污染企業(yè)環(huán)保方面的指標(biāo)較為寬泛， 通常涉及廢水、 廢氣等常見污染物的排放情況和節(jié)能減排的措施， 沒有重污染企業(yè)列舉得詳細(xì)具體。在社會指標(biāo)方面， 兩者都注重在員工層面、 客戶權(quán)益、 鄉(xiāng)村振興、 社會公益等多個議題上的報告， 以此提升其品牌形象和企業(yè)競爭力。在治理指標(biāo)方面， 非重污染企業(yè)報告中的增量指標(biāo)除重污染企業(yè)中列舉的之外， 還特別關(guān)注信息安全管理、 知識產(chǎn)權(quán)管理、 智能制造與精益管理、 新能源技術(shù)創(chuàng)新等方面的披露。這些領(lǐng)域的責(zé)任性披露， 不僅展現(xiàn)了企業(yè)對內(nèi)部管理的重視， 也反映了企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展方面的積極作為和創(chuàng)新努力。

2. 按照產(chǎn)權(quán)性質(zhì)分類。

（1） 中央企業(yè)。中央企業(yè)是政策執(zhí)行的先行者， 對于可持續(xù)發(fā)展這一發(fā)展理念， 有責(zé)任積極響應(yīng)并率先實(shí)踐標(biāo)準(zhǔn)的可持續(xù)發(fā)展報告信息披露， 發(fā)揮帶頭示范作用， 不斷提升可持續(xù)發(fā)展的治理能力和績效水平。2022年5月27日， 國務(wù)院國資委發(fā)布了《提高央企控股上市公司質(zhì)量工作方案》， 對提升央企控股上市公司質(zhì)量工作作出戰(zhàn)略部署， 提出要探索建立健全可持續(xù)發(fā)展體系， 推動更多央企控股上市公司披露可持續(xù)發(fā)展專項報告， 力爭到2023年實(shí)現(xiàn)相關(guān)專項報告披露“全覆蓋”。為規(guī)范我國央企可持續(xù)發(fā)展信息披露， 提升專項報告的編制質(zhì)量， 國務(wù)院國資委研究中心開展了《央企控股上市公司ESG專項報告編制研究》（簡稱《編制研究》）課題， 為央企進(jìn)行可持續(xù)發(fā)展報告編制與鑒證機(jī)構(gòu)提供鑒證服務(wù)提供了參考標(biāo)準(zhǔn)， 統(tǒng)一了央企控股上市公司發(fā)布的報告框架， 進(jìn)一步引導(dǎo)和規(guī)范國內(nèi)企業(yè)信息披露標(biāo)準(zhǔn)。《編制研究》分為《央企控股上市公司ESG專項報告參考指標(biāo)體系》（簡稱《指標(biāo)體系》）和《央企控股上市公司ESG專項報告參考模板》（簡稱《報告模板》）兩個部分。我國央企在參考《編制研究》的基礎(chǔ)上發(fā)布可持續(xù)發(fā)展報告中的常見指標(biāo)， 具體分類為強(qiáng)制性和建議性指標(biāo)（如表2所示）。

在當(dāng)前全球?qū)夂蜃兓叨汝P(guān)注的背景下， 央企在綠色運(yùn)營、 打造綠色產(chǎn)業(yè)鏈、 實(shí)現(xiàn)低碳排放方面做出了顯著努力， 在環(huán)境主題上進(jìn)行了重點(diǎn)披露， 并主動披露了碳排放管理、 生態(tài)保護(hù)措施、 生態(tài)系統(tǒng)恢復(fù)與重建等相關(guān)指標(biāo)。央企不斷擴(kuò)大環(huán)境方面的鑒證指標(biāo)范圍， 逐漸形成一套全面、 系統(tǒng)的環(huán)境指標(biāo)體系， 充分展示自身的生產(chǎn)經(jīng)營建設(shè)在環(huán)境方面施加的壓力范圍、 嚴(yán)重程度、 相應(yīng)治理措施以及對環(huán)境的具體貢獻(xiàn)。央企在可持續(xù)發(fā)展報告中不僅展示當(dāng)前的環(huán)境表現(xiàn)， 還提出企業(yè)未來的環(huán)境目標(biāo)和計劃等定性指標(biāo)， 這些內(nèi)容有助于全面展現(xiàn)央企在環(huán)境責(zé)任方面的長遠(yuǎn)規(guī)劃和響應(yīng)國家生態(tài)強(qiáng)國戰(zhàn)略的積極行動。

在社會指標(biāo)方面， 國有企業(yè)在拉動國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展及改善民生等方面具有特殊責(zé)任。作為行業(yè)的“領(lǐng)頭羊”， 央企在披露可持續(xù)發(fā)展信息方面起到表率作用， 其可持續(xù)發(fā)展報告充分體現(xiàn)了其特色， 為地方國有企業(yè)和非國有企業(yè)提供了實(shí)踐借鑒。對于員工權(quán)益保護(hù)與發(fā)展培訓(xùn)指標(biāo)， 央企基本都進(jìn)行強(qiáng)制披露， 以確保員工利益得到切實(shí)保障， 構(gòu)建和諧的勞資關(guān)系， 實(shí)現(xiàn)雙方的合作共贏。國務(wù)院國資委在2023年將無障礙環(huán)境建設(shè)指標(biāo)項新添加為強(qiáng)制披露指標(biāo)， 該指標(biāo)用來衡量央企在幫助殘疾人和老年人平等、 充分、 便捷地參與和融入社會生活中的貢獻(xiàn)。此外， 在參考《指標(biāo)體系》的建議性指標(biāo)時， 央企將國家戰(zhàn)略響應(yīng)、 鄉(xiāng)村振興、 科技創(chuàng)新、 社會資源的協(xié)調(diào)配置、 產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展、 區(qū)域協(xié)同發(fā)展等方面都作為重點(diǎn)披露對象， 樹立起企業(yè)社會責(zé)任的標(biāo)桿。

在治理指標(biāo)方面， 央企的可持續(xù)發(fā)展報告涵蓋了治理策略與組織架構(gòu)、 股東權(quán)益保護(hù)、 合規(guī)經(jīng)營與風(fēng)險管理、 社會責(zé)任和可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略等基礎(chǔ)性指標(biāo)， 這些內(nèi)容向內(nèi)外部利益相關(guān)方和投資者展示了公司的運(yùn)營效率、 經(jīng)營風(fēng)險和可持續(xù)發(fā)展情況。國務(wù)院國資委進(jìn)一步將黨建工作的信息披露也納入強(qiáng)制披露范圍， 強(qiáng)調(diào)將黨的領(lǐng)導(dǎo)融入公司治理之中， 全面反映央企的治理結(jié)構(gòu)和核心價值觀。此外， 部分央企在綠色金融實(shí)踐、 可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)（SDGs）貢獻(xiàn)等建議性指標(biāo)上進(jìn)行了詳細(xì)的披露， 展現(xiàn)了央企在可持續(xù)發(fā)展管理上的全面性和深入性， 推動我國可持續(xù)發(fā)展朝著更精準(zhǔn)、 高效的方向前進(jìn)。

（2） 地方國有企業(yè)。作為國家經(jīng)濟(jì)的中堅力量， 央企在可持續(xù)發(fā)展領(lǐng)域扮演著引領(lǐng)和示范的角色。地方國有企業(yè)可借鑒國務(wù)院國資委的指標(biāo)體系， 以央企可持續(xù)發(fā)展報告為藍(lán)本， 提升報告編制水平， 推動信息披露的規(guī)范化， 從而增強(qiáng)社會責(zé)任形象和市場競爭力。地方國有企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展報告特別強(qiáng)調(diào)展示其在促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展、 履行社會責(zé)任等關(guān)鍵領(lǐng)域的努力與成就。地方國有企業(yè)在編制可持續(xù)發(fā)展報告的過程中以央企作為標(biāo)桿， 不斷豐富和深化可持續(xù)發(fā)展報告的內(nèi)容。在社會指標(biāo)方面， 地方國有企業(yè)應(yīng)在員工權(quán)益相關(guān)的強(qiáng)制性指標(biāo)上進(jìn)行全面披露， 并在響應(yīng)國家戰(zhàn)略、 社區(qū)參與、 支持鄉(xiāng)村振興等鼓勵性指標(biāo)上不斷擴(kuò)大披露范圍。在治理指標(biāo)方面， 越來越多的地方國有企業(yè)將可持續(xù)發(fā)展理念融入公司戰(zhàn)略規(guī)劃和日常運(yùn)營中， 推動公司理念的持續(xù)改進(jìn)和創(chuàng)新。此外， 地方國有企業(yè)還應(yīng)主動借鑒央企可持續(xù)發(fā)展報告的內(nèi)容結(jié)構(gòu)和編制規(guī)范， 確保報告涵蓋環(huán)境、 社會、 治理等多個維度， 提高報告的規(guī)范性和可比性。

（3） 非國有企業(yè)。非國有企業(yè)應(yīng)通過不斷學(xué)習(xí)央企和地方國有企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展報告， 更好地理解和遵循國家的相關(guān)政策， 確保自身的經(jīng)營和發(fā)展與國家政策保持一致， 進(jìn)而推動信息披露工作的規(guī)范化。同時， 非國有企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告中應(yīng)強(qiáng)調(diào)企業(yè)社會責(zé)任的重要性， 不僅要關(guān)注企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益， 還應(yīng)主動披露節(jié)能減排、 循環(huán)經(jīng)濟(jì)、 社區(qū)參與、 支持公益事業(yè)、 促進(jìn)就業(yè)等方面的指標(biāo)， 展現(xiàn)自身履行社會責(zé)任的積極性。通過這種方式， 非國有企業(yè)不僅提升了自身的社會形象， 也為社會的可持續(xù)發(fā)展貢獻(xiàn)了自己的力量。

四、 結(jié)語

隨著鑒證需求的增加和鑒證服務(wù)機(jī)構(gòu)的快速發(fā)展， 以及相關(guān)指引和政策的不斷完善， 可持續(xù)發(fā)展報告鑒證業(yè)務(wù)將迎來更加廣闊的發(fā)展前景。本文對可持續(xù)發(fā)展報告鑒證客體類型進(jìn)行研究， 對于提升鑒證機(jī)構(gòu)服務(wù)效率、 推動可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。具體而言， 基于行業(yè)特征將鑒證客體劃分為重污染企業(yè)和非重污染企業(yè)， 根據(jù)產(chǎn)權(quán)性質(zhì)將鑒證客體細(xì)分為中央企業(yè)、 地方國有企業(yè)和非國有企業(yè)。通過對照不同的參考標(biāo)準(zhǔn)， 分析各類企業(yè)在可持續(xù)發(fā)展報告中一般性和特殊性指標(biāo)的披露情況。研究發(fā)現(xiàn)， 重污染企業(yè)主要參考GRI標(biāo)準(zhǔn)編制報告， 為了吸引投資者的關(guān)注， 選擇更多增量指標(biāo)進(jìn)行相關(guān)披露， 展現(xiàn)其在推動我國可持續(xù)發(fā)展方面的積極姿態(tài)。相較之下， 非重污染企業(yè)則在環(huán)保指標(biāo)上相對寬泛， 但為了提升品牌形象和市場競爭力， 在社會議題和治理議題上的披露逐漸增多。基于產(chǎn)權(quán)性質(zhì)分類研究發(fā)現(xiàn)， 央企作為政策執(zhí)行的先行者， 其可持續(xù)發(fā)展報告也是監(jiān)管最嚴(yán)格的， 不僅要求涵蓋環(huán)境、 社會和治理等多個方面， 還要求體現(xiàn)黨建引領(lǐng)等國家戰(zhàn)略。央企的可持續(xù)發(fā)展報告作為企業(yè)標(biāo)桿， 為其他企業(yè)提供了實(shí)踐參考。地方國有企業(yè)緊隨央企的可持續(xù)發(fā)展報告規(guī)范， 不斷提升編制水平， 以促進(jìn)可持續(xù)發(fā)展信息披露規(guī)范化。非國有企業(yè)則呈現(xiàn)出借鑒央企與地方國企的可持續(xù)發(fā)展報告趨勢， 越來越重視社會責(zé)任方面信息的披露。因此， 根據(jù)不同類型鑒證客體在可持續(xù)發(fā)展報告鑒證中的特點(diǎn)和需求選擇合適的鑒證標(biāo)準(zhǔn)， 可以在確保鑒證服務(wù)效率和效果的同時， 滿足不同利益相關(guān)者的信息需求。

【 注 釋 】

① 數(shù)據(jù)來源：2024年11月5日，在中華環(huán)保聯(lián)合會主辦的第十六屆環(huán)境與發(fā)展論壇上對外發(fā)布的《中國環(huán)保行業(yè)ESG發(fā)展報告（2024）》。

【 主 要 參 考 文 獻(xiàn) 】

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王鵬程．可持續(xù)信息鑒證制度：發(fā)展趨勢與頂層設(shè)計［ J］．中國注冊會計師，2024（7）：64 ～ 67．

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張為國，解學(xué)竟．行勝于言：以ESG促進(jìn)企業(yè)價值提升與可持續(xù)發(fā)展［ J］．財會月刊，2024（18）：22 ～ 35．