千億個人征信市場終“開閘”

謝瑋

在國外，個人征信是一筆大生意。僅以美國個人征信公司三巨頭Experian、TransUnion和Equifax之一的TransUnion（信貸局環聯有限責任公司）為例，其在個人信用報告服務領域的年收益就高達40億～50億美金。

2015年1月5日，央行印發《關于做好個人征信業務準備工作的通知》，要求芝麻信用管理有限公司、騰訊征信有限公司、深圳前海征信中心股份有限公司、鵬元征信有限公司、中誠信征信有限公司、中智誠征信有限公司、拉卡拉信用管理有限公司、北京華道征信有限公司等8家機構做好個人征信業務的準備工作，準備時間為6個月。

這被業內視為是個人征信業務市場化的“開閘”。此前，我國的個人征信體系由央行主導建立，可以開展個人征信服務的“正規軍”只有央行征信中心及其下屬的上海資信公司。央行此前《中國征信業發展報告（2003-2013）》顯示，2013年中國征信市場整體規模約在20億元。較之成熟的個人征信市場，我國個人征信市場還有進一步拓展市場的空間。

央行的一小步，能否成為我國個人征信市場發展的一大步？

個人征信業市場前景廣闊：

券商預測規模達千億

對許多有過貸款經歷的人來說，個人征信并不陌生。當個人在銀行辦理過信用卡、貸款、為他人貸款擔保等業務，其信貸交易歷史信息就會被記入個人征信系統，從而形成個人的信用報告。在個人申請信用卡或是貸款消費時，商業銀行便會查看申請人的信用報告，了解申請人的信用記錄。

中國人民銀行征信中心建設運營的央行征信系統，自2006年1月正式運行。數據顯示，截至2014年10月底，該系統分別為1963萬戶企業和其他組織及8.5億自然人建立了信用檔案，企業和個人征信系統的查詢量分別達到8398萬次和3.27億次。

然而，央行征信系統主要采集的是授信機構信貸信息，缺乏未與銀行有借貸關系的個人或企業信息， 許多未被系統覆蓋的群體如學生、個體工商戶等難以獲得信用服務。此外，近年來我國互聯網金融蓬勃發展，眾多非銀行類金融機構，如小額貸款公司、典當公司、P2P平臺等卻無法接入央行征信系統。

清華大學中國與世界經濟研究中心課題組于2014年7月6日發布的《征信系統對中國經濟和社會影響研究》評價指出，我國公共征信體系發展迅速，但專業的私營征信公司發展遲緩。

據了解，以美國為代表的市場化征信模式發展較為成熟，征信機構向信息提供者付費獲取信息，制作如個人信用報告及個人信用評分等個人征信產品，使用者需付費獲得這些產品。方正證券此前預測，考慮到我國人口基數的龐大，未來發展成熟之后個人征信市場空間很可能達1000億元規模。

“總體來看，中國征信機構規模小，服務與產品種類少，信息獲取難度大，難以滿足社會經濟發展對征信產品和服務的需求。”中國人民銀行副行長潘功勝曾如是評價。

入“市”者業務思路各不相同

然而，根據央行的《通知》，8家機構只是獲得央行的“欽點”開展個人征信業務準備。至于能否順利獲得牌照，仍有待6個月之后的考核。

作為被央行“欽點”的機構之一，中誠信征信有限公司（下稱“中誠信征信”）執行董事孔令強對《中國經濟周刊》記者介紹，中誠信征信自2002年開始涉足企業和個人征信業務，在企業征信報告、個人信用信息認證、個人信用評分和數據挖掘等方面已經形成了成熟的業務模式。

孔令強透露，近年來，中誠信征信的營業收入和凈利潤持續增長，2014年營業收入超過5000萬元，其中個人征信業務所占比例近20%。

“如果真正獲得業務牌照，我們的商業化產品運作還有很多空間。” 孔令強對《中國經濟周刊》坦言，“原來我們與商業銀行等客戶是一對一的項目合約，未來可以搬到線上去，提供標準化的服務。此外，過去我們做了許多數據挖掘和分析，但服務對象單一，我們甚至不可以宣傳自己可以提供這樣（個人征信）的服務，未來這種能力可以提供給更多的客戶。”

相比之下，風頭正勁的互聯網企業對征信業務的思路則迥然不同。

“芝麻信用的背后是阿里集團既往積累的數據基礎和技術基礎。” 螞蟻金服公關經理張道生表示，螞蟻金服日數據處理量在30PB（約合3000萬GB）以上，相當于5000個國家圖書館的數據總量。

“螞蟻金服有很廣泛的信用數據來源，是很大的一塊資產，數據是未來的石油、黃金。” 螞蟻金服首席信用數據科學家俞吳杰表示，其數據來源包括用戶注冊信息、職業、家庭、狀況以及使用淘寶、支付寶錢包，支付、繳費、還信用卡等動作的信息。

“我們針對用戶的互聯網大數據進行信用化應用有過業務實踐，前期的實踐是很成功的。”張道生對《中國經濟周刊》回應稱，螞蟻金服已經基于用戶信用情況，推出了螞蟻小貸及花唄兩項產品，分別針對中小企業發放企業貸款、針對個人發放消費信貸。

張道生表示，目前，芝麻信用已經在租車、租房領域做過一些研究性驗證，為相關企業提供征信服務。芝麻信用在業務規劃已經有所準備，未來將會是一個平臺性的公司，產品可能包括信用評分、信用認證等，但目前不方便透露具體規劃。

征信與隱私邊界仍待監管明確

盡管個人征信市場潛力巨大，也有許多業內人士認為，這些機構在開展個人征信業務方面仍有許多難題待解。

根據2013年央行下發的《征信業管理條例》和《征信機構管理辦法》要求，征信機構開展征信業務需符合兩個“第三方”的要求，即信息來源于第三方，加工信息服務于第三方。

“互聯網企業背景的征信公司將面臨很大的挑戰。”一位資深征信業人士對《中國經濟周刊》指出，對于互聯網企業來說，其征信來源于平臺上的海量客戶資源及其商業交易信息和數據。按照兩個“第三方”要求，這些公司需要將花費了高額成本而分析出的結論提供給第三方，能否獲得市場認可是第一個挑戰;第二個挑戰是，開放客戶信用信息是否會使自身陷入競爭中的不利地位。

此外，在網絡交易、社交信息、聊天記錄等數據已經成為許多互聯網金融信用分析數據來源的今天，是否會涉及到隱私的問題采集，仍有待進一步監管細則的出臺。

“對于隱私信息如何采集以及采集的范圍，肯定需要相關的規范。應當區分個人信息與個人信用信息，比如涉及道德、宗教信仰、血型的信息是否也要采集。” 該征信業人士表示，此前監管部門也就此難題與企業有過多次交流和探討。“我相信，從今年開始會不斷地有相應的法律法規細則出臺。”

“不過實現成熟的個人征信商業市場還有很長的路要走。部分機構是想先拿到牌照，但是具體的運營模式并沒有想清楚，甚至還缺乏相關業務人才。”該征信業人士總結說。