IFA《2014-2018化肥市場展望報告》：未來五年化肥需求持續增長過剩仍會加劇

□國際肥料工業協會（IFA）·· 《中國農資》記者譯

全球化肥行業的發展受到許多因素的影響，主要包括全球經濟發展狀況、大宗商品價格走勢、農產品價格走勢、化肥補貼政策、化肥管理政策規定、種植區域天氣條件等。目前來看，未來5年，全球經濟發展、主要需求地區化肥相關政策以及農產品價格走勢均有穩中向好的趨勢。

全球化肥需求將持續增長

由于2014年上半年糧食價格高漲，特別是南亞糧食價格明顯回升，刺激2013-2014年度全球化肥需求量同比增長3.1%至1.84億噸。其中，氮肥需求量在2013年弱勢增長后有所調整，預計2013-2014年度增長3.1%至1.122億噸。全球磷肥需求穩步增長，同比增長1.4%至4170萬噸。而鉀肥消費量急劇上升，同比增長5.3%至3020萬噸。全球其它地區化肥需求均有所上升：南亞迅速回升，而大洋洲、西亞、拉丁美洲、非洲同比均有5%以上的增長，其它地區的需求增速相對較緩。其中，南亞、東亞、拉丁美洲的化肥消費量達到歷史最高增速。

2014-2015年度全球化肥需求預計將同比增長2.1%至1.88億噸。鉀肥需求將繼續增長，預計增長2.5%至3100萬噸；磷肥需求增長2.4%至4260萬噸；氮肥需求增速相對更加平緩，增長1.9%至1.143億噸。

2018/2019年度，全球化肥需求量預計將首次達到2億噸。未來幾年內，農業市場依然保持樂觀，主要農產品價格還將堅挺，因此會刺激農民施用化肥。以2012-2014年的平均量為基礎，到2018-2019年度，預計全球需求將以每年1.8%的速度增長。其中，鉀肥的需求增長最快，每年增長2.8%至3400萬噸；其次是磷肥，每年增長1.9%至4600萬噸；氮肥每年增長1.5%至1.2億噸。其中，增速最快的地區在拉丁美洲，年增長率達到3.7%，主要因為耕地面積仍在穩定增長；其次是非洲，年增長率為3.4%，雖然需求量依然保持在低位，但一些非洲國家計劃對施用化肥進行補貼來刺激化肥消費量。

2016年后化肥過剩將加劇

2013年全球化肥銷售量保持穩定，2014年全球化肥消費量很可能有所回升。估計2013年全球化肥銷售量為2.36億噸，較2012年增長2%。全球化肥行業開工率平均達到79%?；市袠I新產能的投資將促進供應量的增長，未來5年內，近200個擴產項目將逐漸上馬，另有30個磷礦項目投入開采。

氮肥方面，值得注意的是，工業氮肥供需增速非?？臁?018年全球工業氮肥供應量預計為1.76億噸，需求量為1.61億噸。需求的增長主要在東亞（900萬噸）、南亞（300萬噸）和拉丁美洲（200萬噸）。全球工業氮肥需求在2013-2018年間增長30%，相比之下，農用氮肥需求僅增長7.4%。2015-2016年氮肥產品將過剩700-1000萬噸，而2017年過剩量將增長至1300萬噸。由于供應量緩慢增長，2015年之前，所有新增供應量將被新增需求量消化。但自2016年起，供應增速將超過需求增速，導致過剩繼續加劇，2018年過剩量可能達到產量的6%。

新增尿素產能主要在東亞、非洲和北美。近60個新增尿素裝置將在2013-2018年上馬，其中25個在中國。2016年后，中國將沒有新增尿素產能，所有新增尿素產能將出現在其他地區。2013-2018年期間，全球尿素產能將增加4100萬噸至2018年2.45億噸，平均每年增長3%。東亞新增產能將占全球新增產能的36%，其次是非洲22%、北美13%。全球尿素供應量估計在2013年為1.82億噸，2014年達到1.88億噸，2018年達到2.16億噸，平均年增長率為4%。需求方面，工業尿素需求呈現急劇增加的態勢，而農用尿素相對平緩。全球工業尿素和農用尿素總需求量在2018年將達到2.03億噸，在2013年的基礎上增長3400萬噸，未來5年平均年增長率為3.3%。尿素需求主要在東亞（大多為工業需求）、南亞和拉丁美洲，這些地區尿素需求增長量占全球的80%。2014-2015年，過剩相對平緩，但2016-2017年略有增長。

磷肥方面，全球磷礦供應量將在2013-2018年期間增長4000萬噸（18%）至2.58億噸。其中，摩洛哥、中國和沙特阿拉伯新增磷礦供應量將占全球增量的62%。未來5年二銨產能將大幅增長，但新增供應量均瞄準出口市場。2013-2018年全球計劃新建22個磷肥生產項目，中國占其中的1/3，摩洛哥和沙特阿拉伯有7個新建設備。全球主要加工磷肥產能在2013-2018年增長510萬噸（折純）至4770萬噸（折純），其中二銨新增產能占磷肥新增產能的80%。

鉀肥方面，全球范圍內鉀肥產能在持續增加，但2011年起增速開始放緩。目前全球已經有20個擴產項目開始啟動，并預計在2014-2018年完工投產，其中，在2019年前，加拿大和俄羅斯有3個綠地項目將會完工。全球鉀肥產能將從2013年4970萬噸增長至2018年6070萬噸。全球鉀肥供應量2018年將達到5140萬噸（折純），較2013年增長880萬噸（20.7%）。以加拿大為主的北美地區將新增460萬噸（折純），俄羅斯和白俄羅斯新增340萬噸（折純），中國新增80萬噸（折純）。而加拿大、俄羅斯和白俄羅斯的新增產能將投放至出口市場。2018年全球鉀肥需求預計為3830萬噸（折純），2013-2018年平均每年增長3%，氯化鉀需求每年增長160萬噸。2016年前，全球需求增長速度基本與供應量增速持平，但2017年開始，需求增量將逐漸超過全球需求增速。未來5年鉀肥市場將逐步出現供過于求，過剩量為900-1000萬噸（折純），2018年過剩量將增至1150萬噸（折純），相當于總供應量的23%。逐步出現供過于求，過剩量為900-1000萬噸（折純），2018年過剩量將增至1150萬噸（折純），相當于總供應量的23%。