私人銀行動向

中國私人銀行的2.0猜想

“如果說現在的中國私人銀行是1.0版本的水平，那么未來2～3年內要達到2.0版本，還需要進行模式創新，至少目前私人銀行比起國外的私人銀行，與金融服務不相關的業務多些。”談到中國當前私人銀行，波士頓咨詢公司(BcG)合伙人米嘉對媒體如此表示。

走中國特色的私人銀行道路

BCG11月19日發布的《兌現對客戶的承諾：2009全球財富報告》顯示，截至今年底預計中國百萬美元資產的家庭數量將達到45.3萬戶，資產管理總額達1.73萬億美元，超過危機前的水平。其中，百萬美元資產家庭數量已位居全球第三。BCG的合伙人梁國權說，正是中國富人群體規模的擴張，為私人銀行帶來了巨大的市場機會和業務變革的需求。

在米嘉看來，與西方國家不同，中國富人群體的資產配置更加保守和單一，

“他們的金融資產60％以上是現金或存款，僅會拿出一小部分交給私人銀行打理。”另外一部分就是投資于股市，投機性強。

從“產品推進模式”’到“資訊模式”

升級的方向，就是由“產品推進模式”向“咨詢模式”轉變。推動這個轉變的，一方面是金融危機導致全球財富縮水私人銀行客戶行為發生了重要變化，更加關注財富的保值而非增長，另外一個方面是中國富人群體現模的擴大。

梁國權指出，由于財富主要集中在風險性相對小的銀行，是財富縮水幅度小于全球的原因之一，但這也恰好說明，中國私人銀行還處于初期發展階段。

上述因素都是私人銀行經營模式轉變前要做的功課，中國的私人銀行要實現升級，由“產品推進模式”向“咨詢模式”轉變，必須先要了解客戶的特點和資金來源，細分客戶需求是未來趨勢。米嘉解釋說，中國私人銀行的經營模式主要是模仿外國，但中國客戶的投資特點卻與國外有很大差別，而且以推出金融產品為主。而非個性化的咨詢服務。

“產品很容易被拷貝，只有專業化的咨詢服務才能爭取更多客戶。”米嘉說，中國私人銀行距離真正的私人銀行提供專業化咨詢服務還有距離。而且目前的競爭格局，似乎更加注重網點擴張和硬件建設。事實上網點擴張還存在潛在風險，主要就是業務不足和咨詢人才缺乏。

監管也會跟上

而2.0時代并不僅僅意味著私人銀行自身的模式改變，監管層也會在風險控制上投入更多的目光。

在11月的最后幾天，英國金融服務管理局(Financial Services Authority)剛剛就瑞銀(UBS)的未授權交易作出了嚴厲懲罰——這是前者歷史上第三大規模的罰款。據稱，瑞銀財富管理部門駐倫敦雇員被發現進行了未經授權的交易，令客戶損失逾4200萬美元。

而且，這起不當交易的細節很可能令那些早就感到不安的客戶對該行的財富管理部門更加不放心了。

幾乎于此同時，上海銀監局副局長張光平在上海指出，國內私人銀行業尚在起步階段，由于缺乏投資渠道及對沖工具，設計產品能力較弱的中國銀行業在開展私人銀行業務上“還有很多基礎工作要做”。而針對私人銀行業的監管空白，張表示，相應的監管條例或在明后年推出。

中國人民銀行上海總部調查統計研究部副主任顧銘德也指出，私人銀行業務必須在起步階段高度重視內在風險。不僅要提供短期，還要提供中長期產品，同時要密切注意交易對手的風險。顧明德還敦促盡快制定私人銀行的監管條例，對進入條件、業務范圍、信息披露做出相應規定，同時對內部控制，業務流程，對風險管理提出具體要求。