論集團化經營企業的財務管理

摘 要：重點研究了適應集團化經營，集團財務管理向高級形態轉變的思路及做法，在有關廣東省隨企業組團至韓國大型企業集團研修訪問期間，有感于其集團經營管理理念和模式，考慮自身所處集團環境和財務管理工作推進需求，提出自己的思路和具體做法。

關鍵詞：集團財務；管理；形態轉變

中圖分類號：F27文獻標識碼：A文章編號：1672-3198（2008）11-0207-01

1 集團化經營，促進集團財務管理的轉變

1.1 集團化經營

集團經營區別于非集團經營的最大特點是:業務上的關聯交易和財務上的“金字塔”型財務結構。這些特點有利于實現集團的規模經營，增進成員企業的“團隊作業”，降低營業成本和總體稅負;“金字塔”層層連鎖控股使其可依據同樣的股權資本、不動產等取得不同的借款，從而對其控制的資產和收益發揮很大的杠桿作用。集團經營是指以總部（主力公司）為中心，發揮集團化經營優勢，共享資源和品牌，提高整體業績。集團總部可以完成產業組合管理、機構重組、技術轉移、活動共享等下屬系列公司在能力水平上很難做到的戰略性任務。

1.2 財務管理應轉向以配合集團化經營、支持集團戰略發展

在集團發展的不同歷史階段，財務會計工作，根據國家及企業的具體要求，曾經扮演過不同角色，承擔過不同的使命和責任。在傳統階段，集團公司的財務會計主要側重于單個公司具體會計業務核算和常規的財務管理，相對來講比較具體和簡單。在現在，面臨全球經濟一體化，常規工作職能已經不能滿足企業應對競爭、長足發展的需要，集團財務管理，將會逐步形成站在集團的高度開展管理的思路和形態。除集團總部的常規財務管理和會計核算外，還包括：產權管理（管理和運用資產產權）、戰略管理(戰略導向)、投資管理（方向引導；規模控制；資金籌劃；項目審定；方案評價；風險控制等）資金管理(發揮集團優勢融通資金；集團成員企業資金閑緊調度；資金監控)預算管理（投資支出；資產收益）財務監督指導與服務等等。

1.3 集團化經營企業的財務管理的必要性或意義

這種簡單的、基礎的、具體的傳統財務會計管理模式是不能適應集團發展要求的，我們需要高級形態的財務管理來確保集團戰略目標的順利實現，需要集團財務的“雁行飛行”。具體來說，可以跟隨集團領導的戰略思路、經營理念；可以與集團發展戰略、成長步調一致；可以與集團經營模式一致（投資型、多元化）；可以整合集團財務資源，發揮集團優勢。

2 集團財務管理，建立符合本集團管理模式的財務戰略，并且實施動態管理為配合支持集團發展戰略

2.1 積極參與“十一五”集團戰略相關工作

根據財務管理要求，建立自身財務系統戰略，具體思路包括定位主要管理職能（戰略管理、投資管理、預算管理、財務監控），制定動態管理模式（建立、控制、反饋、修正、風險預警等），建設實施（管理框架涉及集團多方面、各流程，分步驟、分階段逐步實施，需時較長）。

2.2 根據集團產業結構、產權布局和有關管理規定，協同相關部門做好相關工作

調整進退相關成員企業投資產權，配合其產業鏈上的業務及股權的規劃調整，提升集團產業項目的整體經營及獲利能力；配合推進有關成員企業上市準備工作，妥善處理關注財務問題，并聯系、協調政府主要管理部門，理清工作程序，爭取政策支持，認真計劃，順利實施。

2.3 對重點成員企業在行業中長期融資模式創新探討

根據工作安排，聯合相關部門和人員成立專項工作小組，近期工作取得一定成效：結合房地產異地開發、資金全局調度管理的現實需求，工行的異地銀團貸款模式基本落實，同時以集團總部所在地擴張發展，以期符合人民銀行有關企業跨區經營規定；聯合有關金融機構完成創新融資品種，公開發行募集資金，為該企業在財政和貨幣政策緊縮環境中、其生存發展所必需的流動周轉資金，成本合理；同時充分利用集團總部富足充裕信用資源與違約風險互換，獲得年利適當的投資匯報。

2.4 集團化資金管理模式的延拓下放、優化調整

協助房產集團針對集團化資金管理需求，參考同行管理經驗，通過實地調研，初步設計提出房產集團資金管理模式，務求合用和實效。后待溝通、調整并準備實際應用。

2.5 稅務工作重心從報稅向策劃安排轉移

在集團進行投資時，財務能配合其他部門做好對投資產業的宏觀經濟分析，并從財務專業的角度提供可行性論證、投資方案評價、投資的稅務策劃、資金籌劃、預算管理、對被投資企業的財務管理與控制等。并且在投資過程中實施風險管理。

在開展融資工作時，在對經濟環境、金融環境、國家政策法規等深入分析的基礎上，結合集團的實際情況，財務能夠提供融資方向和融資組合方案。在日常管理中，持續加強集團的資金管理和商業信用管理。

在集團開展資本經營時，從財務角度，通過相關投資和融資活動，積極參與、協助做好工作，拓寬思維，提供建議，同時注意風險。

逐步建立財務預警體系。為進一步深化內部控制管理，在可以提供財務支持和保障的同時，希望能夠防患于未然，加強財務安全。在《企業財務通則》中，也要求各企業根據自己的實際情況建立財務預警機制。在國內環境并沒有達到科索委員會（COSO）要求的企業整體風險管理的程度時，我們可以先意識到以財務預警作為內部控制與風險管理的中間形態，在持續加強和鞏固內部控制工作效果的基礎上，在適當時候逐步建立集團財務預警體系。

3 在體制內，鞏固基礎工作成效，逐步完善必要條件，注重財務環境建設，保持穩健提升意識，從財務角度服務集團發展

3.1 加強預算管理工作，在搭鍵框架之后，充實內容，深化效果

以戰略為導向的預算管理是集團化財務管理的重要內容之一，它是實現戰略規劃、經營計劃與日常管理有機連結的重要管理工具。當前，我們仍處于基礎性的財務預算的建設階段。在以往只對利潤作預算的基礎上，以適當方式擴充資本預算和現金流量預算，建立全面預算管理雛形；同時，針對轉向工作項目，包括：零星及基建項目、集團總部費用、政府立項項目資金和績效管理等，建立專項臺賬進行計劃和過程管理。

3.2 完善集團公司《內部會計控制規范》和部門內部實務操作指導規范（內部稱“工作通知”），保證會計管理工作體制的規范及嚴謹性，不斷加強制度體系保障

為適應企業現代經濟活動管理要求，集團公司《內部會計控制規范》以財政部頒布的相關規范為框架，結合集團公司經營管理實際情況，2005－2006年共頒布內部會計控制規范試行稿文件12項，其中2006年頒布8項。分別是：“貨幣資金”、“對外投資”、“籌資與擔保”、“工程項目”、“實物資產”、“采購與付款”、“銷售與收款”、“成本費用”、 “納稅”、“計算機管理信息系統”、“會計核算”、“基本規范”。除財政部已頒布項會計循環控制外，調整循環口徑后，總部財務會計部門還針對集團總部管理現狀另外增加頒布了3項：“會計核算”、“納稅”、“計算機管理信息系統”，切實做好制度保障工作。

3.3 加強人才隊伍建設，注意專業知識、業務技能培訓效果，提升財務人員專業能力和業務水平

一是引進高級人才專門從事高級策劃工作。二是著手集團財務隊伍的專業化建設，有意識地在培養財務會計各方面的專業管理人員。

3.4 強化基礎性財務會計工作，為逐步的、有效的轉向形成穩固基礎

強化會計核算的合法性、合規性，保證財務結果真實可靠。強化會計基礎工作規范和職業道德建設；改進會計工作質量；強化會計信息的及時性；完善業務流程；強化日常資金管理；完善檔案管理等。

4 調整工作導向，提升系統意識，服務集團發展

維護集團良好的社會形象，鞏固公共環境和關系，充分發揮集團資源優勢，為集團所屬企業提供資源服務，主要在產權管理、融資環境、資金管理、會計管理、稅務資源等方面提供指導和服務，為集團企業發展創造價值。