企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價指標體系的改進

張 蕊

(江西財經(jīng)大學(xué) 會計發(fā)展研究中心，江西 南昌 330013)

一、金融危機對企業(yè)及其業(yè)績的影響

就此次金融危機而言，是由美國金融創(chuàng)新帶來的過度超前消費所不斷積累的經(jīng)濟運行風(fēng)險，過度的金融創(chuàng)新，最終使低收入水平、低信用等級的社會群體房地產(chǎn)貸款 (次級貸款)的償還鏈條斷裂，引發(fā)了次貸危機。之后，迅速演變?yōu)榻鹑谖C，美國大批金融機構(gòu)破產(chǎn)，進而不斷向經(jīng)濟層面?zhèn)鲗?dǎo)，波及到股市和社會實體經(jīng)濟，并快速向全球蔓延。這場金融與經(jīng)濟危機對企業(yè)及其業(yè)績的影響集中體現(xiàn)在:

1.國內(nèi)外企業(yè)的裁員風(fēng)暴

2008年和2009年，美國的花旗集團、阿賽洛米塔爾、華盛頓互惠銀行、美國電話電報公司、美國銀行、微軟、英特爾、Sprint等裁員達16.67萬余人;日本的豐田汽車、IBM日本公司、佳能、索尼、松下、東芝、日立、NEC、愛立信等裁員達7.46萬余人;澳大利亞的力拓裁員為1.4萬人;中國的聯(lián)想全球裁員為2 500人［1］。

2.國內(nèi)外大量的企業(yè)倒閉

中國最大的玩具加工廠，位于全球第三的廣東省東莞市合俊玩具廠2008年10月中旬宣布倒閉，成為我國第一家公開倒閉的企業(yè);擁有62年歷史的電器連鎖店廣東泰林倒閉;2008年，法國有54 820家企業(yè)宣布破產(chǎn)［2］;截至2010年10月，美國倒閉銀行總數(shù)增至108家［3］。

3.國內(nèi)外企業(yè)的利潤大幅下降

國際六大石油公司，埃克森美孚、殼牌、雪佛龍、康菲等，2009年二季度凈利潤同比下降均在6成以上，最高的康菲達到76%［4］，道達爾、BP 下降幅度分別為54%［5］和53%［6］;比利時的蘇威一季度的凈利潤同比下降了55%［7］;我國的寶鋼、武鋼2009年中期凈利潤同比下降達到 9 成［8］。

4.企業(yè)融資舉步維艱

在這場危機中，尤其是中小企業(yè)融資非常困難，根據(jù)中國社會科學(xué)院進行的一個關(guān)于中小企業(yè)在金融危機復(fù)蘇中的作用調(diào)研顯示，有40%的中小企業(yè)已在此次金融危機中倒閉，40%的企業(yè)正在死亡線上徘徊。

由此可見，金融危機對企業(yè)的沖擊是巨大的，帶給企業(yè)的有可能是毀滅性的打擊。

金融危機之所以對企業(yè)及其業(yè)績產(chǎn)生如此大的影響:第一，危機使得企業(yè)的融資能力大大降低。此次金融危機是由過度的金融創(chuàng)新引發(fā)的，沒有資金保障的虛假金融繁榮的泡沫破滅，即資金供應(yīng)鏈斷裂導(dǎo)致的。這時社會上的資金嚴重缺乏，企業(yè)的融資能力受到了極大的影響。企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營所需資金得不到保障，企業(yè)不得不裁員、縮減生產(chǎn)規(guī)模，甚至破產(chǎn)倒閉。第二，危機使得市場迅速萎縮。危機使消費者信心指數(shù)下降，消費者的持幣觀望或持幣不足，導(dǎo)致社會購買力水平大幅度下降。這是企業(yè)縮減生產(chǎn)規(guī)模和裁員甚至倒閉的另一個重要原因。這些都會導(dǎo)致市場的萎縮。第三，這次危機的暴發(fā)快速且迅猛，許多企業(yè)來不及應(yīng)變。這場金融危機對企業(yè)及其業(yè)績的重大影響還表現(xiàn)在大規(guī)模的危機暴發(fā)非常地突然、快速，在很短的時間內(nèi)就波及到世界大部分國家，并產(chǎn)生了重大影響。有很多企業(yè)未能預(yù)見到這場危機，因此，準備不充分，應(yīng)對不及時，從而產(chǎn)生了巨大的損失。

二、金融危機對企業(yè)融資和業(yè)績的啟示

根據(jù)這次金融與經(jīng)濟危機對國內(nèi)外企業(yè)及其業(yè)績的影響分析與總結(jié)，我們得到了如下幾個方面的啟示:

1.融資能力及取得現(xiàn)金流的能力是企業(yè)生存與發(fā)展的基本能力

企業(yè)經(jīng)營所需的資金如同人身上的血液，企業(yè)的籌資與取得現(xiàn)金流的能力，如同人體的造血功能。造血能力不好，必然引起血液供應(yīng)與循環(huán)不暢的問題;造血功能的壞死，必將導(dǎo)致死亡。同理，企業(yè)經(jīng)營所需資金的缺乏，必將導(dǎo)致企業(yè)的裁員和生產(chǎn)規(guī)模的縮減，進而使企業(yè)業(yè)績下降;企業(yè)所需資金供應(yīng)鏈的斷裂，必將導(dǎo)致企業(yè)的破產(chǎn)和倒閉。引發(fā)金融危機的一個重要導(dǎo)火線是資金供應(yīng)鏈的斷裂，這是沒有資金保障的虛假金融繁榮的泡沫破滅的結(jié)果。這時，社會上的流動資金嚴重缺乏，企業(yè)的融資能力受到了極大的影響，尤其是中小企業(yè)，資金的缺乏已成為生存的重大障礙。能否從容地應(yīng)對危機帶來的這一難題，關(guān)鍵在于企業(yè)能否利用各種政策，通過各種渠道獲取經(jīng)營所需的資金。

2.帶來可持續(xù)發(fā)展和繁榮的創(chuàng)新能力是企業(yè)的核心能力

創(chuàng)新是企業(yè)立命之根本，是企業(yè)核心競爭力形成與保持的法寶。常態(tài)經(jīng)營環(huán)境下如此，非常態(tài)的金融危機下更是如此，企業(yè)需要創(chuàng)新的理念，創(chuàng)新的經(jīng)營和創(chuàng)新的產(chǎn)品，另辟蹊徑，才能在危機中生存。這也是企業(yè)在危機過后，搶占發(fā)展先機的必要準備。我們知道，創(chuàng)新之所以重要，是因為它可以使企業(yè)保持和增強可持續(xù)發(fā)展能力。如果創(chuàng)新所帶來的是短期的效益，長期的風(fēng)險積累，那么，這種創(chuàng)新越多，對經(jīng)濟和企業(yè)的危害也就越大。以美國此次暴發(fā)的金融危機為例，它是由過度金融創(chuàng)新所帶來的不斷積累的經(jīng)濟運行風(fēng)險的結(jié)果，這種創(chuàng)新不僅不利于經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展，而且是引發(fā)金融危機的禍源。因此，制度、技術(shù)與管理的創(chuàng)新必須有利于經(jīng)濟、企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展，只有這種創(chuàng)新，才能形成企業(yè)的核心競爭力。

3.市場開拓能力是企業(yè)取得良好戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績的保障

馬克思曾經(jīng)指出，W'－G'是商品的驚險跳躍，這個跳躍如果不成功，摔壞的不是商品，但一定是商品所有者。這里的W'－G'的跳躍是否成功，取決于市場，也即，企業(yè)創(chuàng)造的價值增值只有通過市場才能實現(xiàn)?？梢姡袌鰧τ谄髽I(yè)業(yè)績實現(xiàn)的重要作用。這次危機帶給企業(yè)的重創(chuàng)還在于市場需求不足，導(dǎo)致產(chǎn)品的銷售難以實現(xiàn)。這是造成企業(yè)利潤大幅下降、生產(chǎn)規(guī)?？s減，甚至倒閉的重要原因。如何提升企業(yè)市場開拓能力，尋求自身的商機，是企業(yè)取得良好戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績的重要保障。

4.按循環(huán)經(jīng)濟要求組織經(jīng)營的能力是企業(yè)獲取戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績的至關(guān)重要的能力

企業(yè)的本質(zhì)屬性是生產(chǎn)能力體系與經(jīng)濟契約關(guān)系的有機統(tǒng)一。事實上，企業(yè)的業(yè)績是由制度、管理和企業(yè)能力系統(tǒng)因素綜合決定的，也即決定企業(yè)業(yè)績的能力是處理人與自然之間關(guān)系的技術(shù)性能力體系和處理人與人之間關(guān)系的制度性能力體系 (包括管理性能力體系)的統(tǒng)一體。這些能力體系統(tǒng)一于公司的產(chǎn)銷、研發(fā)等經(jīng)營活動之中，決定著企業(yè)的業(yè)績［9］。如果說，這次的金融危機是在處理人與人之間關(guān)系的制度性能力體系中出了問題，那么如果處理人與自然之間關(guān)系的技術(shù)性能力體系出現(xiàn)問題將會導(dǎo)致另一種形式的危機產(chǎn)生，即人類的生存環(huán)境日益惡劣，對經(jīng)濟、企業(yè)的危害也將更大，帶來的后果可能更為嚴重。因此，遵循循環(huán)經(jīng)濟發(fā)展規(guī)律，堅持以“3R”原則為指導(dǎo)，組織企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營，對企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展及戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績的保持是至關(guān)重要的。

5.管理者的應(yīng)變能力是企業(yè)在非常態(tài)經(jīng)營環(huán)境中保持業(yè)績的一種特殊能力［10］

應(yīng)該說企業(yè)的管理者是企業(yè)優(yōu)秀人才中的關(guān)鍵人才，起著中流砥柱的作用。雖說企業(yè)的業(yè)績是由企業(yè)的職員與管理者共同創(chuàng)造，然而，管理者“領(lǐng)頭羊”的作用卻是不可忽視，“領(lǐng)頭羊”作用發(fā)揮得好，就能幫助企業(yè)平安度過危險期。就這次危機來看，關(guān)鍵要看管理者的應(yīng)變能力。廣東曾經(jīng)有兩家大型外貿(mào)玩具生產(chǎn)商，在這次的危機中，一家迅速破產(chǎn)倒閉，而另一家不僅維持原有的生產(chǎn)規(guī)模，而且還吸納了破產(chǎn)倒閉企業(yè)的大部分員工，擴大了生產(chǎn)規(guī)模。這家公司取勝的法寶是根據(jù)市場的預(yù)測及時開辟了新的海外市場，并快速地調(diào)整了玩具生產(chǎn)線，取得了大量的訂單。由此案可知，企業(yè)的管理者，尤其是高層管理者的洞察力、對市場的敏感性及作出相應(yīng)調(diào)整的應(yīng)變能力，是帶領(lǐng)企業(yè)渡過難關(guān)，走向發(fā)展與輝煌的重要前提，也是衡量管理者領(lǐng)導(dǎo)素質(zhì)的一項重要指標。管理者的這種能力與企業(yè)的生存與發(fā)展密切相關(guān)，在特殊時期，則是企業(yè)能否勝出的重要因素。

三、企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價指標體系的改進

根據(jù)業(yè)績評價指標體系設(shè)置應(yīng)遵循的相關(guān)性、重要性和全面性等原則，企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價指標體系應(yīng)以創(chuàng)新能力評價指標為核心，向影響企業(yè)業(yè)績的重要影響因素拓展，形成全面、系統(tǒng)的指標體系。根據(jù)上述金融危機對企業(yè)業(yè)績影響的分析與總結(jié)，對已有的企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價指標體系應(yīng)作必要的增設(shè)與強化的改進。

第一，應(yīng)設(shè)置評價生態(tài)化技術(shù)創(chuàng)新情況的指標，以突出評價帶給企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的核心競爭力。生態(tài)化技術(shù)創(chuàng)新是指資源、能源消耗的節(jié)約、利用的高效，產(chǎn)品的可重復(fù)使用，廢棄物資源化的技術(shù)創(chuàng)新，以及符合環(huán)保要求的高科技含量的產(chǎn)品創(chuàng)新等。這種創(chuàng)新構(gòu)成了循環(huán)經(jīng)濟發(fā)展模式下的核心競爭力，與企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績的取得密切相關(guān)，并成為一個重要因素。

第二，應(yīng)增設(shè)評價企業(yè)融資能力及獲取現(xiàn)金流能力的評價指標。融資與獲取現(xiàn)金流的能力是企業(yè)取得戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績的前提和基礎(chǔ)。金融與經(jīng)濟危機帶給企業(yè)的最直接影響就是資金供應(yīng)的緊張或斷裂導(dǎo)致的企業(yè)規(guī)?？s減、裁員或倒閉。通過融資能力及獲取現(xiàn)金流能力的評價指標，可以較好地預(yù)見企業(yè)在這些方面的問題，以便及早采取措施，減少危害。

第三，新增或強化市場開拓能力的評價指標。這里的市場主要是指銷售市場，是企業(yè)實現(xiàn)利潤的通道，在企業(yè)業(yè)績的實現(xiàn)中起著重要的保障作用。通過市場的占有率及其變化，可以很好地評價企業(yè)業(yè)績實現(xiàn)的保障程度。

第四，增設(shè)評價優(yōu)秀人才儲備、引進及管理者應(yīng)變能力的評價指標。優(yōu)秀人才是企業(yè)創(chuàng)新的源泉，能為企業(yè)謀求巨大的增值，許多企業(yè)的品牌效應(yīng)是由人力資源創(chuàng)造的［11］。企業(yè)間的競爭，說到底是人才的競爭，企業(yè)儲備了人才，就等于儲備了財富。管理者的應(yīng)變能力也是優(yōu)秀人才的綜合素質(zhì)的體現(xiàn)。所有這些都是企業(yè)在常態(tài)與非常態(tài)下保持業(yè)績的重要因素，應(yīng)構(gòu)成戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價的重要內(nèi)容。

綜上所述，企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價指標體系應(yīng)在原有的基礎(chǔ)上具體作如下幾方面的拓展與強化:

1.財務(wù)層面

強化資金周轉(zhuǎn)能力評價指標，增設(shè)企業(yè)組織項目獲得貸款能力、利用信托資金融資能力、新增貸款比率、銷售貼現(xiàn)率、票據(jù)貼現(xiàn)率等指標。

2.客戶層面

新增獲得訂單比率指標，客戶保持率或變化率、銷售增長率等指標。

3.創(chuàng)新層面

設(shè)置生態(tài)化技術(shù)創(chuàng)新研發(fā)費用投入、能源消耗節(jié)約研發(fā)費用投入比率、三廢循環(huán)利用研發(fā)費用投入比率、符合一定標準的高科技含量新產(chǎn)品的研發(fā)投入等指標。

4.內(nèi)部生產(chǎn)經(jīng)營過程層面

增設(shè)反映企業(yè)按循環(huán)經(jīng)濟發(fā)展規(guī)律組織生產(chǎn)的指標，如三廢治理達標率、三廢環(huán)循利用率、資源開采的節(jié)約或高效利用等指標。

5.職員層面或?qū)W習(xí)與增長層面

設(shè)置關(guān)鍵人才保持率、為保持優(yōu)秀人才的投入、優(yōu)秀人才的引進率、企業(yè)的柔性管理能力、決策所產(chǎn)生的效益、生產(chǎn)線變更時間等。

上述企業(yè)戰(zhàn)略經(jīng)營業(yè)績評價指標體系的改進可總結(jié)如圖1所示:

這樣，可以引導(dǎo)企業(yè)有效地預(yù)防或降低危機帶給企業(yè)經(jīng)營業(yè)績的負面影響。

［1］http://www.qlshbnews.com/GuoJiGuoNei/guoji/2008/11/3394/3394－3－4.htm.

［2］http://www.qlshbnews.com/GuoJiGuoNei/guoji/2008/11/3394/3394－3－4.htm.

［3］http://world.huanqiu.com/roll/2009－03/412267.html.

［4］康菲:http://money.163.com/09/0730/10/5FFD2P5N002524SO.html.

［5］道 達 爾:http://finance.sina.com.cn/j/20090506/17486190827.shtml.

［6］BP.http:money.163.com/09/0731/21/5FJ4HLDI002524SO.html.

［7］蘇威.http://www.saiacoat.com/news/news15154.asp.

［8］寶鋼，武鋼.國盛證券大智慧軟件.

［9］徐忠.危機時刻話績效——企業(yè)績效管理的一個思考［J］. 才智，2009，(8).

［10］張蕊.金融危機下企業(yè)經(jīng)營業(yè)績評價的思考［J］.會計研究，2009，(6).

［11］侯美嬌.金融危機對中國企業(yè)的影響及其人力資源管理對策［J］. 時代經(jīng)貿(mào)，2008，(12).