山東金改雄心

山東實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展到現(xiàn)在，再單純搞量的擴(kuò)張沒有太大意義，更重要的是質(zhì)的飛躍。打造山東經(jīng)濟(jì)2.0版，最重要的突破點(diǎn)是金融。

1月10日，“金融新動力——山東金融創(chuàng)新發(fā)展論壇”在山東濟(jì)南舉行。

從去年8月山東省正式出臺被稱作“金改22條”的《關(guān)于加快全省金融改革發(fā)展的若干意見》以來，山東的氣氛熱切而高漲，各種涉及金融的討論、研討會密集召開。“大家的干勁十足。”一位山東金融辦的官員說。對于山東的金融官員來說，金融一詞的含義和重要性從未如此讓人振奮。

輿論普遍認(rèn)為，山東“金改22條”不僅發(fā)出了積極信號，還明確了金融支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)這一實(shí)際命題。到去年12月份，以山東省政府名義發(fā)出的關(guān)于金融的指導(dǎo)文件就有7個。作為經(jīng)濟(jì)大省，山東明顯希望借此機(jī)會能夠擺脫金融弱省的地位。

不少市場人士認(rèn)為，從最早的上海謀求國際金融中心試點(diǎn)，天津濱海新區(qū)改革到最近的深圳前海先行先試，再到備受關(guān)注的山東金融改革，這場轟轟烈烈的地方金融改革將成為當(dāng)前中國金融改革的突破口。

為山東“金改”支招

2013年8月7日，山東省政府正式發(fā)布《關(guān)于加快全省金融改革發(fā)展的若干意見》，被稱為山東“金改22條”，描繪了山東建設(shè)金融大省乃至金融強(qiáng)省的路徑圖和時間表。在1月10日的山東金融創(chuàng)新發(fā)展論壇上，“金改22條”成為與會專家、學(xué)者、金融機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人熱議的話題，在解讀、碰撞與交流中為山東的金融發(fā)展注入思想動力。

經(jīng)濟(jì)學(xué)家馬光遠(yuǎn)認(rèn)為，山東實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展到現(xiàn)在，再單純搞量的擴(kuò)張沒有太大意義，更重要的是質(zhì)的飛躍。“打造山東經(jīng)濟(jì)2.0版，最重要的突破點(diǎn)是金融。”

全國人大財經(jīng)委副主任、經(jīng)濟(jì)學(xué)家辜勝阻表示，山東金融業(yè)面臨三大癥結(jié)。一是金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)不匹配。2012年，山東GDP排名全國第三，金融業(yè)增加值僅占GDP的4%，與粵、蘇、浙等省還有不小差距。金融業(yè)總體發(fā)展水平不高，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力不強(qiáng)。二是銀行業(yè)“一業(yè)獨(dú)大”。山東銀行業(yè)的資產(chǎn)占全部金融資產(chǎn)的94%，遠(yuǎn)高于全國平均水平。三是民間融資規(guī)模比較大、發(fā)展快，但迫切需要規(guī)范。此外，根據(jù)他的調(diào)查，融資貴成為山東企業(yè)的頭號難題。

辜勝阻認(rèn)為，山東“金改22條”提出金融業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，實(shí)現(xiàn)銀行業(yè)、保險業(yè)、證券業(yè)三業(yè)統(tǒng)籌，大力發(fā)展民營金融機(jī)構(gòu)，這是對癥下藥。

馬光遠(yuǎn)的看法是，企業(yè)融資難，但逼著大銀行給小微企業(yè)貸款的解決辦法“文不對題”。民間金融可以改變金融短缺。辜勝阻也表示：“有人說‘大象也可以做小微，我認(rèn)為‘大象做小微做不好。”他認(rèn)為，因為企業(yè)是多層次、金字塔式的，所以需要建立多層次的、門當(dāng)戶對的商業(yè)融資體系，需要草根金融。賀鏗也呼吁建立與國有銀行平起平坐的民間金融機(jī)構(gòu)。他表示，民營銀行不會比國有銀行效率低。

國家統(tǒng)計局原副局長賀鏗更加關(guān)注三個軟環(huán)境的建設(shè)。一是法治規(guī)范。沒有規(guī)范，沒有法治，金融發(fā)展不起來，發(fā)展起來也是亂的。二是建立我國欠缺的信用制度。不打造好的信用程度，山東“金改22條”再好，金融業(yè)也發(fā)展不起來。三是企業(yè)的財務(wù)要規(guī)范透明。他認(rèn)為，如果在山東“金改22條”的推動下，上述三方面的軟環(huán)境能夠形成、優(yōu)化，山東的經(jīng)濟(jì)應(yīng)該會有長足的發(fā)展。

辜勝阻表示，山東的金融改革，已在社會融資、股權(quán)交易市場、要素交易平臺、民營金融機(jī)構(gòu)等方面初見成效。其中，齊魯股權(quán)交易中心建設(shè)是一大亮點(diǎn)。此外，山東省小貸公司、村鎮(zhèn)銀行、民間資本管理機(jī)構(gòu)等發(fā)展迅速，在全國排名靠前。他表示：“民間金融是山東金改以來最重要、也是我最看好的地方。”

一個經(jīng)濟(jì)大省的金融強(qiáng)省計劃

專家們對山東金改的建議可謂中肯。

了解山東經(jīng)濟(jì)情況的人或許知道，山東經(jīng)濟(jì)總量雖很大，但金融業(yè)總體發(fā)展水平不高，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力不強(qiáng)。統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2012年，山東省GDP總量50013.2億元，排名全國第三，僅次于廣東、江蘇，但山東省金融業(yè)增加值只有2018億元，僅占生產(chǎn)總值的4%，與粵、蘇、浙等省還有不小差距。

從結(jié)構(gòu)來看，在山東金融業(yè)中，銀行業(yè)比重過高，其資產(chǎn)占到金融業(yè)總資產(chǎn)的94%；保險業(yè)和證券業(yè)僅各占2%～3%。

在信托行業(yè)中，雖然目前有山東信托、陸家嘴信托、英大信托三家注冊地在山東，但陸家嘴信托控制人為上海陸家嘴金融，英大信托實(shí)際控制人為國家電網(wǎng)，均與山東當(dāng)?shù)責(zé)o關(guān)。

外界將山東省金融行業(yè)落后歸咎于經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)等原因。山東經(jīng)濟(jì)以重化工業(yè)為主導(dǎo)，傳統(tǒng)型大企業(yè)多，中小企業(yè)和服務(wù)業(yè)發(fā)育不足。

在資源稟賦上看，山東省自然資源豐富，借此發(fā)展起了高耗能的鋼鐵、有色、化工、造紙等工業(yè)，并且貢獻(xiàn)了大部分GDP，而金融機(jī)構(gòu)也傾向于向大企業(yè)放貸，但是這種放貸產(chǎn)生的社會收益，在最近幾年飽受質(zhì)疑。

在外界看來，正是看到了山東的金融“軟肋”，新任省長郭樹清才開始“對癥下藥”。

郭樹清曾公開表示：“山東省現(xiàn)在其實(shí)最缺的不是資金、土地、勞動力，而是人才，這是山東省的戰(zhàn)略短板。”隨后，山東省啟動了與中央金融主管部門和金融企業(yè)的人事雙向交流。

而山東“金改22條”中，“營造金融業(yè)發(fā)展的良好環(huán)境”部分的重要一條，也是加強(qiáng)對金融業(yè)的人才智力支持。

除引入人才之外，目前山東省重點(diǎn)推進(jìn)的工作還有“建立健全地方金融監(jiān)管體制”，這亦是山東“金改22條”之一：推進(jìn)地方金融管理體制改革創(chuàng)新，逐步建立健全地方金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)，積極探索符合該省實(shí)際的金融監(jiān)管體系。

山東希望提高經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量和水平。山東“金改22條”計劃加大對制造業(yè)、服務(wù)業(yè)等領(lǐng)域的資金支持力度，培育新的經(jīng)濟(jì)增長點(diǎn)。

新產(chǎn)業(yè)發(fā)展離不開資金支持，山東省想改變經(jīng)濟(jì)格局，改變小微企業(yè)偏弱局面，首先需要金融活起來。

金融業(yè)既可服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，本身又是一大產(chǎn)業(yè)，且處于產(chǎn)業(yè)的高端。“如果山東省實(shí)體經(jīng)濟(jì)的優(yōu)勢能夠轉(zhuǎn)化到資本上面，經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量就會得到質(zhì)的提高。”山東省金融辦主任李永健表示。

其實(shí)，山東省金融業(yè)近幾年也一直在快速發(fā)展，“十一五”期間年均增速達(dá)到18.8%，2012年增長達(dá)19%，是GDP增速的兩倍。金融危機(jī)爆發(fā)后，山東省2009年末還將金融辦作為政府直屬機(jī)構(gòu)獨(dú)立出來。

作為山東發(fā)展金融業(yè)的綱領(lǐng)性文件，山東“金改22條”吸收了山東以往的成功經(jīng)驗。例如，縣域金融創(chuàng)新等。而關(guān)于齊魯股權(quán)交易中心的部分更是山東省金融領(lǐng)域的一大亮點(diǎn)。

齊魯股權(quán)交易中心在山東各地開辦分支機(jī)構(gòu)，經(jīng)過3年的發(fā)展，掛牌企業(yè)達(dá)228家，托管企業(yè)339家，還推出了企業(yè)綜合展示平臺（展示板）和部分金融產(chǎn)品綜合交易平臺，并開區(qū)域性股權(quán)交易市場之先河，率先掛牌多種金融產(chǎn)品，在全國同類市場處于領(lǐng)先地位。山東“金改22條”中提出，該交易中心近期目標(biāo)是打造全省中小企業(yè)投融資平臺，中遠(yuǎn)期目標(biāo)是建立以資本要素為特征的金融綜合交易平臺。

李永健認(rèn)為，股權(quán)交易中心可以緩解小微企業(yè)融資難問題，還增加了投資平臺。這也是山東建立多層次資本市場的一部分。

在山東金融辦一位負(fù)責(zé)人看來，此次金改涉及銀行、證券、保險、民營金融機(jī)構(gòu)、區(qū)域性股權(quán)交易市場、民間融資等金融全領(lǐng)域的改革，一個全新的山東省金融平臺系統(tǒng)正逐步顯現(xiàn)。該人士坦言，金改的措施“路徑清晰，亮點(diǎn)頗多”。其中“發(fā)展股權(quán)交易市場和建立要素交易平臺”、“發(fā)展民營金融機(jī)構(gòu)、規(guī)范引導(dǎo)民間融資和推進(jìn)縣域金融創(chuàng)新發(fā)展試點(diǎn)”、“建設(shè)濟(jì)南區(qū)域金融中心和青島財富管理中心”三部分內(nèi)容，將成為拉動山東金融業(yè)未來發(fā)展的“三駕馬車”。

“22條”的山東效應(yīng)

山東各地對于“金改22條”的反應(yīng)可謂迅速。

日照市的反應(yīng)最快。2013年10月22日，日照市政府發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步加快全市金融業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的實(shí)施意見》（下稱《實(shí)施意見》），力爭用5年時間，使金融業(yè)成為該市國民經(jīng)濟(jì)的支柱產(chǎn)業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的龍頭產(chǎn)業(yè)。

根據(jù)《實(shí)施意見》，日照將用5年時間，打造成為區(qū)域貿(mào)易金融中心和魯南金融服務(wù)中心。同時還要把日照市建成區(qū)域性國際大宗商品集散中心和資源配置中心，實(shí)現(xiàn)該市在全國大宗商品行業(yè)中的價格風(fēng)向標(biāo)地位。

山東“金改22條”提出，將加快發(fā)展多層次資本市場，推進(jìn)民間融資規(guī)范化，努力提高金融業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、支撐企業(yè)創(chuàng)新的能力。

據(jù)山東省金融辦相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，目前，一些具體措施已開始緊鑼密鼓地實(shí)施。去年8月30日，山東省首個覆蓋該省的上市路演中心在濟(jì)南高新區(qū)正式啟動。這一中心可為山東省乃至黃河中下游區(qū)域的上市公司、擬上市企業(yè)、新三板、高新園區(qū)中小微企業(yè)提供各種類型的路演服務(wù)，促進(jìn)投資者與股票發(fā)行人之間的溝通和交流。

除了鼓勵企業(yè)發(fā)債、上市等構(gòu)建多層次資本市場措施外，山東更注重發(fā)揮金改的“內(nèi)涵”，提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力，讓企業(yè)及更廣大的“三農(nóng)”受益。

山東“金改22條”提出，將促進(jìn)農(nóng)村抵押物創(chuàng)新。這也是山東金融業(yè)發(fā)展的一個亮點(diǎn)。近年來，山東省制定出臺了《山東省海域海島使用權(quán)抵押貸款實(shí)施意見》等文件，品牌、倉單、股權(quán)、海域海島使用權(quán)、規(guī)費(fèi)權(quán)以及農(nóng)村土地使用權(quán)等抵（質(zhì)）押貸款業(yè)務(wù)運(yùn)用范圍和成效不斷擴(kuò)大。現(xiàn)如今不少金融機(jī)構(gòu)又積極行動起來。在山東高青縣，當(dāng)?shù)剞r(nóng)行推出“活牛抵押”的貸款，通過完善相關(guān)登記、風(fēng)險分散等措施，成功破解“家有千萬，帶毛的不算”這一抵押難題。

山東還將重點(diǎn)推動濟(jì)南區(qū)域金融中心和青島財富管理中心建設(shè)，努力把濟(jì)南建設(shè)成為立足山東、輻射周邊省份、在全國有較大影響的黃河中下游地區(qū)金融中心；把青島市建設(shè)成為國內(nèi)領(lǐng)先、面向國際的新興財富管理中心。“屆時山東金融發(fā)展與實(shí)體經(jīng)濟(jì)地位不相稱的局面將會大大改變。”山東省金融辦相關(guān)負(fù)責(zé)人說。

此外，山東保監(jiān)局表示，各地正爭取一些保險創(chuàng)新項目在山東省先行先試。比如，濟(jì)寧等地開展了政策性小微企業(yè)貸款保證保險試點(diǎn)，濰坊試點(diǎn)開展了訂單農(nóng)業(yè)貸款保證保險。各地也在積極申請試點(diǎn)個稅遞延型養(yǎng)老保險，并計劃試點(diǎn)發(fā)展天氣指數(shù)保險等。

證券市場上，直接融資渠道正進(jìn)一步拓寬，山東省2013年前三季度股票、債券兩項直接融資合計1445.5億元，同比增長30.6%。其次，齊魯股權(quán)交易中心公司制改造完成，公司由事業(yè)單位轉(zhuǎn)變?yōu)辇R魯股權(quán)交易中心、齊魯證券等15家機(jī)構(gòu)共同發(fā)起的企業(yè)主體，并在該省設(shè)立了38家分支機(jī)構(gòu)，全省性股權(quán)交易市場框架初步形成。

具體到各金融領(lǐng)域“龍頭”機(jī)構(gòu)的發(fā)展，山東“金改22條”明確推動恒豐銀行完善治理結(jié)構(gòu)，鼓勵山東國際信托公司拓寬業(yè)務(wù)范圍，引導(dǎo)齊魯證券公司優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)，不斷開拓創(chuàng)新業(yè)務(wù)。此外，推動魯證期貨公司上市，支持泰山財產(chǎn)保險公司等注冊地在山東省的保險公司拓展機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)。

實(shí)施細(xì)則的出臺和落實(shí)，讓山東各界人士翹首以待。尤其是對民間金融的實(shí)施細(xì)則，被廣泛看成是山東這次聲勢浩大的金融改革能走多遠(yuǎn)的“試金石”。

一個行動勝過一打宣言

山東“金改22條”將力促金融轉(zhuǎn)型，強(qiáng)調(diào)支持和推動金融市場的創(chuàng)新發(fā)展。金融的創(chuàng)新與發(fā)展是山東今后的重中之重，那么，山東金改的藍(lán)圖如何落實(shí)？

在1月10日的山東金融創(chuàng)新發(fā)展論壇上，辜勝阻、賀鏗、馬光遠(yuǎn)和山東大學(xué)經(jīng)濟(jì)研究院院長黃少安、山東宏觀經(jīng)濟(jì)研究院院長劉冰等一致認(rèn)為，山東金融“圓夢”，行動勝過宣言。

賀鏗表示，自己對“金改”路線有一些樸素的想法，簡單總結(jié)為4個字：貴在行動。他引用馬克思的話做解釋：“‘一個行動勝過一打宣言，老是宣言，后面如果沒有行動的話，就搞不成。”

賀鏗認(rèn)為，山東的金改要走出去，要給全國提供示范，一是要突破，要有法治建設(shè)的保障，第二是要敢于實(shí)踐。他說，改革之初鄧小平曾經(jīng)說過，“誰不改革誰就下臺。”而當(dāng)下之改革，不僅是深化而且是創(chuàng)新，更應(yīng)當(dāng)有如此之魄力。

山東“金改”已經(jīng)走在路上，經(jīng)濟(jì)大省山東的“金融夢”或許已不再遙遠(yuǎn)。