400噸拋盤砸破關鍵點位黃金暴跌背后幽靈是誰

自去年三季度以來，黃金價格已連跌長達半年，而今年4月12日對多頭們來說卻是個滅頂之災，當天國際金價連續跌破1540美元/盎司和1500美元/盎司的兩個重要關口。

“幸虧設置的止損位較高，不然這次肯定血本無歸了。”提起那天的爆倉經歷，職業黃金操盤手趙博現在談起來還是心有余悸。4月12日晚，原本打算盯盤的他和客戶吃飯時喝了點酒，回家就睡了。4月13日一早，他打開操作的幾個賬戶，頓時傻了眼，所有賬戶掛的多單都在前一天晚上全部爆倉，這也把他今年以來在這個市場賺的錢全部賠掉，還把本金賠掉了三分之一。

世界經濟不景氣，局部戰爭陰云籠罩，多國的量化寬松政策，這些都成為趙博開長線多單的支撐因素。但經過此次暴跌，趙博告訴《投資與理財》記者：“以后這些思路都要轉換了，轉為熊市思維。”這次暴跌更是讓黃金陷入一種難以理解的悖論：以往美元超發或經濟不景氣時，必然引起金價飛漲，引發牛市行情，而現在的情形卻是，伴隨著美元和日元的量化寬松，金價卻在狂跌。

黃金到底怎么了？這讓更多的人開始懷疑“亂世買黃金！”的老理。“避險、保值增值、適合長線投資”等說法經過媒體報道，成為大眾耳熟能詳的投資黃金理由，這次也讓大家直呼不靠譜。

此次黃金崩盤并非毫無征兆，此前曾有多家機構預言金價下行風險，“唱空”金價，因而也為此次暴跌蒙上幾分陰謀論的色彩。

蹊蹺的400噸砸盤

我們把時間倒回到2013年4月12日晚。

從當時的國際黃金交易盤面情況來看，最值得懷疑的是當天國際金價開盤的頭兩小時，市場上一共出現了400多噸黃金拋盤，這幾乎占全年全球黃金產量的15%。

如此大的黃金拋盤，在國際黃金交易歷史上是史無前例的。

《貨幣戰爭》作者宋鴻兵分析：“這不可能是正常的市場交易行為。正常情況之下，3 0年以來每天的交易規模都是有一定的波動幅度，但是像4月12日出現的集中大規模拋售，一定是有計劃、有預謀的操縱行為。換句話說，這場下跌實際上是被計劃出來的。”

此次拋盤，也使國際金價順利擊穿1540美元/盎司關鍵關口。

“這是一個關鍵的紀錄支撐點，也是一個牛熊分界點。這個支撐點一旦被打破，就會觸發計算機系統的自動拋售，因為很多基金公司都是把支撐點設在15 4 0美元/盎司。當這個點被突破，剩下就是雪崩了，無數家公司自動就會在這個點位以下開始拋售，加入拋售大軍，剩下這一兩天，就是飛流直下三千尺的行情。”對此，宋鴻兵這樣解釋。

曾經的上帝寵兒黃金，在經歷了12年牛市之后，被4 0 0多噸拋單砸回了熊市原形。誰是這堪稱“完美”操作背后的幽靈，值得我們去探尋究竟。

暴跌背后的幽靈是誰

在這次做空黃金的操作中，國際金融大鱷們的“先知先覺”和以前的種種劣跡，讓他們嫌疑最大。

我們不妨看看這些大鱷們暴跌之前的表現。

先是長期看漲黃金的高盛集團在暴跌的前一周，發布研報預測持續了12年的黃金牛市行將終結，建議客戶出售黃金多頭頭寸，更要做空黃金。這被視為華爾街放棄黃金的一種信號。

細心的人們由此發現，此次黃金的暴漲暴跌和2008年的國際原油走勢有異曲同工之妙。2007年高盛發布看多油價的研究報告，認為油價會上漲到200美元/桶。隨后國際原油價格就開始上漲，2008年國際原油期貨從年初的90美元/桶上漲到7月11日的最高147美元/桶，之后便降到當年12月的40美元/桶左右，跌幅超過了70%以上。但高盛在2008年高點時反手做空，獲得暴利之后離場，留下滿地雞毛。

除了機構們的唱空，著名投資大鱷喬治·索羅斯對黃金看空和操作，也讓他成為一個難逃干系的幽靈。他在4月初接受媒體采訪時表示，在去年歐元幾近崩潰的階段，本應作為避險天堂的黃金與其他資產價格的共同下滑，標志著作為避險天堂的黃金已經被摧毀，黃金不再是個安全的避風港。

美國證券交易委員會（SEC）2013年2月公布的文件顯示，喬治·索羅斯基金管理公司去年第四季度大幅減持了黃金ETF基金持倉。另外，索羅斯還賣掉了他在金礦公司 Kinross Gold Corp的股份。

這不禁讓人們想起當年索羅斯做空英鎊、日元、泰銖的慣用手法，而最近華爾街關于索羅斯參與做空黃金的消息見諸報端，似乎也證明了這一點。

十分巧合的是，美聯儲也攪了進來，其會議紀要被“提前泄密”，就透露給投資者一個信號，可能在年內結束量化寬松政策。對于美聯儲這種做法，美國著名經濟學家JamesRickards在推特上稱，美聯儲以前就曾經操縱過黃金，現在也有動機這樣做。

以上種種跡象表明，這些大鱷們有可能就是此次暴跌事件背后的幽靈。

中國和印度被“剪羊毛”

“在此次黃金暴跌中，最大受害者可能就是印度和中國兩個新興經濟國家的中產階級們。”有業內人士這樣評價。

有些人會奇怪，金價下跌和這兩個國家有什么關系？

《投資與理財》記者查閱相關數據發現，印度和中國一直是世界上最大的兩個黃金消費國，尤其是近些年，兩國工業用金量連年下降，民眾消費量卻是持續上升。僅2012年，中國進口了835噸黃金，印度進口了8 6 4噸黃金，中印兩國加起來，消耗了全球黃金產量的75%。數據顯示，在2012年中國消費的黃金中，黃金首飾消費502.75噸，同比增長10.09%；金條消費239. 98噸，同比增長12 .22%；金幣消費25.30噸，同比增長21.63%；工業用金消費48.85噸，同比下降8 . 21%；其他用金消費15. 3噸，同比下降7.38%。

兩國人們對黃金的追捧，在暴跌之后的搶購中更是表現得淋漓盡致。據彭博社報道，金價暴跌之后，印度消費者正蜂擁進入金店去購買珠寶與金幣，他們認為金價在創兩年低點后，已經很值得購買。而在中國，人們對黃金的搶購，一度讓不少金店斷貨。有消息顯示，一位南京市民出手生猛，一次就豪擲290萬，搶購10公斤黃金；廣州更是出現了全城瘋狂搶購黃金的場面。兩國人民在近幾年黃金高位時的巨量消費，也讓他們手里黃金資產的比重大大提升。如果金價未來繼續下跌，那意味著他們的財富將來將大幅度縮水。

這也和當年美國的“剪羊毛”運動有相似之處，不過這次的對象是印度和中國兩個新興國家剛剛富起來的中產階級。如果金價下跌是有預謀的，兩國黃金投資者將是最大的犧牲者。