油服企業逆境求生

姚堯

2015年3月25日，發生在中東的地緣局勢緊張令國際油價大漲3.58%。但隨著中美等國儲油量上升，北京石油交易所分析師于鵬告訴《中國經濟信息》記者，“消耗如此多的原油庫存需要相當漫長的時間，預計國際原油價格還將維持低位運行。”

全球的石油企業【包括國家石油企業（NOC）和國際石油企業（IOC）】紛紛收縮上游勘探和開采的投資、剝離非核心資產。這讓以物探、鉆井等勘探業務為主業的油服企業遭遇了“嚴寒”。外資、國有、民營油服企業紛紛各盡所能，有的嘗試多元化發展，有的試圖轉型，有的則試圖逆勢收購以謀出路。

近況堪憂

2015年3月28日，貝克休斯公司某海上鉆井平臺項目組長告訴《中國經濟信息》記者，他們今年出海天數已經縮減3成，預計年底降至5成。作為國際油服巨頭之一，其作業量下降主要源于各大石油企業下調投資預算，剝離非核心資產以求自保。

春節剛過，道達爾公司就宣布，今年該公司的投資將比2014年減少約24億歐元，特別是在勘探方面將減少約8.4億歐元。殼牌石油早在去年就減少了約20%的投資，僅為約370億美元。同時，其拋售了頁巖氣、煤層氣及虧損的煉油資產，以求保障收益。埃克森美孚在北美頁巖氣上陷入了困境，雪鐵龍也出現了效益下滑。

根據歐佩克（OPEC）的最新預測，其在未來三年內對上游業務的投資將比2014年縮減三分之二至400億美元，新增油田數量將銳減至18個。

油公司投入的銳減對于依賴他們的油服公司來說沖擊最大。

油服是油田服務行業的簡稱，指為石油天然氣勘探與生產提供工程技術支持和解決方案的生產性服務行業。于鵬說：“油服公司在石油行業飛速發展時效益很高，但行業低迷時，最先受到波及的也是他們。”

據預測，2015年國際油服市場規模僅4000億美元左右，比去年下降約14%。全球幾大油服巨頭斯倫貝謝、哈里伯頓和貝克休斯也都感到了資金流趨緊。

我國油服行業日子也很緊巴。中海油服是目前國內規模最大的油服企業。其母公司中海油今年調低了資金投入規模約三分之一至800億元人民幣，用于勘探的投資更是銳減38%。這讓中海油服的43座鉆井平臺中至今仍有平臺未獲得合同。根據國內規模最大的民營油服企業杰瑞科技的2014年業績報告顯示，受到油企開發資本下降的影響，其2014年的業績已下滑至3年的最低點。

“在當前油價下，油服公司必須壓縮成本，降低服務價格，保持關鍵性的競爭力。”于鵬說。也只有這樣才能避免停工和設備閑置。

為了壓縮成本，幾大油服巨頭早已開始了裁員狂潮。截止到記者發稿，貝克休斯、斯倫貝謝、威德福、哈里伯頓已經分別裁員約7500人。

有機構預測，當油價跌40%-50%，油服公司必須將作業成本降低10%甚至30%，才有可能達到總收支平衡。中海油服董事長劉健說：“鑒于國際國內石油市場遭遇困境，中海油服愿意在價格上作出讓步。”

謀求解困

價格只是一方面，于鵬說：“油服企業也可以考慮轉型、多元化發展，但最重要的還是在技術上和經營模式上尋求突破。”

科瑞石油是一家民營石油裝備制造企業，已經在內蒙古獲得了一個石油區塊的經營權，向成為油公司轉型邁出了一步。還有一些民營油服企業到國外收購油田及油服企業。

多元化也是油服公司的發展方向之一，中國油服企業可以向國際油服巨頭看齊，向提供綜合油服發展，不但進行裝備制造，更提供工程技術服務。

在技術和經營模式創新上。山東某油服企業在2014年進入北美頁巖油氣市場后，其負責人坦言：“更看重給油公司增值，而非降低作業成本。”他認為，即使有時候價格高一些，但如果能保證水平井的成功率、讓采油效率大幅提高，就能增加現金流，縮短回收周期，提高回報率。

除了好技術作保障，經營模式也十分關鍵。這家油服企業選擇以油服公司的技術入股，占到項目的五分之一，與油公司形成利益共同體，共同進退。

據了解，油公司與油服公司的合作方式主要有以下幾種。首先是標準、單項服務，比如提供一口井單項的測井服務;其次是作業保證和質量控制服務，即在執行一項作業施工的時候，油服公司要保證一定的時間和產量;再次是聯盟合作模式;最后是綜合一體化服務。

此外，我國油服企業還獨創了“模塊制”生產模式，即由油服公司的一體化項目直接負責管理所有產品線及第三方服務商，這種方式可以吸納眾多中小企業進入整個模塊，以類似計算機的形式，構筑一個具有統一產品需求管理、統一產品品牌、統一銷售渠道的合作機制。“母板”提供基本功能，“模塊”提供拓展功能，實現一種高效合理的生產組織形式。

這種方式最大的好處就是可以吸納眾多中小企業進入大企業的體系之內。不但可以激發中下游企業的創新能力，為大企業注入活力。在眼下的行業低迷背景之下，技術創新、效率提高都是油服行業最為急迫需要的。

于鵬分析道：“只有針對油企勘探開發全程出現的問題進行技術攻關，才能將一些高精尖技術掌握在自己手中，形成核心競爭力。”也只有這樣才能在更為激烈的市場競爭中獲得生存發展的機會。對于中國民營油服企業而言，在技術、管理等領域還與世界同行存在相當差距。只有在逆境中，埋頭技術積累、模式創新，才有可能生存下去。

收購時機

雖然解困的方式有很多，但對油服企業而言，真正能經受得住市場考驗的卻十分有限。

在現階段，最為考驗民營油服企業的其實是在困難期如何保證對技術的持續投入。某石油領域專家建議，對現有技術的消化尚有較大空間，這應當引起中國油服企業的注意。例如，中石化和中石油的鉆井系數，在鉆井儀器相同的情況下，在不同的地質條件下，泥漿如何配比、鉆頭如何設計、使用什么工具和儀器都存在差別，最終導致的結果可能大相徑庭。所以油服企業在進行新技術研發的同時，還要將精力投入在對現有技術的進一步拓展應用上。

對于油服公司與油公司進行利益捆綁的問題，也有人提出了相左的看法。他們認為，無論收購油田、還是捆綁合作都容易產生其他更嚴重的問題，這破壞了該行業的“規矩”。

據已有80歷史的老牌油服巨頭斯倫貝謝的某高管介紹，他們的經驗是，只做油服，不做油田。“這是因為，作為油服公司，對油田的地質、儲量等信息掌握得十分清楚，如果再去開發油田，很容易與之前的合作伙伴油公司產生利益沖突。”

于鵬說：“目前對于中國的油服企業而言是個并購國外油服增強自己核心競爭力的好機會。”中國油服市場規模在5000億元以上，其中接近85%的市場份額都掌握在國有油服公司手中，但民營油服企業卻多達1000家左右，在眼下油價大跌行業面臨洗牌的情況下，通過并購獲得核心技術，是保證自身生命力的一個選擇。

中國海洋石油能源研究院研究員陳西衛表示，中國石油行業壟斷現象依然比較嚴重，缺少可以作為獨立市場主體的油公司，油服就只能依賴三大國有石油公司生存，海外市場也在拓展初期。

在三大國有油企手中分蛋糕并不是易事。國有石油企業在上一輪改革中形成了即使其下屬的油服企業效率低，但仍然可以獲得訂單的慣性，對民營油服企業并不公平。在低油價條件下，任何一家大型國有石油企業的員工都多達百萬，為了養活自己的隊伍，最先受到殃及的必然是民營油服企業。endprint