我國企業公允價值計量模式淺析

致遠控股有限公司 林小丹

我國企業公允價值計量模式淺析

致遠控股有限公司 林小丹

公允價值計量是2006年財政部頒布的新會計準則的一項重要內容，近年來一直是業界討論的焦點。我國企業公司公允價值計量模式原本被社會各界看好，但是在新準則確立我國上市公司可以采用公允價值進行后續計量后，只有少數幾家企業公司采用了這種新型的計量模式進行后續計量。公允價值計量模式曾一度在2008年金融危機后期被人們指認為金融危機的導火線。金融危機已經過去兩年，它的影響已經漸漸退去，世界經濟開始步入正常的發展軌道，但是各個行業仍然對是否采用公允價值進行自身資產計量持觀望態度。我國企業公司公允價值計量模式在金融危機之后又一次受到考驗。公允價值計量模式對于各行各業來說是一把雙刃劍，筆者在本文中著重對我國企業公司公允價值計量模式的優勢和存在的問題進行了分析，并提出了幾點改進措施。

公允價值計量 優勢 問題 對策

一、我國企業公司公允價值計量模式的背景及發展現狀

新的企業會計基本準則于2006年由財政部頒發，對企業公司投資性房地產、長期股權投資、金融資產等項目的確認、計量和披露進行了新的規范，其中要求房產企業的會計報表中必須對“投資性地產”項目進行單獨的列示，并正式引入公允價值計量模式的概念。此時，我國企業公司的會計計量可以采用歷史成本模式或公允價值模式。我國近年來的經濟發展正處于一個高速發展階段，各行各業都呈現出一種良好的發展態勢。如果再用歷史成本計量模式進行計量，我國企業公司金融資產和長期股權投資等科目的增值部分將很難得到真實的反映，導致該計量模式下這些科目的價值無法與現時價格趨同。金融危機之后，本來被看好的公允價值計量模式仍然沒有被很好的接受。很多企業明知道可以采用公允價值計量方式增大企業的賬面收益，但是它們依然只采用歷史成本模式。公允價值計量模式再一次經受著社會的考驗。

二、我國企業公司采用公允價值計量模式的優勢

公允價值計量可以一定程度上提高企業的融資能力。近年來良好的市場發展環境大大提高了企業公司資產等項目的公允價值。采用公允價值進行后續計量的企業的價值會有所上漲，這實際上是企業利潤的增長，表明企業具有良好的經營業績和較高的成長性，可以提高貸款批準率，還可以調動投資者的投資興趣和吸引風險回避者的資金，增強企業的融資能力。特別是對于有些資金周轉量大的企業來說，融資能力較強才能在市場的激烈競爭中站穩腳跟。同時，公允價值計量可以保證企業價值得到真實、及時的反映，是企業的信息公開化、透明化，為企業管理決策層制定正確的發展策略和為投資者的投資決策提供及時、真實、完整的信息參考。

三、采用公允價值計量模式存在的問題

1.采用公允價值計量模式的要求較嚴格、門檻較高。新企業會計準則要求采用公允價值計量的企業必須滿足以下要求：投資項目所在地有活躍的交易市場；企業能夠從交易市場取得同類或類似項目的市場價格和其他相關信息，以保證對其所估計的公允價值的合理性。

2.企業要對自身所擁有的資產等公允價值進行準確的定價，需要經過十分專業的評估才能得出。但是，我國市場上還沒有相關的專業評級機構，或者此類評級機構本身的評級機制不夠健全，導致多數上市公司的公允價值計量的公允性不強。對企業資產等進行合理、準確的評估定價需要綜合考慮多方面的因素，這就加大了評估定價的難度。同時，由于金融資產、長期股權投資、投資性房地產的價格是一個不斷波動的過程，也使得它們的公允價值難以得到真實、準確的反映。

3.采用公允價值計量存在幾方面的問題。第一，會一定程度上的減降企業的利潤，企業要通過專業的評級機構進行公允價值的評估，需要承擔不少的評估費用，從而減少企業的利潤。第二，采用公允價值計量的企業資產、長期股權投資等的價值會上漲，相比采用歷史成本計量下產生的差額利得增加，企業需要承擔更多的稅負。第三，公允價值確定的依據是市場價值，這就可能出現企業利用房價操縱利潤，對會計報表進行有利于企業一己之力的修飾，對投資者產生誤導。

四、完善公允價值計量模式的對策

1.降低采用公允價值計量模式的門檻，同時加強監督。公允價值計量模式的條件嚴格，使得許多想采用公允價值計量模式的企業不得不繼續采用歷史成本模式進行計量。所以，要適當放低要求，讓更多的企業有機會采用公允價值計量模式。同時，要加強監督，防止企業利用房價操縱利潤，損害投資者的合法利益。

2.建立專業的評級機構。加快建立第三方評估機構是防止我國企業利用公允價值計量模式操縱利潤，提高對資產評估定價公平性和客觀性的有效措施，有效的降低投資風險。

3.在稅負上給予采用公允價值計量的企業一定的優惠條件。所有的企業都希望能夠減少自身的稅收負擔，給予稅收上的優惠是對企業采用公允價值計量模式的一項行之有效的鼓勵措施。

4.要切實提高企業自身會計人員的素質，力求做到保守計量。實行會計人員的準入制度，保證企業會計人員一定的理論知識和實踐技能，對企業會計人員進行定期的培訓和再教育，保證他們嚴格按照新會計準則的要求進行會計處理，同時加大現代信息技術的引進力度，早日實現企業會計電算化。建立和完善企業內部控制制度和內部審計制度，加強內部審計部門的獨立性，強化內部審計職能的發揮，從源頭上防止企業對財務報表進行改飾的行為。保證會計信息的可靠性和真實性，按照謹慎性原則對資產價值及變動采取保守計量，防止地產泡沫。

四、結語

公允價值計量模式是一把“雙刃劍”，在提高企業價值的同時，也給企業帶來了風險。企業要綜合考慮各方面的因素，選擇最適合企業和對企業最有利的會計計量模式。雖然公允價值計量模式在我國現階段的經濟發展過程中好存在不少需要改進和完善的地方，但是我們已經初步看到了這種先進的計量模式的某些特點和優勢，筆者相信，隨著我國市場經濟的確立和市場機制的不斷完善，公允價值計量模式一定會成為大多數企業樂于采用的會計計量模式。

（責任編輯：羅寧）