中美證券公司業務結構比較研究

摘要：伴隨我國資本市場的逐步對外開放，金融企業的競爭將日益激烈。作為金融行業的主力軍，證券公司如何在競爭中謀求長期的生存和發展一直以來備受關注，其業務結構的不斷完善和創新已成為研究的焦點。本文首先全面分析中美證券公司業務結構的概況。其次系統比較了中美證券公司業務結構，以探尋我國證券公司業務結構中存在的問題。最后，提出完善我國證券公司業務結構的策略。

關鍵詞：證券公司 業務結構 經紀業務 投資銀行

次貸危機以來，我國證券公司的核心業務在一定程度上受到了嚴重影響，具體表現有：證券公司的經紀業務收入大幅度萎縮；證券發行速度放緩，證券公司的投資銀行業務低迷；證券公司自營業務損失，以上這些方面使我國證券公司整體業績下滑，面臨著前所未有的挑戰。近年來，我國證券公司應對危機采取了一系列的措施，雖然其業績有所好轉，但相對于發達國家而言，仍然存在諸多問題。本文從證券公司業務結構的角度出發，通過中國與美國證券公司業務結構的對比，發現我國證券公司中存在的問題，旨在為我國證券公司的發展與完善提供可行性參考建議。

一、中美證券公司業務結構整體概況

對于證券公司而言，其業務大致可以分為：證券經紀、證券資產管理、證券自營、證券投資咨詢、證券承銷與保薦、與證券交易和證券投資活動有關的財務顧問、融資融券和其他證券業務。……