交易哲學與小賺大

郝國強

法國女作家薩岡則一輩子活在自己的世界里，寫了大量以情愛為題材的小說，來勾勒其心目中愛情應該的樣子。雖然我不認同她的生活方式和思維觀念，但尊重其選擇。正如意大利哲學家維柯在鴻篇巨著《新科學》頑強架構的哲學體系中認為，一些人終生探尋這個世界應該怎么樣，而另一些人一輩子實踐這個世界是什么樣的！無疑哲學家是前一種，后一種則是實干家或者革命家之類。那么在資本市場中，我們又應該具備怎樣的哲學思想呢？經濟學科班出身或者基本面分析出身的評論員往往偏向“應該怎么樣”，而交易員出身的投機客往往側重后者。因為他們堅信只有主觀的預判以及據此建立的操作策略只有迎合了資本市場客觀的走勢才能夠賺錢，否則再完美的邏輯也阻止不了虧損的發生。

忘記“這個市場應該怎么走吧”，轉而牢記“這個市場正在怎么走”吧！只有樹立了正確的哲學思想才有可能在資本市場立于不敗之地。切莫花費精力在預測明天應該怎么走，謹記投機教父安德烈·斯托克蘭尼的教誨“市場永遠向右走”！我也曾經試圖通過收斂形態、裂口的位置、成交量的脈沖、中樞移動、小轉大、大轉小等小技巧來預判未來的方向，然而這些最終被證明是吃力不討好的事情，成功率或許不高于50%，何必呢，吃力不討好。簡單的才是最有效的，正如拉瑞所說，當所有大師放棄指標、復雜的交易系統之后，才開始走向輝煌。

我前期一篇文章強調簡單的力量，上期也畫圖講解了“123法則”，今天我將繼續講解另一條簡單的交易原理。就是由比爾米漢總結的這個市場永恒的兩種獲利模式：小倉位博取大的價格波動（小賺大）；大倉位捕捉一次小的價格波動（大賺小）。實際上小賺大就是期貨日內交易或者股市市場里面的“T＋0”，通常被稱為短線或者超短線；而大賺小則是期貨里的隔日交易或者頭寸交易（持倉3-5天，或者一個月左右），對應股市里的中線交易或者趨勢交易法。這兩種方法各有利弊，且對應了不同的市場行情，震蕩行情則用大賺小做日內（這一點股票里很難做到），一個趨勢一旦形成小倉位也可以賺一個大的。很多期貨交易員日內交易往往重倉，比如在日線級別的形態中用15分鐘來滿倉操作，利潤同樣相當可觀，而虧損則控制得相對較小，一般不超過3%。股票市場我建議用小賺大的模式，因為股票“T＋1”制度導致我們無法避免第二天跳空低開的厄運，日內通過“T＋0”來降低成本更多是一種美好的愿望而已。小賺大的模式很簡單，就是運用“S1＋S2金字塔式”建倉手法，在“123”都確立之后建倉S１，然后等自然回撤形態確立之后建倉S2，這是一種萬無一失的操作手法，當然缺點就是遇到極端行情往往喪失S2的機會，可以根據情況用“2B法則”開倉S1。

“絕利一源，用師百倍，三反晝夜，用師萬倍”。我希望做股票的朋友們能夠按照道氏理論的要求忽略日間波動，不用整日兩眼盯著顯示器，實際上那樣只會增加你犯錯的機會。股票如朋友，但要謹記孔子的交友之道，若即若離。只要每晚復盤，清楚大盤與個股所處的趨勢和位置，然后制定計劃并嚴格按照計劃實施就可以了。

古希臘哲學家赫拉克利特有一句名言“思想是流動的”，釋迦牟尼亦說“開口便錯，動念即乖”。同樣，資本市場也是不可言說的，它有著無法捉摸的壞脾氣，當大部分人形成一致看法的時候，市場往往就會給你一點顏色看看。相反定理也證明了大部分人的看法永遠是錯誤的，實際上根據趨勢理論，起碼有三分之二的時間大部分人的看法都是錯誤的，這實際上是由人性的弱點決定的。因為趨勢僅在45度平穩上移時，大家才放心，而小于30度或者大于60度，不用主力洗盤，就有人因為懷疑而觀望或者因為恐懼而提前下車，抑或因為貪婪而在相對高位跑步進場。

至于盤面，維持前期判斷，等待楔形形態的終結，暫時不可因為沖動而開新倉，有倉的守個股趨勢線，大盤如果楔形之后選擇向下突破，那么本輪反彈就告終結。如果向上則進入“小河”2411點到2455點的年度生命線，沖鋒陷陣的事情我不干，等主力先上。