2010年中國鋼鐵產業組織結構狀況分析

李擁軍

（作者李擁軍，博士，中國鋼鐵工業協會高級分析師）

目前國內通用的鋼鐵工業集中度指標采用的是粗鋼集中度指標。據2010年12月《中國鋼鐵工業統計月報》顯示，2010年，鋼鐵產業共生產粗鋼62665.4萬噸，比2009年增加5308.7萬噸，增幅達9.26%；2010年粗鋼產量前5家合計為20430.31萬噸，占全國總產量的比重為32.6%；粗鋼產量前10家合計為30473.3萬噸，占全國總產量的比重為48.63%；粗鋼產量前15家合計35937.96萬噸，占全國總產量的比重為57.35%，均高于2009年集中度指標數據。鑒于兼并重組、新投資的新設備產能釋放對部分企業粗鋼產量增長發揮著相當大的作用，文章將對粗鋼產量前15家鋼鐵企業的產量進行梳理，以期能夠科學準確地計算鋼鐵產業粗鋼集中度指標。

一、對2010年鋼鐵企業重組事件的分析

2010年，中國鋼鐵產業的兼并重組處于持續推進狀態，與前幾年相比，2010年的兼并重組事件在形式與內容上更為豐富，跨區域企業重組、同一區域內企業重組等兩種類型同步發展。

1.2010年較為典型的企業重組事件

2010年，對中國鋼鐵產業組織結構產生重要影響的企業重組事件有：

⑴1月25日，唐鋼股份、邯鄲鋼鐵、承德釩鈦3支股票被“河北鋼鐵”股票所替代。河北鋼鐵股份有限公司正式上市表明我國首例橫跨深滬兩大交易所的3家鋼鐵上市公司在資本層面上實現了整合，即河北鋼鐵集團實現了由行政資源（如人財物管理）整合過渡到資本資源整合。河北鋼鐵集團成為一個統一而完整的資本實體，這有助于河北鋼鐵集團總部由過去的單一行政權威轉化為資本權威、資源權威、行政權威等多種管理權威并存，從而極大地提高了集團總部的核心地位與權威性?？梢灶A見，河北鋼鐵集團總部的資本運作、集團管控等功能將得到進一步強化，而唐鋼、邯鋼、承鋼等六家企業的生產基地功能將更為突出。

⑵3月19日，“中信泰富”與河北鋼鐵集團訂立框架協議，以19億人民幣的價格將“石家莊鋼鐵”80%的股權出售給河北鋼鐵集團。在這80%的股權中，有65%的股權由“中信泰富”持有，剩余的15%股權是由“眾富投資”擁有（“眾富投資”是由石家莊鋼鐵若干管理層成員以及雇員擁有的公司）。“中信泰富”作為“眾富投資”的代理公司，向河北鋼鐵集團出售“眾富投資”在“石家莊鋼鐵”中15%的股權。根據公告，河北鋼鐵集團與擁有“石家莊鋼鐵”20%股權的河北國資公司同樣受河北省國資委管理。

⑶5月25日，國務院國有資產監督管理委員會下發了《關于鞍山鋼鐵集團公司與攀鋼集團有限公司重組的通知》，同意鞍山鋼鐵集團公司與攀鋼集團有限公司實行聯合重組。并新設立鞍鋼集團公司作為鞍山鋼鐵集團公司、攀鋼集團有限公司的母公司，由國務院國有資產監督管理委員會代表國務院對鞍鋼集團公司履行出資人職責，鞍山鋼鐵集團公司、攀鋼集團有限公司均作為鞍鋼集團公司的全資子企業。7月28日，鞍鋼與攀鋼重組大會在北京京西賓館舉行。鞍鋼與攀鋼的成功重組，以及鞍鋼鲅魚圈新區、朝陽鞍凌精品鋼項目建成投產、福建莆田項目開工建設，均表明鞍鋼集團公司的資源優勢、規模優勢、協同優勢得到提升，鞍鋼跨區域、多基地的發展格局更加清晰。

⑷6月8日，遼寧省政府在本溪市召開大會，宣布本溪鋼鐵（集團）有限責任公司與北臺鋼鐵（集團）有限責任公司進入實質性合并重組階段，重組后的新企業名稱為本鋼集團有限公司，同時由本鋼總經理兼任北臺鋼鐵的董事長、總經理。整合后的本鋼集團粗鋼產能將達2000萬噸，年營業收入超千億元。本鋼與北臺的重組，有助于推動鞍鋼與本鋼的實質性重組，從而實現東北地區鋼鐵產業格局的合理優化。

⑸7月13日，由天津市國資委出資，天津鋼管集團、天津鋼鐵集團、天津天鐵冶金集團和天津冶金集團等四家國有鋼鐵企業聯合組建的國有獨資公司——渤海鋼鐵集團有限公司正式成立。天津地區由此出現了粗鋼年產量上千萬噸級的鋼鐵企業集團，這有助于提升天津地區鋼鐵企業在華北市場、華東市場的話語權。

⑹7月16日，首鋼總公司、吉林省國資委、吉林省建通投資公司、通鋼集團共同簽署了《通鋼集團重組協議》。首鋼出資25億元獲得通鋼77.59%的股權（首鋼總公司及首鋼控股公司共同持有通鋼集團股份，其中一部分股權是由吉林省國資委無償劃轉）。首鋼由此獲得對通鋼的控股權，形成了對通鋼的主導地位。

⑺11月11日，河北鋼鐵集團以“漸進式股權融合”重組模式，與河北敬業、唐山松汀、邢臺龍海、永洋鋼鐵、吉泰特鋼5家河北省內民營鋼鐵企業簽訂聯合重組協議。12月31日，又以此模式與九江線材、燕山鋼鐵、榮信鋼鐵、鑫達鋼鐵、新金鋼鐵、裕華鋼鐵、金鼎重工等7家河北省內民營鋼鐵企業簽訂聯合重組協議?！皾u進式股權融合”按照“自愿聯合、優勢互補、循序漸進、合作共贏”的原則，河北鋼鐵集團將以商譽、管理、技術咨詢服務、購銷渠道等資源，分別出資到12家民營鋼鐵企業。這12家企業分別重新登記注冊新公司，河北鋼鐵集團分別持有12家新公司10%的股份，并吸納12家新公司成為集團成員企業，逐步將各家企業后續發展納入到河北鋼鐵集團總體規劃當中，河北鋼鐵則適時向12家新公司派出管理、技術團隊，共享大宗原材料采購、產品銷售、技術研發等平臺。2010年12月，河北鋼鐵集團將河北敬業、唐山松汀、邢臺龍海、永洋鋼鐵、吉泰特鋼等5家民營鋼鐵企業的粗鋼、生鐵、鋼材產量全部納入到本集團產量統計報表當中。

⑻12月份，寶鋼與福建吳鋼集團合作重組福建德盛鎳業。根據協議，寶鋼將結合自身的研發、市場、生產、管理等優勢，將福建德盛鎳業打造成綠色不銹鋼產業生產基地。這也是寶鋼跨所有制與民企之間的首起重組事件。

2.2010年重組事件的基本特性

如果從產權結構、重組企業對被重組企業的主導地位等方面對上述重組事件進行分析，則可歸納出如下特性：

⑴首鋼總公司在企業重組方面繼續保持強勢發展勢頭。首鋼此次重組的通鋼，是首鋼歷次所重組的企業中唯一一家粗鋼年生產規模超過500萬噸的企業，這極大地提高了首鋼粗鋼產量規模。盡管通鋼的產量在2011年1月才在首鋼集團產量報表中體現，但鑒于首鋼重組通鋼的時間是在2010年7月，因此我們在分析2010年鋼鐵產業集中度指標時，應將通鋼的粗鋼產量納入到首鋼中。同時，由首鋼主導投資的首鋼京唐公司產量在2010年正式納入到首鋼中，鑒于首鋼京唐在2009年已投產，并初步形成生產規模，故本研究中未將首鋼京唐作為首鋼新增集團成員，而且將首鋼京唐2009年產量直接納入到首鋼當中，以便進行同期粗鋼凈產量增減的比較。

⑵鞍鋼與攀鋼的跨區域聯合重組，一方面源于兩家中央企業擁有共同的出資人，另一方面源于兩家企業在發展歷程中存在著相互支持的淵源（如在攀鋼建設初期，鞍鋼向其輸送了相當數量的建設、生產方面的職工隊伍），擁有類似的企業文化。鞍鋼與攀鋼的重組，使鞍鋼擺脫了多年來在企業重組方面的困境，有助于加快鞍鋼與本鋼集團的實質性整合，為鞍鋼在“十二五”期間實現粗鋼年產能6000萬噸的規模提供了必要的保障。同時，鞍鋼加快了在全國范圍內生產基地優化布局的步伐，這說明鞍鋼在重視粗鋼生產規模擴張的同時，也注重在鋼材終端市場話語權的提升。

⑶河北鋼鐵集團對河北地區部分中小型民營鋼鐵企業“漸進式股權融合”的重組，包含如下深層次含義：①突顯出河北鋼鐵集團在河北地區舉足輕重的地位，更突顯出河北鋼鐵集團要坐穩全國第一大鋼鐵企業集團的雄心；②河北鋼鐵集團重組的唐山松汀鋼鐵、九江線材、燕山鋼鐵、榮信鋼鐵、鑫達鋼鐵等5家企業原為唐山長城鋼鐵集團的成員企業，新金鋼鐵原為河北新武安鋼鐵集團成員企業，這6家企業加入到河北鋼鐵集團當中，表明先前由河北各地級市政府主導成立的長城鋼鐵集團、新武安鋼鐵集團、渤海鋼鐵集團在整合集團各成員企業資源方面缺乏有效的推進手段，這種由眾多中小型民營鋼鐵企業聯合成立集團公司的重組模式因缺少實質性重組內容而遭遇到發展的“瓶頸”。隨著更多數量的河北民營鋼鐵企業加入到河北鋼鐵集團當中，這三個企業集團將有可能只剩下一個“空殼”，甚至解體；③鑒于河北鋼鐵集團只擁有這12家民營鋼鐵企業10%的股份，各個企業的資本主導權、運營主導權依然在原有股東手中，因此這些企業僅屬于河北集團的松散型成員企業。對這些民營鋼鐵企業而言，與河北鋼鐵集團的股權融合，既是提升自身發展層次的需要，也是規避政策風險、經濟風險的需要，如果多數民營企業傾向于后者的意愿更為強烈，那么河北鋼鐵集團在對其進行實質性管理時將面臨著種種“變數”，這意味著“漸進式股權融合”重組的效果還有待于在實踐中檢驗。

⑷遼寧地區本鋼對北臺鋼鐵公司的重組，天津地區四家鋼鐵企業重組為渤海鋼鐵集團，再一次表明在同一區域內歸屬于同一地方政府管理的鋼鐵企業由于出資人的一致性，其在重組過程中資源整合、利益協調等多個方面較跨區域重組更為順暢。

⑸中信泰富對石家莊鋼鐵控股不到一年的時間，便將石家莊鋼鐵出售給河北鋼鐵集團，一方面由于石家莊鋼鐵位于石家莊市中心，基于城市規劃及環保等因素，石家莊鋼鐵面臨著遷離石家莊市中心的壓力，中信泰富認為石家莊鋼鐵的搬遷工作應由政府負責將比較合適，因此作出了出售石家莊鋼鐵65%股權的決定；另一方面表明中信泰富對鋼鐵工業的滲透更側重于資本運作的層面，當面對鋼廠搬遷、新建等諸多方面問題，特別是涉及到基建、技術研發、后續資金投入等多種風險時，中信泰富更傾向于規避風險，從其所不擅長的領域中退出。

二、對2010年鋼鐵產業集中度指標的分析

為了準確地分析鋼鐵企業不同條件下的粗鋼產量變化對鋼鐵產業集中度的影響程度，我們將從企業重組、粗鋼凈產量增量兩個角度來分析鋼鐵產業集中度指標的變化。

1.鋼鐵協會會員企業粗鋼年產量分析

⑴根據《中國鋼鐵工業統計月報》2010年12月數據，2010年粗鋼產量前15名的鋼鐵企業排序為：河北鋼鐵集團、寶鋼集團、鞍鋼集團、武漢鋼鐵（集團）公司、江蘇沙鋼集團、首鋼總公司、山東鋼鐵集團、河北新武安鋼鐵集團、渤海鋼鐵集團、馬鋼（集團）控股有限公司、湖南華菱集團、包頭鋼鐵（集團）公司、安陽鋼鐵集團、日照鋼鐵、太原鋼鐵（集團）公司。這與2009年粗鋼產量前15家大型鋼鐵企業集團名單略有差異（見表1）。

表1 2009年、2010年我國粗鋼產量前15名的鋼鐵企業名單 萬噸

2010年，由天津地區四家鋼鐵企業重組而成的渤海鋼鐵集團粗鋼產量進入全國前15名，北京建龍重工集團有限公司則落選于全國前15名。2010年粗鋼產量前15名的各位次企業的產量均高于2009年同位次企業的產量，如2010年第1位次、第2位次、第3位次、第4位次、第7位次、第11位次企業粗鋼產量比2009年同位次企業產量高出500多萬噸。2010年前15名企業年平均粗鋼產量2395.86萬噸，比2009年前15名企業年平均粗鋼產量高出440.63萬噸，這表明2010年中國粗鋼產量前15名的鋼鐵企業規模較2009年有了實質性的提高。

2010年粗鋼產量達到500萬噸以上的企業數量共有27家，而2009年粗鋼產量達到500萬噸以上的企業數量卻有28家，減少的原因是部分500萬噸規模的企業并入到更大規模的企業集團當中，如攀枝花鋼鐵（集團）公司并入鞍鋼集團，天津天鐵冶金集團有限公司進入渤海鋼鐵集團；河北敬業集團雖然在2010年邁上年產粗鋼500萬噸新臺階，但由于其產量已納入到河北鋼鐵集團當中，故不能單獨進行產量排名。僅有河北縱橫鋼鐵集團有限公司為2010年邁上年產粗鋼500萬噸新臺階的企業。2010年粗鋼年產量超過500萬噸的企業個數雖然較2009年減少了一個，但由于是因重組而減少，故這種數量上的減少只會提高粗鋼集中度指標。

⑵依據“權益產量”等規則調整相關企業粗鋼產量。根據國際慣例，企業重組形式的不同，特別是資本結構的組成差異，決定了重組企業能否擁有被重組企業的全部粗鋼產量。另一方面如果一些企業簽訂了重組協議，并在人事任免方面形成了以重組企業為主導的基本格局，則應該將被重組企業的產量納入到重組企業當中。

①對河北鋼鐵集團粗鋼產量的調整。由于河北鋼鐵集團對進入河北鋼鐵集團的12家民營鋼鐵企業沒有形成絕對的資本及經營的控制權，單從資本的角度看，河北鋼鐵集團只擁有這12家企業粗鋼產量的權益產量，即這12家企業只有10%的粗鋼產量可納入到河北鋼鐵集團的總產量當中。2010年12月《中國鋼鐵工業統計月報》中河北鋼鐵集團的產量當中包含了河北敬業集團等5家企業的全部產量，這等于虛增了河北鋼鐵集團的產量。表面看這對提高前5名鋼鐵企業的粗鋼集中度指標有利，但實質上并不具備這種效果，不利于我們對集中度指標進行深度分析。鑒于河北敬業集團等5家企業是在2010年11月份與河北集團簽訂重組協議，而九江線材等7家民營鋼鐵企業是在2010年12月31日與河北集團簽訂重組協議，故本研究只將河北敬業集團等5家企業10%的粗鋼產量納入到河北鋼鐵集團中。這樣，河北鋼鐵集團2010年粗鋼產量調整為4558.8萬噸。

②對首鋼集團粗鋼產量的調整。首鋼集團重組通鋼的協議簽訂于2010年7月，雖然在2010年12月《中國鋼鐵工業統計月報》中通鋼的產量并沒有納入到首鋼集團當中，但鑒于首鋼對通鋼的重組在2010年底已既成事實，重組效應已初步顯現，因此在本研究中為理清中國鋼鐵產業集中度指標的變化情況，特將通鋼2010年的粗鋼產量納入到首鋼集團當中。這樣，2010年首鋼集團的粗鋼產量調整為3094.05萬噸。

③對鞍鋼集團粗鋼產量的調整。本鋼與北臺鋼鐵的重組發生于2010年6月，而且本鋼的主要領導兼任北臺鋼鐵的董事長、總經理，這為二者實現實質性重組提供了組織保障。雖然北臺鋼鐵在本鋼集團的運行及管理模式有待進一步明確，但北臺2010年產量納入到本鋼集團當中是合情合理的。鑒于本鋼集團產量一直納入在鞍鋼集團（先前稱鞍本集團）當中，因此北臺鋼鐵的產量隨本鋼集團統一納入到鞍鋼集團當中，這樣鞍鋼集團2010年粗鋼產量調整為4777.16萬噸。

④對河北鋼鐵集團、首鋼集團、鞍鋼集團2010年粗鋼產量的調整，不僅關系到中國鋼鐵企業粗鋼產量的排序，特別是前5名的排序，而且關系到前五名鋼鐵企業集中度指標的調整幅度。粗鋼產量調整后的前15名鋼鐵企業排序見表2。

表2 2010年粗鋼產量前15名的鋼鐵企業名單 萬噸（粗鋼產量調整后的排序）

與粗鋼產量調整前相比，調整后的企業粗鋼產量呈現如下變化：一是前6名鋼鐵企業位次發生了較大變化，如鞍鋼集團的粗鋼產量由調整前的第3位上升為第一位，河北鋼鐵集團則由第一位下降為第二位，寶鋼集團由第2位下降為第3位，首鋼集團由第6位上升為第5位，沙鋼集團由第5位降為第6位；二是因河北鋼鐵集團粗鋼產量“瘦身”，2010年就缺少了5000萬噸級鋼鐵企業集團，但調整后的粗鋼產量更能真實、準確地反映河北集團的全部權益粗鋼產量規模，否則產量統計是不嚴謹的，我們也沒有必要為打造中國首個5000萬噸級鋼鐵企業而虛增河北鋼鐵集團的粗鋼產量；三是前5位企業粗鋼產量調整為20534.12萬噸，比調整前增加103.81萬噸，前10位調整為31005.1萬噸，比調整前增加531.8萬噸，前15位調整為36469.76萬噸，比調整前增加531.8萬噸（與前十位企業粗鋼產量變化情況相一致）；四是前五位鋼鐵企業粗鋼產量占全國比重調整為32.77%，前十位鋼鐵企業粗鋼比重調整為49.48%，前十五位鋼鐵企業粗鋼比重調整為58.2%，均略高于未調整之前的比重，這一組數據是2010年鋼鐵產業較為真實、合理的集中度指標數據。

2.對粗鋼產量變化特點的分析

2010年全國新增粗鋼產量5309萬噸，年增長率達9.26%（2010年12月統計月報）。粗鋼產量前5名鋼鐵企業粗鋼凈產量增幅占全國新增產量的比重為45.92%，粗鋼產量前10名企業凈產量增幅占全國新增產量的比重為63.87%，粗鋼產量前15名企業凈產量增幅占全國新增產量的比重為73.1%。均高于粗鋼產量前5名、前10名、前15名鋼鐵企業占全國粗鋼產量的比重。這說明2010年全國粗鋼產量的增長主要是由前15家鋼鐵企業完成的，這與2008年、2009年粗鋼增長情況是截然不同的，大型鋼鐵企業集團的粗鋼凈產量增長速度在近5年中首次超過中小型鋼鐵企業粗鋼增長速度。需要指出的是中小型鋼鐵企業粗鋼產量增幅的減緩，既與鋼材市場供過于求、中小型鋼鐵企業產品競爭力相對較弱有關，又與2010年下半年國家加大淘汰落后產能力度相關聯。

2010年，年度粗鋼凈產量增量超過500萬噸的企業分別是：首鋼（凈增產636.24萬噸）、武漢鋼鐵（集團）公司（凈增產620.11萬噸）、寶鋼集團有限公司（凈增產562.97萬噸）；年度粗鋼凈產量增量超過200萬噸且低于500萬噸的企業分別是：江蘇沙鋼集團（凈增產373.46萬噸）、湖南華菱鋼鐵集團有限責任公司（凈增產317.39萬噸）、河北集團（凈增產317.09萬噸）、鞍鋼集團（凈增產291.91萬噸）、新余鋼鐵有限責任公司（凈增產215.91萬噸）。這表明上述八家企業新增粗鋼產能在2010年得到了較為充分的釋放。2009年凈產量增量超500萬噸的兩家企業僅有鞍鋼集團（凈增產574萬噸）、河北鋼鐵集團（凈增產566萬噸）。鞍鋼集團、河北集團、首鋼集團、武鋼集團、寶鋼集團在這兩年中交替領先全國新增凈產量排名，充分說明大型鋼鐵企業集團一方面在通過重組擴大粗鋼產量規模，另一方面更注重通過固定資產投資、新增設備的方式擴大粗鋼生產規模，較好地實現了“兩條腿走路”，同時通過固定資產投資，保持了裝備技術及產品結構的領先性。

3.關于2010年鋼鐵產業集中度指標變化的分析

2009年全國粗鋼產量為57707 萬噸（2009年年報數據），粗鋼產量前5位鋼鐵企業粗鋼產量占全國比重為28.60%，粗鋼產量前10位鋼鐵企業比重為43.18%，粗鋼產量前15位鋼鐵企業比重為51.20%。2010年前5位鋼鐵企業粗鋼產量占全國比重為32.77%，比2009年高4.17%；前10位鋼鐵企業比重調整為49.48%，比2009年高6.3%；前15位鋼鐵企業比重調整為58.2%，比2009年高7%。前5名、前10名、前15名的集中度指標增量均超過4%，是近5年增長量最大的一年。

⑴企業重組對集中度指標的影響。

為明確影響2010年集中度指標變化的主要因素，在此假設前15家鋼鐵企業沒有發生兼并重組事件，則調整后的前15家鋼鐵企業（此時渤海鋼鐵集團已不包括在前15名鋼鐵企業之列，見表3）在2010年的粗鋼產量（已扣除被重組企業產量）調整為2.251億噸，二者相差1881萬噸。

表3 剔除兼并重組因素后鋼鐵企業粗鋼產量排序 萬噸

在剔除企業重組因素下的鋼鐵企業粗鋼產量排序中，前5家鋼鐵企業的粗鋼產量占全國粗鋼產量比重為29.67%，前10家鋼鐵企業的粗鋼產量占全國粗鋼產量比重為45.32%，前15家鋼鐵企業的粗鋼產量占全國粗鋼產量比重為52.93%，均高于2009年前5家鋼鐵企業28.6%、前10家鋼鐵企業43.18%、前15家鋼鐵企業51.2%的粗鋼比重。由此可以判定，即使2010年鞍鋼集團、河北集團、首鋼集團沒有發生任何重組事件，渤海鋼鐵集團沒有成立，但由于大型鋼鐵企業集團粗鋼凈產量的大幅度增長，鋼鐵產業集中度依然會比2009年有所提高，這是2010年集中度指標提升情況不同于以往三年（2007年至2009年）的一個顯著特征。

用基于重組后企業集團的集中度指標減去剔除重組因素的集中度指標，則為企業重組因素對集中度指標的貢獻額度。據此可得：兼并重組對前5家鋼鐵企業產業集中度指標提高的貢獻額度為3.1%，對前10家鋼鐵企業產業集中度指標提高的貢獻額度為4.16%，對前15家鋼鐵企業產業集中度指標提高的貢獻額度為5.27%。

⑵粗鋼凈產量增量對集中度的影響。

在2008年以前，沒有任何一家企業在某一年度內粗鋼凈產量增量超過500萬噸。2009年，鞍鋼集團、河北集團兩家企業粗鋼凈產量增量超過500萬噸；2010年，首鋼、武鋼集團、寶鋼集團三家企業粗鋼凈產量增量超過500萬噸，其中首鋼集團、武鋼集團粗鋼凈產量增量超過600萬噸。首鋼的增產主要來自于首鋼京唐公司、首鋼總公司，武鋼的增產主要來自于武鋼股份和廣西柳鋼，寶鋼的增產主要來自寶鋼股份，即這三家企業都是通過對集團核心企業的固定資產投資實現了粗鋼生產規模的擴張。在此，我們著重探討粗鋼凈產量增量對集中度指標的影響。假設2010年前15家鋼鐵企業粗鋼產量與2009年持平（考慮重組因素），則調整后的前15家鋼鐵企業（見表4）在2010年的粗鋼產量（已扣除粗鋼凈產量增量）調整為2.706億噸，二者相差2264萬噸。

在剔除粗鋼凈產量增量因素下的鋼鐵企業粗鋼產量排序中，前5家鋼鐵企業的粗鋼產量占全國粗鋼產量比重為29.15%，前10家鋼鐵企業的粗鋼產量占全國粗鋼產量比重為44.07%，前15家鋼鐵企業的粗鋼產量占全國粗鋼產量比重為52.02%，均高于2009年同類型集中度指標。這反向證明了重組因素對提高2010年鋼鐵產業集中度指標發揮了切實的作用。

用未剔除粗鋼凈產量增量因素的集中度指標減去剔除重組因素的集中度指標，則為粗鋼凈產量增量因素對集中度指標的貢獻額度。據此可得：粗鋼凈產量增量對前5家鋼鐵企業產業集中度指標提高的貢獻額度為3.62%，對前10家鋼鐵企業產業集中度指標提高的貢獻額度為5.41%，對前15家鋼鐵企業產業集中度指標提高的貢獻額度為6.17%。

鑒于粗鋼凈產量增量因素對集中度指標的貢獻額度略大于重組因素對集中度指標的貢獻額度，因此可以明確：2010年鋼鐵產業集中指標的提升主要來自于大型企業集團自身產能的擴張度，以及大型企業的兼并重組，其中自身產能擴張起到相對主導的地位。

三、對粗鋼集中度的逆向思考

2010年在重組因素、粗鋼凈產量增量因素的雙重作用下，中國鋼鐵產業粗鋼集中度指標有較大幅度提高。但粗鋼集中度指標更多反映了大型鋼鐵企業集團的粗鋼生產規模，而鋼鐵企業粗鋼生產規模的擴大并不意味著其市場影響力的同步增長。

1.對企業市場影響力的認識

提高中國鋼鐵產業集中度的一個很重要的目的是通過領軍型企業的示范作用促進鋼材市場的平穩運行，提升鋼鐵產業與上下游相關產業之間的議價能力，即對上游行業控制采購成本，對下游行業要穩定供需關系，從而保證全行業的合理利潤空間。國外學者在分析各行業集中度指標時，更多的是通過選取合適的集中度指標內容，來反映該行業內大型企業集團的市場影響力及競爭態勢。

就中國鋼鐵產業而言，一個企業在市場中的影響力大小通常與下述因素密切相關：①較為合理的產品結構。如果產品做到了“人無我有”、“人有我精”則會在一定程度了引導客戶需求，形成對客戶需求的壟斷。而良好的產品結構背后是企業所具有的強大的產品研發能力和生產管理上的快速反應、整體協調能力；②主導產品在細分市場中的壟斷性。企業主導產品在某一區域市場形成市場占有率的相對壟斷，在某一應用領域形成產品應用與服務的相對壟斷，則該企業會在此細分市場中占據較高“話語權”，保證本企業收益的穩定性；③企業各生產基地的合理化布局。如果布局合理，一方面會快速響應市場，另一方面會降低物流成本，提升在某一區域市場的議價空間，對競爭對手形成相對價格優勢；④企業集團內部各成員單位的協調與配合。企業規模越大，隨之而來的是集團管理成本的上升，企業成員間的文化沖突、利益沖突都會有所增長，特別是不同區域的大型鋼鐵企業之間的重組，在協調統一采購、統一銷售、優化區域分工方面存在種種難度，這對整個集團的運行能力是一個巨大的挑戰；⑤對鋼材終端交易價格的影響力。如果鋼鐵企業只關注出廠價格、結算價格的高低，在引導鋼材終端交易價格方面缺少必要的人力、物力、財力的投入，則整個鋼材市場的運行依然會缺少平穩性。價格頻繁波動只會是一把“雙刃劍”，對鋼鐵企業、鋼材用戶都是一種“傷害”。

表4 剔除粗鋼凈產量增量因素后鋼鐵企業粗鋼產量排序 萬噸

2.辯證地看待中國粗鋼集中度指標

2010年，中國前5位鋼鐵企業的平均粗鋼年產量已達到4106.82萬噸，前10位鋼鐵企業的平均粗鋼年產量已達到3100.51萬噸。2010年世界粗鋼產量前10名企業中我國有6家鋼鐵企業上榜，其中河北鋼鐵集團和寶鋼集團分列第2位和第3位；前20名中我國有9家鋼鐵企業上榜。這說明寶鋼、鞍鋼、武鋼、首鋼、河北鋼鐵等領軍型鋼鐵企業集團在世界范圍內亦屬于“巨無霸”型鋼鐵企業集團。可以預見，在近兩、三年內，中國前5家鋼鐵企業的平均粗鋼生產規模會邁上5000萬噸新臺階。

中國大型鋼鐵企業集團所形成的粗鋼生產規模已居世界前列，只是因為中國粗鋼生產總量過大，導致同樣規模的企業在日本、韓國等國家處于絕對主導地位，但在中國卻很難在行業中占據主導地位。我們在提高鋼鐵企業生產規模、粗鋼集中度方面已取得了很大進步，但鑒于中國粗鋼生產總量的龐大，我們應辯證地看待粗鋼集中度指標，更應該關注集中度指標背后的大型鋼鐵企業在鋼材市場中主導地位的培育，關注行業協會在整個鋼鐵行業中的協調與導向作用的培育。

3.完善鋼鐵產業集中度指標體系

提高鋼鐵產業集中度的過程是鋼鐵產業組織優化的過程，是鋼鐵產業自身實現合理分工的過程。大型鋼鐵企業、中小型鋼鐵企業都要有進有退，如大型鋼鐵企業集團更多的是要控制住原燃料的采購成本，在一些投資規模較大及中高端鋼材生產領域形成近似寡頭壟斷，對一些低端產品則舍得放棄；而中小型鋼鐵企業則要逐步退出煉鐵、焦化、燒結等生產領域，轉型為軋鋼及鋼材深加工企業，在本企業所專注的區域市場或某一鋼材應用領域形成市場細分下的競爭優勢。只有實現了鋼鐵產業內合理分工，才能使集中度指標的提升更具有現實意義。

粗鋼集中度是鋼鐵產業集中度指標的基礎，但并不是全部。鋼鐵產業集中度指標還應涵蓋鋼材集中度、銷售收入集中度、生鐵集中度等多項內容，其中鋼材集中度、銷售收入集中度更能準確地反映大型鋼鐵企業在鋼材市場中的影響力及市場份額；生鐵集中度更能反映鋼鐵工業對鐵礦石、焦炭、煤炭等上游原料行業的對話能力，以及大型企業通過掌控原燃料對本行業內二次材、三次材企業的影響力。

結束語

2010年鋼鐵產業粗鋼集中度指標較前四、五年提升的幅度較大，但2010年卻是鋼鐵行業銷售利潤率較低的一年。全行業收益的不理想，有助于強勢企業進行兼并重組。2011年鋼鐵行業供大于求的形勢較為嚴峻，鋼鐵行業的贏利空間不容樂觀，鑒于這樣的形勢，鋼鐵產業集中度指標的優化應向縱深發展：一是鑒于寶鋼、武鋼、鞍鋼、首鋼等大型鋼鐵企業已初步形成全國生產基地的合理布局，其行業領軍型企業的社會效果已初步顯現，因此國家應繼續支持這些鋼鐵企業在產量規模的增長上實現“兩條腿走路”，即注重對外進行重組的同時，努力提高核心企業的產能優勢、品種優勢，形成核心企業的競爭力優勢；二是提高企業重組的集團效果與社會效果。提高企業重組的集團效果，要重在理順集團的管理層次，優化業務流程，實現主體業務的統一規劃、協調發展。提高企業重組的社會效果，就是通過企業重組帶動地方經濟的發展，提高員工的收益水平；三是由關注粗鋼集中度指標的提高向關注生鐵集中度、鋼材集中度、銷售收入集中度等指標轉變，要關注全行業的平穩運行與市場供需關系的穩定，要通過大企業的示范作用及行業協會的協調作用來共同提高鋼鐵產業的行業控制力；四是提倡跨區域重組，鼓勵優勢企業在全國范圍形成區域市場的合理布局，鼓勵鋼鐵企業面向終端市場提高銷售能力、服務能力、議價能力，最終提高鋼鐵企業對終端市場鋼材價格的直接影響力。