我國(guó)民間金融發(fā)展中的問題及對(duì)策分析

【摘 要】當(dāng)前在我國(guó)激烈的市場(chǎng)化改革過程中，民間金融必將成為一個(gè)不可回避的問題。民間金融在一定程度上能夠彌補(bǔ)正規(guī)金融自身的缺陷，促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)和民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展。但民間金融自身也存在著一定的風(fēng)險(xiǎn)因素。本文以當(dāng)前我國(guó)民間金融現(xiàn)狀為切入點(diǎn)，深入分析民間金融發(fā)展中存在的問題與不足，并在此基礎(chǔ)上提出相關(guān)的解決措施。

【關(guān)鍵詞】民間金融；風(fēng)險(xiǎn)因素；解決措施

一、我國(guó)民間金融現(xiàn)狀

國(guó)內(nèi)學(xué)者也對(duì)民間金融給出了不同的解釋，我國(guó)學(xué)者則是從資金服務(wù)對(duì)象視角對(duì)于民間金融的含義進(jìn)行界定?；趯?duì)于民間金融的分析，我們可以將民間金融定義為：“在多樣性和失衡性的區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展基礎(chǔ)之上引發(fā)社會(huì)流動(dòng)資金需求與合法金融組織供給之間產(chǎn)生錯(cuò)位現(xiàn)象并由此產(chǎn)生的以個(gè)人信用為基礎(chǔ)、以實(shí)現(xiàn)自身利益最大化為根本動(dòng)機(jī)、以生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)行為避開國(guó)家金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管為特征，活躍于經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域中的金融組織形式和經(jīng)濟(jì)行為?！苯鼛啄陙?，中央通過采取持續(xù)銀根緊縮，遏制過度投資等措施，并且銀行嚴(yán)格對(duì)貸款對(duì)象進(jìn)行審查，逐步提高放貸門檻，因此，我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展面臨融資難的問題。中小企業(yè)由于從正規(guī)金融體系獲得發(fā)展資金的難度增加，便向民間金融組織獲取發(fā)展資金。民間金融具有眾多優(yōu)勢(shì)，例如方式靈活、手續(xù)便捷、交易成本低、放貸門檻低、不限定債務(wù)人使用用途，可以滿足中小企業(yè)的資金需求。民間金融發(fā)展速度與規(guī)模不斷擴(kuò)大，逐漸成為正規(guī)金融的補(bǔ)充形式。根據(jù)央行對(duì)民間金融的調(diào)查結(jié)果：我國(guó)某些地方的民間融資規(guī)模已經(jīng)占到當(dāng)?shù)貒?guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的10.88%～12.53%。

二、我國(guó)民間金融發(fā)展中存在的問題

（一）民間金融弱化了國(guó)家宏觀調(diào)控機(jī)制

民間金融在一定程度上擾亂了國(guó)家的貨幣政策，阻礙國(guó)家宏觀調(diào)控實(shí)現(xiàn)其最終目標(biāo)。民間金融往往利用高利率等手段誘發(fā)大量資金以現(xiàn)金的形式源源不斷流出銀行體系，脫離國(guó)家金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)控范圍，這種“體制外循環(huán)”不利于國(guó)家貨幣宏觀政策的順利執(zhí)行，使得國(guó)家的經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控機(jī)制弱化，加大了實(shí)現(xiàn)國(guó)家宏觀調(diào)控目標(biāo)的難度。當(dāng)國(guó)家對(duì)于貨幣政策進(jìn)行調(diào)整時(shí)，緊縮的貨幣政策往往會(huì)促使正規(guī)金融市場(chǎng)的資金源源不斷地流入民間金融體系內(nèi)，一些不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的生產(chǎn)企業(yè)因?yàn)楸澈笥忻耖g金融體系的支撐并沒有被有效地壓制下去，然而從另一個(gè)方面來看，貨幣緊縮政策反而壓制了有利于促進(jìn)擴(kuò)充區(qū)域經(jīng)濟(jì)實(shí)力的重點(diǎn)生產(chǎn)投資項(xiàng)目。當(dāng)國(guó)家實(shí)施貨幣寬松政策時(shí)，寬松貨幣政策在一定程度上會(huì)造成民間金融市場(chǎng)由有限的放松逐步變?yōu)槌~度的擴(kuò)張，增強(qiáng)了通貨膨脹的壓力。

（二）民間金融組織機(jī)構(gòu)不健全

長(zhǎng)期以來，我國(guó)的法律法規(guī)對(duì)于金融機(jī)構(gòu)的保護(hù)范圍僅僅限于正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，并不認(rèn)同民間金融機(jī)構(gòu)的法律地位，從而造成民間金融機(jī)構(gòu)必須處于地下狀態(tài)。正是金融組織的地下性，往往會(huì)被一些非法金融活動(dòng)組織和金融活動(dòng)所利用，在一定程度上加大了區(qū)域性的金融風(fēng)險(xiǎn)，這導(dǎo)致民間金融在維護(hù)自身的合法經(jīng)濟(jì)利益時(shí)不會(huì)得到合法的保護(hù)和保障，擾亂了市場(chǎng)體系中合理的經(jīng)濟(jì)秩序，從而導(dǎo)致民間金融的組織形式很難達(dá)到合理化的要求。在我國(guó)，由于民間金融的組織機(jī)構(gòu)具有復(fù)雜性和多樣性從而為法律監(jiān)管帶來了不小的難度；與此同時(shí)，民間金融機(jī)構(gòu)缺乏相關(guān)內(nèi)部管理制度和合理有效的內(nèi)部管理機(jī)制，在一定程度上也阻礙民間組織可持續(xù)的、健康的發(fā)展。

（三）民間金融隱藏著高風(fēng)險(xiǎn)性

民間金融本身蘊(yùn)含著較高的金融風(fēng)險(xiǎn)。這主要表現(xiàn)以下四個(gè)方面：首先，民間金融自身具有隱蔽性和非正規(guī)性，民間金融脫離國(guó)家政府監(jiān)管范圍，民間金融機(jī)構(gòu)并沒有以國(guó)家的信譽(yù)作為保障，缺乏健全的風(fēng)險(xiǎn)融資調(diào)控機(jī)制，最終容易引發(fā)融資風(fēng)險(xiǎn)的失控。其次，民間金融的融資往往采用“高息攬款，高息貸款”的模式，這種模式使得融資成本較高，高息導(dǎo)致許多貸款戶不能承擔(dān)重負(fù)，由于貸款企業(yè)要承擔(dān)高額的利息費(fèi)用，并且還要嚴(yán)格遵循借款協(xié)議期限償還借款本金，從而加大了企業(yè)的財(cái)務(wù)壓力。與此同時(shí)，由于民間金融機(jī)構(gòu)的高息貸款造成許多中小企業(yè)大量舉債，最終導(dǎo)致企業(yè)不得不改變資本結(jié)構(gòu)和資產(chǎn)負(fù)債率，在一定程度上加大了企業(yè)的財(cái)務(wù)金融風(fēng)險(xiǎn)。再次，由于民間金融機(jī)構(gòu)操作程序和貸款辦理手續(xù)過于簡(jiǎn)化，法律機(jī)制不夠完善，缺乏應(yīng)有的法律效力，主要憑借道德來進(jìn)行束縛，很容易造成道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇，進(jìn)而造成信用危機(jī)。第四，民間金融機(jī)構(gòu)由于自身的組織化程度較低，經(jīng)營(yíng)范圍過于狹窄，基礎(chǔ)比較薄弱，增加了發(fā)生民間金融破產(chǎn)倒閉的風(fēng)險(xiǎn)，最終導(dǎo)致存款人的合法權(quán)益遭受重大損害。

三、我國(guó)民間金融發(fā)展對(duì)策

（一）建立健全民間金融法律體系

由于民間金融在規(guī)模、市場(chǎng)定位和決策過程等方面與其他金融機(jī)構(gòu)之間存在著較大差別，為此，國(guó)家金融監(jiān)管部門必須盡快促使民間金融機(jī)構(gòu)合法化。在實(shí)現(xiàn)民間金融機(jī)構(gòu)合法化的過程中，國(guó)家金融監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守“有法可依、有法必依、執(zhí)法必嚴(yán)、違法必究”十六字方針。唯有如此，在遇到金融債務(wù)糾紛時(shí)，當(dāng)事人能夠迅速拿起法律武器來維護(hù)自己的合法權(quán)益；與此同時(shí)全國(guó)人民代表大會(huì)必須盡快建立科學(xué)合理的民間金融監(jiān)管機(jī)制，并將其納入國(guó)家金融監(jiān)管機(jī)制之內(nèi)。對(duì)于經(jīng)營(yíng)和管理不善的民間金融組織，金融監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)及時(shí)采取有效措施，避免擴(kuò)大金融風(fēng)險(xiǎn)，并對(duì)民間金融機(jī)構(gòu)相關(guān)責(zé)任人做出相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)處罰等。因此，應(yīng)當(dāng)建立健全《民間融資實(shí)施管理辦法》或《民間金融法》等相關(guān)法律法規(guī)，對(duì)于民間融資雙方的權(quán)利和義務(wù)以及交易形式等做出明確的規(guī)定。此外，還應(yīng)當(dāng)公示當(dāng)前國(guó)家經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控目標(biāo)，披露國(guó)家限制的相關(guān)產(chǎn)業(yè)，引導(dǎo)民間資本支持國(guó)家鼓勵(lì)的新興產(chǎn)業(yè)，保證國(guó)家宏觀調(diào)控目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

（二）設(shè)立民間金融市場(chǎng)準(zhǔn)入與退出機(jī)制

在當(dāng)前一段時(shí)期，國(guó)家金融監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)降低民間金融市場(chǎng)的準(zhǔn)入門檻，鼓勵(lì)民間金融資本合理加入正規(guī)金融體系。當(dāng)前必須通過引進(jìn)包括民間資本和跨國(guó)資本在內(nèi)的戰(zhàn)略投資者，從而進(jìn)一步提升銀行金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部改革的動(dòng)力，加快向現(xiàn)代商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變的步伐，以適應(yīng)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的要求。民間資本一方面既可以參照城市商業(yè)銀行的發(fā)展方式進(jìn)入正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，以股份制的模式讓民間金融資本持有者加入地方性股份合作銀行；另一方面又可以對(duì)農(nóng)村信用社以股份制進(jìn)行改造，在條件允許的情況下可成立農(nóng)村商業(yè)銀行，為實(shí)現(xiàn)民間金融資本合法化積極創(chuàng)造有利的條件。從而能夠在根本上為民間金融機(jī)構(gòu)更廣泛合理地吸收民間資本、增強(qiáng)民間金融機(jī)構(gòu)服務(wù)功能創(chuàng)造有利條件。與此同時(shí)，也應(yīng)當(dāng)積極完善市場(chǎng)退出機(jī)制，及時(shí)關(guān)閉入不敷出的和資不抵債的民間金融服務(wù)機(jī)構(gòu)，設(shè)立新的民間金融組織機(jī)構(gòu)，特別是國(guó)家金融監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)允許成立真正的符合自愿性和互助合作性原則的金融組織，促進(jìn)民間金融資本科學(xué)有效的流轉(zhuǎn)。

（三）加強(qiáng)對(duì)于民間金融組織的有效監(jiān)管

首先，應(yīng)該盡快出臺(tái)規(guī)范民間金融組織的法律法規(guī)，充分給予民間金融組織合法的市場(chǎng)地位，以法律法規(guī)的形式對(duì)于民間融資與非法集資的區(qū)別界限進(jìn)行確定，依照法律嚴(yán)厲打擊非法融資和地下錢莊行為，為促進(jìn)民間融資的合法化積極創(chuàng)造條件。其次，民間金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該充分考慮其自身規(guī)?；潭?，復(fù)雜性、與外部環(huán)境和技術(shù)等相關(guān)因素，選擇適合自身的金融機(jī)構(gòu)組織形式，實(shí)現(xiàn)民間金融組織機(jī)構(gòu)效率的最大化。最后，民間金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該在其自身組織內(nèi)部制定科學(xué)合理的金融監(jiān)管制度，建立有效的金融內(nèi)部監(jiān)控機(jī)制，實(shí)現(xiàn)民間金融組織制度化發(fā)展。

我們必須辯證地看待民間金融，既不能盲目打壓民間資本，也不應(yīng)當(dāng)采取棄之不管的態(tài)度。對(duì)于民間金融發(fā)展我們必須保持清晰的頭腦，正視民間資本在其發(fā)展之中存在的問題，金融監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)采取有效措施合理引導(dǎo)民間金融的發(fā)展，使其在我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮重要作用，推動(dòng)我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展。

參 考 文 獻(xiàn)

[1]李東海.我國(guó)民間金融發(fā)展中存在的問題及對(duì)策分析[J].金融視線.2009（5）

[2]賀琛，寧洋洋.對(duì)我國(guó)民間金融發(fā)展問題的思考[J].金融與經(jīng)濟(jì).2011（7）